基金管理人:国投瑞银基金管理有限公司
基金托管人:中国光大银行股份有限公司
报告送出日期:二〇一七年八月二十五日
1 重要提示
1.1 重要提示
基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏,并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本半年度报告已经三分之二以上独立董事签字同意,并由董事长签发。
基金托管人中国光大银行股份有限公司根据本基金合同规定,于2017年8月24日复核了本报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容,保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险,投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书及其更新。
本半年度报告摘要摘自半年度报告正文,投资者欲了解详细内容,应阅读半年度报告正文。
本报告中财务资料未经审计。
本报告期自2017年1月1日起至6月30日止。
2 基金简介
2.1 基金基本情况
基金简称
国投瑞银融华债券
基金主代码
121001
交易代码
121001(前端)
128001(后端)
基金运作方式
契约型开放式
基金合同生效日
2003年4月16日
基金管理人
国投瑞银基金管理有限公司
基金托管人
中国光大银行股份有限公司
报告期末基金份额总额
258,785,402.78份
基金合同存续期
不定期
2.2 基金产品说明
投资目标
“追求低风险的稳定收益”,即以债券投资为主,稳健收益型股票投资为辅,在有效控制风险的前提下,谋求基金投资收益长期稳定增长。
投资策略
本基金在资产类型选择上,除保留适当的现金准备以应对基金持有人日常赎回外,投资对象以债券(国债、金融债和包括可转债在内的AAA级企业债)为主,以稳健收益型股票为辅。债券投资不少于基金资产净值的40%,持仓比例相机变动范围是40—95%,股票投资的最大比例不超过40%,持仓比例相机变动范围是0—40%,除了预期有利的趋势市场外,原则上股票投资比例控制在20%以内。本基金具体投资策略包括以下三个方面:
1、采取自上而下的投资分析方法,给资产配置决策提供指导。作为债券型基金,本基金重点关注利率趋势研判,根据未来利率变化趋势和证券市场环境变化趋势,主动调整债券资产配置及其投资比例。
2、根据收益率、流动性与风险匹配原则以及证券的低估值原则建构投资组合,合理配置不同市场和不同投资工具的投资比例,并根据投资环境的变化相机调整。
3、择机适当利用债券逆回购工具、无风险套利和参与一级市场承销或申购等手段,规避利率风险,增加盈利机会。
4、权证投资策略:
估计权证合理价值。根据权证合理价值与其市场价格间的差幅即“估值差价(Value Price)”以及权证合理价值对定价参数的敏感性,结合标的股票合理价值考量,决策买入、持有或沽出权证。
5、在将来衍生工具市场得到发展的情况下,本基金将使用衍生产品市场,控制风险,并把握获利机会。
业绩比较基准
80%×中债综合指数收益率+20%×沪深300指数收益率
风险收益特征
本基金属于预期风险相对可控、预期收益相对稳定的低风险基金品种,具有风险低、收益稳的特征,预期长期风险回报高于单纯的债券基金品种,低于以股票为主要投资对象的基金品种。
2.3 基金管理人和基金托管人
项目
基金管理人
基金托管人
名称
国投瑞银基金管理有限公司
中国光大银行股份有限公司
信息披露负责人
姓名
刘凯
张建春
联系电话
400-880-6868
010-63639180
电子邮箱
service@ubssdic.com
zhangjianchun@cebbank.com
客户服务电话
400-880-6868
95595
传真
0755-82904048
010-63639132
2.4 信息披露方式
登载基金半年度报告摘要的管理人互联网网址
http://www.ubssdic.com
基金半年度报告备置地点
深圳市福田区金田路4028号荣超经贸中心46层
3 主要财务指标和基金净值表现
3.1 主要会计数据和财务指标
金额单位:人民币元
3.1.1 期间数据和指标
报告期(2017年1月1日至2017年6月30日)
本期已实现收益
-335,830.62
本期利润
11,013,304.70
加权平均基金份额本期利润
0.0414
本期基金份额净值增长率
2.43%
3.1.2 期末数据和指标
报告期末(2017年6月30日)
期末可供分配基金份额利润
0.5654
期末基金资产净值
456,383,804.76
期末基金份额净值
1.7636
注:1、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入(不含公允价值变动收益)扣除相关费用后的余额,本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
2、对期末可供分配利润,采用期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分的孰低数(为期末余额,不是当期发生数)。
3、以上所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用(例如基金申购赎回费、基金转换费等),计入费用后实际利润水平要低于所列数字。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
阶段
份额净值增长率①
份额净值增长率标准差②
业绩比较基准收益率③
业绩比较基准收益率标准差④
①-③
②-④
过去一个月
3.03%
0.31%
1.71%
0.14%
1.32%
0.17%
过去三个月
0.86%
0.45%
0.50%
0.16%
0.36%
0.29%
过去六个月
2.43%
0.43%
0.37%
0.14%
2.06%
0.29%
过去一年
8.16%
0.45%
0.24%
0.17%
7.92%
0.28%
过去三年
54.37%
0.97%
18.52%
0.38%
35.85%
0.59%
自基金合同生效起至今
446.39%
0.78%
86.47%
0.36%
359.92%
0.42%
注:1、本基金业绩比较基准为"80%×中债综合指数收益率+20%×沪深300指数收益率"。
2、本基金对业绩比较基准采用每日再平衡的计算方法。
3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较
国投瑞银融华债券型证券投资基金
份额累计净值增长率与业绩比较基准收益率历史走势对比图
(2003年4月16日至2017年6月30日)
/
注:截至本报告期末各项资产配置比例分别为股票投资占基金净值比例36.35%,权证投资占基金净值比例0%,债券投资占基金净值比例51.21%,现金和到期日不超过1年的政府债券占基金净值比例30.33%,符合基金合同的相关规定。
4 管理人报告
4.1 基金管理人及基金经理情况
4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验
国投瑞银基金管理有限公司(简称"公司"),原中融基金管理有限公司,经中国证券监督管理委员会批准,于2002年6月13日正式成立,注册资本1亿元人民币。公司是中国第一家外方持股比例达到49%的合资基金管理公司,公司股东为国投泰康信托有限公司(国家开发投资公司的控股子公司)及瑞士银行股份有限公司(UBS AG)。公司拥有完善的法人治理结构,建立了有效的风险管理及控制架构,以"诚信、创新、包容、客户关注"作为公司的企业文化。截止2017年6月底,在公募基金方面,公司共管理66只基金,已建立起覆盖高、中、低风险等级的完整产品线;在专户理财业务方面,自2008年获得特定客户资产管理业务资格以来,已成功运作管理的专户产品涵盖了灵活配置型、稳健增利型等常规产品,还包括分级、期指套利、商品期货、QDII等创新品种;在境外资产管理业务方面,公司自2006年开始为QFII信托计划提供投资咨询服务,具有丰富经验,并于2007年获得QDII资格。
4.1.2 基金经理(或基金经理小组)及基金经理助理的简介
姓名
职务
任本基金的基金经理
(助理)期限
证券从业年限
说明
任职日期
离任日期
杨冬冬
本基金基金经理、基金投资部副总监
2014-06-17
-
9
中国籍,硕士,具有基金从业资格。2008年4月加入国投瑞银。曾任国投瑞银创新动力基金和国投瑞银瑞福深证100指数分级基金基金经理助理。曾任国投瑞银瑞利灵活配置混合型证券投资基金(LOF)基金经理。现任国投瑞银融华债券型证券投资基金、国投瑞银锐意改革混合型证券投资基金、国投瑞银瑞盈灵活配置混合型证券投资基金(LOF)、国投瑞银瑞盛灵活配置混合型证券投资基金和国投瑞银瑞泰定增灵活配置混合型证券投资基金基金经理。
颜文浩
本基金基金经理
2017-04-29
-
7
中国籍,硕士,具有基金从业资格。2010年10月加入国投瑞银。现任国投瑞银钱多宝货币市场基金、国投瑞银增利宝货币市场基金、国投瑞银添利宝货币市场基金、国投瑞银招财保本混合型证券投资基金、国投瑞银全球债券精选证券投资基金、国投瑞银顺鑫一年期定期开放债券型证券投资基金、国投瑞银融华债券型证券投资基金、国投瑞银策略精选灵活配置混合型证券投资基金、国投瑞银瑞达混合型证券投资基金和国投瑞银货币市场基金基金经理。
注:任职日期和离任日期均指公司作出决定后正式对外公告之日。证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
在报告期内,本基金管理人遵守《证券投资基金法》及其系列法规和《国投瑞银融华债券型证券投资基金基金合同》等有关规定,本着恪守诚信、审慎勤勉,忠实尽职的原则,为基金份额持有人的利益管理和运用基金资产。在报告期内,基金的投资决策规范,基金运作合法合规,没有损害基金份额持有人利益的行为。
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明
4.3.1 公平交易制度的执行情况
本报告期内,管理人通过制度、流程和技术手段保证了公平交易原则的实现,确保本基金管理人旗下各投资组合在研究、决策、交易执行等各方面均得到公平对待,通过对投资交易行为的监控、分析评估和信息披露来加强对公平交易过程和结果的监督,形成了有效地公平交易体系。本报告期,本基金管理人各项公平交易制度流程均得到良好地贯彻执行,未发现存在违反公平交易原则的现象。
4.3.2 异常交易行为的专项说明
本基金于本报告期内不存在异常交易行为。
基金管理人管理的所有投资组合在本报告期内未出现参与交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日总成交量5%的情况。
4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明
4.4.1报告期内基金投资策略和运作分析
今年上半年国内经济运行稳健,煤炭、钢铁等周期行业在供给侧改革的推动下盈利回升,其他如水泥、工程机械、重卡等行业景气也持续回升。回顾市场表现,上证指数表现较强,创业板指数表现较弱。行业方面:家电,消费电子,白酒,表现突出持续新高,周期股也有较明显相对收益,而题材股等不断新低,且流动性不断萎缩。整个A股市场风格向美股,港股等成熟市场风格靠拢的趋势明显。本基金基本坚持了稳健的投资策略,主要配置了业绩较好质地优异的白马成长股。
4.4.2 报告期内基金的业绩表现
截止本报告期末,本基金份额净值为1.7636元,本报告期份额净值增长率为2.43%,同期业绩比较基准收益率为0.37%。
4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望
展望下半年,全球债务高企大背景下,再通胀和关注经济恢复情况以降低债务压力是各国政府核心目标,下半年预计人民币兑美元汇率稳中有升,外汇储备恢复增长,将明显改善基础货币投放预期。6月份的季节性因素叠加去杠杆导致的资金明显紧张局面会不断得到缓解。本基金认为国内经济有足够的韧性,会在比较平稳区间运行,综合判断下,维持下半年权益市场继续向暖的判断。而当下市场风格可能会延续较长时间,小票的流动性折价会进一步推动风格发展,同时考虑进入MSCI后的外资作为增量资金的偏好,综合考虑下,白马成长股路线可能会在下半年相对表现更突出。
4.6 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明
本基金管理人从事基金估值业务的组织机构主要包括合规与风险控制委员会、估值小组及运营部。合规与风险控制委员会负责对估值政策进行评估,并对基金估值程序进行监督;估值小组负责跟踪现行估值政策、议定估值政策方案及特别估值程序的报告等事项,估值小组的成员包括运营部总监、估值核算员、基金经理或其他资产管理经理以及监察稽核部指定人员;运营部负责日常的基金资产的估值业务,执行基金估值政策,设立基金估值核算员岗位负责日常估值业务。基金管理人参与估值的相关成员均具有相应的专业胜任能力和相关工作经历。
本基金的日常估值程序由运营部基金估值核算员执行、运营部内部复核估值结果,并与托管银行的估值结果核对一致。基金估值政策的议定和修改采用集体讨论机制,基金经理作为估值小组成员,对本基金持仓证券的交易情况、信息披露情况保持应有的职业敏感,向估值小组提供估值参考信息,参与估值政策讨论。对需采用特别估值程序的证券,基金管理人及时启动特别估值程序,由估值小组讨论议定特别估值方案并与托管行沟通,在上报合规与风险控制委员会审议后由运营部具体执行。本基金管理人参与估值流程各方之间不存在任何重大利益冲突。
截止报告期末,本基金管理人已与中央国债登记结算有限责任公司、中证指数有限公司建立业务合作关系,由其按约定提供相关债券品种的估值数据。
4.7 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明
本基金本期已实现收益为-335,830.62元,期末可供分配利润为146,324,727.72元。
本基金本期未实施利润分配。
5 托管人报告
5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明
本报告期中国光大银行在国投瑞银融华债券基金的托管过程中,严格遵守了《证券投资基金法》、《证券投资基金运作管理办法》、《证券投资基金信息披露管理办法》及其他法律法规、相关实施准则、基金合同、托管协议等的规定,依法安全托管了基金的全部资产,对国投瑞银融华债券基金的投资运作进行了全面的会计核算和应有的监督和提示,对发现的问题及时提出了意见和建议。按规定如实、独立地向监管机构提交了本基金运作情况报告,没有发生任何损害基金份额持有人利益的行为,诚实信用、勤勉尽责地履行了作为基金托管人所应尽的义务。
5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明
本报告期中国光大银行依据《证券投资基金法》、《证券投资基金运作管理办法》、《证券投资基金信息披露管理办法》及其他法律法规、相关实施准则、基金合同、托管协议等的规定,对基金管理人——国投瑞银基金管理有限公司的投资运作、信息披露等行为进行了复核、监督,未发现基金管理人在投资运作、基金资产净值的计算、基金份额申购赎回价格的计算、基金费用开支等方面存在损害基金份额持有人利益的行为。该基金在运作中遵守了《证券投资基金法》等有关法律法规的要求;各重要方面由投资管理人依据基金合同及实际运作情况进行处理。
5.3 托管人对本半年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见
中国光大银行依法对基金管理人--国投瑞银基金管理有限公司编制的《国投瑞银融华债券型证券投资基金2017年半年度报告》进行了复核,报告中相关财务指标、净值表现、收益分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容是真实、准确和完整的。
6 半年度财务会计报告(未经审计)
6.1 资产负债表
会计主体:国投瑞银融华债券型证券投资基金
报告截止日:2017年6月30日
单位:人民币元
资产
本期末
2017年6月30日
上年度末
2016年12月31日
资产:
-
-
银行存款
28,887,130.21
34,174,507.95
结算备付金
-
89,015.03
存出保证金
62,632.82
78,592.52
交易性金融资产
419,551,008.23
421,004,963.96
其中:股票投资
165,910,494.59
185,372,000.72
基金投资
-
-
债券投资
233,728,513.64
235,632,963.24
资产支持证券投资
19,912,000.00
-
贵金属投资
-
-
衍生金融资产
-
-
买入返售金融资产
-
-
应收证券清算款
5,654,933.58
-
应收利息
3,582,157.92
4,270,819.86
应收股利
-
-
应收申购款
32,910.68
1,217,812.45
递延所得税资产
-
-
其他资产
-
-
资产总计
457,770,773.44
460,835,711.77
负债和所有者权益
本期末
2017年6月30日
上年度末
2016年12月31日
负债:
-
-
短期借款
-
-
交易性金融负债
-
-
衍生金融负债
-
-
卖出回购金融资产款
-
-
应付证券清算款
-
-
应付赎回款
489,266.75
145,129.57
应付管理人报酬
279,985.15
297,222.58
应付托管费
74,662.74
79,259.35
应付销售服务费
-
-
应付交易费用
150,036.30
104,066.98
应交税费
113,095.60
113,095.60
应付利息
-
-
应付利润
-
-
递延所得税负债
-
-
其他负债
279,922.14
360,469.43
负债合计
1,386,968.68
1,099,243.51
所有者权益:
-
-
实收基金
258,785,402.78
267,027,231.72
未分配利润
197,598,401.98
192,709,236.54
所有者权益合计
456,383,804.76
459,736,468.26
负债和所有者权益总计
457,770,773.44
460,835,711.77
注:报告截止日2017年6月30日,基金份额净值人民币1.7636元,基金份额总额258,785,402.78份。
6.2 利润表
会计主体:国投瑞银融华债券型证券投资基金
本报告期:2017年1月1日至2017年6月30日
单位:人民币元
项目
本期
2017年1月1日至2017年6月30日
上年度可比期间
2016年1月1日至2016年6月30日
一、收入
13,755,708.97
-4,664,566.21
1.利息收入
4,433,818.16
3,554,233.72
其中:存款利息收入
101,006.68
125,780.24
债券利息收入
4,072,970.39
3,428,453.48
资产支持证券利息收入
259,841.09
-
买入返售金融资产收入
-
-
其他利息收入
-
-
2.投资收益(损失以“-”填列)
-2,097,529.86
-3,289,758.85
其中:股票投资收益
-3,051,957.22
-3,120,721.17
基金投资收益
-
-
债券投资收益
447,379.83
-357,672.77
资产支持证券投资收益
-
-
贵金属投资收益
-
-
衍生工具收益
-
-
股利收益
507,047.53
188,635.09
3.公允价值变动收益(损失以“-”号填列)
11,349,135.32
-4,951,385.39
4.汇兑收益(损失以“-”号填列)
-
-
5.其他收入(损失以“-”号填列)
70,285.35
22,344.31
减:二、费用
2,742,404.27
3,021,650.46
1.管理人报酬
1,709,225.90
1,516,559.46
2.托管费
455,793.57
404,415.88
3.销售服务费
-
-
4.交易费用
380,066.31
902,861.74
5.利息支出
-
-
其中:卖出回购金融资产支出
-
-
6.其他费用
197,318.49
197,813.38
三、利润总额(亏损总额以“-”号填列)
11,013,304.70
-7,686,216.67
减:所得税费用
-
-
四、净利润(净亏损以“-”号填列)
11,013,304.70
-7,686,216.67
6.3 所有者权益(基金净值)变动表
会计主体:国投瑞银融华债券型证券投资基金
本报告期:2017年1月1日至2017年6月30日
单位:人民币元
项目
本期
2017年1月1日至2017年6月30日
实收基金
未分配利润
所有者权益合计
一、期初所有者权益(基金净值)
267,027,231.72
192,709,236.54
459,736,468.26
二、本期经营活动产生的基金净值变动数(本期利润)
-
11,013,304.70
11,013,304.70
三、本期基金份额交易产生的基金净值变动数(净值减少以“-”号填列)
-8,241,828.94
-6,124,139.26
-14,365,968.20
其中:1.基金申购款
33,544,266.44
24,501,953.02
58,046,219.46
2.基金赎回款
-41,786,095.38
-30,626,092.28
-72,412,187.66
四、本期向基金份额持有人分配利润产生的基金净值变动(净值减少以“-”号填列)
-
-
-
五、期末所有者权益(基金净值)
258,785,402.78
197,598,401.98
456,383,804.76
项目
上年度可比期间
2016年1月1日至2016年6月30日
实收基金
未分配利润
所有者权益合计
一、期初所有者权益(基金净值)
252,018,065.46
197,803,658.94
449,821,724.40
二、本期经营活动产生的基金净值变动数(本期利润)
-
-7,686,216.67
-7,686,216.67
三、本期基金份额交易产生的基金净值变动数(净值减少以“-”号填列)
713,970.24
-21,593.87
692,376.37
其中:1.基金申购款
19,350,390.69
11,369,280.24
30,719,670.93
2.基金赎回款
-18,636,420.45
-11,390,874.11
-30,027,294.56
四、本期向基金份额持有人分配利润产生的基金净值变动(净值减少以“-”号填列)
-
-15,310,020.47
-15,310,020.47
五、期末所有者权益(基金净值)
252,732,035.70
174,785,827.93
427,517,863.63
报表附注为财务报表的组成部分。
本报告6.1至6.4,财务报表由下列负责人签署:
基金管理人负责人:王彬,主管会计工作负责人:王彬,会计机构负责人:冯伟
6.4 报表附注
6.4.1 基金基本情况
国投瑞银融华债券型证券投资基金 (以下简称"本基金"),系经中国证券监督管理委员会(以下简称"中国证监会")证监基金字[2003]18号文《关于同意中融融华债券型证券投资基金设立的批复》的核准,由基金管理人国投瑞银基金管理有限公司向社会公开发行募集,基金合同于2003年4月16日正式生效,首次设立募集规模为2,587,541,689.41份基金份额。本基金为契约型开放式,存续期限不定。本基金的基金管理人为国投瑞银基金管理有限公司,注册登记人为国投瑞银基金管理有限公司,基金托管人为中国光大银行股份有限公司(以下简称"中国光大银行")。
本基金的投资范围为具有良好流动性、长期收益稳定的金融工具,包括国内市场依法发行的国债、金融债、企业债(含可转换债券)、公开发行上市的股票以及中国证监会允许基金投资的权证及其它金融工具。投资对象以国债、金融债和AAA信用等级的企业债(含可转换债券)为主要投资对象,以稳健收益型股票为辅助投资对象。债券投资不少于基金资产净值的40%,持仓比例相机变动范围是40-95%,股票投资的最大比例不超过40%,持仓比例相机变动范围是0-40%,除了预期有利的趋势市场外,原则上股票投资比例控制在20%以内。
鉴于中信标普指数信息服务有限公司固定收益系列指数于2015年9月30日停止发布,为保护基金份额持有人的合法权益,以更科学、合理的业绩比较基准评价基金的业绩表现,本基金管理人于2015年8月6日对本基金的业绩比较基准由"80%×中信标普全债指数+20%×中信标普300指数"变更为"80%×中债综合指数收益率+20%×沪深300指数收益率"。上述变更对基金份额持有人利益无实质性不利影响。
6.4.2 会计报表的编制基础
本财务报表系按照中国财政部2006年2月颁布的《企业会计准则-基本准则》和38项具体会计准则、其后颁布的应用指南、解释以及其他相关规定(以下合称"企业会计准则")编制,同时,对于在具体会计核算和信息披露方面,也参考了中国证券投资基金业协会修订并发布的《证券投资基金会计核算业务指引》、中国证监会制定的《关于进一步规范证券投资基金估值业务的指导意见》、《关于证券投资基金执行<企业会计准则>估值业务及份额净值计价有关事项的通知》、《证券投资基金信息披露管理办法》、《证券投资基金信息披露内容与格式准则》第2号《年度报告的内容与格式》、《证券投资基金信息披露编报规则》第3号《会计报表附注的编制及披露》、《证券投资基金信息披露XBRL模板第3号<年度报告和半年度报告>》及其他中国证监会、中国证券投资基金业协会颁布的相关规定。
本财务报表以本基金持续经营为基础列报。
6.4.3 遵循企业会计准则及其他有关规定的声明
本财务报表符合企业会计准则的要求,真实、完整地反映了本基金于2017年6月30日的财务状况以及2017年半年度的经营成果和净值变动情况。
6.4.4 本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告相一致的说明
本基金本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告一致。
6.4.5 会计政策和会计估计变更以及差错更正的说明
6.4.5.1会计政策变更的说明
本基金本报告期无需要说明的会计政策变更。
6.4.5.2会计估计变更的说明
本基金本报告期无需要说明的会计估计变更。
6.4.5.3差错更正的说明
本基金于本期未发生会计差错更正。
6.4.6 税项
1 印花税
证券(股票)交易印花税税率为1‰,由出让方缴纳。
2 营业税、增值税、企业所得税
证券投资基金(封闭式证券投资基金,开放式证券投资基金)管理人运用基金买卖股票、债券的差价收入,免征营业税。
自2016年5月1日起,在全国范围内全面推开营业税改征增值税试点,金融业纳入试点范围,由缴纳营业税改为缴纳增值税。对证券投资基金(封闭式证券投资基金,开放式证券投资基金)管理人运用基金买卖股票、债券的转让收入免征增值税;国债、地方政府债利息收入以及金融同业往来利息收入免征增值税。金融机构开展的质押式买入返售金融商品业务、买断式买入返售金融商品业务、同业存款、同业存单以及持有金融债券取得的利息收入属于金融同业往来利息收入。
根据财政部、国家税务总局财税[2016]140号文《关于明确金融、房地产开发、教育辅助服务等增值税政策的通知》的规定,资管产品运营过程中发生的增值税应税行为,以资管产品管理人为增值税纳税人;根据财政部、国家税务总局财税[2017]56号文《关于资管产品增值税有关问题的通知》的规定,自2018年1月1日起,资管产品管理人运营资管产品过程中发生的增值税应税行为(以下称资管产品运营业务),暂适用简易计税方法,按照3%的征收率缴纳增值税。管理人应分别核算资管产品运营业务和其他业务的销售额和增值税应纳税额。未分别核算的,资管产品运营业务不得适用于简易计税方法。对资管产品在2018年1月1日前运营过程中发生的增值税应税行为,未缴纳增值税的,不再缴纳;已缴纳增值税的,已纳税额从资管产品管理人以后月份的增值税应纳税额中抵减。
证券投资基金从证券市场中取得的收入,包括买卖股票、债券的差价收入,股权的股息、红利收入,债券的利息收入及其他收入,暂不征收企业所得税。
3 个人所得税
个人所得税税率为20%。
基金取得的股票的股息、红利收入、债券的利息收入及储蓄利息收入,由上市公司、债券发行企业及金融机构在向基金派发股息、红利收入、债券的利息收入及储蓄利息收入时代扣代缴个人所得税。
基金从上市公司分配取得的股息红利所得,持股期限在1个月以内(含1个月)的,其股息红利所得全额计入应纳税所得额;持股期限在1个月以上至1年(含1年)的,减按50%计入应纳税所得额;持股期限超过1年的,股息红利所得暂免征收个人所得税。
暂免征收储蓄存款利息所得个人所得税。
6.4.7 关联方关系
6.4.7.1本报告期存在控制关系或其他重大利害关系的关联方发生变化的情况
本报告期内,本基金新增与基金管理人受同一实际控制的关联方安信证券股份有限公司。
6.4.7.2 本报告期与基金发生关联交易的各关联方
关联方名称
与本基金的关系
国投瑞银基金管理有限公司
基金管理人、注册登记机构、基金销售机构
中国光大银行股份有限公司(“光大银行”)
基金托管人、基金代销机构
安信证券股份有限公司(“安信证券”)
与基金管理人受同一实际控制的公司、基金销售机构
注:以下关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。
6.4.8 本报告期及上年度可比期间的关联方交易
6.4.8.1 通过关联方交易单元进行的交易
本基金本期及上年度可比期间,无通过关联方交易单元进行的交易。
6.4.8.2 关联方报酬
6.4.8.2.1 基金管理费
单位:人民币元
项目
本期
2017年1月1日至2017年6月30日
上年度可比期间
2016年1月1日至2016年6月30日
当期发生的基金应支付的管理费
1,709,225.90
1,516,559.46
其中:支付销售机构的客户维护费
358,997.23
305,600.43
注:基金管理费按前一日的基金资产净值的0.75%的年费率计提。计算方法如下:
H=E×0.75%/当年天数
H为每日应支付的基金管理费
E为前一日的基金资产净值
基金管理人的管理费每日计算,逐日累计至每月月底,按月支付,由基金托管人于次月前两个工作日内从基金资产中一次性支付给基金管理人。
6.4.8.2.2 基金托管费
单位:人民币元
项目
本期
2017年1月1日至2017年6月30日
上年度可比期间
2016年1月1日至2016年6月30日
当期发生的基金应支付的托管费
455,793.57
404,415.88
注:基金托管费按前一日的基金资产净值的0.20%的年费率计提。计算方法如下:
H=E×0.20%/当年天数
H为每日应支付的基金托管费
E为前一日的基金资产净值
基金托管费每日计算,逐日累计至每月月底,按月支付;由基金托管人复核后于次月前两个工作日内从基金财产中一次性支取。
6.4.8.3 与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易
本基金本期及上年度可比期间无与关联方进行的银行间同业市场的债券(含回购)交易。
6.4.8.4 各关联方投资本基金的情况
6.4.8.4.1 报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况
本报告期及上年度可比期间本基金基金管理人均未运用固有资金投资本基金的情况。
6.4.8.4.2 报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况
本报告期末及上年度末除本基金基金管理人之外的其他关联方均未持有本基金份额。
6.4.8.5 由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入
单位:人民币元
关联方名称
本期
2017年1月1日至2017年6月30日
上年度可比期间
2016年1月1日至2016年6月30日
期末余额
当期利息收入
期末余额
当期利息收入
中国光大银行
28,887,130.21
97,293.50
49,881,604.99
117,011.49
6.4.8.6 本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况
本基金于本期及上年度可比期间均未在承销期内参与关联方承销证券。
6.4.8.7 其他关联交易事项的说明
本基金于本期及上年度可比期间均无其他关联交易事项。
6.4.9 期末(2017年6月30日)本基金持有的流通受限证券
6.4.9.1 因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券
本基金无因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券。
6.4.9.2 期末持有的暂时停牌等流通受限股票
金额单位:人民币元
股票
代码
股票
名称
停牌
日期
停牌
原因
期末估值单价
复牌
日期
复牌开
盘单价
数量
(单位:股)
期末
成本总额
期末
估值总额
300612
宣亚国际
2017-04-11
重大事项停牌
60.12
-
-
150,000.00
9,980,628.00
9,018,000.00
6.4.9.3 期末债券正回购交易中作为抵押的债券
6.4.9.3.1 银行间市场债券正回购
本报告期末本基金未持有银行间市场债券正回购交易中作为抵押的债券。
6.4.9.3.2 交易所市场债券正回购
本报告期末本基金未持有银行间市场债券正回购交易中作为抵押的债券。
6.4.10 有助于理解和分析会计报表需要说明的其他事项
截至资产负债表日,本基金无需要说明的其他重要事项。
7 投资组合报告
7.1 期末基金资产组合情况
金额单位:人民币元
序号
项目
金额
占基金总资产的比例(%)
1
权益投资
165,910,494.59
36.24
其中:股票
165,910,494.59
36.24
2
固定收益投资
253,640,513.64
55.41
其中:债券
233,728,513.64
51.06
资产支持证券
19,912,000.00
4.35
3
贵金属投资
-
-
4
金融衍生品投资
-
-
5
买入返售金融资产
-
-
其中:买断式回购的买入返售金融资产
-
-
6
银行存款和结算备付金合计
28,887,130.21
6.31
7
其他各项资产
9,332,635.00
2.04
8
合计
457,770,773.44
100.00
注:本基金本报告期末未持有通过港股通交易机制投资的港股。
7.2 报告期末按行业分类的股票投资组合
7.2.1 报告期末按行业分类的境内股票投资组合
代码
行业类别
公允价值(元)
占基金资产净值比例(%)
A
农、林、牧、渔业
3,196,828.16
0.70
B
采矿业
-
-
C
制造业
141,071,448.43
30.91
D
电力、热力、燃气及水生产和供应业
-
-
E
建筑业
-
-
F
批发和零售业
-
-
G
交通运输、仓储和邮政业
-
-
H
住宿和餐饮业
-
-
I
信息传输、软件和信息技术服务业
-
-
J
金融业
-
-
K
房地产业
-
-
L
租赁和商务服务业
9,018,000.00
1.98
M
科学研究和技术服务业
12,624,218.00
2.77
N
水利、环境和公共设施管理业
-
-
O
居民服务、修理和其他服务业
-
-
P
教育
-
-
Q
卫生和社会工作
-
-
R
文化、体育和娱乐业
-
-
S
综合
-
-
合计
165,910,494.59
36.35
7.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细
金额单位:人民币元
序号
股票代码
股票名称
数量(股)
公允价值
占基金资产净值比例(%)
1
300136
信维通信
866,403.00
34,673,448.06
7.60
2
300408
三环集团
1,113,671.00
23,375,954.29
5.12
3
002434
万里扬
1,327,237.00
21,129,613.04
4.63
4
300232
洲明科技
1,092,452.00
17,479,232.00
3.83
5
002139
拓邦股份
1,528,850.00
16,465,714.50
3.61
6
300115
长盈精密
554,900.00
16,191,982.00
3.55
7
300215
电科院
1,240,100.00
12,624,218.00
2.77
8
300612
宣亚国际
150,000.00
9,018,000.00
1.98
9
000049
德赛电池
139,338.00
7,219,101.78
1.58
10
300203
聚光科技
161,323.00
4,536,402.76
0.99
注:投资者欲了解本报告期末基金投资的所有股票明细,应阅读登载于基金管理人网站的半年度报告正文。
7.4报告期内股票投资组合的重大变动
7.4.1 累计买入金额超出期初基金资产净值2%或前20名的股票明细
金额单位:人民币元
序号
股票代码
股票名称
本期累计买入金额
占期初基金资产净值比例(%)
1
300408
三环集团
21,732,413.64
4.73
2
002139
拓邦股份
15,945,852.58
3.47
3
300115
长盈精密
15,930,511.99
3.47
4
300232
洲明科技
14,513,927.52
3.16
5
300612
宣亚国际
9,980,628.00
2.17
6
300136
信维通信
8,652,192.32
1.88
7
000049
德赛电池
7,083,044.60
1.54
8
002200
云投生态
4,703,901.01
1.02
9
300203
聚光科技
4,550,463.84
0.99
10
002838
道恩股份
2,300,619.00
0.50
注:“买入金额”按买卖成交金额(成交单价乘以成交数量)填列,不考虑相关交易费用。
7.4.2 累计卖出金额超出期初基金资产净值2%或前20名的股票明细
金额单位:人民币元
序号
股票代码
股票名称
本期累计卖出金额
占期初基金资产净值比例(%)
1
002384
东山精密
31,050,325.56
6.75
2
002742
三圣股份
18,500,871.92
4.02
3
002167
东方锆业
17,046,057.33
3.71
4
600678
四川金顶
12,344,770.76
2.69
5
300416
苏试试验
11,260,544.41
2.45
6
300032
金龙机电
11,236,961.86
2.44
7
002434
万里扬
8,541,192.99
1.86
8
000509
华塑控股
8,074,522.32
1.76
9
600063
皖维高新
7,473,686.55
1.63
10
600552
凯盛科技
5,519,964.68
1.20
11
002838
道恩股份
2,641,217.00
0.57
注:“卖出金额”按买卖成交金额(成交单价乘以成交数量)填列,不考虑相关交易费用。
7.4.3 买入股票的成本总额及卖出股票的收入总额
金额单位:人民币元
买入股票的成本(成交)总额
105,393,554.50
卖出股票的收入(成交)总额
133,690,115.38
注:“买入股票成本”、“卖出股票收入”均按买卖成交金额(成交单价乘以成交数量)填列,不考虑相关交易费用。
7.5 期末按债券品种分类的债券投资组合
金额单位:人民币元
序号
债券品种
公允价值
占基金资产净值比例(%)
1
国家债券
9,960,000.00
2.18
2
央行票据
-
-
3
金融债券
169,060,000.00
37.04
其中:政策性金融债
169,060,000.00
37.04
4
企业债券
-
-
5
企业短期融资券
19,990,000.00
4.38
6
中期票据
30,219,000.00
6.62
7
可转债(可交换债)
4,499,513.64
0.99
8
同业存单
-
-
9
其他
-
-
10
合计
233,728,513.64
51.21
7.6期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细
金额单位:人民币元
序号
债券代码
债券名称
数量(张)
公允价值
占基金资产净值比例(%)
1
1382285
13九龙江MTN1
300,000
30,219,000.00
6.62
2
170203
17国开03
300,000
29,892,000.00
6.55
3
170401
17农发01
300,000
29,886,000.00
6.55
4
150216
15国开16
300,000
29,637,000.00
6.49
5
041656031
16碧水源CP001
200,000
19,990,000.00
4.38
7.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明细
金额单位:人民币元
序号
证券代码
证券名称
数量(份)
公允价值
占基金资产净值比例(%)
1
1789069
17永动1A
200,000
19,912,000.00
4.36
7.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细
本基金本报告期末未持有贵金属。
7.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细
本基金本报告期末未持有权证。
7.10 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明
根据本基金合同规定,本基金不参与股指期货交易。
7.11报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明
根据本基金合同规定,本基金不参与国债期货交易。
7.12 投资组合报告附注
7.12.1本基金投资的前十名证券的发行主体本期没有被监管部门立案调查的,在报告编制日前一年内未受到公开谴责、处罚。
7.12.2基金投资的前十名股票均属于基金合同规定备选股票库之内的股票。
7.12.3期末其他各项资产构成
单位:人民币元
序号
名称
金额
1
存出保证金
62,632.82
2
应收证券清算款
5,654,933.58
3
应收股利
-
4
应收利息
3,582,157.92
5
应收申购款
32,910.68
6
其他应收款
-
7
待摊费用
-
8
其他
-
9
合计
9,332,635.00
7.12.4期末持有的处于转股期的可转换债券明细
金额单位:人民币元
序号
债券代码
债券名称
公允价值
占基金资产净值比例(%)
1
120001
16以岭EB
4,499,513.64
0.99
7.12.5 期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
金额单位:人民币元
序号
股票代码
股票名称
流通受限部分的公允价值
占基金资产净值比例(%)
流通受限情况说明
1
300612
宣亚国际
9,018,000.00
1.98
重大事项停牌
7.12.6 投资组合报告附注的其他文字描述部分
由于四舍五入的原因,分项之和与合计项之间可能存在尾差。
8 基金份额持有人信息
8.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构
份额单位:份
持有人户数(户)
户均持有的基金份额
持有人结构
机构投资者
个人投资者
持有份额
占总份额比例
持有份额
占总份额比例
16,883
15,328.16
277,386.91
0.11%
258,508,015.87
99.89%
8.2期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况
项目
持有份额总数(份)
占基金总份额比例
基金管理人所有从业人员持有本基金
216,827.47
0.08%
8.3期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况
项目
持有基金份额总量的数量区间(万份)
本公司高级管理人员、基金投资和研究部门负责人持有本开放式基金
0
本基金基金经理持有本开放式基金
0
注:本公司高级管理人员、基金投资和研究部门负责人,本基金基金经理于本报告期末均未持有本基金份额。
9开放式基金份额变动
单位:份
基金合同生效日(2003年4月16日)基金份额总额
2,587,541,689.41
本报告期期初基金份额总额
267,027,231.72
本报告期基金总申购份额
33,544,266.44
减:本报告期基金总赎回份额
41,786,095.38
本报告期基金拆分变动份额
-
本报告期期末基金份额总额
258,785,402.78
10 重大事件揭示
10.1 基金份额持有人大会决议
报告期内无基金份额持有人大会决议。
10.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动
报告期内,基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门无重大人事变动。
10.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼
报告期内无涉及对公司运营管理及基金运作产生重大影响的,与本基金管理人、基金财产、基金托管业务相关的诉讼。
10.4 基金投资策略的改变
报告期内基金投资策略未发生变化。
10.5为基金进行审计的会计师事务所情况
报告期内本基金继续聘请安永华明会计师事务所为本基金提供审计服务,未发生改聘会计师事务所的情况。
10.6管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况
报告期内基金管理人、基金托管人及其高级管理人员未受监管部门稽查或处罚。
10.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况
10.7.1 基金租用证券公司交易单元进行股票投资及佣金支付情况
金额单位:人民币元
券商名称
交易单元数量
股票交易
应支付该券商的佣金
成交金额
占当期股票成交总额的比例
佣金
占当期佣金总量的比例
招商证券
1
125,313,882.74
52.41%
116,704.77
52.41%
中银国际
1
41,709,409.40
17.45%
38,843.99
17.45%
国都证券
1
26,711,098.58
11.17%
24,876.00
11.17%
广发证券
1
19,818,457.31
8.29%
18,456.46
8.29%
光大证券
1
13,059,749.67
5.46%
12,162.45
5.46%
新时代证券
1
6,951,107.50
2.91%
6,473.51
2.91%
西南证券
1
5,519,964.68
2.31%
5,140.58
2.31%
10.7.2 基金租用证券公司交易单元进行其他证券投资的情况
金额单位:人民币元
券商名称
债券交易
回购交易
成交金额
占当期债券成交总额的比例
成交金额
占当期回购成交总额的比例
招商证券
17,967,801.25
65.27%
-
-
广发证券
612,571.26
2.23%
-
-
光大证券
916,373.84
3.33%
-
-
西南证券
83,368.70
0.30%
-
-
华泰证券
7,948,010.30
28.87%
-
-
注:1、本基金管理人在租用证券机构交易单元上符合中国证监会的有关规定。本基金管理人将证券经营机构的注册资本、研究水平、财务状况、经营状况、经营行为以及通讯交易条件作为基金专用交易单元的选择标准,由研究部、投资部及交易部对券商进行考评并提出交易单元租用及更换方案。根据董事会授权,由公司执行委员会批准。
2、本报告期本基金未发生交易所回购及权证交易。
3、本基金本报告期退租爱建证券1个交易单元。
11影响投资者决策的其他重要信息
11.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况
产品特有风险
投资者应关注本基金单一投资者持有份额比例过高时,可能出现以下风险:
1、赎回申请延期办理的风险
单一投资者大额赎回时易触发本基金巨额赎回的条件,中小投资者可能面临小额赎回申请也需要部分延期办理的风险。
2、基金净值大幅波动的风险
单一投资者大额赎回时,基金管理人进行基金财产变现可能会对基金资产净值造成较大波动;单一投资者大额赎回时,相应的赎回费归入基金资产以及赎回时的份额净值的精度问题均可能引起基金份额净值出现较大波动。
3、基金投资策略难以实现的风险
单一投资者大额赎回后,可能使基金资产净值显著降低,从而使基金在拟参与银行间市场交易等投资时受到限制,导致基金投资策略难以实现。
4、基金财产清算(或转型)的风险
根据本基金基金合同的约定,基金合同生效后的存续期内,若连续60个工作日出现基金份额持有人数量不满200人或者基金资产净值低于5000万元情形的,基金管理人应当向中国证监会报告并提出解决方案,如转换运作方式、与其他基金合并或者终止基金合同等,并召开基金份额持有人大会进行表决。单一投资者大额赎回后,可能造成基金资产净值大幅缩减而导致本基金转换运作方式、与其他基金合并或基金合同终止等情形。
5、召开基金份额持有人大会及表决时可能存在的风险
由于单一机构投资者所持有的基金份额占比较高,在召开持有人大会并对重大事项进行投票表决时,单一机构投资者将拥有高的投票权重。
注:本基金本报告期无单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况。
国投瑞银基金管理有限公司
二〇一七年八月二十五日