广发成长优选灵活配置混合型证券投资基金2022年第3季度报告

基金管理人：广发基金管理有限公司
基金托管人：交通银行股份有限公司
报告送出日期：二〇二二年十月二十六日
广发成长优选灵活配置混合型证券投资基金 2022年第 3季度报告
2
§1 重要提示
基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈
述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
基金托管人交通银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2022 年 10 月
24 日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核
内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保
证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策
前应仔细阅读本基金的招募说明书。
本报告中财务资料未经审计。
本报告期自 2022年 7月 1日起至 9月 30日止。
§2 基金产品概况
基金简称 广发成长优选混合
基金主代码 000214
交易代码 000214
基金运作方式 契约型开放式
基金合同生效日 2013年 12月 11日
报告期末基金份额总额 433,666,299.44份
投资目标
在深入研究的基础上，自下而上精选具有良好持续
成长潜力的上市公司，在严格控制投资风险的前提
下，力求获得长期稳定的投资回报。
投资策略
本基金将根据宏观经济分析和整体市场估值水平
的变化自上而下的进行资产配置，对股票、债券和
货币市场工具等大类资产配置比例进行动态调整，
广发成长优选灵活配置混合型证券投资基金 2022年第 3季度报告
3
在降低市场风险的同时追求更高收益。
业绩比较基准 50%×沪深 300指数＋50%×中证全债指数
风险收益特征
本基金为混合型证券投资基金，其预期收益和风险
高于货币型基金、债券型基金，而低于股票型基金，
属于证券投资基金中的较高风险、较高收益品种。
基金管理人 广发基金管理有限公司
基金托管人 交通银行股份有限公司
§3 主要财务指标和基金净值表现
3.1 主要财务指标
单位：人民币元
主要财务指标
报告期
(2022年 7月 1日-2022年 9月 30
日)
1.本期已实现收益 3,698,584.34
2.本期利润 -26,119,903.01
3.加权平均基金份额本期利润 -0.0982
4.期末基金资产净值 691,464,338.74
5.期末基金份额净值 1.594
注：（1）所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入
费用后实际收益水平要低于所列数字。
（2）本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公
允价值变动收益）扣除相关费用和信用减值损失后的余额，本期利润为本期已实
现收益加上本期公允价值变动收益。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
阶段 净值增 净值增 业绩比 业绩比 ①-③ ②-④
广发成长优选灵活配置混合型证券投资基金 2022年第 3季度报告
4
长率① 长率标
准差②
较基准
收益率
③
较基准
收益率
标准差
④
过去三个
月
-4.90% 0.40% -7.05% 0.44% 2.15% -0.04%
过去六个
月
0.96% 0.42% -3.53% 0.59% 4.49% -0.17%
过去一年 1.78% 0.33% -8.98% 0.59% 10.76% -0.26%
过去三年 29.86% 0.56% 8.39% 0.63% 21.47% -0.07%
过去五年 31.98% 0.60% 15.60% 0.63% 16.38% -0.03%
自基金合
同生效起
至今
98.50% 0.67% 65.56% 0.71% 32.94% -0.04%
3.2.2 自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准
收益率变动的比较
广发成长优选灵活配置混合型证券投资基金
累计净值增长率与业绩比较基准收益率历史走势对比图
(2013年 12月 11日至 2022年 9月 30日)

广发成长优选灵活配置混合型证券投资基金 2022年第 3季度报告
5
§4 管理人报告
4.1 基金经理(或基金经理小组)简介
姓名 职务
任本基金的基金经
理期限 证券从业
年限
说明
任职日
期
离任日
期
姚秋
本基金的基金
经理；广发恒
悦债券型证券
投资基金的基
金经理；广发
鑫裕灵活配置
混合型证券投
资基金的基金
经理；债券投
资部总经理，
兼任固定收益
研究部总经理
2022-06-
02
- 8年
姚秋先生，经济学博士，
持有中国证券投资基金
业从业证书。曾任中国
建设银行北京分行投资
银行部债券研究员，中
国工商银行资产管理部
固定收益投资经理，新
华基金管理股份有限公
司总经理助理、基金经
理。
注：1.“任职日期”和“离职日期”指公司公告聘任或解聘日期。
2.证券从业的含义遵从《证券基金经营机构董事、监事、高级管理人员及从
业人员监督管理办法》的相关规定。
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
本报告期内，本基金管理人严格遵守《中华人民共和国证券投资基金法》等
有关法律法规及基金合同、基金招募说明书等有关基金法律文件的规定，本着诚
实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，在严格控制风险的基础上，为基
金份额持有人谋求最大利益。本报告期内基金运作合法合规，无损害基金持有人
利益的行为，基金的投资管理符合有关法规及基金合同的规定。
4.3 公平交易专项说明
4.3.1 公平交易制度的执行情况
公司通过建立科学、制衡的投资决策体系，加强交易分配环节的内部控制，
并通过实时的行为监控与及时的分析评估，保证公平交易原则的实现。
在投资决策的内部控制方面，公司建立了严格的投资备选库制度及投资授权
广发成长优选灵活配置混合型证券投资基金 2022年第 3季度报告
6
制度，投资组合的投资标的必须来源于公司备选库，投资组合经理在授权范围内
可以自主决策，超过投资权限的操作需要经过严格的审批程序。在交易过程中，
中央交易部按照“时间优先、价格优先、比例分配、综合平衡”的原则，公平分配
投资指令。金融工程与风险管理部风险控制岗通过投资交易系统对投资交易过程
进行实时监控及预警，实现投资风险的事中风险控制；稽核岗通过对投资、研究
及交易等全流程的独立监察稽核，实现投资风险的事后控制。
本报告期内，上述公平交易制度总体执行情况良好，不同的投资组合受到了
公平对待，未发生任何不公平的交易事项。
4.3.2 异常交易行为的专项说明
本报告期内，本公司旗下所有投资组合参与的交易所公开竞价交易中，同日
反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量的 5%的交易共有 2次，
均为指数量化投资组合因投资策略需要和其他组合发生的反向交易，有关投资经
理按规定履行了审批程序。
本报告期内，未发现本基金有可能导致不公平交易和利益输送的异常交易。
4.4 报告期内基金的投资策略和运作分析
2022年三季度，地产风险持续释放，出口景气度边际下滑，消费回升缓慢，
国内经济景气度总体仍较低。美国通胀维持高位，导致美联储货币政策持续收紧，
以美国国债为首的主要海外经济体国债收益率明显上行，全球市场风险偏好继续
受到一定压制。从国内市场看，债市呈现波动走强局面，股市表现为震荡下行，
股市估值水平已经处于低位，后续随着经济基本面探底回升，部分上市公司的盈
利压力将得到缓解。在此背景下，我们在控制组合风险的同时，着力把握优质资
产的低价买入机会。债券方面，本组合总体维持了中短久期的配置，优选高等级
信用债，维持适度杠杆水平以增厚组合收益。权益方面，本组合维持了化工、计
算机、传媒、食品饮料、医药、新能源产业链、非银金融等行业中基本面扎实、
中长期景气度有望保持的标的配置，并对部分性价比凸显的标的进行了增配；对
于银行、地产、传统制造等与经济增速变化密切相关的传统行业，我们着力寻找
其中具有较强竞争力、业绩增速能够持续高于行业增速、且市场给予了过于悲观
预期的标的，并适当进行配置。对于转债，由于三季度部分品种估值水平大幅回
落，我们对部分基本面扎实、估值合理的个券机会保持密切关注，但组合当前持
广发成长优选灵活配置混合型证券投资基金 2022年第 3季度报告
7
仓水平仍保持低位。
4.5 报告期内基金的业绩表现
本报告期内，本基金的份额净值增长率为-4.90%，同期业绩比较基准收益率
为-7.05%。
4.6报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说明
报告期内，本基金未出现连续二十个工作日基金份额持有人数量不满二百人
或者基金资产净值低于五千万元的情形。
§5 投资组合报告
5.1 报告期末基金资产组合情况
序号 项目 金额(元)
占基金总资产
的比例(%)
1 权益投资 262,804,297.76 33.39
其中：普通股 262,804,297.76 33.39
存托凭证 - -
2 固定收益投资 519,190,375.46 65.96
其中：债券 519,190,375.46 65.96
资产支持证券 - -
3 贵金属投资 - -
4 金融衍生品投资 - -
5 买入返售金融资产 - -

其中：买断式回购的买入返售
金融资产
- -
6 银行存款和结算备付金合计 5,091,054.53 0.65
7 其他资产 69,834.71 0.01
8 合计 787,155,562.46 100.00
广发成长优选灵活配置混合型证券投资基金 2022年第 3季度报告
8
5.2 报告期末按行业分类的股票投资组合
5.2.1 报告期末按行业分类的境内股票投资组合
代码 行业类别 公允价值（元）
占基金资产净值
比例（％）
A 农、林、牧、渔业 - -
B 采矿业
196,000.00

0.03

C 制造业 178,864,170.57 25.87
D
电力、热力、燃气及水生产和供应
业
- -
E 建筑业 - -
F 批发和零售业 - -
G 交通运输、仓储和邮政业 - -
H 住宿和餐饮业 - -
I 信息传输、软件和信息技术服务业 24,578,410.19 3.55
J 金融业 30,060,913.00 4.35
K 房地产业 5,220,000.00 0.75
L 租赁和商务服务业 594,750.00 0.09
M 科学研究和技术服务业 11,127,692.22 1.61
N 水利、环境和公共设施管理业 - -
O 居民服务、修理和其他服务业 - -
P 教育 - -
Q 卫生和社会工作 - -
R 文化、体育和娱乐业 12,162,361.78 1.76
S 综合 - -
合计 262,804,297.76 38.01
5.2.2 报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合
本基金本报告期末未持有通过港股通投资的股票。
5.3 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细
序号 股票代码 股票名称 数量(股) 公允价值(元)
占基金资产
净值比例(％)
广发成长优选灵活配置混合型证券投资基金 2022年第 3季度报告
9
1 688111 金山办公 70,811 14,240,800.21 2.06
2 000651 格力电器 403,000 13,069,290.00 1.89
3 300413 芒果超媒 485,500 12,103,515.00 1.75
4 002643 万润股份 755,000 11,007,900.00 1.59
5 300124 汇川技术 187,100 10,760,121.00 1.56
6 601166 兴业银行 645,000 10,739,250.00 1.55
7 300059 东方财富 583,900 10,288,318.00 1.49
8 600887 伊利股份 287,200 9,471,856.00 1.37
9 002001 新和成 424,600 9,421,874.00 1.36
10 600426 华鲁恒升 320,000 9,334,400.00 1.35
5.4 报告期末按债券品种分类的债券投资组合
序号 债券品种 公允价值(元)
占基金资产净
值比例(％)
1 国家债券 1,011.78 0.00
2 央行票据 - -
3 金融债券 345,242,741.25 49.93
其中：政策性金融债 128,255,563.33 18.55
4 企业债券 144,736,302.36 20.93
5 企业短期融资券 - -
6 中期票据 29,029,202.52 4.20
7 可转债（可交换债） 181,117.55 0.03
8 同业存单 - -
9 其他 - -
10 合计 519,190,375.46 75.09
5.5 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细
序号 债券代码 债券名称 数量(张) 公允价值(元)
占基金资产
净值比例(％)
1 1828012
18中信银
行二级 02
500,000 53,589,534.25 7.75
2 175584
20光证
G7
300,000 31,172,794.52 4.51
3 102103058
21京能源
MTN001
240,000 24,881,176.11 3.60
广发成长优选灵活配置混合型证券投资基金 2022年第 3季度报告
10
4 1828015
18招商银
行二级 01
220,000 23,471,932.60 3.39
5 220211 22国开 11 230,000 23,045,968.49 3.33
5.6 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券
投资明细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
5.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明
细
本基金本报告期末未持有贵金属。
5.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细
本基金本报告期末未持有权证。
5.9 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明
（1）本基金本报告期末未持有股指期货。
（2）本基金本报告期内未进行股指期货交易。
5.10 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明
（1）本基金本报告期末未持有国债期货。
（2）本基金本报告期内未进行国债期货交易。
5.11 投资组合报告附注
5.11.1 本基金投资的前十名证券的发行主体中，国家开发银行、上海浦东发展
银行股份有限公司、招商银行股份有限公司、中国农业发展银行、中国农业银行
股份有限公司、中国银行股份有限公司、中信银行股份有限公司在报告编制日前
一年内曾受到中国银行保险监督管理委员会或其派出机构的处罚。国信证券股份
有限公司、上海浦东发展银行股份有限公司在报告编制日前一年内曾受到中国人
民银行分支行的处罚。中信银行股份有限公司在报告编制日前一年内曾受到国家
市场监督管理总局的处罚。
本基金对上述主体发行的相关证券的投资决策程序符合相关法律法规及基金合
同的要求。除上述主体外，本基金投资的其他前十名证券的发行主体本期没有出
现被监管部门立案调查，或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。
广发成长优选灵活配置混合型证券投资基金 2022年第 3季度报告
11
5.11.2 本报告期内，基金投资的前十名股票未出现超出基金合同规定的备选股
票库的情形。
5.11.3 其他资产构成
序号 名称 金额(元)
1 存出保证金 63,292.72
2 应收证券清算款 -
3 应收股利 -
4 应收利息 -
5 应收申购款 6,541.99
6 其他应收款 -
7 待摊费用 -
8 其他 -
9 合计 69,834.71
5.11.4 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细
序号 债券代码 债券名称 公允价值(元)
占基金资产
净值比例(%)
1 113052 兴业转债 102,328.19 0.01
2 132022 20广版 EB 31,510.13 0.00
3 132018 G三峡 EB1 19,997.85 0.00
4 113021 中信转债 14,357.68 0.00
5 132021 19中电 EB 12,923.70 0.00
5.11.5 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限情况。
§6 开放式基金份额变动
单位：份
报告期期初基金份额总额 38,348,231.84
报告期期间基金总申购份额 396,900,471.96
广发成长优选灵活配置混合型证券投资基金 2022年第 3季度报告
12
减：报告期期间基金总赎回份额 1,582,404.36
报告期期间基金拆分变动份额（份额减少
以“-”填列）
-
报告期期末基金份额总额 433,666,299.44
§7 基金管理人运用固有资金投资本基金情况
7.1 基金管理人持有本基金份额变动情况
单位：份
报告期期初管理人持有的本基金份额 -
报告期期间买入/申购总份额 54,264,324.14
报告期期间卖出/赎回总份额 -
报告期期末管理人持有的本基金份额 54,264,324.14
报告期期末持有的本基金份额占基金总份额比
例（%）
12.51
7.2 基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细
序号 交易方式 交易日期 交易份额（份） 交易金额（元） 适用费率
1 申购 2022-08-10 51,635,054.50 90,000,000.00 0.00%
2 红利再投 2022-09-05 2,629,269.64 4,285,709.52 0.00%
合计 54,264,324.14 94,285,709.52
注：申购费 100元。
§8 影响投资者决策的其他重要信息
8.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况
投资者
类别
报告期内持有基金份额变化情况 报告期末持有基金情况
序号
持有基金份额
比例达到或者
超过 20%的时
间区间
期初
份额
申购份
额
赎回
份额
持有份额 份额占比
机构
1
20220804-2022
0930
-
215,46
3,506.4
7
-
215,463,506
.47
49.68%
2 20220708-2022 - 38,314, - 38,314,176. 8.83%
广发成长优选灵活配置混合型证券投资基金 2022年第 3季度报告
13
0804 176.25 25
3
20220701-2022
0714
16,36
6,066.
56
- -
16,366,066.
56
3.77%
产品特有风险
报告期内，本基金存在单一投资者持有份额比例达到或超过20%的情况，由此可能导致
的特有风险主要包括：
① 当投资者持有份额占比较为集中时，个别投资者的大额赎回可能会对基金资产运作
及净值表现产生较大影响；
② 在极端情况下，基金管理人可能无法以合理价格及时变现基金资产以应对投资者的
赎回申请，可能带来流动性风险；
③ 当个别投资者大额赎回引发巨额赎回，基金管理人可能根据基金合同约定决定部分
延期赎回或暂停接受基金的赎回申请，可能影响投资者赎回业务办理；
④ 在特定情况下，当个别投资者大额赎回，可能导致本基金资产规模和基金份额持有
人数量未能满足合同约定，基金还可能面临转换运作方式、与其他基金合并或者终止
基金合同等情形；
⑤ 在召开持有人大会并对审议事项进行投票表决时，持有基金份额占比较高的投资者
可能拥有较大话语权。
本基金管理人将对基金的大额申赎进行审慎评估并合理应对，完善流动性风险管控机
制，切实保护持有人利益。
§9 备查文件目录
9.1 备查文件目录
1.中国证监会批准广发成长优选灵活配置混合型证券投资基金募集的文件
2.《广发成长优选灵活配置混合型证券投资基金基金合同》
3.《广发基金管理有限公司开放式基金业务规则》
4.《广发成长优选灵活配置混合型证券投资基金托管协议》
5.法律意见书
6.基金管理人业务资格批件、营业执照
7.基金托管人业务资格批件、营业执照
9.2 存放地点
广州市海珠区琶洲大道东 1号保利国际广场南塔 31-33楼
9.3 查阅方式
1.书面查阅：投资者可在营业时间免费查阅，也可按工本费购买复印件；
广发成长优选灵活配置混合型证券投资基金 2022年第 3季度报告
14
2.网站查阅：基金管理人网址 www.gffunds.com.cn。

广发基金管理有限公司
二〇二二年十月二十六日