基金管理人:大成基金管理有限公司
基金托管人:中国银行股份有限公司
送出日期:2017年8月24日
重要提示
基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏,并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本半年度报告已经三分之二以上独立董事签字同意,并由董事长签发。
基金托管人中国银行股份有限公司根据本基金合同规定,于2017年8月22日复核了本报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容,保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险,投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书及其更新。
本半年度报告摘要摘自半年度报告正文,投资者欲了解详细内容,应阅读半年度报告正文。
本报告中财务资料未经审计 。
本报告期自2017年01月01日起至06月30日止。
基金简介
基金基本情况
基金简称
大成月月盈短期理财债券
基金主代码
090023
交易代码
090023
基金运作方式
契约型开放式
基金合同生效日
2014年9月12日
基金管理人
大成基金管理有限公司
基金托管人
中国银行股份有限公司
报告期末基金份额总额
9,914,652,253.08份
基金合同存续期
不定期
下属分级基金的基金简称:
大成月月盈短期理财债券A
大成月月盈短期理财债券B
大成月月盈短期理财债券E
下属分级基金的交易代码:
090023
091023
001516
报告期末下属分级基金的份额总额
75,042,952.88份
8,300,369,856.20份
1,539,239,444.00份
基金产品说明
投资目标
以保持基金资产的安全性和适当流动性为首要目标,追求高于业绩比较基准的稳定收益。
投资策略
本基金通过平均剩余期限决策、类属配置、品种选择和其他衍生工具投资策略四个层次进行投资管理,以实现超越投资基准的投资目标。
业绩比较基准
七天通知存款税后利率
风险收益特征
本基金属于短期理财债券型证券投资基金,长期风险收益水平低于股票型基金、混合型基金,及普通债券型证券投资基金。
基金管理人和基金托管人
项目
基金管理人
基金托管人
名称
大成基金管理有限公司
中国银行股份有限公司
信息披露负责人
姓名
罗登攀
王永民
联系电话
0755-83183388
010-66594896
电子邮箱
office@dcfund.com.cn
fcid@bankofchina.com
客户服务电话
4008885558
95566
传真
0755-83199588
010-66594942
信息披露方式
登载基金半年度报告正文的管理人互联网网址
http://www.dcfund.com.cn
基金半年度报告备置地点
基金管理人及基金托管人住所
主要财务指标和基金净值表现
主要会计数据和财务指标
基金级别
大成月月盈短期理财债券A
大成月月盈短期理财债券B
大成月月盈短期理财债券E
3.1.1 期间数据和指标
报告期( 2017年1月1日 - 2017年6月30日 )
报告期( 2017年1月1日 - 2017年6月30日)
报告期( 2017年1月1日 - 2017年6月30日)
本期已实现收益
600,610.44
145,994,961.42
18,022,919.22
本期利润
600,610.44
145,994,961.42
18,022,919.22
本期净值收益率
1.9873%
2.1364%
1.9715%
3.1.2 期末数据和指标
报告期末( 2017年6月30日 )
期末基金资产净值
75,042,952.88
8,300,369,856.20
1,539,239,444.00
期末基金份额净值
1.0000
1.0000
1.0000
金额单位:人民币元
注:本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入(不含公允价值变动收益)扣除相关费用后的余额,本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益,由于本基金采用摊余成本法核算,因此,公允价值变动收益为零,本期已实现收益和本期利润的金额相等。
基金净值表现
基金份额净值收益率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
大成月月盈短期理财债券A
阶段
份额净值收益率①
份额净值收益率标准差②
业绩比较基准收益率③
业绩比较基准收益率标准差④
①-③
②-④
过去一个月
0.3877%
0.0011%
0.1110%
0.0000%
0.2767%
0.0011%
过去三个月
1.0579%
0.0009%
0.3366%
0.0000%
0.7213%
0.0009%
过去六个月
1.9873%
0.0022%
0.6695%
0.0000%
1.3178%
0.0022%
过去一年
3.3923%
0.0027%
1.3481%
0.0000%
2.0442%
0.0027%
自基金合同生效起至今
11.4745%
0.0116%
3.7800%
0.0000%
7.6945%
0.0116%
大成月月盈短期理财债券B
阶段
份额净值收益率①
份额净值收益率标准差②
业绩比较基准收益率③
业绩比较基准收益率标准差④
①-③
②-④
过去一个月
0.4149%
0.0011%
0.1110%
0.0000%
0.3039%
0.0011%
过去三个月
1.1339%
0.0009%
0.3366%
0.0000%
0.7973%
0.0009%
过去六个月
2.1364%
0.0022%
0.6695%
0.0000%
1.4669%
0.0022%
过去一年
3.6937%
0.0027%
1.3481%
0.0000%
2.3456%
0.0027%
自基金合同生效起至今
12.3804%
0.0116%
3.7800%
0.0000%
8.6004%
0.0116%
大成月月盈短期理财债券E
阶段
份额净值收益率①
份额净值收益率标准差②
业绩比较基准收益率③
业绩比较基准收益率标准差④
①-③
②-④
过去一个月
0.3670%
0.0011%
0.1110%
0.0000%
0.2560%
0.0011%
过去三个月
1.0387%
0.0009%
0.3366%
0.0000%
0.7021%
0.0009%
过去六个月
1.9715%
0.0022%
0.6695%
0.0000%
1.3020%
0.0022%
过去一年
3.3827%
0.0027%
1.3481%
0.0000%
2.0346%
0.0027%
自基金合同生效起至今
7.1258%
0.0069%
2.7444%
0.0000%
4.3814%
0.0069%
注:1、本基金根据每日基金收益情况,以基金净收益为基准,为投资者每日计算当日收益并分配,并在运作期期末集中支付。
2、本表净值收益率的计算所采取的运作周期,是按各统计时间段计算以基金合同生效日为起始日并持有至报告期末的基金份额所经历的运作周期。
3、本基金自2015年6月19日起,新增E类份额。
4. 本基金自2014年9月12日起由大成理财21天债券型发起式证券投资基金转为大成月月盈短期理财债券证券投资基金。
自基金合同生效以来基金累计净值收益率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较
注:1.按基金合同规定,基金管理人应当自基金合同生效之日起六个月内使基金的投资组合比例符合基金合同的有关约定。截至报告期末,本基金的各项投资比例已达到基金合同中规定的各项比例。
2.本基金自2015年6月16日起增设E类基金份额(E类份额基金代码:001516)。
管理人报告
基金管理人及基金经理情况
基金管理人及其管理基金的经验
大成基金管理有限公司经中国证监会证监基金字[1999]10号文批准,于1999年4月12日正式成立,是中国证监会批准成立的首批十家基金管理公司之一,注册资本为2亿元人民币,注册地为深圳。目前公司由三家股东组成,分别为中泰信托有限责任公司(50%)、光大证券股份有限公司(25%)、中国银河投资管理有限公司(25%)。主要业务是公募基金的募集、销售和管理,还具有全国社保基金投资管理、基本养老保险投资管理、受托管理保险资金、保险保障基金投资管理、特定客户资产管理和QDII业务资格。
经过十多年的稳健发展,公司形成了强大稳固的综合实力。公司旗下基金产品齐全、风格多样,构建了涵盖股票型基金、混合型基金、指数型基金、债券型基金和货币市场基金的完备产品线。截至2017年6月30日,本基金管理人共管理5只ETF及1只ETF联接基金,4只QDII基金及74只开放式证券投资基金。
基金经理(或基金经理小组)及基金经理助理简介
姓名
职务
任本基金的基金经理(助理)期限
证券从业年限
说明
任职日期
离任日期
张文平先生
本基金基金经理
2015年7月1日
-
6年
南京大学管理学硕士,注册会计师,2009年10月至2011年5月就职于毕马威企业咨询有限公司南京分公司审计部;2011年起加入大成基金管理有限公司,历任固定收益部助理研究员。2013年11月25日至2015年3月5日担任大成景祥分级债券型证券投资基金基金经理助理。2015年3月7日至2016年11月18日担任大成景祥分级债券型证券投资基金基金经理。2015年6月23日起任大成景裕灵活配置混合型证券投资基金基金经理。2015年7月1日至2017年3月18日任大成现金宝场内实时申赎货币市场基金基金经理。2015年7月1日起任大成月月盈短期理财债券型证券投资基金基金经理。2015年11月24日起任大成景沛灵活配置混合型证券投资基金基金经理。2016年8月6日起任大成添利宝货币市场基金基金经理。2016年9月6日起任大成景安短融债券型证券投资基金和大成现金增利货币市场基金基金经理。2016年9月20日起任大成景辉灵活配置混合型证券投资基金基金经理。具有基金从业资格。国籍:中国。
注:1、任职日期、离任日期为本基金管理人作出决定之日。
2、证券从业年限的计算标准遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。
管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
报告期内,本基金管理人严格遵守《证券法》、《证券投资基金法》等有关法律法规及基金合同、基金招募说明书等有关基金法律文件的规定,以取信于市场、取信于社会投资公众为宗旨,本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,在规范基金运作和严格控制投资风险的前提下,为基金份额持有人谋求最大利益,无损害基金份额持有人利益的行为。
管理人对报告期内公平交易情况的专项说明
公平交易制度的执行情况
报告期内,基金管理人严格执行了公平交易的原则和制度。基金管理人运用统计分析方法和工具,对旗下所有投资组合间连续4个季度的日内、3日内及5日内股票及债券交易同向交易价差进行分析。分析结果表明:债券交易同向交易频率较低;股票同向交易溢价率较大主要来源于市场因素(如个股当日价格振幅较高)及组合经理交易时机选择,即投资组合成交时间不一致以及成交价格的日内较大变动导致个别些组合间的成交价格差异较大,但结合交易价差专项统计分析,未发现违反公平交易原则的异常情况。
异常交易行为的专项说明
报告期内,基金管理人旗下所有投资组合未发现存在异常交易行为。主动投资组合间股票交易存在4笔同日反向交易,原因为投资策略需要。主动型投资组合与指数型投资组合之间或指数型投资组合之间存在股票同日反向交易,但不存在参与交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量超过该股当日成交量5%的情形;主动投资组合间债券交易存在6笔同日反向交易,原因为投资策略需要。投资组合间相邻交易日反向交易的市场成交比例、成交均价等交易结果数据表明该类交易不对市场产生重大影响,无异常。
管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明
报告期内基金投资策略和运作分析
2017年上半年经济增长平稳,工业增速保持在6.5%附近,由于食品价格涨幅偏低,整体通胀呈现温和态势。工业品价格小幅下跌,二季度PPI同比增速较一季度有所放缓。
金融数据看,企业整体融资需求出现了较明显的下降,一方面是由于金融监管加强使得表外融资减少,另一方面信贷额度受到控制,企业融资难度较大。
二季度银监会密集出台了多项监管文件,并派驻人员进场检查,展示了较强的去杠杆决心。在这种背景下,市场开始担心去杠杆的节奏和力度过大,市场抛盘加大,债券市场明显调整,带动债市一级发行难度明显加大,实体经济融资成本明显提升。在市场明显调整后,为稳定市场预期,监管通过及时的放松货币,并通过各种喊话缓和市场预期,取得了明显的效果,债券市场趋于稳定,其中信用债市场明显下行。
尽管银行出于考核的目的在季度末加大了揽存的力度,并明显提高了存款和存单的利率,但一季度末和二季度末资金市场总体平稳。
市场表现方面,上半年中债综合财富总值指数波动较小,下跌0.12%。资金利率稳定,R007均值约为3.22%。利率债收益率先上后下,国开债各期限上行约50-70bp。短融中票收益率上行50-70bp,信用利差小幅扩大。
本组合在做好流动性管理基础上,灵活调整组合比例和结构,安排现金流到期情况,抓住有利时机建仓,提高组合静态收益,为持有人创造了一定的持有期回报。同时注重风险控制,保证了组合的安全。
报告期内基金的业绩表现
本报告期大成月月盈短期理财债券A的基金份额净值收益率为1.9873%,本报告期大成月月盈短期理财债券B的基金份额净值收益率为2.1364%,本报告期大成月月盈短期理财债券E的基金份额净值收益率为1.9715%,同期业绩比较基准收益率为0.6695%。
管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望
展望2017年下半年,经济增长和资金市场保持平稳的概率较大,金融监管的方向不会变,但是密切出台超预期政策的概率较小,监管机构之间可能会更注意监管协调。落实到债券市场,在基准利率调整概率很小的背景下,债市收益率易下难上,下行幅度取决于监管政策出台的力度和节奏,这仍需进一步观察。
本基金将继续维持稳健操作的风格,基于市场状况以及投资人结构变化的判断,合理安排逆回购、存款、短融、存单及金融债的投资比例,以期为持有人提供与基金合同相适应的回报。
管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明
本基金管理人指导基金估值业务的领导小组为公司估值委员会,公司估值委员会主要负责估值政策和估值程序的制定、修订以及执行情况的监督。估值委员会由股票投资部、研究部、固定收益部、风险管理部、基金运营部、监察稽核部、委托投资部指定人员组成。公司估值委员会的相关成员均具备相应的专业胜任能力和相关工作经历,估值委员会成员中包括两名投资组合经理。
股票投资部、研究部、固定收益部、风险管理部和委托投资部负责关注相关投资品种的动态,评判基金持有的投资品种是否处于不活跃的交易状态或者最近交易日后经济环境发生了重大变化或证券发行机构发生了影响证券价格的重大事件,从而确定估值日需要进行估值测算或者调整的投资品种;提出合理的数量分析模型对需要进行估值测算或者调整的投资品种进行公允价值定价与计量;定期对估值政策和程序进行评价,以保证其持续适用;基金运营部负责日常的基金资产的估值业务,执行基金估值政策,并负责与托管行沟通估值调整事项;监察稽核部负责审核估值政策和程序的一致性,监督估值委员会工作流程中的风险控制,并负责估值调整事项的信息披露工作。
本基金的日常估值程序由基金运营部基金估值核算员执行,并与托管银行的估值结果核对一致。基金估值政策的议定和修改采用集体讨论机制,基金经理及投资经理作为估值小组成员,对本基金持仓证券的交易情况、信息披露情况保持应有的职业敏感,向估值委员会提供估值参考信息,参与估值政策讨论。对需采用特别估值程序的证券,基金管理人及时启动特别估值程序,由估值委员会讨论议定特别估值方案并与托管行沟通后由基金运营部具体执行。
本基金管理人参与估值流程各方之间不存在任何重大利益冲突,截止报告期末未与外部估值定价服务机构签约。
管理人对报告期内基金利润分配情况的说明
本基金管理人严格按照本基金基金合同的规定进行收益分配。据本基金基金合同中收益分配有关原则的规定:本基金根据每日基金收益情况,以基金净收益为基准,为投资者每日计算当日收益并分配,并在运作期期末集中支付。本报告期内本基金应分配利润164,618,491.08元,报告期内已分配利润164,618,491.08元。
报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明
无。
托管人报告
报告期内本基金托管人遵规守信情况声明
本报告期内,中国银行股份有限公司(以下称“本托管人”)在对大成月月盈短期理财债券型证券投资基金(以下称“本基金”)的托管过程中,严格遵守《证券投资基金法》及其他有关法律法规、基金合同和托管协议的有关规定,不存在损害基金份额持有人利益的行为,完全尽职尽责地履行了应尽的义务。
托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明
本报告期内,本托管人根据《证券投资基金法》及其他有关法律法规、基金合同和托管协议的规定,对本基金管理人的投资运作进行了必要的监督,对基金资产净值的计算、基金份额申购赎回价格的计算以及基金费用开支等方面进行了认真地复核,未发现本基金管理人存在损害基金份额持有人利益的行为。
托管人对本半年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见
本报告中的财务指标、净值表现、收益分配情况、财务会计报告(注:财务会计报告中的“金融工具风险及管理”部分未在托管人复核范围内)、投资组合报告等数据真实、准确和完整。
半年度财务会计报告(未经审计)
资产负债表
会计主体:大成月月盈短期理财债券型证券投资基金
报告截止日: 2017年6月30日
单位:人民币元
资 产
本期末
2017年6月30日
上年度末
2016年12月31日
资 产:
银行存款
3,026,188,236.54
645,341,651.55
结算备付金
-
-
存出保证金
-
-
交易性金融资产
7,582,639,461.65
339,817,847.75
其中:股票投资
-
-
基金投资
-
-
债券投资
7,582,639,461.65
339,817,847.75
资产支持证券投资
-
-
贵金属投资
-
-
衍生金融资产
-
-
买入返售金融资产
2,171,268,056.89
367,475,436.34
应收证券清算款
-
-
应收利息
43,389,699.10
5,500,418.48
应收股利
-
-
应收申购款
2,448,611.84
-
递延所得税资产
-
-
其他资产
90,278.00
-
资产总计
12,826,024,344.02
1,358,135,354.12
负债和所有者权益
本期末
2017年6月30日
上年度末
2016年12月31日
负 债:
短期借款
-
-
交易性金融负债
-
-
衍生金融负债
-
-
卖出回购金融资产款
2,892,248,471.59
71,059,693.41
应付证券清算款
-
-
应付赎回款
-
-
应付管理人报酬
2,200,254.04
305,310.21
应付托管费
651,927.13
90,462.33
应付销售服务费
450,855.87
43,528.71
应付交易费用
192,102.15
47,713.88
应交税费
-
-
应付利息
621,049.27
12,613.14
应付利润
14,805,180.36
618,104.66
递延所得税负债
-
-
其他负债
202,250.53
149,000.00
负债合计
2,911,372,090.94
72,326,426.34
所有者权益:
实收基金
9,914,652,253.08
1,285,808,927.78
未分配利润
-
-
所有者权益合计
9,914,652,253.08
1,285,808,927.78
负债和所有者权益总计
12,826,024,344.02
1,358,135,354.12
注:报告截止日2017年6月30日,基金份额净值1.0000元,基金份额总额9,914,652,253.08份,其中A类基金份额总额为75,042,952.88份,B类基金份额的份额总额为8,300,369,856.20份,E类基金份额的份额总额为1,539,239,444.00。
利润表
会计主体:大成月月盈短期理财债券型证券投资基金
本报告期:2017年1月1日至2017年6月30日
单位:人民币元
项 目
本期
2017年1月1日至2017年6月30日
上年度可比期间
2016年1月1日至2016年6月30日
一、收入
194,827,928.89
7,567,952.86
1.利息收入
192,863,876.55
6,763,402.60
其中:存款利息收入
93,491,825.54
1,810,539.56
债券利息收入
64,955,344.59
1,930,069.28
资产支持证券利息收入
-
-
买入返售金融资产收入
34,416,706.42
3,022,793.76
其他利息收入
-
-
2.投资收益(损失以“-”填列)
1,964,052.34
804,550.26
其中:股票投资收益
-
-
基金投资收益
-
-
债券投资收益
1,964,052.34
804,550.26
资产支持证券投资收益
-
-
贵金属投资收益
-
-
衍生工具收益
-
-
股利收益
-
-
3.公允价值变动收益(损失以“-”号填列)
-
-
4.汇兑收益(损失以“-”号填列)
-
-
5.其他收入(损失以“-”号填列)
-
-
减:二、费用
30,209,437.81
1,522,423.66
1.管理人报酬
10,299,484.73
547,328.77
2.托管费
3,051,699.09
162,171.40
3.销售服务费
1,704,230.73
155,771.80
4.交易费用
419.00
-
5.利息支出
14,903,905.75
464,984.71
其中:卖出回购金融资产支出
14,903,905.75
464,984.71
6.其他费用
249,698.51
192,166.98
三、利润总额(亏损总额以“-”号填列)
164,618,491.08
6,045,529.20
减:所得税费用
-
-
四、净利润(净亏损以“-”号填列)
164,618,491.08
6,045,529.20
所有者权益(基金净值)变动表
会计主体:大成月月盈短期理财债券型证券投资基金
本报告期:2017年1月1日 至 2017年6月30日
单位:人民币元
项目
本期
2017年1月1日至2017年6月30日
实收基金
未分配利润
所有者权益合计
一、期初所有者权益(基金净值)
1,285,808,927.78
-
1,285,808,927.78
二、本期经营活动产生的基金净值变动数(本期利润)
-
164,618,491.08
164,618,491.08
三、本期基金份额交易产生的基金净值变动数
(净值减少以“-”号填列)
8,628,843,325.30
-
8,628,843,325.30
其中:1.基金申购款
13,431,484,607.17
-
13,431,484,607.17
2.基金赎回款
-4,802,641,281.87
-
-4,802,641,281.87
四、本期向基金份额持有人分配利润产生的基金净值变动(净值减少以“-”号填列)
-
-164,618,491.08
-164,618,491.08
五、期末所有者权益(基金净值)
9,914,652,253.08
-
9,914,652,253.08
项目
上年度可比期间
2016年1月1日至2016年6月30日
实收基金
未分配利润
所有者权益合计
一、期初所有者权益(基金净值)
195,339,707.58
-
195,339,707.58
二、本期经营活动产生的基金净值变动数(本期利润)
-
6,045,529.20
6,045,529.20
三、本期基金份额交易产生的基金净值变动数
(净值减少以“-”号填列)
1,119,636,233.17
-
1,119,636,233.17
其中:1.基金申购款
1,690,199,210.61
-
1,690,199,210.61
2.基金赎回款
-570,562,977.44
-
-570,562,977.44
四、本期向基金份额持有人分配利润产生的基金净值变动(净值减少以“-”号填列)
-
-6,045,529.20
-6,045,529.20
五、期末所有者权益(基金净值)
1,314,975,940.75
-
1,314,975,940.75
报表附注为财务报表的组成部分。
本报告 - 至 - 财务报表由下列负责人签署:
______罗登攀______ ______周立新______ ____崔伟____
基金管理人负责人 主管会计工作负责人 会计机构负责人
报表附注
本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告相一致的说明
本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告相一致。
税项
根据财政部、国家税务总局财税[2004]78号《财政部、国家税务总局关于证券投资基金税收政策的通知》、财税[2008]1号《关于企业所得税若干优惠政策的通知》、财税[2016]36号《关于全面推开营业税改征增值税试点的通知》、财税[2016]46号《关于进一步明确全面推开营改增试点金融业有关政策的通知》、财税[2016]70号《关于金融机构同业往来等增值税政策的补充通知》及其他相关财税法规和实务操作,主要税项列示如下:
(1) 于2016年5月1日前,以发行基金方式募集资金不属于营业税征收范围,不征收营业税。对证券投资基金管理人运用基金买卖债券的差价收入免征营业税。自2016年5月1日起,金融业由缴纳营业税改