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华富基金管理有限公司
华富恒富18个月定期开放债券型
证券投资基金基金合同
基金管理人： 华富基金管理有限公司
基金托管人： 中国工商银行股份有限公司
二零一九年十二月
目 录
第一部分 前言 ............................................................................................................... 1
第二部分 释义 ............................................................................................................... 3
第三部分 基金的基本情况.............................................................................................. 8
第四部分 基金的历史沿革............................................................................................ 10
第五部分 基金备案 .......................................................................................................11
第六部分 基金份额的申购与赎回 ................................................................................. 12
第七部分 基金合同当事人及权利义务 .......................................................................... 21
第八部分 基金份额持有人大会..................................................................................... 28
第九部分 基金管理人、基金托管人的更换条件和程序.................................................. 36
第十部分 基金的托管................................................................................................... 39
第十一部分 基金份额的登记 ........................................................................................ 40
第十二部分 基金的投资 ............................................................................................... 42
第十三部分 基金的财产 ............................................................................................... 49
第十四部分 基金资产估值............................................................................................ 50
第十五部分 基金费用与税收 ........................................................................................ 55
第十六部分 基金的收益与分配..................................................................................... 58
第十七部分 基金的会计与审计..................................................................................... 60
第十八部分 基金的信息披露 ........................................................................................ 61
第十九部分 基金合同的变更、终止与基金财产的清算.................................................. 67
第二十部分 违约责任................................................................................................... 69
第二十一部分 争议的处理和适用的法律....................................................................... 70
第二十二部分 基金合同的效力..................................................................................... 71
第二十三部分 其他事项 ............................................................................................... 72
第二十四部分 基金合同内容摘要 ................................................................................. 73
第一部分 前言
一、订立本基金合同的目的、依据和原则
1、订立本基金合同的目的是保护投资人合法权益，明确基金合同当事人的
权利义务，规范基金运作。
2、订立本基金合同的依据是《中华人民共和国合同法》(以下简称“《合同
法》”)、《中华人民共和国证券投资基金法》(以下简称“《基金法》”)、《公开募
集证券投资基金运作管理办法》(以下简称“《运作办法》”)、《证券投资基金销售
管理办法》(以下简称“《销售办法》”)、《公开募集证券投资基金信息披露管理办
法》(以下简称“《信息披露办法》”)、《公开募集开放式证券投资基金流动性风险
管理规定》（以下简称“《流动性规定》”）和其他有关法律法规。
3、订立本基金合同的原则是平等自愿、诚实信用、充分保护投资人合法权
益。
二、基金合同是规定基金合同当事人之间权利义务关系的基本法律文件，其
他与基金相关的涉及基金合同当事人之间权利义务关系的任何文件或表述，如与
基金合同有冲突，均以基金合同为准。基金合同当事人按照《基金法》、基金合
同及其他有关规定享有权利、承担义务。
基金合同的当事人包括基金管理人、基金托管人和基金份额持有人。基金投
资人自依本基金合同取得基金份额，即成为基金份额持有人和本基金合同的当事
人，其持有基金份额的行为本身即表明其对基金合同的承认和接受。
三、华富恒富18个月定期开放债券型证券投资基金由华富恒富分级债券型
证券投资基金转型而来，华富恒富分级债券型证券投资基金由基金管理人依照
《基金法》、基金合同及其他有关规定募集，并经中国证券监督管理委员会(以下
简称“中国证监会”)注册。
中国证监会对华富恒富分级债券型证券投资基金转型为本基金的变更注册，
并不表明其对本基金的价值和收益做出实质性判断或保证，也不表明投资于本基
金没有风险。中国证监会不对基金的投资价值及市场前景等作出实质性判断或者
保证。
基金管理人依照恪尽职守、诚实信用、谨慎勤勉的原则管理和运用基金财产，
但不保证投资于本基金一定盈利，也不保证最低收益。
投资者应当认真阅读基金合同、基金招募说明书、基金产品资料概要等信息
披露文件，自主判断基金的投资价值，自主做出投资决策，自行承担投资风险。
四、基金管理人、基金托管人在本基金合同之外披露涉及本基金的信息，其
内容涉及界定基金合同当事人之间权利义务关系的，如与基金合同有冲突，以基
金合同为准。
五、本基金按照中国法律法规成立并运作，若基金合同的内容与届时有效的
法律法规的强制性规定不一致，应当以届时有效的法律法规的规定为准。
六、本基金合同关于基金产品资料概要的编制、披露及更新等内容，将不晚
于2020年9月1日起执行。
第二部分 释义
在本基金合同中，除非文意另有所指，下列词语或简称具有如下含义：
1、基金或本基金：指华富恒富18个月定期开放债券型证券投资基金，本基
金由华富恒富分级债券型证券投资基金转型而来
2、华富恒富分级基金：指华富恒富分级债券型证券投资基金
3、基金管理人：指华富基金管理有限公司
4、基金托管人：指中国工商银行股份有限公司
5、基金合同或本基金合同：指《华富恒富18个月定期开放债券型证券投资
基金基金合同》及对本基金合同的任何有效修订和补充
6、托管协议：指基金管理人与基金托管人就本基金签订之《华富恒富18
个月定期开放债券型证券投资基金托管协议》及对该托管协议的任何有效修订和
补充
7、招募说明书：指《华富恒富18个月定期开放债券型证券投资基金招募说
明书》及其更新
8、法律法规：指中国现行有效并公布实施的法律、行政法规、规范性文件、
司法解释、行政规章以及其他对基金合同当事人有约束力的决定、决议、通知等
9、《基金法》：指2003年10月28日经第十届全国人民代表大会常务委员会
第五次会议通过，经2012年12月28日经第十一届全国人民代表大会常务委员
会第三十次会议修订，自2013年6月1日起实施，并经2015年4月24日第十
二届全国人民代表大会常务委员会第十四次会议《全国人民代表大会常务委员会
关于修改＜中华人民共和国港口法＞等七部法律的决定》修改的《中华人民共和
国证券投资基金法》及颁布机关后续对其不时做出的修订
10、《销售办法》：指中国证监会2013年3月15日颁布、同年6月1日实施
的《证券投资基金销售管理办法》及颁布机关对其不时做出的修订
11、《信息披露办法》：指中国证监会2019年7月26日颁布、同年9月1日
实施的《公开募集证券投资基金信息披露管理办法》及颁布机关对其不时做出的
修订
12、《运作办法》：指中国证监会2014年7月7日颁布，自2014年8月8
日实施的《公开募集证券投资基金运作管理办法》及颁布机关对其不时做出的修
订
13、中国证监会：指中国证券监督管理委员会
14、银行业监督管理机构：指中国人民银行和/或中国银行业监督管理委员
会
15、基金合同当事人：指受基金合同约束，根据基金合同享有权利并承担义
务的法律主体，包括基金管理人、基金托管人和基金份额持有人
16、个人投资者：指依据有关法律法规规定可投资于证券投资基金的自然人
17、机构投资者：指依法可以投资证券投资基金的、在中华人民共和国境内
合法登记并存续或经有关政府部门批准设立并存续的企业法人、事业法人、社会
团体或其他组织
18、合格境外机构投资者：指符合现时有效的相关法律法规规定可以投资于
中国境内证券市场的中国境外的机构投资者
19、投资人：指个人投资者、机构投资者和合格境外机构投资者以及法律法
规或中国证监会允许购买证券投资基金的其他投资人的合称
20、基金份额持有人：指依基金合同和招募说明书合法取得基金份额的投资
人
21、基金销售业务：指基金管理人或销售机构宣传推介基金，办理基金份额
的申购、赎回、转换、转托管等业务
22、销售机构：指华富基金管理有限公司以及符合《销售办法》和中国证监
会规定的其他条件，取得基金销售业务资格并与基金管理人签订了基金销售服务
代理协议，代为办理基金销售业务的机构
23、登记业务：指基金登记、存管、过户、清算和结算业务，具体内容包括
投资人基金账户的建立和管理、基金份额登记、基金销售业务的确认、清算和结
算、代理发放红利、建立并保管基金份额持有人名册和办理非交易过户等
24、登记机构：指办理登记业务的机构。基金的登记机构为华富基金管理有
限公司或接受华富基金管理有限公司委托代为办理登记业务的机构
25、基金账户：指登记机构为投资人开立的、记录其持有的、基金管理人所
管理的基金份额余额及其变动情况的账户
26、基金交易账户：指销售机构为投资人开立的、记录投资人通过该销售机
构办理申购、赎回、转换、转托管等业务导致基金份额变动及结余情况的账户
27、基金合同生效日：指《华富恒富18个月定期开放债券型证券投资基金
基金合同》生效日，原《华富恒富分级债券型证券投资基金基金合同》自同一日
终止
28、基金合同终止日：指基金合同规定的基金合同终止事由出现后，基金财
产清算完毕，清算结果报中国证监会备案并予以公告的日期
29、存续期：指基金合同生效至终止之间的不定期期限
30、定期开放：指本基金采取的在封闭期内运作、封闭期与封闭期之间定期
开放的运作方式
31、封闭期：指自基金合同生效日（含）起或自每一个开放期结束之日次日
（含）起至18个月后的年度对日（如该对应日为非工作日或无该对应日，则顺
延至下一个工作日）止的期间，本基金在封闭期内不办理申购、赎回等业务，也
不上市交易
32、开放期：指自基金每个封闭期结束日的下一个工作日（含）起可以办理
申购与赎回业务的期间，本基金开放期原则上不少于5个工作日且不超过20个
工作日，投资者可在开放期内办理基金的申购、赎回或其他业务。其中开放期最
后一个工作日仅支持办理基金的申购业务，不支持办理基金的赎回业务
33、工作日：指上海证券交易所、深圳证券交易所的正常交易日
34、T日：指销售机构在规定时间受理投资人申购、赎回或其他业务申请的
开放日
35、T+n日：指自T日起第n个工作日(不包含T日)
36、开放日：指为投资人办理基金份额申购、赎回或其他业务的工作日
37、开放时间：指开放日基金接受申购、赎回或其他交易的时间段
38、《业务规则》：指《 华富基金管理有限公司开放式基金业务规则》，是规
范基金管理人所管理的开放式证券投资基金登记方面的业务规则，由基金管理人
和投资人共同遵守
39、申购：指基金合同生效后的开放期内，投资人根据基金合同和招募说明
书的规定申请购买基金份额的行为
40、赎回：指基金合同生效后的开放期内，基金份额持有人按基金合同和招
募说明书规定的条件要求将基金份额兑换为现金的行为
41、基金转换：指基金份额持有人按照本基金合同和基金管理人届时有效公
告规定的条件，申请将其持有基金管理人管理的、某一基金的基金份额转换为基
金管理人管理的其他基金基金份额的行为
42、转托管：指基金份额持有人在本基金的不同销售机构之间实施的变更所
持基金份额销售机构的操作
43、巨额赎回：指本基金单个开放日，基金净赎回申请(赎回申请份额总数
加上基金转换中转出申请份额总数后扣除申购申请份额总数及基金转换中转入
申请份额总数后的余额)超过上一工作日基金总份额的20%
44、元：指人民币元
45、基金收益：指基金投资所得红利、股息、债券利息、买卖证券价差、银
行存款利息、已实现的其他合法收入及因运用基金财产带来的成本和费用的节约
46、基金资产总值：指基金拥有的各类有价证券、银行存款本息、基金应收
申购款及其他资产的价值总和
47、基金资产净值：指基金资产总值减去基金负债后的价值
48、基金份额净值：指计算日基金资产净值除以计算日基金份额总数
49、基金资产估值：指计算评估基金资产和负债的价值，以确定基金资产净
值和基金份额净值的过程
50、指定媒介：指中国证监会指定的用以进行信息披露的全国性报刊及指定
互联网网站（包括基金管理人网站、基金托管人网站、中国证监会基金电子披露
网站）等媒介
51、不可抗力：指本基金合同当事人不能预见、不能避免且不能克服的客观
事件
52、流动性受限资产：是指由于法律法规、监管、合同或操作障碍等原因无
法以合理价格予以变现的资产，包括但不限于到期日在 10 个交易日以上的逆回
购与银行定期存款（含协议约定有条件提前支取的银行存款）、停牌股票、流通
受限的新股及非公开发行股票、资产支持证券、因发行人债务违约无法进行转让
或交易的债券等
53、摆动定价机制：是指当开放式基金遭遇大额申购赎回时，通过调整基金
份额净值的方式，将基金调整投资组合的市场冲击成本分配给实际申购、赎回的
投资者，从而减少对存量基金份额持有人利益的不利影响，确保投资者的合法权
益不受损害并得到公平对待
54、《流动性规定》：指中国证监会2017年8月31日颁布、同年10月1日
实施的《公开募集开放式证券投资基金流动性风险管理规定》及颁布机关对其不
时做出的修订
55、基金产品资料概要：指《华富恒富18个月定期开放债券型证券投资基
金基金产品资料概要》及其更新（本基金合同关于基金产品资料概要的编制、披
露及更新等内容，将不晚于2020年9月1日起执行）
第三部分 基金的基本情况
一、基金名称
华富恒富18个月定期开放债券型证券投资基金
二、基金的类别
债券型证券投资基金
三、基金的运作方式
契约型
本基金以定期开放方式运作，即本基金以封闭期和开放期相结合的方式运
作。本基金以18个月为一个封闭期，封闭期结束后，本基金将设开放期。
自基金合同生效日（含）起或自每一个开放期结束之日次日（含）起至18
个月的对日（如该对应日为非工作日或无该对应日，则顺延至下一个工作日）止
的期间为本基金的一个封闭期；本基金在封闭期内不办理申购、赎回等业务，也
不上市交易。每个封闭期结束日的下一工作日（含）起，本基金将设开放期，开
放期原则上不少于5个工作日且不超过20个工作日，投资者可在开放期内办理
本基金的申购、赎回或其他业务。其中开放期最后一个工作日仅支持办理申购业
务，不支持办理赎回业务。每个开放期结束之日的次日（含）起进入下一封闭期，
以此类推。
本基金封闭期和开放期的具体时间安排以基金管理人届时公告为准。如果由
于不可抗力或其他原因致使本基金无法按时开放或依据基金合同需暂停申购或
赎回业务的，基金管理人有权对开放期安排进行调整并予以公告。
四、基金的投资目标
在严格控制投资风险的基础上，追求稳定的当期收益和基金资产的稳健增
值。
五、基金存续期限
不定期
六、基金份额的分类
本基金根据申购费用、销售服务费用收取方式的不同，将基金份额分为不同
的类别。在投资人申购时收取申购费用，而不从本类别的基金资产中计提销售服
务费的，称为A类基金份额；在投资人申购时不收取申购费用，而是从本类别
基金资产中计提销售服务费的，称为C类基金份额。本基金A类和C类基金份
额分别设置代码，并分别计算基金份额净值，计算公式为：计算日某类基金份额
净值＝该计算日该类基金份额的基金资产净值/该计算日发售在外的该类别基金
份额总数。
根据基金销售情况，基金管理人可在现有基金份额持有人权益无实质性不利
影响的情况下，经与基金托管人协商，在履行适当程序后增加新的基金份额类别、
调低现有基金份额类别的申购费率、变更收费方式，或者停止现有基金份额类别
的销售等，调整实施前基金管理人需依照《信息披露办法》的规定在指定媒介公
告并报中国证监会备案。
七、基金的目标客户
本基金目标客户不包括特定的机构投资者。本公司拥有完全独立的投资决策
权，不受机构投资者的影响。
第四部分 基金的历史沿革
华富恒富18个月定期开放债券型证券投资基金由华富恒富分级债券型证券
投资基金通过基金合同修订转型而来。
华富恒富分级基金遵照《基金法》于2013年12月12日中国证监会证监许
可[2013]1593号准予注册募集。
华富恒富分级基金基金管理人为华富基金管理有限公司，基金托管人为中国
工商银行股份有限公司。基金管理人于2014年3月19日经中国证监会备案，华
富恒富分级基金基金合同生效，基金规模为839,098,438.82份基金份额。
【2017】年【10】月【11】日至【2017】年【10】月【19】日，华富恒富分
级基金以通讯开会方式召开基金份额持有人大会，大会表决通过了《关于修改华
富恒富分级债券型证券投资基金基金合同有关事项的议案》，同意华富恒富分级
债券型证券投资基金变更基金名称、运作方式、投资目标、估值、费用、收益分
配方式等条款，允许基金管理人按照相关法律法规及中国证监会的有关规定对基
金合同进行修订。基金份额持有人大会决定的事项自表决通过之日（即【2017】
年【10】月【20】日）起，该持有人大会决议生效。基金管理人将上述基金份额
持有人大会决议事项已报中国证监会备案。《华富恒富18个月定期开放债券型证
券投资基金基金合同》于2017年11月22日起生效，《华富恒富分级债券型证券
投资基金基金合同》同时失效，华富恒富分级债券型证券投资基金正式变更为华
富恒富18个月定期开放债券型证券投资基金。
对于原华富恒富分级基金基金份额持有人，原恒富分级A变更为本基金的C
类份额，并适用C类份额费率结构及收费方式，即转型后的华富恒富18个月定
期开放债C，收取销售服务费；原恒富分级B变更为本基金的A类份额，并适
用A类份额费率结构及收费方式，即转型后的华富恒富18个月定期开放债A，
不收取销售服务费。
第五部分 基金备案
《基金合同》生效后，连续20个工作日出现基金份额持有人数量不满200
人或者基金资产净值低于5000万元情形的，基金管理人应当在定期报告中予以
披露；连续60个工作日出现前述情形的，基金管理人应当向中国证监会报告并
提出解决方案，如转换运作方式、与其他基金合并或者终止基金合同等，并召开
基金份额持有人大会进行表决。
法律法规另有规定时，从其规定。
第六部分 基金份额的申购与赎回
一、申购和赎回场所
本基金的申购与赎回将通过销售机构进行。具体的销售网点将由基金管理人
在招募说明书或其他相关公告中列明。基金管理人可根据情况变更或增减销售机
构，并在基金管理人网站公示。基金投资者应当在销售机构办理基金销售业务的
营业场所或按销售机构提供的其他方式办理基金份额的申购与赎回。
二、申购和赎回的开放日及时间
1、开放日及开放时间
投资人在开放日办理基金份额的申购和赎回，具体办理时间为上海证券交易
所、深圳证券交易所的正常交易日的交易时间，但基金管理人根据法律法规、中
国证监会的要求或本基金合同的规定公告暂停申购、赎回时除外。
基金合同生效后，若出现新的证券交易市场、证券交易所交易时间变更或其
他特殊情况，基金管理人将视情况对前述开放日及开放时间进行相应的调整，但
应在实施日前依照《信息披露办法》的有关规定在指定媒介上公告。
2、申购、赎回开始日及业务办理时间
除法律法规或基金合同另有约定外，自首个封闭期结束之后第一个工作日
（含）起，本基金进入首个开放期，开始办理申购和赎回等业务；此后每个封闭
期结束之后第一个工作日（含）起进入下一个开放期。其中开放期最后一个工作
日仅支持办理基金的申购业务，不支持办理基金的赎回业务。开放期以及开放期
办理申购与赎回业务的具体事宜见招募说明书或基金管理人届时发布的相关公
告。如果由于不可抗力或其他原因致使本基金无法按时开放或依据基金合同需暂
停申购或赎回业务的，基金管理人有权对开放期安排进行调整并予以公告。
基金管理人不得在基金合同约定之外的日期或者时间办理基金份额的申购、
赎回或者转换。开放期以及开放期办理申购与赎回业务的具体事宜见基金管理人
届时发布的相关公告。在开放期内，投资人在基金合同约定之外的日期和时间提
出申购、赎回或转换申请且登记机构确认接受的，其基金份额申购、赎回价格为
下一开放日基金份额申购、赎回的价格；若投资人在开放期最后一日业务办理时
间结束之后提出申购、赎回或者转换申请的，视为无效申请。
三、申购与赎回的原则
1、“未知价”原则，即申购、赎回价格以申请当日收市后计算的基金份额净
值为基准进行计算；
2、“金额申购、份额赎回”原则，即申购以金额申请，赎回以份额申请；
3、当日的申购与赎回申请可以在基金管理人规定的时间以内撤销；
4、赎回遵循“先进先出”原则，即按照投资人申购的先后次序进行顺序赎回。
基金管理人可在法律法规允许的情况下，对上述原则进行调整。基金管理人
必须在新规则开始实施前依照《信息披露办法》的有关规定在指定媒介上公告。
四、申购与赎回的程序
1、申购和赎回的申请方式
投资人必须根据销售机构规定的程序，在开放日的具体业务办理时间内提出
申购或赎回的申请。
2、申购和赎回的款项支付
投资人申购基金份额时，必须全额交付申购款项，投资人交付申购款项，申
购申请即为成立；登记机构确认基金份额时，申购生效。
基金份额持有人递交赎回申请，赎回成立；登记机构确认赎回时，赎回生效。
投资人在提交申购申请时须按销售机构规定的方式备足申购资金，投资人在提交
赎回申请时须持有足够的基金份额余额，否则所提交的申购、赎回申请不成立。
投资人赎回申请成功后，基金管理人将在T＋7日(包括该日)内支付赎回款
项。在发生巨额赎回时，款项的支付办法参照本基金合同有关条款处理。
3、申购和赎回申请的确认
基金管理人应以交易时间结束前受理有效申购和赎回申请的当天作为申购
或赎回申请日(T日)，在正常情况下，本基金登记机构在T+1日内对该交易的有
效性进行确认。T日提交的有效申请，投资人可在T+2日后(包括该日)到销售网
点柜台或以销售机构规定的其他方式查询申请的确认情况。若申购不成功，则申
购款项退还给投资人。
基金销售机构对申购、赎回申请的受理并不代表该申购或赎回申请一定成
功，而仅代表销售机构确实接收到该申购或赎回申请。申购、赎回申请的确认以
基金登记机构的确认结果为准。
五、申购和赎回的数量限制
1、基金管理人可以规定投资人首次申购和每次申购的最低金额以及每次赎
回的最低份额，具体规定请参见招募说明书或相关公告。
2、基金管理人可以规定投资人每个基金交易账户的最低基金份额余额，具
体规定请参见招募说明书或相关公告。
3、基金管理人可以规定单个投资人累计持有的基金份额上限，具体规定请
参见招募说明书或相关公告。
4、当接受申购申请对存量基金份额持有人利益构成潜在重大不利影响时，
基金管理人应当采取设定单一投资者申购金额上限或基金单日净申购比例上限、
拒绝大额申购、暂停基金申购等措施，切实保护存量基金份额持有人的合法权益。
基金管理人基于投资运作与风险控制的需要，可采取上述措施对基金规模予以控
制。具体见基金管理人相关公告。
5、基金管理人有权规定本基金的总规模限额，以及单日申购金额上限，具
体规模或比例上限请参见招募说明书或相关公告。
6、基金管理人可在法律法规允许的情况下，调整上述规定申购金额和赎回
份额的数量限制。基金管理人必须在调整实施前依照《信息披露办法》的有关规
定在指定媒介上公告并报中国证监会备案。
六、申购和赎回的价格、费用及其用途
1、本基金份额净值的计算，保留到小数点后4位，小数点后第5位四舍五
入，由此产生的收益或损失由基金财产承担。基金合同生效后，在封闭期内，基
金管理人应当至少每周公告一次基金资产净值和各类基金份额的基金份额净值。
在开放期内，基金管理人应当在每个开放日的次日，通过网站、基金份额发售网
点以及其他媒介，披露开放日的各类基金份额的基金份额净值和基金份额累计净
值。遇特殊情况，经中国证监会同意，可以适当延迟计算或公告。
2、申购份额的计算及余额的处理方式：本基金申购份额的计算详见招募说
明书。本基金A类基金份额的申购费率由基金管理人决定，并在招募说明书中
列示。申购的有效份额为净申购金额除以当日的该类基金份额净值，有效份额单
位为份，上述计算结果均按四舍五入方法，保留到小数点后两位，由此产生的收
益或损失由基金财产承担。
3、赎回金额的计算及处理方式：本基金赎回金额的计算详见招募说明书。
本基金的赎回费率由基金管理人决定，并在招募说明书中列示。赎回金额为按实
际确认的有效赎回份额乘以当日该类基金份额净值并扣除相应的费用，赎回金额
单位为元。上述计算结果均按四舍五入方法，保留到小数点后两位，由此产生的
收益或损失由基金财产承担。
4、A类基金份额申购费用由申购A类基金份额的投�