基金管理人:中欧基金管理有限公司
基金托管人:上海浦东发展银行股份有限公司
送出日期:2018年08月28日
§1? 重要提示
基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏,并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本半年度报告已经三分之二以上独立董事签字同意,并由董事长签发。
基金托管人上海浦东发展银行股份有限公司根据本基金合同规定,于2018年8月27日复核了本报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容,保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险,投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书及其更新。
本半年度报告摘要摘自半年度报告正文,投资者欲了解详细内容,应阅读半年度报告正文。
本报告中财务资料未经审计。
本报告期自2018年01月01日起至2018年06月30日止。
§2? 基金简介
2.1 基金基本情况
基金简称
中欧骏泰货币
基金主代码
004039
基金运作方式
契约型、开放式
基金合同生效日
2016年12月19日
基金管理人
中欧基金管理有限公司
基金托管人
上海浦东发展银行股份有限公司
报告期末基金份额总额
4,906,477,193.89份
基金合同存续期
不定期
2.2 基金产品说明
投资目标
在综合考虑基金资产收益性、安全性和较高流动性的基础上,追求超越业绩比较基准的稳定收益。
投资策略
本基金根据对短期利率变动的预测,采用投资组合平均剩余期限控制下的主动性投资策略,利用定性分析和定量分析方法,通过对短期金融工具的积极投资,在控制风险和保证流动性的基础上,力争获得稳定的当期收益。
业绩比较基准
同期7天通知存款税后利率
风险收益特征
本基金为货币市场基金,其长期平均预期风险和预期收益率低于股票型基金、混合型基金和债券型基金。
2.3 基金管理人和基金托管人
项目
基金管理人
基金托管人
名称
中欧基金管理有限公司
上海浦东发展银行股份有限公司
信息披露负责人
姓名
黎忆海
胡波
联系电话
021-68609600
021-61618888
电子邮箱
liyihai@zofund.com
hub5@spdb.com.cn
客户服务电话
021-68609700、400-700-9700
95528
传真
021-33830351
021-63602540
2.4 信息披露方式
登载基金半年度报告正文的管理人互联网网址
www.zofund.com
基金半年度报告备置地点
中国(上海)自由贸易试验区陆家嘴环路333号五层
§3 主要财务指标和基金净值表现
3.1 主要会计数据和财务指标
金额单位:人民币元
3.1.1 期间数据和指标
报告期(2018年01月01日- 2018年06月30日)
本期已实现收益
136,407,802.84
本期利润
136,407,802.84
本期净值收益率
2.1157%
3.1.2 期末数据和指标
报告期末(2018年06月30日)
期末基金资产净值
4,906,477,193.89
期末基金份额净值
1.0000
3.1.3 累计期末指标
报告期末(2018年06月30日)
累计净值收益率
6.7482%
1、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入(不含公允价值变动收益)扣除相关费用后的余额,本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益,由于货币市场基金采用摊余成本法核算,因此,公允价值变动收益为零,本期已实现收益和本期利润的金额相等。2、本基金利润分配按日结转份额。3、所述基金业绩指标不包括基金份额持有人认购或交易基金的各项费用,计入费用后实际收益水平要低于所列数字。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值收益率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
阶段
份额净值收益率①
份额净值收益率标准差②
业绩比较基准收益率③
业绩比较基准收益率标准差④
①-③
②-④
过去一个月
0.3361%
0.0007%
0.1110%
0.0000%
0.2251%
0.0007%
过去三个月
1.0434%
0.0009%
0.3366%
0.0000%
0.7068%
0.0009%
过去六个月
2.1157%
0.0008%
0.6695%
0.0000%
1.4462%
0.0008%
过去一年
4.3814%
0.0007%
1.3500%
0.0000%
3.0314%
0.0007%
自基金合同生效日至今
6.7482%
0.0009%
2.0674%
0.0000%
4.6808%
0.0009%
3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值收益率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较
§4? 管理人报告
4.1 基金管理人及基金经理情况
4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验
中欧基金管理有限公司经中国证监会(证监基字[2006]102号文)批准,于2006年7月19日正式成立。股东为意大利意联银行股份合作公司、国都证券股份有限公司、北京百骏投资有限公司、上海睦亿投资管理合伙企业(有限合伙)、万盛基业投资有限责任公司以及自然人股东,注册资本为1.88亿元人民币,旗下设有北京分公司、中欧盛世资产管理(上海)有限公司、中欧钱滚滚基金销售(上海)有限公司。截至2018年6月30日,本基金管理人共管理73只开放式基金。
4.1.2 基金经理(或基金经理小组)及基金经理助理简介
姓名
职务
任本基金的基金经理(助理)期限
证券从业年限
说明
任职日期
离任日期
黄华
策略组负责人、基金经理
2017-03-24
-
9年
历任平安资产管理有限责任公司组合经理,中国平安集团投资管理中心资产负债部组合经理,中国平安财产保险股份有限公司组合投资管理团队负责人。2016-11-10加入中欧基金管理有限公司,历任中欧基金管理有限公司基金经理助理
蒋雯文
基金经理
2018-01-30
-
6年
历任新际香港有限公司销售交易员,平安资产管理有限责任公司债券交易员,前海开源基金投资经理助理。2016-11-17加入中欧基金管理有限公司,历任中欧基金管理有限公司交易员、基金经理助理
王慧杰
基金经理助理
2017-09-26
-
6年
历任彭博咨询社(纽约)利率衍生品研发员;光大保德信基金管理有限公司研究员、基金经理。2017-04-17加入中欧基金管理有限公司
蒋雯文
基金经理助理
2017-06-22
2018-01-30
6年
历任新际香港有限公司销售交易员,平安资产管理有限责任公司债券交易员,前海开源基金投资经理助理。2016-11-17加入中欧基金管理有限公司,历任中欧基金管理有限公司交易员
注:1、任职日期和离任日期一般情况下指公司作出决定之日;若该基金经理自基金合同生效日起即任职,则任职日期为基金合同生效日。?2、证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。3、根据公司安排,王慧杰自2018年8月13日起不再担任该产品的基金经理助理。
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
本报告期内,本基金管理人严格遵循了《证券投资基金法》及其各项实施细则、本基金基金合同和其他相关法律法规的规定,本着诚实信用、勤勉尽责、取信于市场、取信于社会的原则管理和运用基金资产,为基金份额持有人谋求最大利益。本报告期内,基金投资管理符合有关法规和基金合同的规定,无违法违规、未履行基金合同承诺或损害基金份额持有人利益的行为。
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明
4.3.1 公平交易制度的执行情况
报告期内,本基金管理人严格按照《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》及公司内部相关制度等规定,从研究分析、投资决策、交易执行、事后监控等环节严格把关,通过系统和人工等方式在各个环节严格控制交易公平执行。在公平交易稽核审计过程中,针对投资组合间同向交易价差出现异常的情况,我们分别从交易动机、交易时间间隔、交易时间顺序、指令下达明细等方面进行了进一步深入分析,并与基金经理进行了沟通确认,从最终结果看,造成同向价差的原因主要在于各基金所遇申赎时点不同、股价波动等不可控因素,基金经理已在其可控范围内尽力确保交易公平,未发现不同投资组合之间存在非公平交易的情况。
4.3.2 异常交易行为的专项说明
报告期内,本基金管理人管理的所有投资组合不存在参与的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量的5%的情况,且不存在其他可能导致非公平交易和利益输送的异常交易行为。
4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明
4.4.1 报告期内基金投资策略和运作分析
我国2018年二季度GDP同比增长6.7%,一季度同比增长6.8%。2018年1-6月规模以上工业增加值同比增长6.7%,预期6.8%,前值6.9%;2018年1-6月份,全国固定资产投资(不含农户)297316亿元,同比增长6%,增速比1-5月份回落0.1个百分点。制造业生产回落,工业增加值下降明显,民间投资和制造业投资回升,制造业投资结构向好,房地产投资稍有回落,融资环境仍未改善,宏观去杠杆规范地方债务,基建投资增速延续下降,消费对经济的拉动作用短期增强,出口在贸易战影响下对经济的拉动作用有所减弱。综合来看,上半年经济仍有一定韧性,经济运行结构持续优化,外需走弱下消费对经济来动作用增强,但消费的改善可能是由于假期效应,持续性并不确定,叠加当前信用收缩的环境尚未改变,后续投资的下行压力对经济的影响或将持续,随着未来贸易战的影响持续释放,预计经济仍有一定下行压力,但失速概率较低。
政策方面,央行一方面要继续促进结构性去杠杆和治理金融乱象的深入推进,同时也要防止流动性重回宽松使得金融市场加杠杆及房地产价格上涨的重新反复;另一方面又要应对更加复杂的内外部环境,防范系统性风险的发生,因此对于流动性的呵护更加明显一些,政策灵活性也高了很多。今年以来政府对于经济增速放缓、信用风险市场以及局部流动性冲击的容忍度在提升,在一些关键时点会通过释放流动性维稳操作,这些导致上半年资金面的超预期宽松。尽管如此,我们对于货币政策的全面转向“宽松”以及配置资金的明显增长的预期仍然谨慎。
本基金报告期间在兼顾流性、控制风险的同时,以提高收益为主要目标,在月末、季末和年末等关键时间点加大配置力度,重点配置存款和存单。基金在日常操作中维持偏低杠杆水平,中等剩余期限。在保持收益率稳定的同时为投资者提供了较高的流动性。
4.4.2 报告期内基金的业绩表现
本报告期内,基金净值增长率为2.1157%,同期业绩比较基准收益率为0.6695%。
4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望
展望下半年,美国加息节奏清晰,短期内美元指数仍有走强的可能性;我国经济下行压力大,虽然“防风险”和“去杠杆”的大方向不会动摇,但财货政策出现微调,货币政策仍保持稳健中性,引导实体经济建设。上半年因中美贸易摩擦、信用违约等事件导致市场避险情绪反复,市场风险偏好处于相对低位,下半年监管政策微调、缓解信用收缩,风险偏好将回升。
4.6 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明
报告期内,本基金管理人严格按照本公司制订的《估值委员会议事规则》以及相关法律法规的规定,有效地控制基金估值流程。公司估值委员会主席为公司分管运营副总经理,成员包括总经理、督察长、投资总监,基金运营部总监,监察稽核部总监以及基金核算、金融工程、行业研究等方面的骨干。估值委员会负责基金估值相关工作的评估、决策、执行和监督,确保基金估值的公允、合理,防止估值被歪曲进而对基金持有人产生不利影响。基金经理如认为估值有被歪曲或有失公允的情况,可向估值委员会报告并提出相关意见和建议。
本基金管理人按照最新的估值准则、证监会相关规定和基金合同关于估值的约定,对基金投资品种进行估值。具体估值流程为:基金日常估值由基金管理人进行,基金托管人按基金合同规定的估值方法、时间、程序进行复核,基金份额净值由基金管理人完成估值后,将估值结果以XBRL形式报给基金托管人,基金托管人复核无误后签章返回给基金管理人,由基金管理人依据本基金合同和有关法律法规的规定予以公布。报告期内相关基金估值政策的变更由托管银行进行复核确认。
上述参与估值流程人员均具有估值业务所需的专业胜任能力及相关工作经历。上述参与估值流程各方之间不存在重大利益冲突。
4.7 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明
根据基金合同的约定,本基金根据每日基金收益情况,以每万份基金已实现收益为基准,为投资者每日计算当日收益并分配,且每日进行支付。报告期内本基金向份额持有人分配利润136,407,802.84元。
4.8 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明
本报告期内基金管理人无应说明预警信息。
§5? 托管人报告
5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明
本报告期内,上海浦东发展银行股份有限公司(以下简称"本托管人")在对中欧骏泰货币市场基金的托管过程中,严格遵守《中华人民共和国证券投资基金法》、《货币市场基金监督管理办法》、《货币市场基金信息披露特别规定》及其他有关法律法规、基金合同、托管协议的规定,不存在损害基金份额持有人利益的行为,完全尽职尽责地履行了基金托管人应尽的义务。
5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明
本报告期内,本托管人依照《中华人民共和国证券投资基金法》、《货币市场基金监督管理办法》、《货币市场基金信息披露特别规定》及其他有关法律法规、基金合同、托管协议的规定,对中欧骏泰货币市场基金的投资运作进行了监督,对基金资产净值的计算、基金收益的计算以及基金费用开支等方面进行了认真的复核,未发现基金管理人存在损害基金份额持有人利益的行为。
5.3 托管人对本半年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见
本报告期内,由中欧基金管理有限公司编制本托管人复核的本报告中的财务指标、净值表现、收益分配情况、财务会计报告(注:财务会计报告中的"金融工具风险及管理"部分未在托管人复核范围内)、投资组合报告等内容真实、准确、完整。
§6 半年度财务会计报告(未经审计)
6.1 资产负债表
会计主体:中欧骏泰货币市场基金
报告截止日:2018年06月30日
单位:人民币元
资 产?
本期末?
2018年06月30日?
上年度末?
2017年12月31日?
资 产:
?
?
银行存款
1,750,367,381.05
1,911,254,379.77
结算备付金
8,245,909.09
-
存出保证金
-
-
交易性金融资产
2,204,723,073.27
1,813,467,711.40
其中:股票投资
-
-
基金投资
-
-
债券投资
2,184,723,073.27
1,813,467,711.40
资产支持证券投资
20,000,000.00
-
贵金属投资
-
-
衍生金融资产
-
-
买入返售金融资产
1,245,435,308.16
1,279,743,812.59
应收证券清算款
-
97,860,745.60
应收利息
20,006,623.65
27,459,205.63
应收股利
-
-?
应收申购款
246,897.39
-
递延所得税资产
-
-
其他资产
-
-
资产总计
5,229,025,192.61
5,129,785,854.99
负债和所有者权益
本期末?
2018年06月30日
上年度末?
2017年12月31日
负 债:
短期借款
-
-
交易性金融负债
-
-
衍生金融负债
-
-
卖出回购金融资产款
320,619,002.03
626,798,964.79
应付证券清算款
-
-
应付赎回款
20,008.69
-
应付管理人报酬
1,097,364.53
1,147,412.06
应付托管费
228,617.59
239,044.18
应付销售服务费
45,723.52
47,808.82
应付交易费用
113,166.85
57,864.21
应交税费
1,196.90
-
应付利息
110,390.90
384,083.96
应付利润
-
-
递延所得税负债
-
-
其他负债
312,527.71
339,000.00
负债合计
322,547,998.72
629,014,178.02
所有者权益:
?
?
实收基金
4,906,477,193.89
4,500,771,676.97
未分配利润
-
-
所有者权益合计
4,906,477,193.89
4,500,771,676.97
负债和所有者权益总计
5,229,025,192.61
5,129,785,854.99
注:报告截止日2018年6月30日,中欧骏泰基金份额净值1.0000元,中欧骏泰基金份额总额4,906,477,193.89份。
6.2 利润表
会计主体:中欧骏泰货币市场基金
本报告期:2018年01月01日至2018年06月30日
单位:人民币元
项 目
本期2018年01月01日至2018年06月30日?
上年度可比期间?
2017年01月01日至2017年06月30日?
一、收入
150,656,022.85
73,691,889.40
1.利息收入
150,270,336.41
73,751,926.63
其中:存款利息收入
64,043,270.53
36,225,180.26
债券利息收入
55,699,111.37
15,449,958.53
资产支持证券利息收入
35,621.75
-
买入返售金融资产收入
30,492,332.76
22,076,787.84
其他利息收入
-
-
2.投资收益(损失以“-”填列)
385,686.44
-60,037.23
其中:股票投资收益
-
-
基金投资收益
-
-
债券投资收益
385,686.44
-60,037.23
资产支持证券投资收益
-
-
贵金属投资收益
-
-
衍生工具收益
-
-
股利收益
-
-
3.公允价值变动收益(损失以“-”号填列)
-
-
4.汇兑收益(损失以“-”号填列)
-
-
5.其他收入(损失以“-”号填列)
-
-
减:二、费用
14,248,220.01
6,212,159.22
1.管理人报酬
7,758,846.94
3,809,662.86
2.托管费
1,616,426.48
793,679.70
3.销售服务费
323,285.30
158,735.97
4.交易费用
-
-
5.利息支出
4,319,224.77
1,249,782.18
其中:卖出回购金融资产支出
4,319,224.77
1,249,782.18
6.税金及附加
128.24
-
7.其他费用
230,308.28
200,298.51
三、利润总额(亏损总额以“-”号填列)
136,407,802.84
67,479,730.18
减:所得税费用
-
-
四、净利润(净亏损以“-”号填列)
136,407,802.84
67,479,730.18
6.3 所有者权益(基金净值)变动表
会计主体:中欧骏泰货币市场基金
本报告期:2018年01月01日至2018年06月30日
单位:人民币元
项 目
本期?
2018年01月01日至2018年06月30日
实收基金?
未分配利润?
所有者权益合计?
一、期初所有者权益(基金净值)
4,500,771,676.97
-
4,500,771,676.97
二、本期经营活动产生的基金净值变动数(本期利润)
-
136,407,802.84
136,407,802.84
三、本期基金份额交易产生的基金净值变动数(净值减少以“-”号填列)
405,705,516.92
-
405,705,516.92
其中:1.基金申购款
5,842,656,108.53
-
5,842,656,108.53
2.基金赎回款
-5,436,950,591.61
-
-5,436,950,591.61
四、本期向基金份额持有人分配利润产生的基金净值变动(净值减少以“-”号填列)
-
-136,407,802.84
-136,407,802.84
五、期末所有者权益(基金净值)
4,906,477,193.89
-
4,906,477,193.89
项 目
上年度可比期间?
2017年01月01日至2017年06月30日?
实收基金?
未分配利润?
所有者权益合计?
一、期初所有者权益(基金净值)
1,001,561,612.44
-
1,001,561,612.44
二、本期经营活动产生的基金净值变动数(本期利润)
-
67,479,730.18
67,479,730.18
三、本期基金份额交易产生的基金净值变动数(净值减少以“-”号填列)
3,312,503,892.36
-
3,312,503,892.36
其中:1.基金申购款
5,307,774,774.01
-
5,307,774,774.01
2.基金赎回款
-1,995,270,881.65
-
-1,995,270,881.65
四、本期向基金份额持有人分配利润产生的基金净值变动(净值减少以“-”号填列)
-
-67,479,730.18
-67,479,730.18
五、期末所有者权益(基金净值)
4,314,065,504.80
-
4,314,065,504.80
报表附注为财务报表的组成部分。
本报告6.1至6.4财务报表由下列负责人签署:
刘建平
—————————
基金管理人负责人
杨毅
—————————
主管会计工作负责人
王音然
—————————
会计机构负责人
6.4 报表附注
6.4.1 基金基本情况
中欧骏泰货币市场基金 (以下简称"本基金") 经中国证券监督管理委员会(以下简称"中国证监会")证监许可[2016]2837号《关于准予中欧骏泰货币市场基金注册的批复》核准,由中欧基金管理有限公司依照《中华人民共和国证券投资基金法》和《中欧骏泰货币市场基金基金合同》负责公开募集。本基金为契约型开放式基金,存续期限不定。首次设立募集不包括认购资金利息共募集人民币1,000,139,028.05元,经向中国证监会备案,《中欧骏泰货币市场基金基金合同》于2016年12月19日正式生效,基金合同生效日的基金份额总额为1,000,139,028.05份基金份额,其中包含认购资金利息折合135,000.05份基金份额。本基金的基金管理人为中欧基金管理有限公司,基金托管人为上海浦东发展银行股份有限公司(以下简称"浦东发展银行")。
根据《中华人民共和国证券投资基金法》和《中欧骏泰货币市场基金基金合同》的有关规定,本基金的投资范围为法律法规及监管机构允许投资的金融工具,包括现金、期限在一年以内(含一年)的银行存款、债券回购、中央银行票据、同业存单、剩余期限在397天以内(含397天)的债券、非金融企业债务融资工具、资产支持证券以及中国证监会、中国人民银行认可的其他具有良好流动性的货币市场工具。如法律法规或监管机构以后允许基金投资其他品种,基金管理人在履行适当程序后,可以将其纳入投资范围。
本基金的业绩比较基准为:同期7天通知存款税后利率。
6.4.2 会计报表的编制基础
本财务报表系按照财政部颁布的《企业会计准则-基本准则》以及其后颁布及修订的具体会计准则、应用指南、解释以及其他相关规定(以下合称"企业会计准则")编制,同时,对于在具体会计核算和信息披露方面,也参考了中国证券投资基金业协会修订并发布的《证券投资基金会计核算业务指引》、中国证监会制定的《中国证券监督管理委员会关于证券投资基金估值业务的指导意见》、《证券投资基金信息披露管理办法》、《证券投资基金信息披露内容与格式准则》第2号《年度报告的内容与格式》、《证券投资基金信息披露编报规则》第3号《会计报表附注的编制及披露》、《证券投资基金信息披露编报规则》第5号《货币市场基金信息披露特别规定》、《证券投资基金信息披露XBRL模板第3号<年度报告和半年度报告>》及其他中国证监会及中国证券投资基金业协会颁布的相关规定。
本财务报表以本基金持续经营为基础列报。
6.4.3 遵循企业会计准则及其他有关规定的声明
本基金2018年半年度的财务报表符合企业会计准则的要求,真实、完整地反映了本基金2018年6月30日的财务状况以及2018年1月1日至2018年6月30日止期间的经营成果和基金净值变动情况等有关信息。
6.4.4 本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告相一致的说明
本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一年度报告一致。
6.4.5 会计政策和会计估计变更以及差错更正的说明
6.4.5.1 会计政策变更的说明
本基金本报告期未发生会计政策变更。
6.4.5.2 会计估计变更的说明
本基金本报告期未发生会计估计变更。
6.4.5.3 差错更正的说明
本基金在本报告期间无须说明的会计差错更正。
6.4.6 税项
6.4.6.1印花税
经国务院批准,财政部、国家税务总局研究决定,自2008年4月24日起,调整证券(股票)交易印花税税率,由原先的3‰调整为1‰;
经国务院批准,财政部、国家税务总局研究决定,自2008年9月19日起,调整由出让方按证券(股票)交易印花税税率缴纳印花税,受让方不再征收,税率不变;
根据财政部、国家税务总局财税[2005]103号文《关于股权分置试点改革有关税收政策问题的通知》的规定,股权分置改革过程中因非流通股股东向流通股股东支付对价而发生的股权转让,暂免征收印花税。
6.4.6.2 增值税
根据财政部、国家税务总局财税[2016]36号文《关于全面推开营业税改增值税试点的通知》的规定,经国务院批准,自2016年5月1日起在全国范围内全面推开营业税改征增值税试点,金融业纳入试点范围,由缴纳营业税改为缴纳增值税。对证券投资基金(封闭式证券投资基金,开放式证券投资基金)管理人运用基金买卖股票、债券的转让收入免征增值税;国债、地方政府债利息收入以及金融同业往来利息收入免征增值税;存款利息收入不征收增值税;
根据财政部、国家税务总局财税[2016]46号文《关于进一步明确全面推开营改增试点金融