招商兴福灵活配置混合型证券投资基金（C类份额）基金产品资料概要更新

招商兴福灵活配置混合型证券投资基金（C类份额）基金产
品资料概要更新
编制日期：2020年8月21日
送出日期：2020年8月26日
本概要提供本基金的重要信息，是招募说明书的一部分。
作出投资决定前，请阅读完整的招募说明书等销售文件。
一、产品概况
基金简称 招商兴福混合C 基金代码 003862
招商基金管理有限上海浦东发展银行
基金管理人 基金托管人
公司 股份有限公司
基金合同生效日 2016年12月6日
基金类型 混合型 交易币种 人民币
运作方式 普通开放式 开放频率 每个开放日
开始担任本基金基
2016年12月6日
金经理的日期 基金经理 张韵
证券从业日期 2012年9月3日
其他 -
二、基金投资与净值表现
（一） 投资目标与投资策略
投资者可阅读本基金《招募说明书》“基金的投资”章节了解详细情况。
本基金通过将基金资产在不同投资资产类别之间灵活配置，在控制下行
投资目标
风险的前提下，力争为投资人获取稳健回报。
本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具，包括国内依法发行上
市的股票（包括主板、中小板、创业板及其他经中国证监会核准上市的
股票）、债券（包括国内依法发行和上市交易的国债、央行票据、金融
债券、企业债券、公司债券、中期票据、短期融资券、超短期融资券、
次级债券、政府支持机构债、政府支持债券、地方政府债、中小企业私
募债券、可转换债券、可分离交易可转债、可交换债券及其他经中国证
监会允许投资的债券）、资产支持证券、债券回购、同业存单、银行存
款（包括协议存款、定期存款及其他银行存款）、 货币市场工具、权
投资范围
证、股指期货、国债期货以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其
他金融工具，但须符合中国证监会的相关规定。如法律法规或监管机构
以后允许基金投资其他品种，基金管理人在履行适当程序后，可以将其
纳入投资范围。
本基金投资于股票的比例为基金资产的0%-95%，投资于权证的比例为基
金资产净值的0%-3%，本基金每个交易日日终在扣除股指期货和国债期
货合约需缴纳的交易保证金后，应当保持不低于基金资产净值5%的现金
或到期日在一年以内的政府债券，其中，现金类资产不包括结算备付
金、存出保证金、应收申 购款等；股指期货、国债期货的投资比例遵
循国家相关法律法规。
如果法律法规对基金合同约定投资组合比例限制进行变更的，以变更后
的规定为准，不需要再经基金份额持有人大会审议。
资产配置策略:本基金的资产配置将根据宏观经济形势、金融要素运行
情况、中国经济发展情况，在各类资产类别间进行相对灵活的配置，并
根据风险的评估和建议适度调整资产配置比例。
股票投资策略:本基金以定性和定量分析为基础进行股票投资。
债券投资策略:本基金采用的固定收益品种主要投资策略包括：久期策
略、期限结构策略和个券选择策略等。
权证投资策略:本基金对权证资产的投资主要是通过分析影响权证内在
价值最重要的两种因素——标的资产价格以及市场隐含波动率的变化，
灵活构建避险策略，波动率差策略以及套利策略。
股指期货投资策略:本基金投资股指期货将根据风险管理的原则，主要
选择流动性好、交易活跃的股指期货合约。
主要投资策略
国债期货投资策略:本基金参与国债期货投资是为了有效控制债券市场
的系统性风险，本基金将根据风险管理原则，以套期保值为主要目的，
适度运用国债期货提高投资组合运作效率。
中小企业私募债券投资策略:中小企业私募债券具有票面利率较高、信
用风险较大、二级市场流动性较差等特点。因此本基金审慎投资中小企
业私募债券。
资产支持证券投资策略:本基金将在宏观经济和基本面分析的基础上，
对资产支持证券的质量和构成、利率风险、信用风险、流动性风险和提
前偿付风险等进行定性和定量的全方面分析，评估其相对投资价值并作
出相应的投资决策，力求在控制投资风险的前提下尽可能的提高本基金
的收益。
业绩比较基准 沪深300指数收益率*50%+中债综合指数收益率*50%
本基金是混合型基金，在证券投资基金中属于预期风险收益水平中等的
投资品种，预期收益和预期风险高于货币市场基金和债券型基金，低于
股票型基金。
根据2017年7月1日施行的《证券期货投资者适当性管理办法》，基
风险收益特征
金管理人和销售机构已对本基金重新进行风险评级，风险评级行为不改
变本基金的实质性风险收益特征，但由于风险等级分类标准的变化，本
基金的风险等级表述可能有相应变化，具体风险评级结果应以基金管理
人和销售机构最新的评级结果为准。
（二） 投资组合资产配置图表/区域配置图表
（三） 自基金合同生效以来/最近十年（孰短）基金每年的净值增长率及与同期业绩比较
基准的比较图
1.基金合同生效当年按实际期限计算，不按整个自然年度进行折算。
2.基金的过往业绩不代表未来表现。
三、投资本基金涉及的费用
（一） 基金销售相关费用
以下费用在认购/申购/赎回基金过程中收取：
份额（S）或金额
费用类型 （M）/持有期限收费方式/费率 备注
（N）
N
赎回费 7天≤ N
30天≤ N 0% -
注：本基金C类基金份额不收取申购费。
（二） 基金运作相关费用
以下费用将从基金资产中扣除：
费用类别 收费方式/年费率
管理费 0.60%
托管费 0.20%
销售服务费 0.20%
1、《基金合同》生效后与基金相关的信息
披露费用；
2、《基金合同》生效后与基金相关的会计
师费、律师费、仲裁费和诉讼费；
3、基金份额持有人大会费用；
其他费用
4、基金的证券、期货交易费用；
5、基金的银行汇划费用；
6、基金的开户费用、账户维护费用；
7、按照国家有关规定和《基金合同》约
定，可以在基金财产中列支的其他费用。
注：本基金交易证券、基金等产生的费用和税负，按实际发生额从基金资产扣除。
四、风险揭示与重要提示
（一） 风险揭示
本基金不提供任何保证。投资者可能损失投资本金。
投资有风险，投资者购买基金时应认真阅读本基金的《招募说明书》等销售文件。
一）本基金特定风险如下：
1、本基金作为混合型基金，投资组合中股票投资比例为基金资产的0%–95%，具有对
股票市场的系统性风险，不能完全规避市场下跌的风险，在市场大幅上涨时也不能保证基
金净值能够完全跟随或超越市场上涨幅度。
2、股指期货、国债期货等金融衍生品投资风险
金融衍生品是一种金融合约，其价值取决于一种或多种基础资产或指数，其评价主要
源自于对挂钩资产的价格与价格波动的预期。投资于衍生品需承受市场风险、信用风险、
流动性风险、操作风险和法律风险等。由于衍生品通常具有杠杆效应，价格波动比标的工
具更为剧烈，有时候比投资标的资产要承担更高的风险。并且由于衍生品定价相当复杂，
不适当的估值有可能使基金资产面临损失风险。
3、中小企业私募债券投资风险
基金所投资的中小企业私募债券之债务人出现违约，或在交易过程中发生交收违约，
或由于中小企业私募债券信用质量降低导致价格下降，可能造成基金财产损失。此外，受
市场规模及交易活跃程度的影响，中小企业私募债券可能无法在同一价格水平上进行较大
数量的买入或卖出，存在一定的流动性风险，从而对基金收益造成影响。
4、本基金投资资产支持证券，资产支持证券是一种债券性质的金融工具。资产支持证
券具有一定的价格波动风险、流动性风险、信用风险等风险。本公司将本着谨慎和控制风
险的原则进行资产支持证券投资，请基金份额持有人关注包括投资资产支持证券可能导致
的基金净值波动、流动性风险和信用风险在内的各项风险。
二）本基金面临的其他风险如下：
1、证券市场风险，主要包括：（1）政策风险；（2）经济周期风险；（3）利率风险；
（4）上市公司经营风险；（5）购买力风险；
2、流动性风险，主要包括：（1）基金申购、赎回安排；（2）拟投资市场、行业及资
产的流动性风险评估；（3）巨额赎回情形下的流动性风险管理措施；（4）实施备用的流动
性风险管理工具的情形、程序及对投资者的潜在影响；
3、信用风险；
4、管理风险；
5、其他风险，主要包括：（1）操作风险；（2）技术风险；（3）法律风险；（4）其
他风险。
具体内容详见本基金《招募说明书》。
（二） 重要提示
中国证监会对本基金募集的注册，并不表明其对本基金的价值和收益作出实质性判断
或保证，也不表明投资于本基金没有风险。
基金管理人依照恪尽职守、诚实信用、谨慎勤勉的原则管理和运用基金财产，但不保
证基金一定盈利，也不保证最低收益。
基金投资者自依基金合同取得基金份额，即成为基金份额持有人和基金合同的当事人。
各方当事人同意，因《基金合同》而产生的或与《基金合同》有关的一切争议，如经友
好协商未能解决的，应提交上海国际经济贸易仲裁委员会，根据该会当时有效的仲裁规则
进行仲裁，仲裁地点为上海，仲裁裁决是终局性的并对各方当事人具有约束力，仲裁费用、
律师费用由败诉方承担。
基金产品资料概要信息发生重大变更的，基金管理人将在三个工作日内更新，其他信
息发生变更的，基金管理人每年更新一次。因此，本文件内容相比基金的实际情况可能存
在一定的滞后，如需及时、准确获取基金的相关信息，敬请同时关注基金管理人发布的相
关临时公告等。
五、其他资料查询方式
以下资料详见基金管理人网站www.cmfchina.com客服电话：400-887-9555
● 《招商兴福灵活配置混合型证券投资基金基金合同》、
《招商兴福灵活配置混合型证券投资基金托管协议》、
《招商兴福灵活配置混合型证券投资基金招募说明书》
● 定期报告，包括基金季度报告、中期报告和年度报告
● 基金份额净值
● 基金销售机构及联系方式
● 其他重要资料
六、其他情况说明
无