基金管理人:安信基金管理有限责任公司
基金托管人:宁波银行股份有限公司
报告送出日期:2018年07月20日
重要提示
基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏,并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。??基金托管人宁波银行股份有限公司根据本基金合同规定,于2018年7月19日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容,保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。??基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,但不保证基金一定盈利。??基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险,投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。??本报告中财务资料未经审计。??本报告期自2018年4月1日起至6月30日止。
基金产品概况
基金基本情况
基金简称
安信新目标混合
基金主代码
003030
基金运作方式
契约型开放式
基金合同生效日
2016年08月09日
报告期末基金份额总额
620,461,393.47份
投资目标
本基金将以严格的风险控制为前提,结合科学严谨、具有前瞻性的宏观策略分析以及深入的个股/个券挖掘,动态灵活调整投资策略,力争为基金份额持有人获取超越业绩比较基准的投资回报。
投资策略
资产配置方面,本基金基于宏观、政策及市场分析的定性研究为主;固定收益类投资方面,灵活采用品种配置、久期配置、信用配置、利率和回购等投资策略,选择流动性好、风险溢价水平合理、到期收益率和信用质量较高的品种;股票投资方面,本基金主要采用个股精选策略和事件驱动策略,深度挖掘符合经济结构转型、契合产业结构升级、发展潜力巨大的行业与公司;本基金将合理利用权证等衍生工具做套保或套利投资,注重风险控制,通过投资高质量的资产支持证券实现基金资产增值增厚。
业绩比较基准
50%*沪深300指数收益率+50%*中债总指数(全价)收益率
风险收益特征
本基金为混合型基金,其预期收益及预期风险水平高于债券型基金和货币市场基金,但低于股票型基金,属于中等风险水平的投资品种。
基金管理人
安信基金管理有限责任公司
基金托管人
宁波银行股份有限公司
下属分级基金的基金简称
安信新目标混合A
安信新目标混合C
下属分级基金的交易代码
003030
003031
报告期末下属分级基金的份额总额
3,779,352.29份
616,682,041.18份
主要财务指标和基金净值表现
主要财务指标
单位:人民币元
主要财务指标
报告期(2018年04月01日 - 2018年06月30日)
安信新目标混合A
安信新目标混合C
1.本期已实现收益
68,865.35
11,199,722.36
2.本期利润
16,705.39
2,569,682.13
3.加权平均基金份额本期利润
0.0043
0.0039
4.期末基金资产净值
3,964,019.14
636,239,298.48
5.期末基金份额净值
1.0489
1.0317
注:1、所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用,计入费用后实际收益水平要低于所列数字;2、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入(不含公允价值变动收益)扣除相关费用后的余额,本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
基金净值表现
本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
安信新目标混合A
阶段
净值增长率①
净值增长率标准差②
业绩比较基准收益率③
业绩比较基准收益率标准差④
①-③
②-④
过去三个月
0.41%
0.15%
-4.17%
0.56%
4.58%
-0.41%
安信新目标混合C
阶段
净值增长率①
净值增长率标准差②
业绩比较基准收益率③
业绩比较基准收益率标准差④
①-③
②-④
过去三个月
0.36%
0.15%
-4.17%
0.56%
4.53%
-0.41%
自基金合同生效以来基金累计份额净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较
注:1、本基金基金合同生效日为2016年8月9日。2、本基金合同规定,基金管理人应当自基金合同生效之日起六个月内使基金的投资组合比例符合基金合同的约定。建仓期结束时,本基金的投资组合比例符合基金合同的约定。
管理人报告
基金经理(或基金经理小组)简介
姓名
职务
任本基金的基金经理期限
证券从业年限
说明
任职日期
离任日期
杨凯玮
本基金的基金经理,固定收益部总经理
2016年8月9日
-
12年
杨凯玮先生,台湾大学土木工程学、新竹交通大学管理学双硕士。历任台湾国泰人寿保险股份有限公司研究员,台湾新光人寿保险股份有限公司投资组合高级专员,台湾中华开发工业银行股份有限公司自营交易员,台湾元大宝来证券投资信托股份有限公司基金经理,台湾宏泰人寿保险股份有限公司科长,华润元大基金管理有限公司固定收益部总经理,安信基金管理有限责任公司固定收益部基金经理。现任安信基金管理有限责任公司固定收益部总经理。曾任安信永丰定期开放债券型证券投资基金、安信新视野灵活配置混合型证券投资基金、安信安盈保本混合型证券投资基金的基金经理;现任安信新目标灵活配置混合型证券投资基金、安信现金增利货币市场基金、安信活期宝货币市场基金、安信现金管理货币市场基金、安信保证金交易型货币市场基金的基金经理。
聂世林
本基金的基金经理
2017年5月24日
-
10年
聂世林先生,经济学硕士。历任安信证券股份有限公司资产管理部研究员、证券投资部研究员,安信基金管理有限责任公司研究部、权益投资部基金经理助理,现任安信基金管理有限责任公司权益投资部基金经理。曾任安信策略精选灵活配置混合型证券投资基金、安信优势增长灵活配置混合型证券投资基金、安信新目标灵活配合混合型证券投资基金的基金经理助理,现任安信优势增长灵活配置混合型证券投资基金、安信新目标灵活配合混合型证券投资基金的基金经理。
注:1、此处的“任职日期”、“离任日期”根据公司决定的公告(生效)日期填写。?2、证券从业年限计算标准遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》中关于证券从业人员范围的相关规定。
管理人对报告期内基金运作遵规守信情况的说明
本报告期内,本基金管理人严格遵守《中华人民共和国证券投资基金法》、《证券投资基金销售管理办法》、《公开募集证券投资基金运作管理办法》、《证券投资基金信息披露管理办法》等法律法规、监管部门的相关规定及基金合同的约定,依照诚实信用、勤勉尽责、安全高效的原则管理和运用基金资产,在认真控制投资风险的基础上,为基金份额持有人谋求最大利益,没有损害基金份额持有人利益的行为。
公平交易专项说明
公平交易制度的执行情况
本报告期内,本基金管理人严格执行《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》和公司制定的公平交易相关制度,公平对待旗下管理的所有基金和投资组合。
异常交易行为的专项说明
报告期内未发现有可能导致不公平交易和利益输送的异常交易行为。本报告期内,本公司所有投资组合参与的交易所公开竞价同日反向交易不存在成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量的5%的情形。
报告期内基金的投资策略和业绩表现说明
报告期内基金投资策略和运作分析
2018年二季度,社会融资增速不断下降,投资增速受到基建、地产投资的拖累不断下滑,贸易战愈演愈烈,消费增速受到多方面影响有所下降,宏观经济数据偏弱。在上述背景下,央行在4月17日宣布了降准,落地的监管政策也较征求意见稿有所放松,6月美联储如期加息,央行公开市场未跟随,人民币对美元不断贬值。??固定收益方面,进入二季度,本基金在4月基本维持一季度持仓不变,4月降准后由于预期迅速兑现,我们并未增加久期或者增加杠杆。待5月市场调整后,根据我们对政策的预期再次拉长了久期。进入6月,由于监管收紧,6月央行宣布降准后,市场出现快速下行,本基金债券投资部分获得了良好的收益。??权益方面,本基金在二季度前2个月严格控制仓位,均衡配置,风险收益比相对较好。减持过去两年涨幅过大,估值明显偏高的行业和品种。二季度的两次降准,加之国常会的积极表态,我们判断市场过于紧张的融资环境可能会迎来微调。6月中下旬,本基金加仓部分低估值的周期性行业,但由于近期棚改货币化收紧和人民币的快速贬值,对地产为首的周期板块造成重大打击,从而给净值造成较大幅度回撤。
报告期内基金的业绩表现
截至本报告期末本基金A类基金份额净值为1.0489元,本报告期基金份额净值增长率为0.41%;截至本报告期末本基金C类基金份额净值为1.0317元,本报告期基金份额净值增长率为0.36%;同期业绩比较基准收益率为-4.17%。
报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说明
本报告期内,本基金出现了连续20个工作日基金持有人数不满200人的情形,时间范围为2018年4月2日至2018年5月25日。
投资组合报告
报告期末基金资产组合情况
序号
项目
金额(人民币元 )
占基金总资产的比例(%)
1
权益投资
64,075,543.93
7.66
其中:股票
64,075,543.93
7.66
2
基金投资
-
-
3
固定收益投资
745,095,000.00
89.12
其中:债券
745,095,000.00
89.12
资产支持证券
-
-
4
贵金属投资
-
-
5
金融衍生品投资
-
-
6
买入返售金融资产
-
-
其中:买断式回购的买入返售金融资产
-
-
7
银行存款和结算备付金合计
15,619,014.86
1.87
8
其他资产
11,257,942.98
1.35
9
合计
836,047,501.77
100.00
报告期末按行业分类的股票投资组合
报告期末按行业分类的境内股票投资组合
代码
行业类别
公允价值(元)
占基金资产净值比例(%)
A
农、林、牧、渔业
834,087.60
0.13
B
采矿业
4,734,052.62
0.74
C
制造业
26,440,334.32
4.13
D
电力、热力、燃气及水生产和供应业
8,117,349.85
1.27
E
建筑业
1,604,639.40
0.25
F
批发和零售业
2,086,589.00
0.33
G
交通运输、仓储和邮政业
-
-
H
住宿和餐饮业
-
-
I
信息传输、软件和信息技术服务业
4,001,973.00
0.63
J
金融业
11,467,265.00
1.79
K
房地产业
4,070,450.00
0.64
L
租赁和商务服务业
-
-
M
科学研究和技术服务业
-
-
N
水利、环境和公共设施管理业
81,226.14
0.01
O
居民服务、修理和其他服务业
-
-
P
教育
-
-
Q
卫生和社会工作
637,577.00
0.10
R
文化、体育和娱乐业
-
-
S
综合
-
-
合计
64,075,543.93
10.01
报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合
本基金本报告期末未持有港股通股票。
报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细
序号
股票代码
股票名称
数量(股)
公允价值(元)
占基金资产净值比例(%)
1
600900
长江电力
498,500
8,045,790.00
1.26
2
600036
招商银行
193,800
5,124,072.00
0.80
3
600028
中国石化
729,438
4,734,052.62
0.74
4
600584
长电科技
246,500
4,175,710.00
0.65
5
600309
万华化学
82,500
3,747,150.00
0.59
6
600570
恒生电子
67,400
3,568,830.00
0.56
7
600703
三安光电
147,778
2,840,293.16
0.44
8
600048
保利地产
226,000
2,757,200.00
0.43
9
600887
伊利股份
88,100
2,457,990.00
0.38
10
601318
中国平安
40,100
2,349,058.00
0.37
报告期末按债券品种分类的债券投资组合
序号
债券品种
公允价值(元)
占基金资产净值比例(%)
1
国家债券
-
-
2
央行票据
-
-
3
金融债券
241,958,000.00
37.79
其中:政策性金融债
100,862,000.00
15.75
4
企业债券
214,926,000.00
33.57
5
企业短期融资券
-
-
6
中期票据
288,211,000.00
45.02
7
可转债(可交换债)
-
-
8
同业存单
-
-
9
其他
-
-
10
合计
745,095,000.00
116.38
报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细
序号
债券代码
债券名称
数量(张)
公允价值(元)
占基金资产净值比例(%)
1
127327
15国网06
500,000
49,185,000.00
7.68
2
101664064
16桂投资MTN001
500,000
47,280,000.00
7.39
3
180404
18农发04
400,000
40,120,000.00
6.27
4
101754059
17首开MTN003
400,000
40,032,000.00
6.25
5
170215
17国开15
400,000
39,768,000.00
6.21
报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细
本基金本报告期末未持有贵金属。
报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细
本基金本报告期末未持有权证。
报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明
报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细
本基金本报告期末未持有股指期货合约。
本基金投资股指期货的投资政策
本基金在进行股指期货投资时,以风险对冲、套期保值为主要目的,将选择流动性好、交易活跃的期货合约,结合股指期货的估值定价模型,与需要作风险对冲的现货资产进行严格匹配,通过多头或空头套期保值等策略进行股指期货投资,实现基金资产增值保值。
报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明
本期国债期货投资政策
本基金尚未在基金合同中明确国债期货的投资策略、比例限制、信息披露等,本基金暂不参与国债期货交易。
报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细
本基金本报告期末未持有国债期货合约。
本期国债期货投资评价
本基金尚未在基金合同中明确国债期货的投资策略、比例限制、信息披露等,本基金暂不参与国债期货交易。
投资组合报告附注
报告期内基金投资的前十名证券的发行主体未有被监管部门立案调查,不存在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。
本基金投资的前十名股票没有超出基金合同规定的备选股票库,本基金管理人从制度和流程上要求股票必须先入库再买入。
其他资产构成
序号
名称
金额(人民币元)
1
存出保证金
92,889.29
2
应收证券清算款
-
3
应收股利
-
4
应收利息
11,165,053.69
5
应收申购款
-
6
其他应收款
-
7
待摊费用
-
8
其他
-
9
合计
11,257,942.98
报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细
本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。
报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限情况。
投资组合报告附注的其他文字描述部分
由于四舍五入原因,分项之和与合计可能有尾差。
开放式基金份额变动
单位:份
项目
安信新目标混合A
安信新目标混合C
报告期期初基金份额总额
3,876,476.21
666,306,796.14
报告期期间基金总申购份额
4,461.45
108,726.03
减:报告期期间基金总赎回份额
101,585.37
49,733,480.99
报告期期间基金拆分变动份额(份额减少以"-"填列)
-
-
报告期期末基金份额总额
3,779,352.29
616,682,041.18
基金管理人运用固有资金投资本基金情况
基金管理人持有本基金份额变动情况
本报告期内本基金管理人未持有本基金。
基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细
本报告期内,本基金管理人未运用固有资金投资本基金。
影响投资者决策的其他重要信息
报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况
投资者类别
报告期内持有基金份额变化情况
报告期末持有基金情况
序号
持有基金份额比例达到或者超过20%的时间区间
期初
份额
申购
份额
赎回
份额
持有份额
份额占比(%)
机构
1
20180401-
20180630
614,800,259.49
-
-
614,800,259.49
99.09
个人
-
-
-
-
-
-
-
产品特有风险
本基金如果出现单一投资者持有基金份额比例达到或超过基金份额总份额的20%,则面临大额赎回的情况,可能导致:(1)基金在短时间内无法变现足够的资产予以应对,可能会产生基金仓位调整困难,导致流动性风险;如果持有基金份额比例达到或超过基金份额总额的20%的单一投资者大额赎回引发巨额赎回,基金管理人可能根据《基金合同》的约定决定部分延期赎回,如果连续2个开放日以上(含本数)发生巨额赎回,基金管理人可能根据《基金合同》的约定暂停接受基金的赎回申请,对剩余投资者的赎回办理造成影响;(2)基金管理人被迫抛售证券以应付基金赎回的现金需要,则可能使基金资产净值受到不利影响,影响基金的投资运作和收益水平;(3)因基金净值精度计算问题,或因赎回费收入归基金资产,导致基金净值出现较大波动;(4)基金资产规模过小,可能导致部分投资受限而不能实现基金合同约定的投资目的及投资策略;(5)大额赎回导致基金资产规模过小,不能满足存续的条件,基金将根据基金合同的约定面临合同终止清算、转型等风险。
影响投资者决策的其他重要信息
无。
备查文件目录
备查文件目录
1、中国证监会核准安信新目标灵活配置混合型证券投资基金募集的文件;2、《安信新目标灵活配置混合型证券投资基金基金合同》;3、《安信新目标灵活配置混合型证券投资基金托管协议》;4、《安信新目标灵活配置混合型证券投资基金招募说明书》;5、中国证监会要求的其他文件。
存放地点
本基金管理人和基金托管人的住所。
查阅方式
上述文件可在安信基金管理有限责任公司互联网站上查阅,或者在营业时间内到安信基金管理有限责任公司查阅。 投资者对本报告书如有疑问,可咨询本基金管理人安信基金管理有限责任公司。 客户服务电话:4008-088-088 网址:http://www.essencefund.com
安信基金管理有限责任公司
2018年07月20日