基金管理人:南方基金管理有限公司
基金托管人:中国工商银行股份有限公司
送出日期:2017年08月28日
重要提示及目录
重要提示
基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏,并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。本半年度报告已经三分之二以上独立董事签字同意,并由董事长签发。?
基金托管人中国工商银行股份有限公司根据本基金合同规定,于2017年8月22日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容,保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。?
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,但不保证基金一定盈利。基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险,投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书及其更新。????????????
本报告财务资料未经审计。?
本报告期自2017年01月01日起至06月30日止。
基金简介
基金基本情况
基金名称
南方开元沪深300交易型开放式指数证券投资基金联接基金
基金简称
南方开元沪深300ETF联接
基金主代码
202015
前端交易代码
202015
后端交易代码
202016
基金运作方式
契约型开放式
基金合同生效日
2009年3月25日
基金管理人
南方基金管理有限公司
基金托管人
中国工商银行股份有限公司
报告期末基金份额总额
644,213,262.52份
基金合同存续期
不定期
下属分级基金的基金简称
南方300联接
南方300联接C
下属分级基金的交易代码
202015
004342
报告期末下属分级基金的份额总额
643,669,815.93份
543,446.59份
注:本基金在交易所行情系统净值揭示等其他信息披露场合下,可简称为“南方300联接”。
目标基金基本情况
基金名称
南方开元沪深300交易型开放式指数证券投资基金
基金主代码
159925
基金运作方式
交易型开放式???????
基金合同生效日
2013年2月18日???
基金份额上市的证券交易所
深圳证券交易所
上市日期
2013年4月11日?????
基金管理人名称
南方基金管理有限公司???
基金托管人名称
中国工商银行股份有限公司??
注:?本基金在交易所行情系统净值揭示等其他信息披露场合下,可简称为“南方300”。
基金产品说明
投资目标
通过投资于目标ETF,紧密跟踪业绩比较基准,追求跟踪偏离度和跟踪误差最小化。
投资策略
本基金以目标ETF作为其主要投资标的,方便特定的客户群通过本基金投资目标ETF。为实现紧密跟踪标的指数的投资目标,本基金将以不低于基金资产净值90%的资产投资于目标ETF。其余资产可投资于标的指数成份股、备选成份股、非成份股、新股、权证、债券资产、资产支持证券、固定收益类资产、现金资产、货币市场工具、衍生工具及中国证监会允许基金投资的其他金融工具,其目的是为了使本基金在应付申购赎回的前提下,更好地跟踪标的指数。在正常市场情况下,本基金力争净值增长率与业绩比较基准之间的日均跟踪偏离度不超过0.3%,年跟踪误差不超过4%。
业绩比较基准
沪深300指数收益率×95%+银行活期存款利率(税后)×5%
风险收益特征
本基金属股票型联接基金,预期风险与预期收益水平高于混合基金、债券基金与货币市场基金。同时本基金为指数型基金,具有与标的指数、以及标的指数所代表的股票市场相似的风险收益特征。
目标基金产品说明
投资目标
紧密跟踪标的指数,追求跟踪偏离度和跟踪误差最小化。
投资策略
本基金为被动式指数基金,采用指数复制法,按照成份股在标的指数中的基准权重构建指数化投资组合,并根据标的指数成份股及其权重的变化进行相应调整。基金管理人可以对投资组合管理进行适当变通和调整,从而使得投资组合紧密地跟踪标的指数。本基金可投资股指期货和其他经中国证监会允许的衍生金融产品。本基金力争利用股指期货的杠杆作用,降低股票仓位频繁调整的交易成本和跟踪误差,达到有效跟踪标的指数的目的。
业绩比较基准
本基金的业绩比较基准为标的指数:沪深300指数。
风险收益特征
本基金属股票基金,风险与收益高于混合基金、债券基金与货币市场基金。本基金为指数型基金,主要采用指数复制法跟踪标的指数的表现,具有与标的指数、以及标的指数所代表的股票市场相似的风险收益特征。
基金管理人和基金托管人
项目
基金管理人
基金托管人
名称
南方基金管理有限公司
中国工商银行股份有限公司
信息披露负责人
姓名
鲍文革
郭明
联系电话
0755-82763888
010-66105799
电子邮箱
manager@southernfund.com
custody@icbc.com.cn
客户服务电话
400-889-8899
95588
传真
0755-82763889
010-66105798
信息披露方式
本基金选定的信息披露报纸名称
中国证券报、上海证券报、证券时报
登载基金半年度报告正文的管理人互联网网址
http://www.nffund.com
基金半年度报告备置地点
基金管理人、基金托管人的办公地址
主要财务指标和基金净值表现
主要会计数据和财务指标
金额单位:人民币元
3.1.1 期间数据和指标
2017年01月01日至2017年06月30日
2017年01月01日至2017年06月30日
南方300联接
南方300联接C
本期已实现收益
1,855,057.10
9,390.56
本期利润
92,222,042.21
118,876.53
加权平均基金份额本期利润
0.1410
0.2542
本期基金份额净值增长率
11.84%
8.58%
3.1.2 期末数据和指标
报告期末(2017年06月30日)
报告期末(2017年06月30日)
期末可供分配利润
211,836,538.04
186,854.18
期末基金资产净值
855,506,353.97
730,300.77
期末基金份额净值
1.3291
1.3438
注:1.本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入(不含公允价值变动收益)扣除相关费用后的余额,本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。?2.期末可供分配利润,采用期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分的孰低数(为期末余额,不是当期发生数)。?3.所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用,计入费用后实际收益水平要低于所列数字。
基金净值表现
基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
南方300联接
阶段
净值增长率①(%)
净值增长率标准差②(%)
业绩比较基准收益率③(%)
业绩比较基准收益率标准差④(%)
①-③(%)
②-④(%)
过去一个月
5.31
0.62
4.73
0.64
0.58
-0.02
过去三个月
6.77
0.58
5.79
0.59
0.98
-0.01
过去六个月
11.84
0.54
10.23
0.54
1.61
0.00
过去一年
19.98
0.64
15.44
0.63
4.54
0.01
过去三年
71.81
1.68
65.95
1.66
5.86
0.02
自基金合同生效起至今
51.55
1.50
52.27
1.50
-0.72
0.00
南方300联接C
阶段
净值增长率①(%)
净值增长率标准差②(%)
业绩比较基准收益率③(%)
业绩比较基准收益率标准差④(%)
①-③(%)
②-④(%)
过去一个月
6.18
0.59
4.73
0.64
1.45
-0.05
过去三个月
7.93
0.56
5.79
0.59
2.14
-0.03
自基金合同生效起至今
8.37
0.54
5.89
0.56
2.48
-0.02
自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较
管理人报告
基金管理人及基金经理情况
基金管理人及其管理基金的经验
1998年3月6日,经中国证监会批准,南方基金管理有限公司作为国内首批规范的基金管理公司正式成立,成为我国“新基金时代”的起始标志。?
南方基金总部设在深圳,注册资本3亿元人民币。股东结构为:华泰证券股份有限公司(45%);深圳市投资控股有限公司(30%);厦门国际信托有限公司(15%);兴业证券股份有限公司(10%)。目前,公司在北京、上海、合肥、成都、深圳等地设有分公司,在香港和深圳前海设有子公司——南方东英资产管理有限公司(香港子公司)和南方资本管理有限公司(深圳子公司)。其中,南方东英是境内基金公司获批成立的第一家境外分支机构。?
截至报告期末,南方基金管理有限公司(不含子公司)管理资产规模超过6,500亿元,旗下管理134只开放式基金,多个全国社保、企业年金和专户理财投资组合。
基金经理(或基金经理小组)及基金经理助理简介
姓名
职务
任本基金的基金经理(助理)期限
证券从业年限
说明
任职日期
离任日期
罗文杰
本基金基金经理
2013年5月17日
12
女,美国南加州大学数学金融硕士、美国加州大学计算机科学硕士,具有中国基金从业资格。曾先后任职于美国Open Link Financial公司、摩根斯坦利公司,从事量化分析工作。2008年9月加入南方基金,曾任南方基金数量化投资部基金经理助理,现任指数投资部、数量化投资部负责人;2013年5月至2015年6月,任南方策略基金经理;2013年4月至今,任南方500基金经理;2013年4月至今,任南方500ETF基金经理;2013年5月至今,任南方300基金经理;2013年5月至今,任南方开元沪深300ETF基金经理;2014年10月至今,任500医药基金经理;2015年2月至今,任南方恒生ETF基金经理;2016年12月至今,任南方安享绝对收益、南方卓享绝对收益基金经理。
注:1.?对基金的首任基金经理,其“任职日期”为基金合同生效日,“离任日期”为根据公司决定确定的解聘日期;对此后的非首任基金经理,“任职日期”和“离任日期”分别指根据公司决定确定的聘任日期和解聘日期。??2.证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。
管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
本报告期内,本基金管理人严格遵守《中华人民共和国证券投资基金法》等有关法律法规、中国证监会和《南方开元沪深300交易型开放式指数证券投资基金联接基金基金合同》的规定,本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,在严格控制风险的基础上,为基金份额持有人谋求最大利益。本报告期内,基金运作整体合法合规,没有损害基金份额持有人利益。基金的投资范围、投资比例符合有关法律法规及基金合同的规定。
管理人对报告期内公平交易情况的专项说明
公平交易制度的执行情况
本报告期内,本基金管理人严格执行《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》,完善相应制度及流程,通过系统和人工等各种方式在各业务环节严格控制交易公平执行,公平对待旗下管理的所有基金和投资组合。
公司每季度对旗下各组合进行股票和债券的同向交易价差专项分析,对本报告期内,两两组合间单日、3日、5日时间窗口内同向交易买入溢价率均值、卖出溢价率、交易占优比等因素进行了综合分析,未发现违反公平交易原则的异常情况。
异常交易行为的专项说明
本基金于本报告期内不存在异常交易行为。本报告期内基金管理人管理的所有投资组合参与的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量的5%的交易次数为2次,是由于投资组合接受投资者申赎后被动增减仓位以及指数型基金成份股调整所致。
管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明
报告期内基金投资策略和运作分析
报告期内,沪深300指数涨10.78%。期间我们通过自建的“指数化交易系统”、“日内择时交易模型”、“跟踪误差归因分析系统”等,将本基金的跟踪误差指标控制在较好水平,并通过严格的风险管理流程,确保了本基金的安全运作。我们对本基金报告期内跟踪误差归因分析如下:①?接受申购赎回所带来的股票仓位偏离,对此我们通过日内择时交易争取跟踪误差最小化;②?本基金大额换购目标ETF所带来的成份股权重偏离,对此我们采取了优化的“再平衡”操作进行应对;③?报告期内指数成份股(包括调出指数成分股)的长期停牌,引起的成份股权重偏离及基金整体仓位的微小偏离;④?股指期货和现货之间的基差波动带来的本基金与基准的偏离;6月中,我们根据指数每半年度成份股调整进行了基金调仓,事前我们制定了详细的调仓方案,在实施过程中引入多方校验机制防范风险发生,从实施结果来看,效果良好,跟踪误差控制在理想范围内。
报告期内基金的业绩表现
自本基金建仓完毕至报告期末年化跟踪误差为0.762%,较好的完成了基金合同中控制年化跟踪误差不超过4%的投资目标。
截至报告期末,本基金A级份额净值为1.3291元,C级份额净值为1.3438元。报告期内,A级份额净值增长率为11.84%,同期业绩基准增长率为10.23%;C级份额净值增长率为8.37%,同期业绩基准增长率为5.89%。
管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望
报告期内,经济面稳增长力度开始重新回升,地方债发行增速转正,特别是中长期信贷支持经济增长的力度加大,?三四线房地产销售连续超预期,对下半年经济或有支撑。海外来看,?美国经济复苏预期回落,美元指数偏弱,年内人民币贬值压力迅速减小,给国内的货币政策创造了较大的回旋空间。经济回落、通胀压力不大,将给权益市场带来一定的转机。
本基金为指数基金,作为基金管理人,我们将通过严格的投资管理流程、精确的数量化计算、精益求精的工作态度、恪守指数化投资的宗旨,实现对标的指数的有效跟踪,为持有人提供与之相近的收益。投资者可以根据自身对证券市场的判断及投资风格,借助投资本基金参与市场。
管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明
根据中国证监会相关规定和基金合同约定,本基金管理人应严格按照新准则、中国证监会相关规定和基金合同关于估值的约定,对基金所持有的投资品种进行估值。本基金托管人根据法律法规要求履行估值及净值计算的复核责任。会计师事务所在估值调整导致基金资产净值的变化在0.25%以上时对所采用的相关估值模型、假设及参数的适当性发表审核意见并出具报告。定价服务机构按照商业合同约定提供定价服务。其中,本基金管理人为了确保估值工作的合规开展,建立了负责估值工作决策和执行的专门机构,组成人员包括副总经理、权益研究部总监、数量化投资部总监、风险管理部总监及运作保障部总监等等。其中,超过三分之二以上的人员具有10年以上的基金从业经验,且具有风控、合规、会计方面的专业经验。基金经理可参与估值原则和方法的讨论,但不参与估值价格的最终决策。本报告期内,参与估值流程各方之间无重大利益冲突。
管理人对报告期内基金利润分配情况的说明
本基金合同约定,本基金的收益分配原则为:在符合有关基金分红条件的前提下,本基金每年收益分配次数最多为12次,每份基金份额每次基金收益分配比例不得低于基金收益分配基准日每份基金份额可供分配利润的10%,若《基金合同》生效不满3个月可不进行收益分配;本基金收益分配方式分两种:现金分红与红利再投资,投资者可选择现金红利或将现金红利按除权日的基金份额净值自动转为基金份额进行再投资;若投资者不选择,本基金默认的收益分配方式是现金分红;基金收益分配后基金份额净值不能低于面值,即基金收益分配基准日的基金份额净值减去每单位基金份额收益分配金额后不能低于面值;每一基金份额享有同等分配权;法律法规或监管机关另有规定的,从其规定。
根据上述分配原则以及基金的实际运作情况,本报告期未有收益分配事项。
报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明
无。
托管人报告
报告期内本基金托管人遵规守信情况声明
本报告期内,本基金托管人在对南方开元沪深300交易型开放式指数证券投资基金联接基金的托管过程中,严格遵守《证券投资基金法》及其他法律法规和基金合同的有关规定,不存在任何损害基金份额持有人利益的行为,完全尽职尽责地履行了基金托管人应尽的义务。
托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明
本报告期内南方开元沪深300交易型开放式指数证券投资基金联接基金的管理人——南方基金管理有限公司在南方开元沪深300交易型开放式指数证券投资基金联接基金的投资运作、基金资产净值计算、基金份额申购赎回价格计算、基金费用开支等问题上,不存在任何损害基金份额持有人利益的行为,在各重要方面的运作严格按照基金合同的规定进行。本报告期内,南方开元沪深300交易型开放式指数证券投资基金联接基金未进行利润分配。
托管人对本半年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见
本托管人依法对南方基金管理有限公司编制和披露的南方开元沪深300交易型开放式指数证券投资基金联接基金2017年半年度报告中财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容进行了核查,以上内容真实、准确和完整。
半年度财务会计报告(未经审计)
资产负债表
会计主体:南方开元沪深300交易型开放式指数证券投资基金联接基金
报告截止日:2017年6月30日
单位:人民币元
资 产
附注号
本期末
2017年6月30日
上年度末
2016年12月31日
资 产:
银行存款
6.4.4.1
15,036,686.17
2,669,859.72
结算备付金
36,569,537.01
37,153,241.20
存出保证金
1,631,980.57
56,569.00
交易性金融资产
6.4.4.2
805,428,164.08
747,653,996.36
其中:股票投资
12,029,813.94
36,826,758.59
基金投资
793,398,350.14
710,827,237.77
债券投资
-
-
资产支持证券投资
-
-
贵金属投资
-
-
衍生金融资产
6.4.4.3
-
-
买入返售金融资产
6.4.4.4
-
-
应收证券清算款
-
5,548.93
应收利息
6.4.4.5
19,957.16
8,295.73
应收股利
-
-
应收申购款
673,240.94
540,018.67
递延所得税资产
-
-
其他资产
6.4.4.6
-
-
资产总计
859,359,565.93
788,087,529.61
负债和所有者权益
附注号
本期末
2017年6月30日
上年度末
2016年12月31日
负 债:
短期借款
-
-
交易性金融负债
-
-
衍生金融负债
6.4.4.3
-
-
卖出回购金融资产款
-
-
应付证券清算款
-
123.37
应付赎回款
2,892,766.70
1,029,385.01
应付管理人报酬
28,300.94
31,265.17
应付托管费
5,660.20
6,253.03
应付销售服务费
544.48
-
应付交易费用
6.4.4.7
-3,386.87
-7,552.75
应交税费
-
-
应付利息
-
-
应付利润
-
-
递延所得税负债
-
-
其他负债
6.4.4.8
199,025.74
284,201.54
负债合计
3,122,911.19
1,343,675.37
所有者权益:
实收基金
6.4.4.9
644,213,262.52
662,036,304.72
未分配利润
6.4.4.10
212,023,392.22
124,707,549.52
所有者权益合计
856,236,654.74
786,743,854.24
负债和所有者权益总计
859,359,565.93
788,087,529.61
注:报告截止日2017年06月30日,基金份额总额644,213,262.52份,其中A类基金份额的份额总额为643,669,815.93份,份额净值1.3291元;C类基金份额的份额总额为543,446.59份,份额净值1.3438元。
利润表
会计主体:南方开元沪深300交易型开放式指数证券投资基金联接基金
本报告期:2017年1月1日 至 2017年6月30日
单位:人民币元
项 目
附注号
本期
2017年1月1日 至 2017年6月30日
上年度可比期间
2016年1月1日 至 2016年6月30日
一、收入
92,805,888.06
-135,674,610.11
1.利息收入
389,234.66
393,710.89
其中:存款利息收入
6.4.4.11
389,232.03
393,709.86
债券利息收入
2.63
1.03
资产支持证券利息收入
-
-
买入返售金融资产收入
-
-
其他利息收入
-
-
2.投资收益(损失以“-”填列)
1,833,451.23
-24,063,429.17
其中:股票投资收益
6.4.4.12
1,478,408.32
-623,213.58
基金投资收益
6.4.4.13
-328,456.09
-20,239,621.68
债券投资收益
6.4.4.14
510.37
408.87
资产支持证券投资收益
6.4.4.14.2
-
-
贵金属投资收益
6.4.4.15
-
-
衍生工具收益
6.4.4.16
505,260.00
-3,293,760.00
股利收益
6.4.4.17
177,728.63
92,757.22
3.公允价值变动收益(损失以“-”号填列)
6.4.4.18
90,476,471.08
-112,186,967.82
4.汇兑收益(损失以“-”号填列)
-
-
5.其他收入(损失以“-”号填列)
6.4.4.19
106,731.09
182,075.99
减:二、费用
464,969.32
771,113.94
1.管理人报酬
6.4.7.2.1
173,918.41
205,041.82
2.托管费
6.4.7.2.2
34,783.74
41,008.32
3.销售服务费
6.4.7.2.3
772.85
-
4.交易费用
6.4.4.20
66,923.22
326,038.82
5.利息支出
-
-
其中:卖出回购金融资产支出
-
-
6.其他费用
6.4.4.21
188,571.10
199,024.98
三、利润总额(亏损总额以“-”号填列)
92,340,918.74
-136,445,724.05
减:所得税费用
-
-
四、净利润(净亏损以“-”号填列)
92,340,918.74
-136,445,724.05
所有者权益(基金净值)变动表
会计主体:南方开元沪深300交易型开放式指数证券投资基金联接基金
本报告期:2017年1月1日 至 2017年6月30日
单位:人民币元
项目
本期
2017年1月1日 至 2017年6月30日
实收基金
未分配利润
所有者权益合计
一、期初所有者权益(基金净值)
662,036,304.72
124,707,549.52
786,743,854.24
二、本期经营活动产生的基金净值变动数(本期净利润)
-
92,340,918.74
92,340,918.74
三、本期基金份额交易产生的基金净值变动数
(净值减少以“-”号填列)
-17,823,042.20
-5,025,076.04
-22,848,118.24
其中:1.基金申购款
90,922,988.91
22,241,651.56
113,164,640.47
2.基金赎回款
-108,746,031.11
-27,266,727.60
-136,012,758.71
四、本期向基金份额持有人分配利润产生的基金净值变动(净值减少以“-”号填列)
-
-
-
五、期末所有者权益(基金净值)
644,213,262.52
212,023,392.22
856,236,654.74
项目
上年度可比期间
2016年1月1日 至 2016年6月30日
实收基金
未分配利润
所有者权益合计
一、期初所有者权益(基金净值)
754,684,759.42
220,644,232.25
975,328,991.67
二、本期经营活动产生的基金净值变动数(本期净利润)
-
-136,445,724.05
-136,445,724.05
三、本期基金份额交易产生的基金净值变动数
(净值减少以“-”号填列)
24,204,499.61
-208,971.19
23,995,528.42
其中:1.基金申购款
182,168,715.41
12,834,042.11
195,002,757.52
2.基金赎回款
-157,964,215.80
-13,043,013.30
-171,007,229.10
四、本期向基金份额持有人分配利润产生的基金净值变动(净值减少以“-”号填列)
-
-
-
五、期末所有者权益(基金净值)
778,889,259.03
83,989,537.01
862,878,796.04
报表附注为财务报表的组成部分。
本报告 6.1至6.4财务报表由下列负责人签署:
杨小松
徐超