-1.9216%
银华中小市值量化优选股票型
发起式证券投资基金
基金合同
修订记录
日 期 修改内容
2020年3月24日 根据《公开募集证券投资基金信息披露管理办法》修改部分内容
2021年1月29日 根据《公开募集证券投资基金侧袋机制指引（试行）》和《存托凭证发行与交易管理办法（试行）》修改部分内容
基金管理人：银华基金管理股份有限公司
基金托管人：交通银行股份有限公司
二〇二一年一月
目 录
第一部分 前言...................................................... 1
第二部分 释义...................................................... 3
第三部分 基金的基本情况............................................ 9
第四部分 基金份额的发售........................................... 11
第五部分 基金备案................................................. 13
第六部分 基金份额的申购与赎回..................................... 15
第七部分 基金合同当事人及权利义务................................. 25
第八部分 基金份额持有人大会....................................... 32
第九部分 基金管理人、基金托管人的更换条件和程序................... 41
第十部分 基金的托管............................................... 44
第十一部分 基金份额的登记......................................... 45
第十二部分 基金的投资............................................. 47
第十三部分 基金的财产............................................. 55
第十四部分 基金资产估值........................................... 56
第十五部分 基金费用与税收......................................... 62
第十六部分 基金的收益与分配....................................... 65
第十七部分 基金的会计与审计....................................... 67
第十八部分 基金的信息披露......................................... 68
第十九部分 基金合同的变更、终止与基金财产的清算................... 75
第二十部分 违约责任............................................... 77
第二十一部分 争议的处理和适用的法律............................... 78
第二十二部分 基金合同的效力....................................... 79
第二十三部分 其他事项............................................. 80
第二十四部分 基金合同内容摘要..................................... 81
第一部分 前言
一、订立本基金合同的目的、依据和原则
1、订立本基金合同的目的是保护投资人合法权益，明确基金合同当事人的权
利义务，规范基金运作。
2、订立本基金合同的依据是《中华人民共和国合同法》(以下简称“《合同法》”)、
《中华人民共和国证券投资基金法》(以下简称“《基金法》”)、《公开募集证券投
资基金运作管理办法》(以下简称“《运作办法》”)、《证券投资基金销售管理办法》
(以下简称“《销售办法》”)、《公开募集证券投资基金信息披露管理办法》(以下简
称“《信息披露办法》”)、《公开募集开放式证券投资基金流动性风险管理规定》（以
下简称“《流动性风险管理规定》”）和其他有关法律法规。
3、订立本基金合同的原则是平等自愿、诚实信用、充分保护投资人及相关当
事人合法权益。
二、基金合同是规定基金合同当事人之间权利义务关系的基本法律文件，其
他与基金相关的涉及基金合同当事人之间权利义务关系的任何文件或表述，如与
基金合同有冲突，均以基金合同为准。基金合同当事人按照《基金法》、基金合同
及其他有关规定享有权利、承担义务。
基金合同的当事人包括基金管理人、基金托管人和基金份额持有人。基金投
资人自依本基金合同取得基金份额，即成为基金份额持有人和本基金合同的当事
人，其持有基金份额的行为本身即表明其对基金合同的承认和接受。基金份额持
有人作为本基金合同的当事人，不以其在本基金合同上书面签章或签字为必要条
件。
三、银华中小市值量化优选股票型发起式证券投资基金由基金管理人依照《基
金法》、基金合同及其他有关规定募集，并经中国证券监督管理委员会(以下简称“中
国证监会”)注册。
中国证监会对本基金募集的注册，并不表明其对本基金的价值和收益做出实
质性判断或保证，也不表明投资于本基金没有风险。中国证监会不对基金的投资
价值及市场前景等作出实质性判断或者保证。
基金管理人依照恪尽职守、诚实信用、谨慎勤勉的原则管理和运用基金财产，
但不保证投资于本基金一定盈利，也不保证最低收益。
投资人应当认真阅读基金合同、基金招募说明书、基金产品资料概要等信息
披露文件，自主判断基金的投资价值，自主做出投资决策，自行承担投资风险。
四、基金管理人、基金托管人在本基金合同之外披露涉及本基金的信息，其内
容涉及界定基金合同当事人之间权利义务关系的，如与基金合同有冲突，以基金
合同为准。
五、本基金按照中国法律法规成立并运作，若基金合同的内容与届时有效的法
律法规的强制性规定不一致，应当以届时有效的法律法规的规定为准。
六、本基金的投资范围包括存托凭证，若投资可能面临中国存托凭证价格大幅
波动甚至出现较大亏损的风险，以及与创新企业、境外发行人、中国存托凭证发
行机制以及交易机制等相关的风险。
第二部分 释义
在本基金合同中，除非文意另有所指，下列词语或简称具有如下含义：
1、基金或本基金：指银华中小市值量化优选股票型发起式证券投资基金
2、基金管理人：指银华基金管理股份有限公司
3、基金托管人：指交通银行股份有限公司
4、基金合同、《基金合同》或本基金合同：指《银华中小市值量化优选股票
型发起式证券投资基金基金合同》及对本基金合同的任何有效修订和补充
5、托管协议：指基金管理人与基金托管人就本基金签订之《银华中小市值量
化优选股票型发起式证券投资基金托管协议》及对该托管协议的任何有效修订和
补充
6、招募说明书：指《银华中小市值量化优选股票型发起式证券投资基金招募
说明书》及其更新
7、基金份额发售公告：指《银华中小市值量化优选股票型发起式证券投资基
金基金份额发售公告》
8、法律法规：指中国现行有效并公布实施的法律、行政法规、规范性文件、
部门规章、地方性法规、地方政府规章和其制定机构不时做出的修改、补充和有
权解释
9、《基金法》：指2003年10月28日经第十届全国人民代表大会常务委员会
第五次会议通过，2012年12月28日第十一届全国人民代表大会常务委员会第三
十次会议修订，自2013年6月1日起实施，并经2015年4月24日第十二届全国
人民代表大会常务委员会第十四次会议《全国人民代表大会常务委员会关于修改＜
中华人民共和国港口法＞等七部法律的决定》修改的《中华人民共和国证券投资基
金法》及颁布机关对其不时做出的修订
10、《销售办法》：指中国证监会2013年3月15日颁布、同年6月1日实施
的《证券投资基金销售管理办法》及颁布机关对其不时做出的修订
11、《信息披露办法》：指中国证监会2019年7月26日颁布、同年9月1日
实施的《公开募集证券投资基金信息披露管理办法》及颁布机关对其不时做出的
修订
12、《运作办法》：指中国证监会2014年7月7日颁布、同年8月8日实施的
《公开募集证券投资基金运作管理办法》及颁布机关对其不时做出的修订
13、《流动性风险管理规定》：指中国证监会2017年8月31日颁布、同年10
月1日实施的《公开募集开放式证券投资基金流动性风险管理规定》及颁布机关
对其不时做出的修订
14、中国证监会：指中国证券监督管理委员会
15、银行业监督管理机构：指中国人民银行和/或中国银行业监督管理委员会
或其他经国务院授权的机构
16、基金合同当事人：指受基金合同约束，根据基金合同享有权利并承担义
务的法律主体，包括基金管理人、基金托管人和基金份额持有人
17、个人投资者：指依据有关法律法规规定可投资于证券投资基金的自然人
18、机构投资者：指依法可以投资证券投资基金的、在中华人民共和国境内
合法登记并存续或经有关政府部门批准设立并存续的企业法人、事业法人、社会
团体或其他组织
19、合格境外机构投资者：指符合《合格境外机构投资者境内证券投资管理
办法》及相关法律法规规定（包括其不时修订）规定的条件，经中国证监会批准
的、可以投资于中国境内证券市场，并取得国家外汇管理局额度批准的、可以投
资于在中国境内依法募集的证券投资基金的、中国境外的机构投资者
20、人民币合格境外机构投资者：指按照《人民币合格境外机构投资者境内
证券投资试点办法》（包括其不时修订）及相关法律法规规定，运用来自境外的人
民币资金进行境内证券投资的境外法人
21、投资人：指个人投资者、机构投资者、合格境外机构投资者、人民币合
格境外机构投资者、发起资金提供方以及法律法规或中国证监会允许购买证券投
资基金的其他投资人的合称
22、基金份额持有人：指依基金合同和招募说明书合法取得本基金基金份额
的投资人
23、基金销售业务：指基金管理人或销售机构宣传推介基金，发售基金份额，
办理基金份额的申购、赎回、转换、转托管及定期定额投资等业务
24、发售：指在本基金募集期内，销售机构向投资人销售本基金份额的行为
25、销售机构：指银华基金管理股份有限公司以及符合《销售办法》和中国
证监会规定的其他条件，取得基金销售业务资格并与基金管理人签订了基金销售
服务协议，办理基金销售业务的机构
26、基金销售网点：指销售机构的销售网点
27、登记业务：指基金登记、存管、过户、清算和结算业务，具体内容包括
投资人基金账户的建立和管理、基金份额登记、基金销售业务的确认、清算和结
算、代理发放红利、建立并保管基金份额持有人名册和办理非交易过户等
28、登记机构：指办理登记业务的机构。基金的登记机构为银华基金管理股
份有限公司或接受银华基金管理股份有限公司委托代为办理登记业务的机构
29、基金账户：指登记机构为投资人开立的、记录其持有的、基金管理人所
管理的基金份额余额及其变动情况的账户
30、基金交易账户：指销售机构为投资人开立的、记录投资人通过该销售机
构办理认购、申购、赎回、转换、转托管及定期定额投资等业务而引起基金份额
变动及结余情况的账户
31、基金合同生效日：指基金募集达到法律法规规定及基金合同规定的条件，
基金管理人聘请法定机构验资并向中国证监会办理基金备案手续完毕，并获得中
国证监会书面确认之日
32、基金合同终止日：指基金合同规定的基金合同终止事由出现后，基金财
产清算完毕，清算报告报中国证监会备案并予以公告之日
33、基金募集期：指自基金份额发售之日起至发售结束之日止的期间，最长
不得超过3个月
34、存续期：指基金合同生效后合法存续的不定期期间
35、工作日：指上海证券交易所、深圳证券交易所的正常交易日
36、T日：指销售机构在规定时间受理投资人申购、赎回或其他业务申请的开
放日
37、T+n日：指自T日起第n个工作日(不包含T日)，n=1，2，3，4，5……
38、开放日：指为投资人办理基金份额申购、赎回或其他业务的工作日
39、开放时间：指开放日基金接受申购、赎回或其他交易的时间段
40、《业务规则》：指《银华基金管理股份有限公司基金注册登记业务规则》
及其不时做出的修订，是规范基金管理人所管理的开放式证券投资基金登记方面
的业务规则，由基金管理人和投资人共同遵守
41、认购：指在基金募集期内，投资人根据基金合同和招募说明书规定的条
件以及基金销售网点规定的手续申请购买本基金基金份额的行为
42、申购：指基金合同生效后，投资人根据基金合同和招募说明书规定的条
件以及基金销售网点规定的手续申请购买本基金基金份额的行为
43、赎回：指基金合同生效后，基金份额持有人按基金合同和招募说明书规
定的条件以及基金销售网点规定的手续要求将本基金基金份额兑换为现金的行为
44、基金转换：指基金份额持有人按照本基金合同和基金管理人届时有效公
告规定的条件，申请将其持有基金管理人管理的、已开通基金转换业务的某一开
放式基金的全部或部分基金份额转换为同一基金管理人管理的其他已开通基金转
换业务的开放式基金的基金份额的行为
45、转托管：指基金份额持有人在本基金的不同销售机构之间实施的变更所
持基金份额销售机构的操作
46、定期定额投资计划：指投资人通过有关销售机构提出申请，约定每期申
购日、扣款金额及扣款方式，由销售机构于每期约定扣款日在投资人指定银行账
户内自动完成扣款及受理基金申购申请的一种投资方式
47、巨额赎回：指本基金单个开放日，基金净赎回申请(赎回申请份额总数加
上基金转换中转出申请份额总数后扣除申购申请份额总数及基金转换中转入申请
份额总数后的余额)超过上一开放日基金总份额的10%
48、流动性受限资产：是指由于法律法规、监管、合同或操作障碍等原因无
法以合理价格予以变现的资产，包括但不限于到期日在10个交易日以上的逆回购
与银行定期存款（含协议约定有条件提前支取的银行存款）、停牌股票、流通受限
的新股及非公开发行股票、资产支持证券、因发行人债务违约无法进行转让或交
易的债券等
49、元：指中国法定货币人民币元
50、基金利润：指基金利息收入、投资收益、公允价值变动收益和其他收入
扣除相关费用后的余额，基金已实现收益指基金利润减去公允价值变动收益后的
余额
51、基金资产总值：指基金拥有的各类有价证券、股指期货合约、银行存款
本息、基金应收款项及其他资产的价值总和
52、基金资产净值：指基金资产总值减去基金负债后的净资产值
53、基金份额类别：本基金将基金份额分为A类和C类不同的类别。在投资
人认购、申购基金时收取认购、申购费用而不计提销售服务费的，称为A类基金
份额；在投资人认购、申购基金份额时不收取认购、申购费用而是从本类别基金
资产中计提销售服务费的，称为C类基金份额
54、基金份额净值：指计算日各类基金资产净值分别除以计算日各类基金份
额总数
55、基金资产估值：指计算评估基金资产和负债的价值，以确定基金资产净
值和基金份额净值的过程
56、发起式基金：指符合《运作办法》和中国证监会规定的相关条件而募集、
运作，由基金管理人、基金管理人股东、基金管理人高级管理人员或基金经理（指
基金管理人员工中依法具有基金经理资格者，包括但不限于本基金的基金经理，
下同）承诺认购一定金额并持有一定期限的证券投资基金
57、发起资金：指基金管理人的股东资金、基金管理人固有资金、基金管理
人高级管理人员或基金经理等人员参与认购的资金。发起资金认购本基金的金额
不低于1000万元，且发起资金认购的基金份额持有期限不低于三年
58、发起资金提供方：以发起资金认购本基金且承诺以发起资金认购的基金
份额持有期限不少于三年的基金管理人股东、基金管理人、基金管理人高级管理
人员或基金经理等人员
59、指定媒介：指中国证监会指定的用以进行信息披露的全国性报刊及指定
互联网网站（包括基金管理人网站、基金托管人网站、中国证监会基金电子披露
网站）等媒介
60、不可抗力：指本基金合同当事人不能预见、不能避免且不能克服的客观
事件
61、中国：指中华人民共和国。就本基金合同而言，不包括香港特别行政区、
澳门特别行政区和台湾地区
62、摆动定价机制：是指当开放式基金遭遇大额申购赎回时，通过调整基金
份额净值的方式，将基金调整投资组合的市场冲击成本分配给实际申购、赎回的
投资者，从而减少对存量基金份额持有人利益的不利影响，确保投资者的合法权
益不受损害并得到公平对待
63、基金产品资料概要：指《银华中小市值量化优选股票型发起式证券投资
基金基金产品资料概要》及其更新
64、侧袋机制：指将基金投资组合中的特定资产从原有账户分离至一个专门
账户进行处置清算，目的在于有效隔离并化解风险，确保投资者得到公平对待，
属于流动性风险管理工具。侧袋机制实施期间，原有账户称为主袋账户，专门账
户称为侧袋账户
65、特定资产：包括：（一）无可参考的活跃市场价格且采用估值技术仍导
致公允价值存在重大不确定性的资产；（二）按摊余成本计量且计提资产减值准
备仍导致资产价值存在重大不确定性的资产；（三）其他资产价值存在重大不确
定性的资产
第三部分 基金的基本情况
一、基金名称
银华中小市值量化优选股票型发起式证券投资基金
二、基金的类别
股票型证券投资基金
三、基金的运作方式
契约型开放式
四、基金的投资目标
本基金综合使用多种量化选股策略，重点投资于有良好成长潜力的中小市值
上市公司，在严格控制投资组合风险的前提下，追求超越业绩比较基准的投资回
报，力争实现基金资产的中长期稳健增值。
五、基金的最低募集金额
本基金为发起式基金，发起资金提供方认购基金的金额不少于1000万元人
民币，且持有认购份额的期限自基金合同生效日起不少于3年，期间基金份额不
能赎回。认购份额的高级管理人员或基金经理等人员在上述期限内离职的，其持
有期限的承诺不受影响。
法律法规和监管机构另有规定的除外。
六、基金份额发售面值和认购费用
本基金基金份额发售面值为人民币1.00元。
本基金C类基金份额不收取认购费，本基金A类基金份额的具体认购费率按招
募说明书的规定执行。
七、基金存续期限
不定期
基金合同生效之日起三年后的对应自然日，若基金资产规模低于2亿元，基
金合同应当按照本基金合同约定的程序进行清算并终止，且不得通过召开基金份
额持有人大会的方式延续。若届时的法律法规或中国证监会规定发生变化，上述
终止规定被取消、更改或补充时，则本基金可以参照届时有效的法律法规或中国
证监会规定执行。
八、基金份额类别
本基金根据所收取的认购/申购费用、销售服务费用方式的差异，将基金份额
分为A类和C类不同的类别。在投资人认购、申购基金份额时收取认购、申购费
用，而不是从本类别基金资产中计提销售服务费的，称为A类基金份额；在投资
人认购、申购基金份额时不收取认购、申购费用，而是从本类别基金资产中计提
销售服务费的，称为C类基金份额。
本基金A类、C类基金份额分别设置代码。由于基金费用的不同，本基金A
类基金份额和C类基金份额将分别计算和公告基金份额净值。
计算公式为：
计算日某类基金份额净值＝计算日该类基金份额的基金资产净值/计算日该类
基金份额总数
投资人在认购、申购基金份额时可自行选择基金份额类别。
有关基金份额类别的具体设置、费率水平等由基金管理人确定，并在招募说明
书及基金产品资料概要中列示。根据基金销售情况，在符合法律法规和基金合同
规定，且不损害已有基金份额持有人权益的情况下，基金管理人在履行适当程序
后可以增加新的基金份额类别或者停止现有基金份额类别的销售等，调整实施前
基金管理人需及时公告并报中国证监会备案。
第四部分 基金份额的发售
一、基金份额的发售时间、发售方式、发售对象
1、发售时间
自基金份额发售之日起最长不得超过3个月，具体发售时间见招募说明书及
基金份额发售公告。
2、发售方式
本基金通过各销售机构的基金销售网点公开发售或按基金管理人、其他销售
机构提供的其他方式发售，各销售机构的具体名单见基金份额发售公告以及基金
管理人届时发布的调整销售机构的相关公告。
3、发售对象
符合法律法规规定的可投资于证券投资基金的个人投资者、机构投资者、合
格境外机构投资者、人民币合格境外机构投资者、发起资金提供方以及法律法规
或中国证监会允许购买证券投资基金的其他投资人。
4、发售价格
本基金按基金份额发售面值人民币1.00元发售。
二、发起资金认购
本基金发起资金认购的金额不少于1000万元，且发起资金认购的基金份额持
有期限不少于3年。
本基金发起资金的认购情况见基金管理人届时发布的公告。
三、基金份额的认购
1、认购费用
本基金A类基金份额的认购费率在招募说明书及基金产品资料概要中列示，
认购费用由认购本基金A类基金份额的投资人承担。本基金C类基金份额不收取
认购费用。
2、募集期利息的处理方式
《基金合同》生效后，有效认购款项在募集期间产生的利息将折算为基金份
额归基金份额持有人所有，计入投资人的基金账户，其中利息转份额的具体数额
以登记机构的记录为准。
3、基金认购份额的计算
基金认购份额具体的计算方法在招募说明书中列示。
4、认购份额余额的处理方式
基金认购份额余额的处理方式详见招募说明书。
5、认购申请的确认
基金销售机构对认购申请的受理并不代表该申请一定成功，而仅代表销售机
构确实接收到认购申请。认购的确认以登记机构的确认结果为准。对于认购申请
及认购份额的确认情况，投资人应及时查询并妥善行使合法权利，否则，由于投
资人怠于查询而产生的投资人任何损失由投资人自行承担。
四、基金份额认购金额的限制
1、投资人认购时，需按销售机构规定的方式全额缴款。
2、基金管理人可以对每个基金交易账户的单笔最低认购金额进行限制，具体
限制请参看招募说明书或基金管理人相关公告。
3、基金管理人可以对募集期间的单个投资人的累计认购金额进行限制，具体
限制和处理方法请参看招募说明书或基金管理人相关公告。
4、如本基金单一投资人累计认购的基金份额数达到或者超过基金总份额的
50%，基金管理人对该投资人的认购申请进行限制。基金管理人接受某笔或者某些
认购申请有可能导致投资者变相规避前述50%比例要求的，基金管理人有权拒绝
该等全部或者部分认购申请。投资人认购的基金份额数以基金合同生效后登记机
构的确认为准。
5、投资人在募集期内可以多次认购基金份额，A类基金份额的认购费按每笔
认购申请单独计算。
第五部分 基金备案
一、基金备案的条件
本基金自基金份额发售之日起3个月内，在使用发起资金认购本基金的金额
不少于1000万元、且发起资金提供方承诺其认购的基金份额持有期限不少于3年
的条件下，基金管理人依据法律法规及招募说明书可以决定停止基金发售，并在
10日内聘请法定验资机构验资，会计师事务所提交的验资报告需对发起资金提供
方及其持有份额进行专门说明。基金管理人自收到验资报告之日起10日内，向中
国证监会提交验资报告，办理基金备案手续。
基金募集达到基金备案条件的，自基金管理人办理完毕基金备案手续并取得
中国证监会书面确认之日起，基金合同生效；否则基金合同不生效。基金管理人
在收到中国证监会确认文件的次日对基金合同生效事宜予以公告。基金管理人应
将基金募集期间募集的资金存入专门账户，在基金募集行为结束前，任何人不得
动用。
二、基金合同不能生效时募集资金的处理方式
如果募集期限届满，未满足基金备案条件，基金管理人应当承担下列责任：
1、以其固有财产承担因募集行为而产生的债务和费用；
2、在基金募集期限届满后30日内返还投资人已缴纳的款项，并加计银行同
期活期存款利息（税后）；
3、如基金募集失败，基金管理人、基金托管人及销售机构不得请求报酬。基
金管理人、基金托管人和销售机构为基金募集支付之一切费用应由各方各自承担。
三、基金存续期内的基金份额持有人数量和资产规模
自基金合同生效之日起满3年后本基金继续存续的，连续20个工作日出现基
金份额持有人数量不满200人或者基金资产净值低于5000万元情形的，基金管理
人应当在定期报告中予以披露；连续60个工作日出现前述情形的，基金管理人应
当向中国证监会报告并提出解决方案，如转换运作方式、与其他基金合并或者终
止基金合同等，并召开基金份额持有人大会进行表决。
基金合同生效之日起三年后的对应自然日，若基金资产规模低于2亿元，基
金合同应当按照本基金合同约定的程序进行清算并终止，且不得通过召开基金份
额持有人大会的方式延续。若届时的法律法规或中国证监会规定发生变化，上述
终止规定被取消、更改或补充时，则本基金可以参照届时有效的法律法规或中国
证监会规定执行。
法律法规或中国证监会另有规定时，从其规定。
第六部分 基金份额的申购与赎回
一、申购和赎回场所
本基金的申购与赎回将通过销售机构进行。具体的销售机构将由基金管理人
在招募说明书或其他相关公告中列明。基金管理人可根据情况变更或增减销售机
构，并在基金管理人网站公示。若基金管理人或其指定的销售机构开通电话、传
真或网上等交易方式，投资人可通过上述方式进行申购与赎回。基金投资人应当
在销售机构办理基金销售业务的营业场所或按销售机构提供的其他方式办理基金
份额的申购与赎回。
二、申购和赎回的开放日及时间
1、开放日及开放时间
投资人在开放日办理基金份额的申购和赎回，开放日的具体业务办理时间为
上海证券交易所、深圳证券交易所的正常交易日的交易时间，但基金管理人根据
法律法规、中国证监会的要求或本基金合同的规定公告暂停申购、赎回时除外。
基金合同生效后，若出现新的证券/期货交易市场、证券/期货交易所交易时间
变更或其他特殊情况，基金管理人有权视情况对前述开放日及开放时间进行相应
的调整，但应在实施日前依照《信息披露办法》的有关规定在指定媒介上公告。
2、申购、赎回开始日及业务办理时间
基金管理人自基金合同生效之日起不超过3个月开始办理申购，具体业务办
理时间在申购开始公告中规定。
基金管理人自基金合同生效之日起不超过3个月开始办理赎回，具体业务办
理时间在赎回开始公告中规定。
在确定申购开始与赎回开始时间后，基金管理人应在申购、赎回开放日前依
照《信息披露办法》的有关规定在指定媒介上公告申购与赎回的开始时间。
基金管理人不得在基金合同约定之外的日期或者时间办理基金份额的申购、
赎回或者转换。投资人在基金合同约定之外的日期和时间提出申购、赎回或转换
申请且登记机构确认接受的，其基金份额申购、赎回价格为下一开放日基金份额
申购、赎回的价格。
三、申购与赎回的原则
1、“未知价”原则，即申购、赎回价格以受理申请当日收市后计算的基金份额
净值为基准进行计算；
2、“金额申购、份额赎回”原则，即申购以金额申请，赎回以份额申请�