基金管理人:民生加银基金管理有限公司
基金托管人:中国建设银行股份有限公司
送出日期:2015年8月25日
§1 重要提示
重要提示
基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏,并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本半年度报告已经三分之二以上独立董事签字同意,并由董事长签发。
基金托管人中国建设银行股份有限公司根据本基金合同规定,于2015年8月18日复核了本报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容,保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险,投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书及其更新。
本报告中财务资料未经审计 。
本报告期自2015年1月1日起至2015年6月30日止。
§2 基金简介
2.1 基金基本情况
基金简称
民生加银现金宝货币
基金主代码
000371
交易代码
000371
基金运作方式
契约型开放式
基金合同生效日
2013年10月18日
基金管理人
民生加银基金管理有限公司
基金托管人
中国建设银行股份有限公司
报告期末基金份额总额
19,233,532,295.16份
基金合同存续期
不定期
2.2 基金产品说明
投资目标
在充分控制基金资产风险、保持基金资产流动性的前提下,追求超越业绩比较基准的投资回报,力争实现基金资产的稳定增值。
投资策略
本基金的投资将以保证资产的安全性和流动性为基本原则,力求在对国内外宏观经济走势、货币财政政策变动等因素充分评估的基础上,科学预计未来利率走势,择优筛选并优化配置投资范围内的各种金融工具,进行积极的投资组合管理。
业绩比较基准
七天通知存款利率(税后)
风险收益特征
本基金为货币市场基金,是证券投资基金中的低风险品种。本基金的预期风险和预期收益低于股票型基金、混合型基金、债券型基金。
2.3 基金管理人和基金托管人
项目
基金管理人
基金托管人
名称
民生加银基金管理有限公司
中国建设银行股份有限公司
信息披露负责人
姓名
林海
田青
联系电话
0755-23999888
010-67595096
电子邮箱
linhai@msjyfund.com.cn
tianqing1.zh@ccb.com
客户服务电话
400-8888-388
010-67595096
传真
0755-23999800
010-66275853
2.4 信息披露方式
登载基金半年度报告正文的管理人互联网网址
http://www.msjyfund.com.cn
基金半年度报告备置地点
基金管理人和基金托管人的住所
§3 主要财务指标和基金净值表现
3.1 主要会计数据和财务指标
金额单位:人民币元
3.1.1 期间数据和指标
报告期(2015年1月1日 - 2015年6月30日)
本期已实现收益
409,296,294.13
本期利润
409,296,294.13
本期净值收益率
2.1659%
3.1.2 期末数据和指标
报告期末( 2015年6月30日 )
期末可供分配基金份额利润
-
期末基金资产净值
19,233,532,295.16
期末基金份额净值
1.0000
注:①本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入(不含公允价值变动收益)扣除相关费用后的余额。
②本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益,由于货币市场基金采用摊余成本法核算,因此,公允价值变动收益为零,本期已实现收益和本期利润的金额相等。
③本基金无持有人认购或交易基金的各项费用。
④本基金按日结转份额。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值收益率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
阶段
份额净值收益率①
份额净值收益率标准差②
业绩比较基准收益率③
业绩比较基准收益率标准差④
①-③
②-④
过去一个月
0.2995%
0.0017%
0.1110%
0.0000%
0.1885%
0.0017%
过去三个月
1.0315%
0.0020%
0.3366%
0.0000%
0.6949%
0.0020%
过去六个月
2.1659%
0.0018%
0.6695%
0.0000%
1.4964%
0.0018%
过去一年
4.4568%
0.0015%
1.3500%
0.0000%
3.1068%
0.0015%
自基金合同生效起至今
8.4611%
0.0028%
2.2968%
0.0000%
6.1643%
0.0028%
注:业绩比较基准=七天通知存款利率(税后)
3.2.2 自基金合同生效以来基金累计净值收益率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较
注:本基金合同于2013年10月18日生效,本基金建仓期为自基金合同生效日起的6个月。截至建仓期结束,本基金各项资产配置比例符合基金合同及招募说明书有关投资比例的约定。
§4 管理人报告
4.1 基金管理人及基金经理情况
4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验
民生加银基金管理有限公司(以下简称“公司”)是由中国民生银行股份有限公司、加拿大皇家银行和三峡财务有限责任公司共同发起设立的中外合资基金管理公司。经中国证监会[2008]1187号文批准,于2008年11月3日在深圳正式成立,2012年注册资本增加至3亿元人民币。
截至2015年6月30日,公司共管理24只开放式基金:民生加银品牌蓝筹灵活配置混合型证券投资基金、民生加银增强收益债券型证券投资基金、民生加银精选股票型证券投资基金、民生加银稳健成长股票型证券投资基金、民生加银内需增长股票型证券投资基金、民生加银景气行业股票型证券投资基金、民生加银中证内地资源主题指数型证券投资基金、民生加银信用双利债券型证券投资基金、民生加银红利回报灵活配置混合型证券投资基金、民生加银平稳增利定期开放债券型证券投资基金、民生加银现金增利货币市场基金、民生加银积极成长混合型发起式证券投资基金、民生加银家盈理财7天债券型证券投资基金、民生加银转债优选债券型证券投资基金、民生加银家盈理财月度债券型证券投资基金、民生加银策略精选灵活配置混合型证券投资基金、民生加银岁岁增利定期开放债券型证券投资基金、民生加银平稳添利定期开放债券型证券投资基金、民生加银现金宝货币市场基金、民生加银城镇化灵活配置混合型证券投资基金、民生加银优选股票型证券投资基金、民生加银新动力灵活配置定期开放混合型证券投资基金、民生加银研究精选灵活配置混合型证券投资基金、民生加银新战略灵活配置混合型证券投资基金。
4.1.2 基金经理(或基金经理小组)及基金经理助理简介
姓名
职务
任本基金的基金经理(助理)期限
证券从业年限
说明
任职日期
离任日期
杨林耘
民生加银增强收益债券、民生加银信用双利债券、民生加银平稳增利、民生加银现金增利货币、民生加银家盈理财7天、民生加银转债优选、民生加银家盈理财月度、民生加银岁岁增利债券、民生加银平稳添利债券、民生加银现金宝货币、民生加银新动力定开混合、民生加银新战略混合的基金经理
2014年4月3日
-
21年
曾任东方基金基金经理(2008年-2013年),中国外贸信托高级投资经理、部门副总经理,泰康人寿投资部高级投资经理,武汉融利期货首席交易员、研究部副经理。自2013年10月加盟民生加银基金管理有限公司。
曹晋文
本基金的基金经理
2015年2月10日
-
10年
人民大学统计学硕士,获得注册会计师资格证书,曾就职于信诚人寿保险有限公司,担任投资经理一职。2014年3月加入民生加银基金管理有限公司,担任基金经理助理一职。
乐瑞祺
民生加银新战略混合的基金经理
2013年10月18日
2015年2月10日
11年
复旦大学数量经济学硕士。自2002年起任衡泰软件定量研究部定量分析师,从事固定收益产品定价及风险管理系统开发工作;2004年加入博时基金管理有限公司,任固定收益部基金经理助理,从事固定收益投资及研究业务;2009年加入本公司,曾任基金经理助理。
注:①上述任职日期、离任日期根据本基金管理人对外披露的任免日期填写。
②证券从业的含义遵从《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
本报告期内,基金管理人严格遵守《证券投资基金法》及其他相关法律法规、证监会规定和基金合同的约定,本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,在严格控制风险的前提下,为基金份额持有人谋求最大利益。本报告期内,基金运作整体合法合规,无损害基金份额持有人利益的行为。
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明
4.3.1 公平交易制度的执行情况
公司严格执行《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》,完善了公司公平交易制度,制度的范围包括境内上市股票、债券的一级市场申购、二级市场交易等所有投资管理活动,同时包括授权、研究分析、投资决策、交易执行、监控等投资管理活动相关的各个环节,形成了有效的公平交易执行体系。
对于场内交易,公司启用了交易系统中的公平交易程序,在指令分发及指令执行阶段,均由系统强制执行公平委托;此外,公司严格控制不同投资组合之间的同日反向交易。
对于场外交易,公司完善银行间市场交易、交易所大宗交易等非集中竞价交易的交易分配制度,保证各投资组合获得公平的交易机会。对于部分债券一级市场申购、非公开发行股票申购等以公司名义进行的交易,各投资组合经理在交易前独立地确定各投资组合的交易价格和数量,公司按照价格优先、比例分配的原则对交易结果进行分配。
本报告期内,本基金管理人公平交易制度得到良好的贯彻执行,未发现存在违反公平交易原则的情况。
4.3.2 异常交易行为的专项说明
公司严格控制不同投资组合之间的同日反向交易,禁止可能导致不公平交易和利益输送的同日反向交易。本报告期内,本基金未发现可能的异常交易情况,不存在所有投资组合参与的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边成交量超过该证券当日成交量的5%的情况。
4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明
4.4.1 报告期内基金投资策略和运作分析
2015年上半年,宏观经济弱势企稳。
1季度,宏观经济较弱。工业增加值仍然弱势下滑,工业品价格指数PPI重心继续下行,房地产销售面积和固定资产投资仍然没有明显企稳。但是经济运行中出现了一些积极迹象,中采PMI指数连续2个月反弹,3月份重新站上50.1;货币供应量M2增速2月份结束下滑态势,反弹至12.5%;人民币新增贷款规模1-2月份同比环比均大幅增加。
2季度,经济有所企稳。工业增加值同比小幅改善,但工业品价格指数PPI和消费品价格指数环比均小幅下行;房地产销售面积同比降幅收窄,但固定资产投资同比增速仍然持续下降。中采PMI指数连续3个月位于50以上,货币供应量M2增速震荡企稳,人民币新增贷款规模同比略有改善。
货币政策上半年延续了宽松的态度。央行连续降准降息,公开市场逆回购利率稳步下调,引导货币市场利率下行,均表明央行层面细心呵护资金面的宽松,持续关注经济增长。房地产销售在货币政策放松的支持下,上半年处于持续恢复的态势。
债券市场上半年整体表现为陡峭化下行。利率债短端收益率在资金极度宽松的带动下持续大幅下行;长端利率1季度先下后上,2季度震荡下行,上半年整体走势持平。信用债相比利率债走势略强,收益率曲线震荡下行。
民生加银现金宝货币上半年根据对IPO等影响资金价格关键因素的预判,灵活配置不同期限资产,成功管理流动性风险;加大配置同业存款,提高基金静态收益;积极利用债券市场收益率变化和一二级波动不同步的机会,获取债券价格波动的资本利得,提高基金超额收益。基金规模上半年保持相对稳定。
4.4.2 报告期内基金的业绩表现
截止2015年6月30日,本报告期内份额净值增长率为2.1659%,同期业绩比较基准收益率为0.6695%。
4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望
展望下半年,本基金认为随着货币政策和财政政策的积极发力,房地产销售企稳反弹有望带来房地产投资降幅收窄,地方政府债务置换为基建投资提供了较多的资金支持,经济内生动力有望3季度内见到企稳,CPI由于基数效应下半年震荡上行概率较大,基本面对债券收益率影响偏中性。地方政府债务置换的总量和节奏短期内仍然会加剧市场对供需关系的担忧。
货币政策仍然会有适度宽松,但考虑到宽松政策前期已经逐步兑现,汇率、股票和房地产市场等资产价格的波动仍然会成为央行货币政策的考量因素,货币政策放松的力度和节奏具有一定的不确定性。
综合来看,本基金对下半年债券市场中性偏谨慎,宽幅震荡的概率较大,大幅下行动力不足,存在一定的上行压力。投资策略上,本基金将继续加大同业存款的配置,同时积极把握债券价格小幅波动的机会,通过波段操作获得有效价差。
感谢基金持有人对本基金的信任和支持,我们将本着勤勉尽责的精神,秉承“诚信、稳健、专业、创新”的原则,力争为基金持有人在保持良好流动性前提下获取较好回报。
4.6 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明
根据中国证监会相关规定及基金合同约定,本基金管理人严格按照新准则、中国证监会相关规定和基金合同关于估值的约定,对基金所持有的投资品种进行估值。本基金托管人根据法律法规要求履行估值及净值计算的复核责任。其中,本基金管理人为了确保估值工作的合规开展,建立了负责估值工作决策和执行的专门机构,组成人员包括分管运营的公司领导、督察长、投资总监、金融工程小组、运营管理部、交易部、研究部、投资部、固定收益部、专户一部、专户二部、监察稽核部、风险管理部各部门负责人及其指定的相关人员。分管运营的公司领导任估值小组组长。且基金经理不参与其管理基金的相关估值业务。本报告期内,参与估值流程各方之间无重大利益冲突。
4.7 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明
本基金管理人严格按照本基金基金合同的规定进行收益分配。据本基金基金合同中收益分配有关原则的规定:本基金根据每日基金收益公告,以每万份基金份额收益为基准,为投资人每日计算收益并分配,每日进行支付。本报告期内本基金应分配利润409,296,294.13元,报告期内已分配利润409,296,294.13元。
4.8报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明
本报告期内本基金不存在连续二十个工作日基金份额持有人数量不满二百人或者基金资产净值低于五千万元的情形。
§5 托管人报告
5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明
本报告期,中国建设银行股份有限公司在本基金的托管过程中,严格遵守了《证券投资基金法》、基金合同、托管协议和其他有关规定,不存在损害基金份额持有人利益的行为,完全尽职尽责地履行了基金托管人应尽的义务。
5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明
本报告期,本托管人按照国家有关规定、基金合同、托管协议和其他有关规定,对本基金的基金资产净值计算、基金费用开支等方面进行了认真的复核,对本基金的投资运作方面进行了监督,未发现基金管理人有损害基金份额持有人利益的行为。
报告期内,本基金未实施利润分配。
5.3 托管人对本半年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见
本托管人复核审查了本报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容,保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
§6半年度财务会计报告(未经审计)
6.1资产负债表
会计主体:民生加银现金宝货币市场基金
报告截止日: 2015年6月30日
单位:人民币元
资 产
附注号
本期末
2015年6月30日
上年度末
2014年12月31日
资 产:
银行存款
6.4.7.1
10,305,284,905.11
5,467,468,788.30
结算备付金
-
-
存出保证金
-
-
交易性金融资产
6.4.7.2
7,372,467,021.43
6,663,563,408.04
其中:股票投资
-
-
基金投资
-
-
债券投资
7,372,467,021.43
6,663,563,408.04
资产支持证券投资
-
-
贵金属投资
-
-
衍生金融资产
6.4.7.3
-
-
买入返售金融资产
6.4.7.4
3,012,006,718.00
4,013,860,780.78
应收证券清算款
-
-
应收利息
6.4.7.5
131,334,404.05
160,175,432.12
应收股利
-
-
应收申购款
-
-
递延所得税资产
-
-
其他资产
6.4.7.6
-
-
资产总计
20,821,093,048.59
16,305,068,409.24
负债和所有者权益
附注号
本期末
2015年6月30日
上年度末
2014年12月31日
负 债:
短期借款
-
-
交易性金融负债
-
-
衍生金融负债
6.4.7.3
-
-
卖出回购金融资产款
1,571,396,602.90
1,401,564,817.64
应付证券清算款
-
-
应付赎回款
-
-
应付管理人报酬
5,184,916.35
4,158,129.34
应付托管费
1,382,644.37
1,108,834.48
应付销售服务费
4,320,763.65
3,465,107.79
应付交易费用
6.4.7.7
249,595.66
128,878.10
应交税费
-
-
应付利息
427,717.36
541,871.54
应付利润
2,782,881.33
1,642,079.18
递延所得税负债
-
-
其他负债
6.4.7.8
1,815,631.81
802,130.43
负债合计
1,587,560,753.43
1,413,411,848.50
所有者权益:
实收基金
6.4.7.9
19,233,532,295.16
14,891,656,560.74
未分配利润
6.4.7.10
-
-
所有者权益合计
19,233,532,295.16
14,891,656,560.74
负债和所有者权益总计
20,821,093,048.59
16,305,068,409.24
注:报告截止日2015年6月30日,基金份额净值1.000元,基金份额总额19,233,532,295.16份。
6.2 利润表
会计主体:民生加银现金宝货币市场基金
本报告期: 2015年1月1日至2015年6月30日
单位:人民币元
项 目
附注号
本期
2015年1月1日至2015年6月30日
上年度可比期间
2014年1月1日至2014年6月30日
一、收入
492,148,561.59
87,761,912.58
1.利息收入
477,794,799.06
85,858,724.24
其中:存款利息收入
6.4.7.11
268,177,099.85
48,613,219.46
债券利息收入
143,465,017.64
20,594,345.39
资产支持证券利息收入
-
-
买入返售金融资产收入
66,152,681.57
16,651,159.39
其他利息收入
-
-
2.投资收益(损失以“-”填列)
14,353,762.53
1,903,188.34
其中:股票投资收益
6.4.7.12
-
-
基金投资收益
-
-
债券投资收益
6.4.7.13
14,353,762.53
1,903,188.34
资产支持证券投资收益
-
-
贵金属投资收益
6.4.7.14
-
-
衍生工具收益
6.4.7.15
-
-
股利收益
6.4.7.16
-
-
3.公允价值变动收益(损失以“-”号填列)
6.4.7.17
-
-
4.汇兑收益(损失以“-”号填列)
-
-
5.其他收入(损失以“-”号填列)
6.4.7.18
-
-
减:二、费用
82,852,267.46
12,941,591.04
1.管理人报酬
6.4.9.2.1
28,612,158.62
4,475,311.45
2.托管费
6.4.9.2.2
7,629,908.98
1,193,416.37
3.销售服务费
6.4.9.2.3
23,843,465.67
3,729,426.28
4.交易费用
6.4.7.19
-
-
5.利息支出
22,597,576.44
3,401,127.48
其中:卖出回购金融资产支出
22,597,576.44
3,401,127.48
6.其他费用
6.4.7.20
169,157.75
142,309.46
三、利润总额(亏损总额以“-”号填列)
409,296,294.13
74,820,321.54
减:所得税费用
-
-
四、净利润(净亏损以“-”号填列)
409,296,294.13
74,820,321.54
6.3 所有者权益(基金净值)变动表
会计主体:民生加银现金宝货币市场基金
本报告期:2015年1月1日至2015年6月30日
单位:人民币元
项目
本期
2015年1月1日至2015年6月30日
实收基金
未分配利润
所有者权益合计
一、期初所有者权益(基金净值)
14,891,656,560.74
-
14,891,656,560.74
二、本期经营活动产生的基金净值变动数(本期净利润)
-
409,296,294.13
409,296,294.13
三、本期基金份额交易产生的基金净值变动数
(净值减少以“-”号填列)
4,341,875,734.42
-
4,341,875,734.42
其中:1.基金申购款
185,194,830,786.40
-
185,194,830,786.40
2.基金赎回款
-180,852,955,051.98
-
-180,852,955,051.98
四、本期向基金份额持有人分配利润产生的基金净值变动(净值减少以“-”号填列)
-
-409,296,294.13
-409,296,294.13
五、期末所有者权益(基金净值)
19,233,532,295.16
-
19,233,532,295.16
项目
上年度可比期间
2014年1月1日至2014年6月30日
实收基金
未分配利润
所有者权益合计
一、期初所有者权益(基金净值)
653,630,013.50
-
653,630,013.50
二、本期经营活动产生的基金净值变动数(本期净利润)
-
74,820,321.54
74,820,321.54
三、本期基金份额交易产生的基金净值变动数
(净值减少以“-”号填列)
6,640,791,891.30
-
6,640,791,891.30
其中:1.基金申购款
25,824,243,856.21
-
25,824,243,856.21
2.基金赎回款
-19,183,451,964.91
-
-19,183,451,964.91
四、本期向基金份额持有人分配利润产生的基金净值变动(净值减少以“-”号填列)
-
-74,820,321.54
-74,820,321.54
五、期末所有者权益(基金净值)
7,294,421,904.80
-
7,294,421,904.80
报表附注为财务报表的组成部分。
本报告 6.1 至 6.4 财务报表由下列负责人签署:
______吴剑飞______ ______周吉人______ ____洪锐珠____
基金管理人负责人 主管会计工作负责人 会计机构负责人
6.4 报表附注
6.4.1 基金基本情况
民生加银现金宝货币市场基金 (以下简称“本基金”),系经中国证券监督管理委员会(以下简称“中国证监会”)证监许可[2013]1244号《关于核准民生加银现金宝货币市场基金募集的批复》的核准,由基金管理人民生加银基金管理有限公司向社会公开发行募集,基金合同于2013年10月18日正式生效,首次设立募集规模为300,033,165.19份基金份额,其中认购资金利息折合12,500.73份基金份额。本基金为契约型开放式基金,存续期限不定。本基金的基金管理人为民生加银基金管理有限公司,注册登记机构为民生加银基金管理有限公司,基金托管人为中国建设银行股份有限公司(以下简称“中国建设银行”)。
本基金的投资范围为法律法规及监管机构允许投资的金融工具,包括现金,通知存款,短期融资券,剩余期限在397天以内(含397天)的中期票据,期限在一年以内(含一年)的银行定期存款与大额存单,剩余期限在一年以内(含一年)的中央银行票据与债券回购,剩余期限在397天以内(含397天)的债券,剩余期限在397天以内(含397天)的资产支持证券,以及中国证监会、中国人民银行认可的其他具有良好流动性的货币市场工具。如果法律法规或监管机构以后允许货币市场基金投资其他品种,基金管理人在履行适当程序后可以将其纳入投资范围。本基金的业绩比较基准为:七天通知存款利率(税后)。
6.4.2 会计报表的编制基础
本财务报表系按照财政部颁布的《企业会计准则—基本准则》以及其后颁布及修订的具体会计准则、其后颁布的应用指南、解释以及其他相关规定(以下合称“企业会计准则”)编制,同时,对于在具体会计核算和信息披露方面,也参考了中国证券业协会制定的《证券投资基金会计核算业务指引》、中国证监会制定的《关于进一步规范证券投资基金估值业务的指导意见》、《关于证券投资基金执行<企业会计准则>估值业务及份额净值计价有关事项的通知》、《证券投资基金信息披露管理办法》、《证券投资基金信息披露内容与格式准则》第2号《年度报告的内容与格式》、《证券投资基金信息披露编报规则》第3号《会计报表附注的编制及披露》、《证券投资基金信息披露XBRL模板第3号<年度报告和半年度报告>》及其他中国证监会及中国证券投资基金业协会颁布的相关规定。
本财务报表以本基金持续经营为基础列报。
6.4.3 遵循企业会计准则及其他有