| 法定名称 |
红塔红土30天持有期债券型证券投资基金 |
基金简称 |
红塔红土30天持有期债券C |
| 投资类型 |
债券型基金 |
成立日期 |
2024-11-12 |
| 募集起始日 |
2024-10-28 |
总募集规模(万份) |
43,968.16 |
| 募集截止日 |
2024-11-08 |
其
中 |
实际募集规模(万份) |
43,962.13 |
| 日常申购起始日 |
2024-12-13 |
管理人参与规模(万份) |
0.00 |
| 日常赎回起始日 |
2024-12-13 |
参与资金利息(万份) |
60,335.23 |
| 基金经理 |
陈纪靖 |
最近总份额(万份) |
10,313.04 |
| 基金管理人 |
红塔红土基金管理有限公司 |
基金托管人 |
宁波银行股份有限公司 |
| 投资风格 |
稳健成长型 |
费率结构表 |
红塔红土30天持有期债券C |
| 业绩比较基准 |
中债综合全价(总值)指数收益率×80%+一年期定期存款利率(税后)×20% |
| 投资目标 |
在严格控制投资组合风险和保持资产良好流动性的前提下，追求基金资产长
期稳健增值。 |
| 投资理念 |
该项目暂无资料 |
| 投资范围 |
本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具，包括国内依法发行上市的
债券（含国债、央行票据、金融债、地方政府债券、政府支持机构债券、政府支
持债券、企业债券、公司债券、中期票据、短期融资券、超短期融资券、次级债
券、可分离交易可转债的纯债部分）、资产支持证券、债券回购、银行存款（包
括定期存款、协议存款、通知存款及其他银行存款）、同业存单、货币市场工具
以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具（但须符合中国证监会
相关规定）。
本基金不投资于股票，也不投资于可转换债券（可分离交易可转债的纯债部
分除外）、可交换债券。
如法律法规或监管机构以后允许基金投资其他品种，基金管理人在与基金托
管人书面协商一致且履行适当程序后，可以将其纳入投资范围。 |
| 投资策略 |
本基金在充分考虑基金资产的安全性、收益性及流动性及严格控制风险的
前提下，通过分析经济周期变化、货币政策、债券供求等因素，持续研究债券
市场运行状况、研判市场风险，制定债券投资策略，挖掘价值被低估的标的券
种，力争实现超越业绩基准的投资收益。
（一）资产配置策略
本基金在综合判断宏观经济形势以及微观市场的基础上，分析不同类别资
产的收益率水平、流动性特征和风险水平特征，确定大类金融资产配置和债券
类属配置，同时，根据市场的变化，动态调整大类资产和债券资产的投资比
例，以规避市场风险，提高投资收益。
（二）债券投资策略
本基金在债券投资中主要基于对国家财政政策、货币政策的深入分析以及
对宏观经济的动态跟踪，采用久期控制下的主动性投资策略，主要包括：久期
控制、期限结构配置、信用风险控制、跨市场套利和相对价值判断等投资管理
手段，通过对债券市场、债券收益率曲线以及各种债券价格的变化进行预判，
对投资组合进行积极调整。
1、久期控制是根据对宏观经济发展状况、金融市场运行特点等因素的分析
确定组合的整体久期，有效的控制整体资产风险。
2、期限结构配置是在确定组合久期后，针对收益率曲线形态特征确定合理
的组合期限结构，包括采用子弹策略、杠铃策略及梯式策略等，在长期、中期
和短期债券间进行动态调整，从长、中、短期债券的相对价格变化中获利。
3、信用风险控制是基金管理人充分利用现有行业与公司研究力量，根据发
债主体的经营状况和现金流等情况对其信用风险进行评估，以此作为品种选择
的基本依据。
4、跨市场套利根据不同债券市场间的运行规律和风险特性，构建和调整债
券组合，提高投资收益，实现跨市场套利。
5、相对价值判断是根据对同类债券的相对价值判断，选择合适的交易时
机，增持相对低估、价格将上升的债券，减持相对高估、价格将下降的债券。
（三）信用债投资策略
本基金信用债投资将根据发行人的公司背景、行业特性、盈利能力、偿债
能力、债券收益率、流动性等因素，依靠本基金内部信用评级系统建立信用债
券的内部评级，分析违约风险及合理的信用利差水平，积极发掘信用利差具有
相对投资机会的信用债进行投资。同时，本基金将采取分散化投资策略，严格
控制组合整体的违约风险水平。本基金投资信用债（含资产支持证券，下同）
的信用评级须在AA+评级（含AA+评级）以上。其中，信用评级为AA+的信
用债不超过本基金信用债资产的50%；信用评级为AAA的信用债不低于本基
金信用债资产的50%。
上述信用评级为债项评级，无债项评级的以主体评级为准，短期融资券、
超短期融资券等短期信用债参照主体评级。本基金将综合参考国内依法成立并
拥有证券评级资质的评级机构所出具的信用评级（具体评级机构名单以基金管
理人确认为准）。如出现同一时间多家评级机构所出具信用评级不同的情况或没
有对应评级的信用债券，基金管理人需结合自身的内部信用评级进行独立判断
与认定，以基金管理人的判断结果为准。
本基金持有信用债期间，如果其信用等级下降，不符合上述投资约定的，
基金管理人应当在评级报告发布之日起3个月内进行调整。
（四）资产支持证券投资策略
本基金将在国内资产证券化产品具体政策框架下，通过宏观经济、提前偿
还率、资产池结构及资产池资产所在行业景气变化等因素的研究，对个券进行
风险分析和价值评估后选择风险调整后收益高的品种进行投资。本基金将严格
控制资产支持证券的总体投资规模并进行分散投资，以降低流动性风险。
（五）其他金融工具投资策略
如法律法规或监管机构以后允许基金投资于其他金融产品，基金管理人将
根据监管机构的规定及本基金的投资目标，制定与本基金相适应的投资策略、
比例限制、信息披露方式等。 |
| 投资标准 |
基金的投资组合比例为：本基金投资于债券资产的比例不低于基金资产的
80%；每个交易日日终，本基金持有的现金或者到期日在一年以内的政府债券的
投资比例不低于基金资产净值的5%，其中现金不包括结算备付金、存出保证金
及应收申购款等；其他金融工具的投资比例依照法律法规或监管机构的规定执行。
如法律法规或中国证监会变更上述投资品种的比例限制，基金管理人在与基
金托管人书面协商一致且履行适当程序后，可以调整上述投资品种的投资比例。 |
| 风险收益特征 |
本基金为债券型基金，预期收益和预期风险理论上高于货币市场基金，但低于混合型基金、股票型基金。 |
| 风险管理工具及主要指标 |
该项目暂无资料 |
0.0396%