基金管理人:上海东方证券资产管理有限公司
基金托管人:中国银行股份有限公司
报告送出日期:2018年1月19日
重要提示
上海东方证券资产管理有限公司的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏,并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
基金托管人中国银行股份有限公司根据本基金合同规定,于2018年1月17日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容,保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
上海东方证券资产管理有限公司承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险,投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。
本报告中财务资料未经审计。
本报告期自2017年10月1日起至12月31日止。
基金产品概况
基金简称
东方红优势精选混合
基金主代码
001712
前端交易代码
001712
基金运作方式
契约型开放式、发起式
基金合同生效日
2015年9月8日
报告期末基金份额总额
889,416,102.91份
投资目标
本基金在严格控制风险的前提下,追求超越业绩比较基准的投资回报和资产的长期稳健增值。
投资策略
本基金通过严谨的大类资产配置策略和个券精选策略,在做好风险管理础上,运用多样化的投资策略实现基金产的稳定增值。
业绩比较基准
中证800指数收益率*70%+中国债券总指数收益率*30%
风险收益特征
本基金是一只混合型基金,属于较高预期风险、较高预期收益的证券投资基金品种,其预期风险与预期收益高于债券型基金与货币市场基金,低于股票型基金。
基金管理人
上海东方证券资产管理有限公司
基金托管人
中国银行股份有限公司
主要财务指标和基金净值表现
主要财务指标
单位:人民币元
主要财务指标
报告期( 2017年10月1日 - 2017年12月31日 )
1.本期已实现收益
17,199,644.01
2.本期利润
85,580,672.16
3.加权平均基金份额本期利润
0.1046
4.期末基金资产净值
1,294,134,084.41
5.期末基金份额净值
1.455
注:(1)所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用,计入费用后实际收益水平要低于所列数字。
(2)本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入(不含公允价值变动收益)扣除相关费用后的余额,本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
基金净值表现
本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
阶段
净值增长率①
净值增长率标准差②
业绩比较基准收益率③
业绩比较基准收益率标准差④
①-③
②-④
过去三个月
9.07%
0.99%
1.08%
0.53%
7.99%
0.46%
注:过去三个月指2017年10月1日-2017年12月31日。
自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较
注:截止日期为2017年12月31日。
管理人报告
基金经理(或基金经理小组)简介
姓名
职务
任本基金的基金经理期限
证券从业年限
说明
任职日期
离任日期
刚登峰
东方红优势精选灵活配置混合型发起式证券投资基金、东方红睿轩沪港深灵活配置混合型证券投资基金、东方红优享红利沪港深灵活配置混合型证券投资基金、东方红智逸沪港深定期开放混合型发起式证券投资基金基金经理。
2015年9月8日
-
9年
硕士,曾任东方证券股份有限公司资产管理业务总部研究员、上海东方证券资产管理有限公司研究部高级研究员、投资经理助理、资深研究员、投资主办人;现任东方红优势精选混合、东方红睿轩沪港深混合、东方红优享红利混合、东方红智逸沪港深定开混合基金经理。具有基金从业资格,中国国籍。
注:1、上述表格内基金首任基金经理“任职日期”指基金合同生效日,“离任日期”指根据公司决定确定的解聘日期;对此后非首任基金经理,基金经理的“任职日期”和“离任日期”均指根据公司决定确定的聘任日期和解聘日期。
2、证券从业的涵义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。
管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
本报告期,上海东方证券资产管理有限公司作为本基金管理人,严格遵守《中华人民共和国证券投资基金法》、《中华人民共和国证券法》、基金合同以及其它有关法律法规的规定,本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,为基金份额持有人谋求最大利益,无损害基金持有人利益的行为,本基金投资组合符合有关法规及基金合同的约定。
公平交易专项说明
公平交易制度的执行情况
本基金管理人一贯公平对待旗下管理的所有基金和组合,制定并严格遵守相应的制度和流程,通过系统和人工等方式在各环节严格控制交易公平执行。报告期内,本公司严格执行了《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》和《上海东方证券资产管理有限公司公平交易制度》的规定。
异常交易行为的专项说明
报告期内未发现本基金存在异常交易行为。
报告期内,未出现涉及本基金的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量5%的情况。
报告期内基金投资策略和运作分析
2017年四季度沪深300指数上涨5.07%,中小板指微跌0.09%,创业板下跌6.12%。2017年四季度A股市场整体震荡为主,大盘风格依然占优,食品饮料、家电板块表现优异,医药银行非银表现尚可,而计算机、军工、传媒、有色跌幅较大。
本产品四季度净值上涨9.07%。
美国的经济情况相对较好,而在这种背景下特朗普还推出了减税政策,这将为美国经济进一步上行奠定基础,欧洲与日本也在复苏当中,全球难得出现主要经济体整体向好的局面,这将为18年的市场营造比较好的外部环境。但需要提防的是,美联储明年继续三到四次加息以及由此引起的一些其他的国际冲击,对于这些很难做出事前判断,但是需要多加跟踪与应对。
十九大为中国未来数年奠定了新的基调,标志着中国的经济社会发展进入了新的阶段。社会的发展会更加均衡,更加关注环境等方面的因素。经济的发展速度不会再追求过快的增长,6%左右的工业增加值仍然会是未来一段时间波动的中枢,从物价方面来看,明年上半年的物价水平值得关注,伴随着国际油价大宗商品等方面的价格反弹,物价能否大幅超预期是观察18年资本市场的一个重要风险观察点。另外一个风险观察点是实体经济的实际利率是否会伴随金融市场的波动而快速上行。
市场的结构性行情在17年演绎到了淋漓尽致的程度,市值因子与成长因子的超额收益都很显著,展望18年相信成长因子的超额收益会继续很明显,而简单靠大小盘的风格差异将会缩小,稳定向好的经济环境将为自下而上选择个股提供好的基础。
继续看好稳定性强的大众消费龙头与可选消费龙头;看好住宅后市场包括装修、家居、社区服务等机会;看好高端精密制造的产业集群优势与生产的相对优势;看好创新医药的龙头与医药服务龙头;看好供给侧收缩有效带来的竞争结构大幅改善的部分周期行业龙头。
我们仍将追随社会发展的大趋势而选择收益的品种,选择优秀的公司,期望给投资者带来回报。
报告期内基金的业绩表现
截至本报告期末本基金份额净值为1.455元,份额累计净值为1.455元;本报告期基金份额净值增长率为9.07%,同期业绩比较基准收益率为1.08%。
报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说明
本基金为发起式基金,基金合同生效未满三年,不适用《公开募集证券投资基金运作管理办法》第四十一条第一款的规定。
投资组合报告
报告期末基金资产组合情况
序号
项目
金额(元)
占基金总资产的比例(%)
1
权益投资
997,726,788.10
67.35
其中:股票
997,726,788.10
67.35
2
基金投资
-
-
3
固定收益投资
1,719,300.00
0.12
其中:债券
1,719,300.00
0.12
资产支持证券
-
-
4
贵金属投资
-
-
5
金融衍生品投资
-
-
6
买入返售金融资产
193,700,000.00
13.08
其中:买断式回购的买入返售金融资产
-
-
7
银行存款和结算备付金合计
269,995,958.15
18.23
8
其他资产
18,301,199.54
1.24
9
合计
1,481,443,245.79
100.00
注:本基金本报告期末未持有通过港股通交易机制投资的港股。
报告期末按行业分类的股票投资组合
报告期末按行业分类的境内股票投资组合
代码
行业类别
公允价值(元)
占基金资产净值比例(%)
A
农、林、牧、渔业
24,541,251.25
1.90
B
采矿业
-
-
C
制造业
725,031,498.90
56.02
D
电力、热力、燃气及水生产和供应业
16,143.20
0.00
E
建筑业
12,945,400.00
1.00
F
批发和零售业
5,281,848.00
0.41
G
交通运输、仓储和邮政业
-
-
H
住宿和餐饮业
-
-
I
信息传输、软件和信息技术服务业
24,138,897.55
1.87
J
金融业
37,358,100.00
2.89
K
房地产业
102,320,734.00
7.91
L
租赁和商务服务业
66,060,592.00
5.10
M
科学研究和技术服务业
-
-
N
水利、环境和公共设施管理业
32,323.20
0.00
O
居民服务、修理和其他服务业
-
-
P
教育
-
-
Q
卫生和社会工作
-
-
R
文化、体育和娱乐业
-
-
S
综合
-
-
合计
997,726,788.10
77.10
报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合
本基金本报告期末未持有通过港股通交易机制投资的港股。
报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细
序号
股票代码
股票名称
数量(股)
公允价值(元)
占基金资产净值比例(%)
1
600887
伊利股份
2,986,817
96,145,639.23
7.43
2
000333
美的集团
1,718,900
95,278,627.00
7.36
3
600703
三安光电
2,372,766
60,244,528.74
4.66
4
002475
立讯精密
2,363,128
55,391,720.32
4.28
5
002027
分众传媒
4,000,000
53,905,000.00
4.17
6
002415
海康威视
1,313,371
51,221,469.00
3.96
7
600048
保利地产
3,555,900
50,315,985.00
3.89
8
002078
太阳纸业
5,104,400
47,008,832.00
3.63
9
601398
工商银行
6,025,500
37,358,100.00
2.89
10
600066
宇通客车
1,513,799
36,437,141.93
2.82
报告期末按债券品种分类的债券投资组合
序号
债券品种
公允价值(元)
占基金资产净值比例(%)
1
国家债券
-
-
2
央行票据
-
-
3
金融债券
-
-
其中:政策性金融债
-
-
4
企业债券
-
-
5
企业短期融资券
-
-
6
中期票据
-
-
7
可转债(可交换债)
1,719,300.00
0.13
8
同业存单
-
-
9
其他
-
-
10
合计
1,719,300.00
0.13
报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细
序号
债券代码
债券名称
数量(张)
公允价值(元)
占基金资产净值比例(%)
1
128029
太阳转债
17,193
1,719,300.00
0.13
报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细
本基金本报告期末未持有贵金属。
报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细
本基金本报告期末未持有权证。
报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明
报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细
本基金本报告期未进行股指期货投资。
本基金投资股指期货的投资政策
本基金投资股指期货以套期保值为目的,以回避市场风险。故股指期货空头的合约价值主要与股票组合的多头价值相对应。基金管理人通过动态管理股指期货合约数量,以萃取相应股票组合的超额收益。
报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明
本期国债期货投资政策
本基金投资国债期货以套期保值为目的,以回避市场风险。故国债期货空头的合约价值主要与债券组合的多头价值相对应。基金管理人通过动态管理国债期货合约数量,以萃取相应债券组合的超额收益。
报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细
本基金本报告期未进行国债期货投资。
本期国债期货投资评价
本基金本报告期未进行国债期货投资。
投资组合报告附注
本基金持有的前十名证券的发行主体本期未出现被监管部门立案调查,或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。
基金投资的前十名股票未超出基金合同规定的备选股票库。
其他资产构成
序号
名称
金额(元)
1
存出保证金
257,066.56
2
应收证券清算款
14,467,034.97
3
应收股利
-
4
应收利息
49,507.77
5
应收申购款
3,527,590.24
6
其他应收款
-
7
待摊费用
-
8
其他
-
9
合计
18,301,199.54
报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细
本基金本报告期末未持有处于转股期的可转债。
报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
序号
股票代码
股票名称
流通受限部分的公允价值(元)
占基金资产净值比例(%)
流通受限情况说明
1
002027
分众传媒
53.905,000.00
4.17
大宗交易取得并带有限售期
2
002078
太阳纸业
8,920,000.00
0.69
大宗交易取得并带有限售期
投资组合报告附注的其他文字描述部分
由于四舍五入的原因,投资组合报告中市值占净值比例的分项之和与合计项之间可能存在尾差。
开放式基金份额变动
单位:份
报告期期初基金份额总额
609,720,702.54
报告期期间基金总申购份额
406,172,482.53
减:报告期期间基金总赎回份额
126,477,082.16
报告期期间基金拆分变动份额(份额减少以"-"填列)
-
报告期期末基金份额总额
889,416,102.91
注:总申购份额含红利再投份额(本基金暂未开通基金转换业务)。
基金管理人运用固有资金投资本基金情况
基金管理人持有本基金份额变动情况
单位:份
报告期期初管理人持有的本基金份额
10,011,251.12
报告期期间买入/申购总份额
-
报告期期间卖出/赎回总份额
-
报告期期末管理人持有的本基金份额
10,011,251.12
报告期期末持有的本基金份额占基金总份额比例(%)
1.13
注:本报告期,管理有持有本基金份额未发生变动。
基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细
序号
交易方式
交易日期
交易份额(份)
交易金额(元)
适用费率
1
认购
2015年8月11日
10,011,251.12
10,001,000.00
-
合计
10,011,251.12
10,001,000.00
注:上述基金管理人运用固有资金于2015年8月11日认购东方红优势精选灵活配置混合型发起式证券投资基金,按照招募说明书规定,认购费为1000元。
报告期末发起式基金发起资金持有份额情况
项目
持有份额总数
持有份额占基金总份额比例(%)
发起份额总数
发起份额占基金总份额比例(%)
发起份额承诺持有期限
基金管理人固有资金
10,011,251.12
1.13
10,011,251.12
1.13
3年
基金管理人高级管理人员
-
-
-
-
-
基金经理等人员
-
-
-
-
-
基金管理人股东
-
-
-
-
-
其他
-
-
-
-
-
合计
10,011,251.12
1.13
10,011,251.12
1.13
3年
注:截止日期2017年12月31日。
影响投资者决策的其他重要信息
报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况
本报告期内本基金无单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况。
影响投资者决策的其他重要信息
本基金于2017年12月28日将担任审计的会计师事务所由原来的立信会计师事务所变更为普华永道中天会计师事务所(特殊普通合伙)。该变更事项已由上海东方证券资产管理有限公司第二届董事会第十六次会议审议通过,按照相关规定及基金合同约定通知基金托管人,与普华永道中天会计师事务所(特殊普通合伙)正式签订审计业务约定书;同时已在指定媒介公告该变更事项,并向中国证券监督管理委员会、上海证监局备案。
备查文件目录
备查文件目录
1、中国证监会批准设立东方红优势精选灵活配置混合型发起式证券投资基金的文件;
2、《东方红优势精选灵活配置混合型发起式证券投资基金基金合同》;
3、《东方红优势精选灵活配置混合型发起式证券投资基金托管协议》;
4、东方红优势精选灵活配置混合型发起式证券投资基金财务报表及报表附注;
5、报告期内在指定报刊上披露的各项公告;
6、基金管理人业务资格批件、营业执照;
7、中国证监会要求的其他文件。
存放地点
备查文件存放于基金管理人的办公场所:上海市中山南路318号2号楼31层。
查阅方式
投资者可到基金管理人的办公场所免费查阅备查文件,亦可通过公司网站查阅,公司网址为:www.dfham.com。
上海东方证券资产管理有限公司
2018年1月19日