0.0638% 基金管理人：华夏基金管理有限公司
基金托管人：中国农业银行股份有限公司
报告送出日期：二〇一七年三月二十九日
华夏沪深 300指数增强型证券投资基金 2016年年度报告
1
§1 重要提示及目录
1.1 重要提示
基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈
述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责
任。本年度报告已经三分之二以上独立董事签字同意，并由董事长签发。
基金托管人中国农业银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2017年 3
月 27日复核了本报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、
投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保
证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策
前应仔细阅读本基金的招募说明书及其更新。
本报告中的财务资料经审计，普华永道中天会计师事务所（特殊普通合伙）
为本基金出具了无保留意见的审计报告，请投资者注意阅读。
本报告期自 2016年 1月 1日起至 12月 31日止。
华夏沪深 300指数增强型证券投资基金 2016年年度报告
2
1.2 目录
§1 重要提示及目录 .................................................................................................................. 1
§2 基金简介 .............................................................................................................................. 3
§3 主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况 .............................................................. 4
3.1 主要会计数据和财务指标 ......................................................................................... 4
3.2 基金净值表现 ............................................................................................................. 5
3.3 自基金合同生效以来基金的利润分配情况 ............................................................. 7
§4 管理人报告 .......................................................................................................................... 8
§5 托管人报告 ........................................................................................................................ 13
§6 审计报告 ............................................................................................................................ 14
§7 年度财务报表 .................................................................................................................... 15
7.1 资产负债表 ............................................................................................................... 15
7.2 利润表 ....................................................................................................................... 17
7.3 所有者权益（基金净值）变动表 ........................................................................... 18
7.4 报表附注 ................................................................................................................... 19
§8 投资组合报告 .................................................................................................................... 41
8.1 期末基金资产组合情况 ........................................................................................... 41
8.2 期末按行业分类的股票投资组合 ........................................................................... 41
8.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细 ............... 42
8.4 报告期内股票投资组合的重大变动 ....................................................................... 49
8.5 期末按债券品种分类的债券投资组合 ................................................................... 51
8.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 ........... 51
8.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细 52
8.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 52
8.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细 ........... 52
8.10 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明 ................................................. 52
8.11 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 ................................................. 52
8.12 投资组合报告附注 ................................................................................................. 53
§9 基金份额持有人信息 ........................................................................................................ 54
9.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构 ............................................................... 54
9.2 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况 ................................................... 54
9.3 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间情况 ................... 54
§10 开放式基金份额变动 ...................................................................................................... 54
§11 重大事件揭示 .................................................................................................................. 55
§12 备查文件目录 .................................................................................................................. 59
华夏沪深 300指数增强型证券投资基金 2016年年度报告
3
§2 基金简介
2.1 基金基本情况
基金名称 华夏沪深300指数增强型证券投资基金
基金简称 华夏沪深300指数增强
基金主代码 001015
基金运作方式 契约型开放式
基金合同生效日 2015年2月10日
基金管理人 华夏基金管理有限公司
基金托管人 中国农业银行股份有限公司
报告期末基金份额总额 253,828,679.02份
基金合同存续期 不定期
下属分级基金的基金简称 华夏沪深300指数增强A 华夏沪深300指数增强C
下属分级基金的交易代码 001015 001016
报告期末下属分级基金的份额总额 168,467,849.12份 85,360,829.90份
2.2 基金产品说明
投资目标
通过量化方法进行积极的投资组合管理与风险控
制，力争在控制本基金净值增长率与业绩比较基准
之间的年跟踪误差不超过 7.75%的基础上，追求获
得超越标的指数的回报。
投资策略
本基金主要通过采取股票投资策略、债券投资策略、
股指期货投资策略、国债期货投资策略等投资策略
以实现投资目标。
业绩比较基准
本基金业绩比较基准＝95%×沪深 300指数收益率＋
1.5%（指年收益率，评价时按期间折算）。
风险收益特征
本基金为股票指数增强型基金，属于较高预期风险、
较高预期收益的证券投资基金品种，其预期风险与
收益高于混合型基金、债券型基金与货币市场基金。
2.3 基金管理人和基金托管人
项目 基金管理人 基金托管人
名称 华夏基金管理有限公司
中国农业银行股份有限
公司
信息披露
负责人
姓名 张静 林葛
联系电话 400-818-6666 010-66060069
电子邮箱 service@ChinaAMC.com tgxxpl@abchina.com
客户服务电话 400-818-6666 95599
传真 010-63136700 010-68121816
注册地址
北京市顺义区天竺空港工业区
A区
北京市东城区建国门内
大街 69号
华夏沪深 300指数增强型证券投资基金 2016年年度报告
4
办公地址
北京市西城区金融大街 33 号通
泰大厦 B座 8层
北京市西城区复兴门内
大街 28号凯晨世贸中心
东座 F9
邮政编码 100033 100031
法定代表人 杨明辉 周慕冰
2.4 信息披露方式
本基金选定的信息披露报纸名称 《中国证券报》
登载基金年度报告正文的管理人互联网网址 www.ChinaAMC.com
基金年度报告备置地点 基金管理人和基金托管人的住所
2.5 其他相关资料
项目 名称 办公地址
会计师事务所
普华永道中天会计师事务所（特
殊普通合伙）
上海市湖滨路 202号企业天地 2号
楼普华永道中心 11楼
注册登记机构 华夏基金管理有限公司
北京市西城区金融大街 33 号通泰
大厦 B座 8层
§3 主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况
3.1 主要会计数据和财务指标
金额单位：人民币元
3.1.1期间数据
和指标
2016年
2015年 2月 10日（基金合同生效日）至
2015年 12月 31日
华夏沪深 300指数
增强 A
华夏沪深 300指数
增强 C
华夏沪深 300指数
增强 A
华夏沪深 300指数
增强 C
本期已实现收
益
1,025,564.99 -249,766.48 112,628,835.09 32,081,871.06
本期利润 -2,070,710.36 -1,273,313.23 122,012,243.39 19,580,860.32
加权平均基金
份额本期利润
-0.0123 -0.0149 0.5281 0.2257
本期加权平均
净值利润率
-1.12% -1.37% 44.44% 18.63%
本期基金份额
净值增长率
-3.47% -3.98% 21.20% 20.70%
3.1.2期末数据
和指标
2016年末 2015年末
华夏沪深 300指数
增强 A
华夏沪深 300指数
增强 C
华夏沪深 300指数
增强 A
华夏沪深 300指数
增强 C
期末可供分配
利润
28,679,527.41 13,582,901.41 30,817,593.79 14,897,709.87
期末可供分配
基金份额利润
0.1702 0.1591 0.2124 0.2069
期末基金资产 197,147,376.53 98,943,731.31 175,938,631.94 86,907,389.69
华夏沪深 300指数增强型证券投资基金 2016年年度报告
5
净值
期末基金份额
净值
1.170 1.159 1.212 1.207
3.1.3累计期末
指标
2016年末 2015年末
华夏沪深 300指数
增强 A
华夏沪深 300指数
增强 C
华夏沪深 300指数
增强 A
华夏沪深 300指数
增强 C
基金份额累计
净值增长率
17.00% 15.90% 21.20% 20.70%
注：①所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收
益水平要低于所列数字。
②本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）
扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
③期末可供分配利润为期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分的孰
低数。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
华夏沪深 300指数增强 A：
阶段
份额净
值增长
率①
份额净值
增长率标
准差②
业绩比较基
准收益率③
业绩比较基
准收益率标
准差④
①－③ ②－④
过去三个月 2.72% 0.68% 2.04% 0.67% 0.68% 0.01%
过去六个月 8.94% 0.73% 5.46% 0.72% 3.48% 0.01%
过去一年 -3.47% 1.42% -9.22% 1.33% 5.75% 0.09%
自基金合同
生效起至今
17.00% 1.98% 1.82% 1.90% 15.18% 0.08%
华夏沪深 300指数增强 C：
阶段
份额净
值增长
率①
份额净值
增长率标
准差②
业绩比较基
准收益率③
业绩比较基
准收益率标
准差④
①－③ ②－④
过去三个月 2.57% 0.67% 2.04% 0.67% 0.53% 0.00%
过去六个月 8.72% 0.73% 5.46% 0.72% 3.26% 0.01%
过去一年 -3.98% 1.42% -9.22% 1.33% 5.24% 0.09%
自基金合同
生效起至今
15.90% 1.98% 1.82% 1.90% 14.08% 0.08%
3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基
准收益率变动的比较
华夏沪深 300指数增强型证券投资基金
华夏沪深 300指数增强型证券投资基金 2016年年度报告
6
份额累计净值增长率与业绩比较基准收益率历史走势对比图
（2015年 2月 10日至 2016年 12月 31日）
华夏沪深 300指数增强 A
华夏沪深 300指数增强 C
3.2.3 自基金合同生效以来基金每年净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率
的比较
华夏沪深 300指数增强型证券投资基金
华夏沪深 300指数增强型证券投资基金 2016年年度报告
7
自基金合同生效以来基金每年净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的对比图
华夏沪深 300指数增强 A
华夏沪深 300指数增强 C
注：本基金合同于 2015年 2月 10日生效，合同生效当年按实际存续期计算，不按整个
自然年度进行折算。
3.3 自基金合同生效以来基金的利润分配情况
本基金自基金合同生效以来无利润分配事项。
华夏沪深 300指数增强型证券投资基金 2016年年度报告
8
§4 管理人报告
4.1 基金管理人及基金经理情况
4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验
华夏基金管理有限公司成立于 1998年 4月 9日，是经中国证监会批准成立
的首批全国性基金管理公司之一。公司总部设在北京，在北京、上海、深圳、成
都、南京、杭州、广州和青岛设有分公司，在香港、深圳、上海设有子公司。公
司是首批全国社保基金管理人、首批企业年金基金管理人、境内首批 QDII基金
管理人、境内首只 ETF基金管理人、境内首只沪港通 ETF基金管理人、首批内
地与香港基金互认基金管理人、首批基本养老保险基金投资管理人资格，以及特
定客户资产管理人、保险资金投资管理人，香港子公司是首批 RQFII基金管理人。
华夏基金是业务领域最广泛的基金管理公司之一。
华夏基金是境内 ETF基金资产管理规模最大的基金管理公司之一，在 ETF
基金管理方面积累了丰富的经验，目前旗下管理华夏沪深 300ETF、华夏MSCI
中国 A股 ETF、华夏中证 500ETF、华夏上证 50ETF、华夏中小板 ETF、华夏消
费 ETF、华夏金融 ETF、华夏医药 ETF、华夏恒生 ETF、华夏沪港通恒生 ETF、
华夏上证 50AH优选指数（LOF）和华夏快线 ETF，初步形成了覆盖宽基指数、
大盘蓝筹指数、中小盘指数、行业指数、海外市场指数等的产品线。
2016年，在《中国证券报》主办的第十三届中国基金业金牛奖的评选中，
华夏基金获得“2015年度被动投资金牛基金公司”奖；在《上海证券报》主办
的第十三届中国“金基金”奖评选中，华夏基金获得“2015年度金基金·债券
投资回报基金管理公司”奖。
在客户服务方面，2016年，华夏基金继续以客户需求为导向，努力提高客
户使用的便利性和服务体验：（1）改进业务流程，客户可通过网上交易系统自
助办理退款、重置密码、上传换卡资料等业务，还可自助办理资产证明和盖章对
账单，业务处理更加高效便捷；（2）增加交易渠道，与滴滴出行合作推出滴滴
金桔宝理财，并上线华夏财富网上交易系统，增加直销定投通等功能，为客户提
供更多优惠便捷的理财渠道，提高交易便利性；（3）开展“你定，我投”、“客
户个性化白皮书”、“2016活期通年底晒账单”、2016北京马拉松等系列宣传
活动，为客户提供多样化的关怀服务。
华夏沪深 300指数增强型证券投资基金 2016年年度报告
9
4.1.2 基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理简介
姓名 职务
任本基金的基金经理期限 证券从业
年限
说明
任职日期 离任日期
宋洋
本基金的
基 金 经
理、数量
投资部总
监
2016-11-18 - 6年
中国科学院数学与系
统科学研究院博士。
曾任嘉实基金管理有
限公司研究员、投资
经理。2016年 3月加
入华夏基金管理有限
公司，曾任数量投资
部研究员等。
王路
本基金的
基 金 经
理、数量
投资部执
行 总 经
理、首席
量化投资
官
2015-02-10 - 18年
博士。曾任美国纽约
德意志资产管理公司
基金经理及定量股票
研究负责人、美国纽
约法兴银行组合经
理、大成基金国际业
务部副总监等。2008
年 11 月加入华夏基
金管理有限公司，曾
任数量投资部总经
理、上证原材料交易
型开放式指数发起式
证券投资基金基金经
理（2013 年 3 月 28
日至 2016 年 3 月 28
日期间）等。
周清
本基金的
基 金 经
理、数量
投资部副
总裁
2015-11-19 2016-05-31 6年
北京大学应用数学专
业硕士。2010年 7月
加入华夏基金管理有
限公司，曾任数量投
资部研究员、投资经
理、基金经理助理等。
注：①上述任职日期、离任日期根据本基金管理人对外披露的任免日期填写。
②证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。
③根据本基金管理人发布的《华夏基金管理有限公司关于调整华夏沪深 300指数增强型
证券投资基金基金经理的公告》，自 2017年 2月 10日起，王路先生不再担任本基金基金经
理。
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
报告期内，本基金管理人严格遵守《中华人民共和国证券投资基金法》、《公
华夏沪深 300指数增强型证券投资基金 2016年年度报告
10
开募集证券投资基金运作管理办法》、《证券投资基金管理公司公平交易制度指
导意见》、《基金管理公司开展投资、研究活动防控内幕交易指导意见》、基金
合同和其他有关法律法规，本着诚实信用、勤勉尽责、安全高效的原则管理和运
用基金资产，在严格控制投资风险的基础上，为基金份额持有人谋求最大利益，
没有损害基金份额持有人利益的行为。
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明
4.3.1 公平交易制度和控制方法
本基金管理人根据《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》等法规
制定了《华夏基金管理有限公司公平交易制度》。公司通过科学、制衡的投资决
策体系，加强交易分配环节的内部控制，并通过工作制度、流程和技术手段保证
公平交易原则的实现。同时，通过监察稽核、事后分析和信息披露来保证公平交
易过程和结果的监督。
4.3.2 公平交易制度的执行情况
本基金管理人一贯公平对待旗下管理的所有基金和组合，制定并严格遵守相
应的制度和流程，通过系统和人工等方式在各环节严格控制交易公平执行。报告
期内，本基金管理人严格执行了《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》
和《华夏基金管理有限公司公平交易制度》的规定。
本基金管理人通过统计检验的方法对管理的不同投资组合，在不同时间窗下
（1日内、3日内、5日内）的本年度同向交易价差进行了专项分析，未发现违
反公平交易原则的异常情况。
4.3.3 异常交易行为的专项说明
报告期内未发现本基金存在异常交易行为。
报告期内，未出现涉及本基金的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单
边交易量超过该证券当日成交量 5%的情况。
4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明
4.4.1 报告期内基金投资策略和运作分析
本基金跟踪的标的指数为沪深 300指数，业绩比较基准为：沪深 300指数收
益率×95%＋1.5%（指年收益率，评价时应按期间折算）。沪深 300指数由沪深
A股中规模大、流动性好、最具代表性的 300只股票组成，自 2005年 4月 8日
华夏沪深 300指数增强型证券投资基金 2016年年度报告
11
起正式发布，以综合反映沪深 A股市场整体表现。沪深 300指数是内地首只股
指期货的标的指数。本基金股票投资方面将主要采用指数增强量化投资策略，在
严格控制跟踪误差的基础上，力求获得超越标的指数的超额收益。
2016年，国际方面，美国经济温和复苏，美联储如期加息，英国脱欧事件
和美国大选给全球市场带来了较大的不确定性。国内方面，经济企稳迹象初显，
工业结构持续优化，企业效益明显改善。在供给侧改革、基建与房地产投资拉动
等因素影响下，工业品价格持续上涨，改善了市场情绪。报告期内，CPI温和上
涨，为引导经济去杠杆，央行下半年以来持续锁短放长，短期利率有所提升。
市场方面，年初受人民币短期快速贬值、资本流出压力加剧及相关监管措施
实施等诸多因素影响，A股经历了一波较大幅度的调整。之后随着人民币逐步企
稳、央行积极投放货币、市场监管措施调整及美元暂缓加息等利好因素影响，A
股逐渐企稳。2季度和 3季度，在英国脱欧、美国大选等诸多不确定性因素的影
响下，市场整体维持震荡态势。4季度，在基本面企稳、工业品价格持续上涨、
保险机构举牌等因素带动下，市场情绪持续高涨，走出一波震荡向上的行情。但
长期以来金融领域集聚的风险也受到监管机构重视，随着央行锁短放长抬高资金
利率中枢、监管部门力促金融领域去杠杆，债券市场经历了一波较大幅度的调整，
A股市场受压回落。
基金投资运作方面，报告期内，本基金在做好跟踪标的指数的基础上，认真
应对投资者日常申购、赎回及成份股调整等工作。
4.4.2 报告期内基金的业绩表现
截至 2016年 12月 31日，华夏沪深 300指数增强 A基金份额净值为 1.170
元，本报告期份额净值增长率为-3.47%；华夏沪深 300指数增强 C基金份额净值
为 1.159元，本报告期份额净值增长率为-3.98%，同期业绩比较基准增长率为
-9.22%。本基金本报告期 A类份额跟踪偏离度为+5.75%，C类份额跟踪偏离度
为+5.24%。
4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望
展望 2017年，国际方面，美元的加息节奏仍是牵动市场神经的关键因素，
而特朗普政府的政策走向、英国脱欧流程的启动都增加了外部世界的不确定性。
国内方面，基本面上，投资企稳有助于经济增速维持，出口受益于海外经济回暖
华夏沪深 300指数增强型证券投资基金 2016年年度报告
12
和人民币贬值或会恢复，生产资料价格上行和经济温和复苏将有助于上游资源及
中游制造企业盈利恢复，因而我们更看好银行、上游及中游制造业；资金面上，
央行货币政策整体稳健，货币环境偏中性，权益市场资金面供给需求大体平衡，
投资者机构化明显，保险等机构对低估值蓝筹股配置需求依然存在；估值上，A
股市场的估值水平相比于海外市场存在一定的估值优势，沪深 300指数的估值处
于历史均值以下的水平，随着利率中枢的上行，个股表现需要企业利润增长来支
撑，市场将更看重股票业绩的增长，在风格上偏向大股票，沪深 300指数将会有
较好的投资机会。
我们将继续有效控制基金的跟踪偏离度和跟踪误差，以实现投资者获取指数
投资收益及超额收益。
珍惜基金份额持有人的每一分投资和每一份信任，本基金将继续奉行华夏基
金管理有限公司“为信任奉献回报”的经营理念，规范运作，审慎投资，勤勉尽
责地为基金份额持有人谋求长期、稳定的回报。
4.6 管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况
本报告期内，基金管理人持续加强合规管理、风险控制和监察稽核工作。在
合规管理方面，公司制定了合规风险管理制度、风险隔离制度、员工违规违纪处
理制度，修订了保密管理制度和员工培训制度，进一步完善合规制度建设；公司
开展多种形式的合规培训，重点加强了投资研究和基金销售业务条线的合规教
育，不断提升员工的合规守法意识；强化事前事中合规风险管理，严格审核信息
披露文件、基金宣传推介材料，加强了对微信等新媒体宣传材料的合规审核，防
范各类合规风险。在风险管理方面，公司秉承全员风险管理的理念，采取事前防
范、事中控制和事后监督等三阶段工作，加强对日常投资运作的管理和监控，督
促投研交易业务的合规开展；在监察稽核方面，公司定期和不定期开展多项内部
稽核，对投资研究、基金交易、市场销售、后台运作等关键业务和岗位进行检查
监督，促进公司业务合规运作、稳健经营。
报告期内，本基金管理人所管理的基金整体运作合法合规。本基金管理人将
继续以风险控制为核心，坚持基金份额持有人利益优先的原则，提高监察稽核工
作的科学性和有效性，切实保障基金安全、合规运作。
4.7 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明
华夏沪深 300指数增强型证券投资基金 2016年年度报告
13
根据中国证监会相关规定及基金合同约定，本基金管理人应严格按照新准
则、中国证监会相关规定和基金合同关于估值的约定，对基金所持有的投资品种
进行估值。本基金托管人根据法律法规要求履行估值及净值计算的复核责任。会
计师事务所在估值调整导致基金资产净值的变化在 0.25%以上时对所采用的相
关估值模型、假设及参数的适当性发表审核意见并出具报告。定价服务机构按照
商业合同约定提供定价服务。其中，本基金管理人为了确保估值工作的合规开展，
建立了负责估值工作决策和执行的专门机构，组成人员包括主管基金运营的公司
领导或其授权人、督察长、投资风控工作负责人、证券研究工作负责人、合规负
责人及基金会计工作负责人等，以上人员具有丰富的风控、证券研究、合规、会
计方面的专业经验。同时，根据基金管理公司制定的相关制度，估值工作决策机
构的成员中不包括基金经理。本报告期内，参与估值流程各方之间无重大利益冲
突。
4.8 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明
本基金基金合同规定，本基金的收益分配原则为：由于基金费用的不同，不
同类别的基金份额在收益分配数额方面可能有所不同，基金管理人可对各类别基
金份额分别制定收益分配方案，同一类别内的每一基金份额享有同等分配权。在
符合有关基金分红条件的前提下，本基金每年收益分配次数最多为 12次，每次
收益分配比例不得低于该次可供分配利润的 20%，若《基金合同》生效不满 3
个月可不进行收益分配。本基金收益分配方式分为现金分红与红利再投资，若投
资者不选择，默认是现金分红方式。基金收益分配后基金份额净值不能低于面值。
�