基金管理人:金鹰基金管理有限公司
基金托管人:交通银行股份有限公司
报告送出日期:二〇一六年八月二十七日
金鹰中证500指数分级证券投资基金 2016年半年度报告
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1 重要提示及目录
1.1 重要提示
基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏,并
对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本半年度报告已经三分之二以上
独立董事签字同意,并由董事长签发。
基金托管人交通银行股份有限公司根据本基金合同规定,于 2016年 8月 26日复核了本报告中
的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容,保证复核内容不存
在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险,投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基
金的招募说明书及其更新。
本报告中财务资料未经审计。
本报告期自 2016年 1月 1日起至 6月 30日止。
金鹰中证 500指数分级证券投资基金 2016年半年度报告
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1.2 目录
·1 重要提示及目录 ................................................................................................................................... 2
1.1 重要提示 .......................................................................................................................................... 2
2 基金简介 ................................................................................................................................................... 5
2.1 基金基本情况 .................................................................................................................................. 5
2.2 基金产品说明 .................................................................................................................................. 5
2.3 基金管理人和基金托管人 .............................................................................................................. 6
2.4 信息披露方式 .................................................................................................................................. 6
2.5 其他相关资料 .................................................................................................................................. 6
3 主要财务指标和基金净值表现 ............................................................................................................... 7
3.1 主要会计数据和财务指标 .............................................................................................................. 7
3.2 基金净值表现 .................................................................................................................................. 7
4 管理人报告 ............................................................................................................................................... 8
4.1 基金管理人及基金经理情况 .......................................................................................................... 8
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 .................................................................. 9
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 ............................................................................ 10
4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 ............................................................ 10
4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 ............................................................ 10
4.6 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 ........................................................................ 11
4.7 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 ............................................................................ 11
4.8 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明 .................................... 11
5 托管人报告 ............................................................................................................................................. 12
5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 ................................................................................ 12
5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 ............ 12
5.3 托管人对本半年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 ............................ 12
6 半年度财务会计报告(未经审计) ..................................................................................................... 12
6.1 资产负债表 .................................................................................................................................... 12
6.2 利润表 ............................................................................................................................................ 13
6.3 所有者权益(基金净值)变动表 ................................................................................................ 14
6.4 报表附注 ........................................................................................................................................ 15
7 投资组合报告 ......................................................................................................................................... 42
7.1 期末基金资产组合情况 ................................................................................................................ 42
7.2 期末按行业分类的股票投资组合 ................................................................................................ 43
7.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细 .................................... 45
7.4报告期内股票投资组合的重大变动 ............................................................................................. 45
7.5 期末按债券品种分类的债券投资组合 ........................................................................................ 47
7.6期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 ................................. 47
7.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细 .................... 47
7.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 .................... 47
7.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细 ................................ 47
7.10 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明 ...................................................................... 47
7.11报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 ....................................................................... 47
7.12 投资组合报告附注 ...................................................................................................................... 48
8 基金份额持有人信息 ............................................................................................................................. 49
8.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构 .................................................................................... 49
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8.2 期末上市基金前十名持有人 ........................................................................................................ 49
8.3 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况 ........................................................................ 51
8.4期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况 ..................................... 51
9开放式基金份额变动 ................................................................................................................................ 51
10 重大事件揭示 ....................................................................................................................................... 52
10.1 基金份额持有人大会决议 .......................................................................................................... 52
10.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动 .......................................... 52
10.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼 .............................................................. 52
10.4 基金投资策略的改变 .................................................................................................................. 52
10.5 报告期内改聘会计师事务所情况 .............................................................................................. 52
10.6管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 ....................................................... 52
10.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况 .................................................................................. 52
10.8 其他重大事件 .............................................................................................................................. 53
11 影响投资者决策的其他重要信息 ......................................................................................................... 56
12 备查文件目录 ....................................................................................................................................... 56
12.1 备查文件目录 .............................................................................................................................. 56
12.2 存放地点 ...................................................................................................................................... 57
12.3 查阅方式 ...................................................................................................................................... 57
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2 基金简介
2.1 基金基本情况
基金名称 金鹰中证 500指数分级证券投资基金
基金简称 金鹰中证 500指数分级
基金主代码 162107
交易代码 162107
基金运作方式 契约型开放式
基金合同生效日 2012年 6月 5日
基金管理人 金鹰基金管理有限公司
基金托管人 交通银行股份有限公司
报告期末基金份额总额 20,768,492.05份
基金合同存续期 不定期
基金份额上市的证券交易所 深圳
上市日期 2012年 7月 3日
下属分级基金的基金简称 金鹰 500A 金鹰 500B 金鹰 500
下属分级基金的场内简称 金鹰 500A 金鹰 500B -
下属分级基金的交易代码 150088 150089 162107
报告期末下属分级基金的份额总额 4,279,005.00份 4,279,005.00份 12,210,482.05份
2.2 基金产品说明
投资目标
本基金为股票型指数基金,以跟踪指数为目标,力求将基金净值增长率与
业绩比较基准之间的日均跟踪偏离度控制在 0.35%以下、年跟踪误差控制
在 4%以下。
投资策略
本基金以中证 500指数成分股在其指数中的基准权重为基础,在综合考察
指数成分股的行业构成与市值占比、各行业内成分股权重的构成与分散程
度、成分股流动性与贝塔值等因素的基础上,采用重点抽样与分层抽样相
结合的策略以构建指数化投资组合;若抽样组合内的股票停牌或出现流动
性不足等情形时,本基金将根据变化了的新情况,对于抽样组合进行再调
整。
本基金投资于股票的资产占基金资产净值的比例为 90%~95%,其
中,中证 500 指数成分股和备选成分股占基金资产净值的比例不低于
90%;债券、货币市场工具、现金、权证、资产支持证券以及法律法规或
中国证监会允许基金投资的其他金融工具占基金资产净值的 5%~10%,
其中,现金或到期日在一年以内的政府债券不低于基金资产净值的 5%,
权证投资的比例范围占基金资产净值的 0%~3%。
业绩比较基准
本基金业绩比较基准为中证 500指数收益率×95%+活期存款利率(税后)
×5%
风险收益特征 本基金为被动跟踪指数的指数型证券投资基金,属于证券投资基金当中收
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益、风险较高的品种。一般情形下,其风险和预期收益高于混合型、债券
型、货币市场基金。从本基金拆分的两级基金来看,金鹰 500A具有低风
险、预期收益相对稳定的特征,金鹰 500B具有高风险、高预期收益的特征。
金鹰 500A 金鹰 500B 金鹰 500
下属分级基金的风险
收益特征
本级基金具有低风险、
预期收益相对稳定的
特征。
本级基金具有高风险、
高预期收益的特征
本级基金为被动跟踪
指数的指数型证券投
资基金,属于证券投资
基金当中收益、风险较
高的品种。一般情形
下,其风险和预期收益
高于混合型、债券型、
货币市场基金。
2.3 基金管理人和基金托管人
项目 基金管理人 基金托管人
名称 金鹰基金管理有限公司 交通银行股份有限公司
信息披露
负责人
姓名 苏文锋 汤嵩彦
联系电话 020-83282627 95559
电子邮箱 csmail@gefund.com.cn tangsy@bankcomm.com
客户服务电话 4006135888,020-83936180 95559
传真 020-83282856 021-62701216
注册地址
广东省珠海市吉大九洲大道东
段商业银行大厦7楼
上海市浦东新区银城中路188
号
办公地址
广东省广州市天河区珠江新城
珠江东路28号越秀金融大厦30
层
上海市浦东新区银城中路188
号
邮政编码 510623 200120
法定代表人 凌富华 牛锡明
2.4 信息披露方式
本基金选定的信息披露报纸名称 《中国证券报》、《证券时报》、《上海证券报》
登载基金半年度报告正文的管理人互联网网址 http://www.gefund.com.cn
基金半年度报告备置地点
广东省广州市天河区珠江新城珠江东路 28
号越秀金融大厦 30层
2.5 其他相关资料
项目 名称 办公地址
注册登记机构 中国证券登记结算有限责任公司 北京市西城区太平桥大街 17号
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3 主要财务指标和基金净值表现
3.1 主要会计数据和财务指标
金额单位:人民币元
3.1.1 期间数据和指标 报告期(2016年 1月 1日至 2016年 6月 30日)
本期已实现收益 -8,759,124.65
本期利润 -7,093,822.23
加权平均基金份额本期利润 -0.2843
本期加权平均净值利润率 -27.61%
本期基金份额净值增长率 -17.36%
3.1.2 期末数据和指标 报告期末(2016年 6月 30日)
期末可供分配利润 -3,927,211.99
期末可供分配基金份额利润 -0.1891
期末基金资产净值 22,111,800.61
期末基金份额净值 1.0647
3.1.3 累计期末指标 报告期末(2016年 6月 30日)
基金份额累计净值增长率 54.33%
注:1、本基金于 2012年 6月 5日成立。2、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、
其他收入(不含公允价值变动收益)扣除相关费用后的余额,本期利润为本期已实现收益加上本期
公允价值变动收益;
3、上述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用,计入费用后实际收益水平要低
于所列数字;
4、期末可供分配利润,指期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分的孰低数(为
期末余额,不是当期发生数)。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
阶段
份额净值增
长率①
份额净值增
长率标准差
②
业绩比较基
准收益率③
业绩比较基
准收益率标
准差④
①-③ ②-④
过去一个月 3.47% 0.94% 2.82% 1.47% 0.65% -0.53%
过去三个月 0.84% 1.39% -0.46% 1.57% 1.30% -0.18%
过去六个月 -17.36% 2.37% -18.57% 2.43% 1.21% -0.06%
过去一年 -30.09% 2.85% -29.57% 2.77% -0.52% 0.08%
过去三年 63.61% 2.05% 84.89% 2.02% -21.28% 0.03%
自基金合同生
效起至今
54.33% 1.86% 66.38% 1.88% -12.05% -0.02%
注:本基金业绩比较基准为中证 500指数收益率×95%+活期存款利率(税后)×5%
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3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比
较
金鹰中证 500指数分级证券投资基金
份额累计净值增长率与业绩比较基准收益率历史走势对比图
(2012年 6月 5日至 2016年 6月 30日)
注:1、本基金于 2012年 6月 5日成立。2、按基金合同规定,本基金建仓期为六个月。建仓期
满后,本基金的各项投资比例应符合股票资产占基金资产净值的比例为 90%~95%,其中,中证 500
指数成分股和备选成分股占基金资产净值的比例不低于 90%;债券、货币市场工具、现金、权证、
资产支持证券以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具占基金资产净值的
5%~10%,其中,现金或到期日在一年以内的政府债券不低于基金资产净值的 5%,权证投资的比例
范围占基金资产净值的 0%~3%;3、本基金业绩比较基准为中证 500指数收益率×95%+活期存款利
率(税后)×5%
4 管理人报告
4.1 基金管理人及基金经理情况
4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验
金鹰基金管理有限公司经中国证监会证监基字[2002]97号文批准,于 2002年 12月 25日成立,
总部设在广州,目前注册资本 2.5亿元人民币。2011年 12月公司获得特定客户资产管理计划业务资
格,2013年 7月子公司-深圳前海金鹰资产管理有限公司成立。
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“以人为本、互信协作;创新谋变、挑战超越”是金鹰人的核心价值观,在新经营团队的带领下,
通过全体员工的奋发努力,公司近两年各方面都发生了积极的蜕变,追求以更高的标准为投资者提
供贴心专业的财富管理服务,赢得市场认可。
截至 2016年 6月末,公司下设权益投资部等 17个一级职能部门、北京、广州、上海、深圳、
成都分公司以及一个子公司—深圳前海金鹰资产管理有限公司。截至 2016年 6月末,公司旗下管理
公募基金 24只以及特定客户资产管理业务,资产管理总规模 939亿元。
4.1.2 基金经理(或基金经理小组)及基金经理助理的简介
姓名 职务
任本基金的基金经理(助
理)期限
证券从业
年限
说明
任职日期 离任日期
何晓春
权益投资部总
监、基金经理
2015-03-0
6
2016-06-25 17
何晓春先生,产业经济学博士,17
年金融行业从业经验,曾任世纪证
券有限责任公司江西分公司筹办
组负责人等职,2011 年 4 月加入
金鹰基金管理有限公司,曾任公司
权益投资部总监、金鹰中证 500
指数分级证券投资基金、金鹰稳健
成长混合型证券投资基金、金鹰行
业优势混合型证券投资基金、金鹰
民族新兴灵活配置混合型证券投
资基金基金经理。
黄艳芳 基金经理
2015-07-2
2
- 9
黄艳芳女士,清华大学硕士研究
生,证券从业经历 9年。历任天相
投资顾问有限公司分析师,中航证
券资产管理分公司投资主办,量化
投资负责人,广州证券股份有限公
司资产管理部投资主办。2015年 5
月加入金鹰基金管理有限公司,任
指数及量化投资部数量策略研究
员,现任金鹰中证 500指数分级证
券投资基金及金鹰持久增利债券
型证券投资基金(LOF)基金经理。
注:1、任职日期和离任日期指公司公告聘任或解聘日期;
2、证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
本报告期内,本基金管理人严格遵守《证券投资基金法》等有关法律法规及基金合同、基金招
募说明书等有关基金法律文件的规定,本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,在严
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格控制风险的基础上,为基金份额持有人谋求最大利益。本报告期内,基金运作合法合规,无出现
重大违法违规或违反基金合同的行为,无损害基金份额持有人利益的行为。
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明
4.3.1 公平交易制度的执行情况
报告期内,公司严格执行证监会《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》和公司内部
公平交易制度,各投资组合按投资管理制度和流程独立决策,并在获得投资信息、投资建议和实施
投资决策方面享有公平的机会。公司通过完善交易范围内各类交易的公平交易执行细则、严格的流
程控制、持续的技术改进,确保公平交易原则的实现。同时通过投资交易系统中的公平交易功能执
行交易,以尽可能确保公平对待各投资组合。
报告期,公司对连续四个季度期间内、不同时间窗下(日内、3日内、5日内)公司管理的不同
投资组合同向交易的交易价差进行分析,未发现违反公平交易制度的异常行为。
4.3.2 异常交易行为的专项说明
本报告期内,公司旗下所有投资组合参与的交易所公开竞价交易中,未出现同日反向交易成交
较少的单边交易量超过该证券当日成交量的 5%的情况。
本报告期内,未发现本基金有可能导致不公平交易和利益输送的异常交易。
4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明
4.4.1报告期内基金投资策略和运作分析
在报告期内,本基金的跟踪标的中证 500 指数涨幅为-19.61%,本基金净值增长-17.36%,基金
跑赢了跟踪标的 2.25%。
4.4.2 报告期内基金的业绩表现
截至 2016年 6月 30日,基金单位份额净值为 1.0647 元,本报告期份额净值增长率-17.36%,
同期业绩比较基准增长率为-18.57%,跑赢绩基准跑赢 1.21%。
4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望
上半年市场大幅波动。我们认为,今年下半年国内经济仍将底部波动,经济增长压力较大;但
是国企改革的步步推进,以及监管措施的落实,以及资产荒的普遍存在,会对市场的风险偏好边际
变化有积极影响。同时股市上半年经历了大幅调整,随着无风险利率的下行,预期下半年虽然市场
形势较为复杂,但是不乏结构性投资机会。
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本基金为股票型指数基金,以跟踪指数为目标,本基金将继续坚持采用量化策略进行指数复制
和风险管理,适时对投资组合进行再平衡调整,力求将跟踪误差控制在投资目标限定范围内,获取
与跟踪标的指数相近的收益率。
4.6 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明
报告期内,本基金管理人严格遵守 2006年 2月 15日颁布的《企业会计准则》、2007年 5月 15
日颁布的《证券投资基金会计核算业务指引》以及中国证券监督管理委员会颁布的《关于证券投资
基金执行<企业会计准则>估值业务及份额净值计价有关事项的通知》(证监会计字[2007]15 号)与
《关于进一步规范证券投资基金估值业务的的指导意见》(证监会公告[2008]38 号等相关规定和基
金合同的约定,日常估值由本基金管理人同本基金托管人一同进行,基金份额净值由本基金管理人
完成估值后,经本基金托管人复核无误后由基金管理人对外公布。月末、年中和年末估值复核与基
金会计账务的核对同时进行。
为确保公司估值程序的正常进行,本公司还成立了资产估值委员会。资产估值委员会由公司总
经理、分管领导、权益投资部总监、固定收益部总监、研究发展部总监、基金事务部总监、基金经
理、投资经理、基金会计和相关人员组成。在特殊情况下,公司召集估值委员会会议,讨论和决策
特殊估值事项,估值委员会集体决策,需到会的三分之二估值委员会成员表决通过 。
本公司参与估值流程各方之间没有存在任何重大利益冲突。
报告期内,本基金未签约与估值相关的定价服务。
4.7 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明
根据本基金基金合同约定,存续期内,本基金(包括金鹰中证 500份额、金鹰中证 500A份额、
金鹰中证 500B份额)不进行收益分配。
4.8 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明
报告期内,本基金资产净值发生已连续超过 20个工作日、60个工作日低于 5000万元的情形。
本基金管理人已按规定向监管部门报告,并已根据《公开募集证券投资基金运作管理办法》制定解
决方案。
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5 托管人报告
5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明
2016年上半年度,基金托管人在金鹰中证 500指数分级证券投资基金的托管过程中,严格遵守
了《证券投资基金法》及其他有关法律法规、基金合同、托管协议,尽职尽责地履行了托管人应尽
的义务,不存在任何损害基金持有人利益的行为。
5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明
2016年上半年度,金鹰基金管理有限公司在金鹰中证 500指数分级证券投资基金投资运作、基
金资产净值的计算、基金份额申购赎回价格的计算、基金费用开支等问题上,托管人未发现损害基
金持有人利益的行为。
本报告期内本基金未进行收益分配,符合基金合同的规定。
5.3 托管人对本半年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见
2016年上半年度,由金鹰基金管理有限公司编制并经托管人复核审查的有关金鹰中证 500指数
分级证券投资基金的半年度报告中财务指标、净值表现、收益分配情况、财务会计报告相关内容、
投资组合报告等内容真实、准确、完整。
6 半年度财务会计报告