基金管理人:圆信永丰基金管理有限公司
基金托管人:中国工商银行股份有限公司
送出日期:2017年 3月 31日
圆信永丰双利 2016年年度报告
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§1 重要提示及目录
1.1 重要提示
基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏,
并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。本年度报告已经三分之二以上独立
董事签字同意,并由董事长签发。
基金托管人中国工商银行股份有限公司根据本基金合同规定,于 2017年 3月 24日复核了本
报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告和投资组合报告等内容,保证复核
内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险,投资者在作出投资决策前应仔细阅读本
基金的招募说明书及其更新。
本报告中财务资料已经审计。普华永道中天会计师事务所(特殊普通合伙)为本基金出具了
标准无保留意见的审计报告,请投资者注意阅读。
本报告期自 2016年 1月 1日起至 12月 31日止。
圆信永丰双利 2016年年度报告
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1.2 目录
§1 重要提示及目录 ................................................................................................................................... 2
1.1 重要提示 ...................................................................................................................................... 2
1.2 目录 .............................................................................................................................................. 3
§2 基金简介 ............................................................................................................................................... 5
2.1 基金基本情况 .............................................................................................................................. 5
2.2 基金产品说明 .............................................................................................................................. 5
2.3 基金管理人和基金托管人 .......................................................................................................... 5
2.4 信息披露方式 .............................................................................................................................. 6
2.5 其他相关资料 .............................................................................................................................. 6
§3 主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况 ............................................................................... 6
3.1 主要会计数据和财务指标 .......................................................................................................... 6
3.2 基金净值表现 .............................................................................................................................. 7
3.3 过去三年基金的利润分配情况 ................................................................................................ 11
§4 管理人报告 ......................................................................................................................................... 12
4.1 基金管理人及基金经理情况 .................................................................................................... 12
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 ............................................................ 13
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 ........................................................................ 13
4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 ........................................................ 14
4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 ........................................................ 15
4.6 管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况 ........................................................................ 15
4.7 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 .................................................................... 16
4.8 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 ........................................................................ 16
4.9 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明 ................................ 16
§5 托管人报告 ......................................................................................................................................... 17
5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 ............................................................................ 17
5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 ........ 17
5.3 托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 ............................ 17
§6 审计报告 ............................................................................................................................................. 17
6.1 审计报告基本信息 .................................................................................................................... 17
6.2 审计报告的基本内容 ................................................................................................................ 17
§7 年度财务报表 ..................................................................................................................................... 18
7.1 资产负债表 ................................................................................................................................ 18
7.2 利润表 ........................................................................................................................................ 20
7.3 所有者权益(基金净值)变动表 ............................................................................................ 21
7.4 报表附注 .................................................................................................................................... 22
§8 投资组合报告 ..................................................................................................................................... 45
8.1 期末基金资产组合情况 ............................................................................................................ 45
8.2 期末按行业分类的股票投资组合 ............................................................................................ 46
8.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细 ................................ 46
8.4 报告期内股票投资组合的重大变动 ........................................................................................ 48
8.5 期末按债券品种分类的债券投资组合 .................................................................................... 54
8.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 ............................ 54
8.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细 ................ 55
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8.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 ................ 55
8.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细 ............................ 55
8.10 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明 .................................................................. 55
8.11 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 .................................................................. 55
8.12 投资组合报告附注 .................................................................................................................. 55
§9 基金份额持有人信息 ......................................................................................................................... 56
9.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构 ................................................................................ 56
9.2 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况 .................................................................... 56
9.3 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况 ................................ 56
§10 开放式基金份额变动 ....................................................................................................................... 57
§11 重大事件揭示 ................................................................................................................................... 57
11.1 基金份额持有人大会决议 ...................................................................................................... 57
11.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动 ...................................... 57
11.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼 .......................................................... 57
11.4 基金投资策略的改变 .............................................................................................................. 57
11.5 为基金进行审计的会计师事务所情况 .................................................................................. 57
11.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 .................................................. 58
11.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况 .............................................................................. 58
11.8 其他重大事件 .......................................................................................................................... 59
§12 影响投资者决策的其他重要信息 ................................................................................................... 60
§13 备查文件目录 ................................................................................................................................... 60
13.1 备查文件目录 .......................................................................................................................... 60
13.2 存放地点 .................................................................................................................................. 61
13.3 查阅方式 .................................................................................................................................. 61
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§2 基金简介
2.1 基金基本情况
基金名称 圆信永丰双红利灵活配置混合型证券投资基金
基金简称 圆信永丰双利
基金主代码 000824
基金运作方式 契约型开放式
基金合同生效日 2014年 11月 19日
基金管理人 圆信永丰基金管理有限公司
基金托管人 中国工商银行股份有限公司
报告期末基金份额总额 1,328,399,051.74份
基金合同存续期 不定期
下属分级基金的基金简称: 圆信永丰双利 A 圆信永丰双利 C
下属分级基金的交易代码: 000824 000825
报告期末下属分级基金的份额总额 1,254,924,259.70份 73,474,792.04份
2.2 基金产品说明
投资目标 关注中国经济结构转型等制度红利所带来的相关产业投资机会,兼顾投资基本
面良好,有稳定分红政策或高分红预期的上市公司来均衡组合风险,在充分控
制风险的前提下,谋求基金资产的长期稳定增值。
投资策略 本基金坚持“自上而下”与“自下而上”相结合的投资策略,在投资策略上体
现“双红利”的主题思想。“自上而下”关注政府深化改革、经济转型、经济
体制不断完善等制度红利所释放的相关产业投资机会,此为本基金的主要投资
策略。“自下而上”精选基本面良好、具稳定分红政策或较高分红预期的公司
发行的股票和/或债券,此为本基金为控制组合风险所采取的辅助策略。
业绩比较基准 70%*沪深 300指数收益率+30%*中债综合指数收益率。
风险收益特征 本基金为混合型基金,属于中高预期风险、中高预期收益的基金品种,其预期
风险和预期收益高于债券型基金和货币市场基金,低于股票型基金。
2.3 基金管理人和基金托管人
项目 基金管理人 基金托管人
名称 圆信永丰基金管理有限公司 中国工商银行股份有限公司
信息披露负责人
姓名 吕富强 郭明
联系电话 021-60366000 010-66105799
电子邮箱 service@gtsfund.com.cn custody@icbc.com.cn
客户服务电话 4006070088 95588
传真 021-60366006 010-66105798
注册地址 中国(福建)自由贸易试验区厦
门片区(保税港区)海景南二路
北京市西城区复兴门内大街
55号
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45号 4楼 402单元之 175
办公地址 上海市浦东新区世纪大道 1528
号陆家嘴基金大厦 19楼
北京市西城区复兴门内大街
55号
邮政编码 200122 100140
法定代表人 洪文瑾 易会满
2.4 信息披露方式
本基金选定的信息披露报纸名称 证券日报
登载基金年度报告正文的管理人互
联网网址
www.gtsfund.com.cn
基金年度报告备置地点 上海市浦东新区世纪大道 1528号陆家嘴基金大厦 19楼
2.5 其他相关资料
项目 名称 办公地址
会计师事务所 普华永道中天会计师事务所(特殊普通合伙) 上海市湖滨路 202号普华永道中心 11楼
注册登记机构 圆信永丰基金管理有限公司 上海市浦东新区世纪大道 1528 号陆家嘴
基金大厦 19楼
§3 主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况
3.1 主要会计数据和财务指标
金额单位:人民币元
3.1.1 期
间数据和
指标
2016年 2015年
2014年 11月 19日(基金合同生效
日)-2014年 12月 31日
圆信永丰双利 A 圆信永丰双利 C 圆信永丰双利 A 圆信永丰双利 C 圆信永丰双利 A 圆信永丰双利 C
本期已实
现收益
83,463,123.11 4,164,242.60 327,729,630.16 87,082,476.53 40,327,937.12 6,518,689.21
本期利润 75,489,475.73 4,285,016.63 303,688,497.16 86,366,241.96 87,841,557.44 12,394,438.40
加权平均
基金份额
本期利润
0.0817 0.0665 0.7484 0.5613 0.1007 0.0865
本期加权
平均净值
利润率
7.49% 6.22% 60.42% 45.39% 9.76% 8.40%
本期基金
份额净值
3.96% 2.80% 77.16% 73.83% 10.40% 10.30%
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增长率
3.1.2 期
末数据和
指标
2016年末 2015年末 2014年末
期末可供
分配利润
73,515,694.06 3,264,428.26 40,227,954.55 3,286,215.20 37,958,781.82 4,213,074.17
期末可供
分配基金
份额利润
0.0586 0.0444 0.0946 0.0835 0.0469 0.0457
期末基金
资产净值
1,405,403,011.02 81,338,637.03 496,236,480.45 45,474,606.55 893,536,302.75 101,557,844.06
期末基金
份额净值
1.120 1.107 1.167 1.156 1.104 1.103
3.1.3 累
计期末指
标
2016年末 2015年末 2014年末
基金份额
累计净值
增长率
103.34% 97.10% 95.59% 91.74% 10.40% 10.30%
3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
圆信永丰双利 A
阶段
份额净值增
长率①
份额净值
增长率标
准差②
业绩比较
基准收益
率③
业绩比较基准
收益率标准差
④
①-③ ②-④
过去三个月 -1.75% 0.53% 0.54% 0.51% -2.29% 0.02%
过去六个月 3.32% 0.59% 3.07% 0.54% 0.25% 0.05%
过去一年 3.96% 1.45% -8.02% 0.98% 11.98% 0.47%
自基金合同
生效起至今
103.34% 1.88% 23.81% 1.42% 79.53% 0.46%
圆信永丰双利 C
阶段
份额净值增
长率①
份额净值
增长率标
准差②
业绩比较
基准收益
率③
业绩比较基准
收益率标准差
④
①-③ ②-④
过去三个月 -2.03% 0.53% 0.54% 0.51% -2.57% 0.02%
过去六个月 2.69% 0.59% 3.07% 0.54% -0.38% 0.05%
过去一年 2.80% 1.45% -8.02% 0.98% 10.82% 0.47%
自基金合同
生效起至今
97.10% 1.88% 23.81% 1.42% 73.29% 0.46%
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3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收
益率变动的比较
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3.2.3 自基金合同生效以来基金每年净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的
比较
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3.3 过去三年基金的利润分配情况
单位:人民币元
圆信永丰双利 A
年度
每10份基金
份额分红数
现金形式发放总额
再投资形式发放
总额
年度利润分配合
计
备注
2016 0.7600 14,483,459.10 20,331,984.29 34,815,443.39
2015 6.8300 114,268,697.37 129,542,144.91 243,810,842.28
2014 - - - -
合计 7.5900 128,752,156.47 149,874,129.20 278,626,285.67
单位:人民币元
圆信永丰双利 C
年度
每10份基金
份额分红数
现金形式发放总额
再投资形式发放
总额
年度利润分配合
计
备注
2016 0.6700 443,750.71 2,398,754.94 2,842,505.65
2015 6.6500 117,490,658.71 29,580,962.98 147,071,621.69
2014 - - - -
合计 7.3200 117,934,409.42 31,979,717.92 149,914,127.34
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§4 管理人报告
4.1 基金管理人及基金经理情况
4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验
圆信永丰基金管理有限公司是经中国证券监督管理委员会(以下简称“中国证监会”或“证
监会”)证监许可[2013]1514号文批准,于 2014年 1月 2日成立的合资基金管理公司。本公司由
厦门国际信托有限公司与台湾永丰证券投资信托股份有限公司合资设立,持股比例分别为 51%和
49%,注册资本贰亿元人民币。公司注册地位于厦门,主要业务经营团队位于上海,是厦门首家证
券投资基金管理公司,也是海西首家两岸合资的证券投资基金管理公司。
截止 2016年 12月 31日,公司旗下管理六只开放式基金产品,包括一只股票型基金、一只混
合型基金和四只债券型基金。
4.1.2 基金经理(或基金经理小组)及基金经理助理简介
姓名 职务
任本基金的基金经理(助理)期限 证券从
业年限
说明
任职日期 离任日期
洪流
本基金基
金经理
2014年 11月 19日 - 18年
上海财经大学金融学硕士,现任圆
信永丰基金管理有限公司首席投
资官。历任新疆金新信托证券管理
总部信息研究部经理,德恒证券信
息研究部副总经理,德恒证券经纪
业务管理总部副总经理,兴业证券
股份有限公司理财服务中心首席
理财分析师,兴业证券股份有限公
司上海资产管理分公司副总监。
李家亮
本基金基
金经理
2016年 5月 25日 - 6年
上海交通大学工商管理硕士,现任
圆信永丰基金管理有限公司基金
投资部下设权益投资部基金经理。
历任上海杰运投资管理有限公司
研究部研究员,邻智科技网络有限
公司研究部研究员,圆信永丰基金
管理有限公司研究部研究员。
范妍
本基金基
金经理
2016年 12月 6日 - 9年
复旦大学管理学硕士,现任圆信永
丰基金管理有限公司基金投资部
下设权益投资部总监。历任兴业证
券研究中心助理策略分析师、安信
证券研究中心高级策略分析师、工
银瑞信基金策略研究员、圆信永丰
基金管理有限公司基金投资部下
设权益投资部副总监。
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4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
报告期内,基金管理人严格遵守《证券投资基金法》及其他有关法律法规、《圆信永丰双红利
灵活配置混合型证券投资基金基金合同》的规定,本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基
金资产,在风险可控的前提下为基金份额持有人谋求最大利益。基金经理对个券及投资组合的投
资比例严格遵循法律法规、基金合同和公募基金投资决策委员会的授权限制。在本报告期内,基
金运作合法合规,无损害基金份额持有人利益的行为。
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明
4.3.1 公平交易制度和控制方法
本公司按照《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》等相关法律法规的要求,制订
了《圆信永丰基金管理有限公司公平交易管理办法》,规范公司旗下所有投资组合参与股票、债券
的一级市场申购和二级市场交易等投资管理活动,同时贯穿了投资授权、研究分析、投资决策、
交易执行、业绩评估等各个环节,以确保本公司管理的不同投资组合均得到公平对待。
公司执行自上而下的三级授权体系,依次为公募基金投资决策委员会、首席投资官、基金经
理,基金经理在其授权范围内自主决策,公募基金投资决策委员会和首席投资官均不得干预其授
权范围内的投资活动。公司已建立科学客观的研究方法,同享研究资源和投资备选库为投资人员
提供公平的投资机会,严禁利用内幕信息作为投资依据,各投资组合享有公平的投资决策机会。
公司建立集中交易制度,执行公平交易分配。对于交易所市场投资活动,不同投资组合在买卖同
一证券时,按照时间优先、比例分配的原则在各投资组合间公平分配交易机会;对于银行间市场
投资活动,通过交易对手库控制和交易室询价机制,严格防范交易对手风险并抽检价格公允性;
对于一级市场申购投资行为,遵循价格优先、比例分配的原则,根据事前独立申报的价格和数量
对交易结果进行公平分配。
公司制订了《圆信永丰基金管理有限公司异常交易监控管理办法》,通过系统和人工、定量和
定性相结合的方式进行投资交易行为的监控分析,并执行异常交易行为监控分析记录工作机制,
确保公平交易可稽核。公司分别于每季度和每年度对公司管理的不同投资组合的收益率差异及不
同时间窗下同向交易的交易价差进行分析,并留存报告备查,持续督促公平交易制度的落实执行
并在实践中不断检验和完善公平交易制度。
4.3.2 公平交易制度的执行情况
报告期内,公司严格执行上述公平交易制度和控制方法,开展公平交易工作。通过对不同投
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资组合之间的整体收益率差异、以及不同投资组合之间同向交易和反向交易的交易时机和交易价
差等方面的监控分析,对以公司名义进行的一级市场申购方案和分配过程进行审核和监控等,公
司未发现整体公平交易执行出现异常的情况。
其中,在同向交易的监控和分析方面,根据法规要求,公司对不同投资组合的同日和临近交
易日的同向交易行为进行监控,通过定期抽查前述的同向交易行为,定性分析交易时机、对比不
同投资组合长期的交易趋势,重点关注任何可能导致不公平交易的情形。对于识别的异常情况,
由相关投资组合经理对异常交易情况进行合理解释。同时,公司根据法规的要求,通过系统模块
定期对连续四个季度内不同投资组合在不同时间窗内(T=1日、T=3日、T=5日)的同向交易价差
进行分析,采用概率统计方法,重点关注不同投资组合之间同向交易溢价率均值是否为零的 t检
验,以及同向交易价格占优的交易次数占比分析。在一级市场证券申购和分配方面,事前对申购
指令单进行审核监控,事后对以公司名义进行的申购报价单进行核查,确保分配结果符合公平交
易的原则。
报告期内,通过前述分析方法,未发现公司旗下不同投资组合之间存在不公平交易的情况。
4.3.3 异常交易行为的专项说明
报告期内,通过对交易价格、交易时间、交易方向等的抽样分析,基金管理人未发现存在有
可能导致不公平交易和利益输送等的异常交易行为。
基金管理人旗下管理的各投资组合在交易所公开竞价同日反向交易的控制方面,未出现成交
较少的单边交易量超过该证券当日成交量 5%的情况。
4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明
4.4.1 报告期内基金投资策略和运作分析
2016年全年的操作思路主要围绕寻找确定性增长和景气出现拐点的行业展开,把握了定制家
居、养殖、MDI、造纸、白酒、电子元器件等领域的投资机会。四季度金融市场波动较大,全球
债券收益率上行,市场的关注点转向财政政策而非货币政策。