基金管理人:华宝兴业基金管理有限公司
基金托管人:中国建设银行股份有限公司
送出日期:2017年 3月 28日
华宝兴业标普香港上市中国小盘指数(LOF)2016年年度报告
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§1 重要提示及目录
1.1 重要提示
基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏,
并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本年度报告已经三分之二以
上独立董事签字同意,并由董事长签发。
基金托管人中国建设银行股份有限公司根据本基金合同规定,于 2017年 3月 24日复核了本
报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容,保证复核
内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险,投资者在作出投资决策前应仔细阅读本
基金的招募说明书及其更新。
本报告中的财务资料已经审计,普华永道中天会计师事务所为本基金出具了无保留意见的审
计报告。
本报告期自 2016年 6月 24日(基金合同生效日)起至 12月 31日止。
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1.2 目录
§1 重要提示及目录 ................................................................................................................................... 2
1.1 重要提示 ...................................................................................................................................... 2
1.2 目录 .............................................................................................................................................. 3
§2 基金简介 ............................................................................................................................................... 5
2.1 基金基本情况 .............................................................................................................................. 5
2.2 基金产品说明 .............................................................................................................................. 5
2.3 基金管理人和基金托管人 .......................................................................................................... 6
2.4 境外投资顾问和境外资产托管人 .............................................................................................. 6
2.5 信息披露方式 .............................................................................................................................. 7
2.6 其他相关资料 .............................................................................................................................. 7
§3 主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况 ............................................................................... 7
3.1 主要会计数据和财务指标 .......................................................................................................... 7
3.2 基金净值表现 .............................................................................................................................. 8
3.3 过去三年基金的利润分配情况 .................................................................................................. 9
§4 管理人报告 ........................................................................................................................................... 9
4.1 基金管理人及基金经理情况 ...................................................................................................... 9
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 ............................................................ 10
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 ........................................................................ 11
4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 ........................................................ 12
4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 ........................................................ 13
4.6 管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况 ........................................................................ 14
4.7 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 .................................................................... 15
4.8 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 ........................................................................ 16
4.9 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明 ................................ 16
§5 托管人报告 ......................................................................................................................................... 16
5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 ............................................................................ 16
5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 ........ 16
5.3 托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 ............................ 16
§6 审计报告 ............................................................................................................................................. 16
6.1 审计报告基本信息 .................................................................................................................... 16
6.2 审计报告的基本内容 ................................................................................................................ 16
§7 年度财务报表 ..................................................................................................................................... 18
7.1 资产负债表 ................................................................................................................................ 18
7.2 利润表 ........................................................................................................................................ 19
7.3 所有者权益(基金净值)变动表 ............................................................................................ 20
7.4 报表附注 .................................................................................................................................... 21
§8 投资组合报告 ..................................................................................................................................... 43
8.1 期末基金资产组合情况 ............................................................................................................ 43
8.2 期末在各个国家(地区)证券市场的权益投资分布 ............................................................ 43
8.3 期末按行业分类的权益投资组合 ............................................................................................ 43
8.4 期末指数投资按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有权益投资明细 ................ 44
8.5 报告期内权益投资组合的重大变动 ........................................................................................ 51
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8.6 期末按债券信用等级分类的债券投资组合 ............................................................................ 53
8.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 ............................ 53
8.8 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细 ................ 53
8.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名金融衍生品投资明细 ................ 53
8.10 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名基金投资明细 .......................... 53
8.11 投资组合报告附注 .................................................................................................................. 54
§9 基金份额持有人信息 ......................................................................................................................... 54
9.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构 ................................................................................ 54
9.2 期末上市基金前十名持有人 .................................................................................................... 55
9.3 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况 .................................................................... 55
9.4 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况 ................................ 55
§10 开放式基金份额变动 ....................................................................................................................... 56
§11 重大事件揭示 ................................................................................................................................... 56
11.1 基金份额持有人大会决议 ...................................................................................................... 56
11.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动 ...................................... 56
11.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼 .......................................................... 56
11.4 基金投资策略的改变 .............................................................................................................. 56
11.5 为基金进行审计的会计师事务所情况 .................................................................................. 57
11.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 .................................................. 57
11.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况 .............................................................................. 57
11.8 其他重大事件 .......................................................................................................................... 58
§12 备查文件目录 ................................................................................................................................... 61
12.1 备查文件目录 .......................................................................................................................... 61
12.2 存放地点 .................................................................................................................................. 61
12.3 查阅方式 .................................................................................................................................. 61
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§2 基金简介
2.1 基金基本情况
基金名称 华宝兴业标普香港上市中国中小盘指数证券投资基金
(LOF)
基金简称 华宝兴业标普香港上市中国小盘指数(LOF)
场内简称 香港中小
基金主代码 501021
交易代码 501021
基金运作方式 上市契约型开放式(LOF)
基金合同生效日 2016年 6月 24日
基金管理人 华宝兴业基金管理有限公司
基金托管人 中国建设银行股份有限公司
报告期末基金份额总额 865,828,244.25份
基金合同存续期 不定期
基金份额上市的证券交易所 上海证券交易所
上市日期 2016年 7月 6日
2.2 基金产品说明
投资目标 紧密跟踪标的指数,追求跟踪偏离度和跟踪误差最小
化。正常情况下,本基金力争控制净值增长率与业绩
比较基准之间的日均跟踪偏离度的绝对值不超过
0.5%,年化跟踪误差不超过 5%。
投资策略 本基金主要采用组合复制策略及适当的替代性策略以
更好的跟踪标的指数,实现基金投资目标。
1、组合复制策略
本基金主要采取复制法,即按照标的指数成份股及其
权重构建基金的股票投资组合,并根据标的指数成份
股及其权重的变动对股票投资组合进行相应地调整。
2、替代性策略
对于出现市场流动性不足、因法律法规原因个别成份
股被限制投资等情况,导致本基金无法获得足够数量
的股票时,基金管理人将通过投资成份股、非成份股、
成份股个股衍生品等进行替代。
3、股指期货投资策略
本基金投资股指期货将根据风险管理的原则,以套期
保值为目的,主要选择流动性好、交易活跃的股指期
货合约,以降低股票仓位调整的交易成本,提高投资
效率,从而更好地跟踪标的指数,实现投资目标。
本基金基于流动性管理及策略性投资的需要,将适当
投资于债券和货币市场工具,固定收益投资的目的是
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在保证基金资产流动性的同时有效利用基金资产,提
高基金资产的投资收益。
同时,为更好地实现本基金的投资目标,本基金还将
在条件允许的情况下,开展证券借贷业务以及投资于
金融衍生品,以期降低跟踪误差水平。本基金投资于
金融衍生品的目标是替代跟踪标的指数的成份股,使
基金的投资组合更紧密地跟踪标的指数。不得应用于
投机交易目的,或用作杠杆工具放大基金的投资。
业绩比较基准 经人民币汇率调整的标普香港上市中国中小盘指数收
益率×95%+人民币活期存款利率(税后)×5%
风险收益特征 本基金为股票型基金,预期风险与预期收益水平高于
混合基金、债券基金与货币市场基金。本基金为指数
基金,跟踪标的指数的表现,具有与标的指数相似的
风险收益特征。
2.3 基金管理人和基金托管人
项目 基金管理人 基金托管人
名称 华宝兴业基金管理有限公
司
中国建设银行股份有限公司
信息披露负责人
姓名 刘月华 田青
联系电话 021-38505888 010-67595096
电子邮箱 xxpl@fsfund.com tianqing1.zh@ccb.com
客户服务电话 400-700-5588、
021-38924558
010—67595096
传真 021-38505777 010-66275853
注册地址 中国(上海)自由贸易试验
区世纪大道 100号上海环
球金融中心 58楼
北京市西城区金融大街 25号
办公地址 中国(上海)自由贸易试验
区世纪大道 100号上海环
球金融中心 58楼
北京市西城区闹市口大街 1号
院 1号楼
邮政编码 200120 100033
法定代表人 郑安国 王洪章
2.4 境外投资顾问和境外资产托管人
项目 境外投资顾问 境外资产托管人
名称
英文 - State Street Bank and Trust Company
中文 - 美国道富银行有限公司
注册地址 -
One Lincoln Street, Boston, Massachusetts
02111, United States
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办公地址 -
One Lincoln Street, Boston, Massachusetts
02111, United States
邮政编码 - 02111
2.5 信息披露方式
本基金选定的信息披露报纸名称 《中国证券报》、《上海证券报》、《证券日报》
登载基金年度报告正文的管理人互联网网
址
www.fsfund.com
基金年度报告备置地点 本基金年报置备地点包括基金管理人办公场所和基
金托管人办公场所。
2.6 其他相关资料
项目 名称 办公地址
会计师事务所 普华永道中天会计师事务所 中国上海市浦东新区陆家嘴环路
1318 号星展银行大厦 6 楼
注册登记机构 中国证券登记结算有限责任公司 北京市西城区太平桥大街 17号
§3 主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况
3.1 主要会计数据和财务指标
金额单位:人民币元
3.1.1 期间数据和指标 2016年 6月 24日(基金合同生效日)-2016年 12月 31日
本期已实现收益 -2,453,843.12
本期利润 1,061,171.23
加权平均基金份额本期利润 0.0018
本期加权平均净值利润率 0.17%
本期基金份额净值增长率 6.02%
3.1.2 期末数据和指标 2016年末
期末可供分配利润 -1,635,837.86
期末可供分配基金份额利润 -0.0019
期末基金资产净值 917,987,787.43
期末基金份额净值 1.0602
3.1.3 累计期末指标 2016年末
基金份额累计净值增长率 6.02%
1、所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用,计入费用后实际收益水平要低于
所列数字。
2、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入(不含公允价值变动收益)扣除相
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关费用后的余额,本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
3、净值相关数据计算中涉及天数的,包括所有交易日以及季末最后一自然日(如非交易日)。
4、期末可供分配利润采用资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分的孰低数。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
阶段
份额净值
增长率①
份额净值
增长率标
准差②
业绩比较
基准收益
率③
业绩比较基
准收益率标
准差④
①-③ ②-④
过去三
个月
0.14% 0.87% 0.23% 0.86% -0.09% 0.01%
过去六
个月
6.01% 0.84% 10.48% 0.87% -4.47% -0.03%
自基金
合同生
效日起
至今
6.02% 0.83% 12.25% 0.89% -6.23% -0.06%
注:1、本基金业绩比较基准为:经人民币汇率调整的标普香港上市中国中小盘指数收益率×95%+
人民币活期存款利率(税后)×5%。
2、净值以及比较基准相关数据计算中涉及天数的,包括所有交易日以及季末最后一自然日(如非
交易日)。
3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收
益率变动的比较
(2016年 6月 24日至 2016年 12月 31日)
注:1.本基金基金合同生效于 2016年 6月 24日,截止报告日本基金基金合同生效未满一年。
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2、按照基金合同的约定,基金管理人应当自基金合同生效之日起六个月内使基金的投资组合比例
符合基金合同的有关约定,截至 2016年 12月 24日,本基金已达到合同规定的资产配置比例。
3.2.3 自基金合同生效以来基金每年净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的
比较
注:本基金合同于 2016年 6月 24日生效,合同生效当年按实际存续期计算,不按整个自然年度
进行折算。
3.3 过去三年基金的利润分配情况
本基金成立于 2016年 6月 24日,成立至今尚未进行利润分配。
§4 管理人报告
4.1 基金管理人及基金经理情况
4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验
基金管理人是 2003年 3月 7日正式成立的合资基金管理公司,截至本报告期末(2016年 12
月 31 日),所管理的证券投资基金包括宝康系列基金、多策略基金、现金宝货币市场基金、动力
组合基金、收益增长基金、先进成长基金、行业精选基金、海外中国成长基金、大盘精选基金、
增强收益基金、中证 100 基金、上证 180价值 ETF、上证 180价值 ETF 联接基金、新兴产业基金、
可转债基金、上证 180成长 ETF、上证 180成长 ETF联接基金、华宝油气基金、华宝兴业医药生
物基金、华宝兴业资源优选基金、华宝添益基金、华宝兴业服务优选基金、华宝兴业创新优选基
金、华宝兴业生态中国基金、华宝兴业量化对冲基金、华宝兴业高端制造基金、华宝兴业品质生
活基金、华宝兴业稳健回报基金、华宝兴业事件驱动基金、华宝兴业国策导向、华宝兴业新价值、
华宝兴业新机遇、华宝兴业医疗分级、华宝兴业 1000分级、华宝兴业万物互联、华宝兴业中国互
联网、华宝兴业转型升级基金、核心优势基金、美国消费基金、宝鑫纯债基金、香港中小盘基金、
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中证全指证券公司 ETF、中证军工 ETF、新活力基金、沪深 300指数增强基金、未来产业主导基金
和新起点基金,所管理的证券投资基金资产净值合计 119,691,851,523.98元。
4.1.2 基金经理(或基金经理小组)及基金经理助理简介
姓名 职务
任本基金的基金经理(助理)期限 证券从业
年限
说明
任职日期 离任日期
周晶
国际业务
部 总 经
理,本基
金基金经
理、华宝
油气、华
宝中国互
联股票、
美国消费
基 金 经
理、华宝
兴业资产
管理(香
港)有限
公司总经
理
2016 年 6 月
24日
- 10年
博士。先后在美国德州奥斯
丁市德亚资本、泛太平洋证
券(美国)和汇丰证券(美
国)从事数量分析、另类投
资分析和证券投资研究工
作。2005年至 2007年在华
宝兴业基金管理有限公司
任内控审计风险管理部主
管,2011年再次加入华宝兴
业基金管理有限公司任策
略部总经理兼首席策略分
析师,现任国际业务部总经
理。2013年 6月至 2015年
11 月任华宝兴业成熟市场
动量优选证券投资基金基
金经理,2014年 9月起兼任
华宝兴业标普石油天然气
上游股票指数证券投资基
金(LOF)基金经理,2015年
9月兼任华宝兴业中国互联
网股票型证券投资基金基
金经理,2016年 3月任华宝
兴业标普美国品质消费股
票指数证券投资基金(LOF)
经理。2016年 6月任华宝兴
业标普香港上市中国中小
盘指数证券投资基金(LOF)
基金经理。目前兼任华宝兴
业资产管理(香港)有限公
司总经理。
注:1、任职日期以及离任日期均以基金公告为准。
2、证券从业含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
本报告期内,本基金管理人遵守《中华人民共和国证券法》、《中华人民共和国证券投资基金
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法》、《合格境内机构投资者境外证券投资管理试行办法》及其各项实施细则、《华宝兴业标普香港
上市中国中小盘指数证券投资基金(LOF)基金合同》和其他相关法律法规的规定、监管部门的相关
规定,依照诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,在控制投资风险的基础上,为基金
份额持有人谋取最大利益,没有损害基金份额持有人利益的行为。
由于股、债市的系统性风险和申购赎回引起的基金资产规模变化,标普香港上市中国中小盘
指数证券投资基金在短期内出现过持有现金与到期日在一年之内的政府债券市值占基金资产净值
比低于 5%的情况。发生此类情况后,该基金均在合理期限内得到了调整,没有给投资人带来额外
风险或损失。
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明
4.3.1 公平交易制度和控制方法
基金管理人从研究分析、授权、投资决策、交易执行、业绩评估等投资管理活动的各个环节
出发制定了公司内部的公平交易制度以确保公司所有投资组合在各个环节得到公平的对待。公平
交易制度和控制方法适用公司管理所有投资组合(包括公募基金、特定客户资产管理组合),对应
的范围包括境内上市股票、债券的一级市场申购、二级市场交易等投资管理活动。
研究分析方面,公司使用统一的投资研究管理系统,并规定所有与投资业务相关的研究报告
和股票入库信息必须在该系统中发表和存档。同时,该系统对所有投资组合经理设置相同的使用
权限。
授权和投资决策方面,投资组合经理在其权限范围内的投资决策保持独立,并对其投资决策
的结果负责。通过各个系统的权限设置使投资组合经理仅能看到自己的组合情况。
交易执行方面,所有投资组合的投资指令必须通过交易系统分发和执行。对于交易所公开竞
价交易,交易系统内置公平交易执行程序。公司内部制度规定此类交易指令需执行公平交易程序,
由交易部负责人负责执行。针对其他不能通过系统执行公平交易程序且必须以公司名义统一进行
交易的指令,公司内部制定相关制度流程以确保此类交易的公允分配。同时,公司根据法规要求
在交易系统中设置一系列投资禁止与限制指标对公平交易的执行进行事前控制,主要包括限制公
司旗下组合自身及组合间反向交易、对敲交易、银行间关联方交易等。
事后监督,公司的风险管理部作为独立第三方对所有投资行为进行事后监督,主要监督的事
项包括以下内容。
1)每季度和每年度对公司管理的不同投资组合的整体收益率差异、分投资类别(股票、债券)
的收益率差异进行分析。
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2)每季度和每年度对公司管理的不同投资组合所有交易所二级市场交易进行 1 日、3 日、5
日同向交易价差分析。
3)对公司管理的不同投资组合的所有银行间债券买卖和回购交易进行分析。监督的内容包括
以下几点,同一投资组合短期内内对同一债券的反向交易,债券买卖到期收益率与中债登估价收