基金管理人:安信基金管理有限责任公司
基金托管人:招商证券股份有限公司
报告送出日期:2018年04月20日
重要提示
基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏,并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 基金托管人招商证券股份有限公司根据本基金合同规定,于2018年4月19日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容,保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,但不保证基金一定盈利。基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险,投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。 本报告中财务资料未经审计。 本报告期自2018年1月1日起至3月31日止。
基金产品概况
基金基本情况
基金简称
安信优势增长混合
基金主代码
001287
基金运作方式
契约型开放式
基金合同生效日
2015年05月20日
报告期末基金份额总额
36,125,741.20份
投资目标
本基金将以严谨细致的逻辑和基本面分析为基础,通过自上而下和自下而上结合,把握经济转型发展期具有较高增长潜力的上市公司的投资机会,力争实现基金资产的稳健增值。
投资策略
资产配置方面,通过对基本面数据的分析和逻辑梳理,分析比较大类资产的风险收益比,主动调整股票、债券及现金类资产的配置比例;股票投资方面,主要从行业配置和个股精选两个层面进行投资;固定收益类投资方面,根据宏观数据和市场交易情况,合理判断未来利率期限结构和中长期收益率变化趋势,构建固定收益类债券投资组合;此外,本基金还采用股指期货投资策略、权证投资策略、低风险套利型投资策略等衍生品投资策略和资产支持证券投资策略。
业绩比较基准
沪深300指数收益率×50%+中证综合债券指数收益率×50%。
风险收益特征
本基金为混合型基金,其预期收益及预期风险水平高于债券型基金和货币市场基金,但低于股票型基金,属于中等风险水平的投资品种。
基金管理人
安信基金管理有限责任公司
基金托管人
招商证券股份有限公司
下属分级基金的基金简称
安信优势增长混合A
安信优势增长混合C
下属分级基金的交易代码
001287
002036
报告期末下属分级基金的份额总额
33,037,785.08份
3,087,956.12份
主要财务指标和基金净值表现
主要财务指标
单位:人民币元
主要财务指标
报告期(2018年01月01日 - 2018年03月31日)
安信优势增长混合A
安信优势增长混合C
1.本期已实现收益
-117,658.90
-41,624.26
2.本期利润
-688,124.10
-33,347.67
3.加权平均基金份额本期利润
-0.0181
-0.0117
4.期末基金资产净值
49,994,899.05
4,657,356.70
5.期末基金份额净值
1.5133
1.5082
注:1、所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用,计入费用后实际收益水平要低于所列数字; 2、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入(不含公允价值变动收益)扣除相关费用后的余额,本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
基金净值表现
本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
安信优势增长混合A
阶段
净值增长率①
净值增长率标准差②
业绩比较基准收益率③
业绩比较基准收益率标准差④
①-③
②-④
过去三个月
-0.70%
1.48%
-0.56%
0.59%
-0.14%
0.89%
安信优势增长混合C
阶段
净值增长率①
净值增长率标准差②
业绩比较基准收益率③
业绩比较基准收益率标准差④
①-③
②-④
过去三个月
-0.74%
1.48%
-0.56%
0.59%
-0.18%
0.89%
自基金合同生效以来基金累计份额净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较
注:1、本基金基金合同生效日为2015年5月20日,本基金自2015年11月17日起增加C类份额。 2、本基金合同规定,基金管理人应当自基金合同生效之日起六个月内使基金的投资组合比例符合基金合同的约定。建仓期结束时,本基金的投资组合比例符合基金合同的约定。
管理人报告
基金经理(或基金经理小组)简介
姓名
职务
任本基金的基金经理期限
证券从业年限
说明
任职日期
离任日期
聂世林
本基金的基金经理
2016年2月18日
-
10.0年
聂世林先生,经济学硕士。历任安信证券股份有限公司资产管理部研究员、证券投资部研究员,安信基金管理有限责任公司研究部、权益投资部基金经理助理,现任安信基金管理有限责任公司权益投资部基金经理。曾任安信策略精选灵活配置混合型证券投资基金、安信优势增长灵活配置混合型证券投资基金、安信新目标灵活配合混合型证券投资基金的基金经理助理,现任安信优势增长灵活配置混合型证券投资基金、安信新目标灵活配合混合型证券投资基金的基金经理。
注:1、此处的“任职日期”、“离任日期”根据公司决定的公告(生效)日期填写。?2、证券从业年限计算标准遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》中关于证券从业人员范围的相关规定。
管理人对报告期内基金运作遵规守信情况的说明
???本报告期内,本基金管理人严格遵守《中华人民共和国证券投资基金法》、《证券投资基金销售管理办法》、《公开募集证券投资基金运作管理办法》、《证券投资基金信息披露管理办法》等法律法规、监管部门的相关规定及基金合同的约定,依照诚实信用、勤勉尽责、安全高效的原则管理和运用基金资产,在认真控制投资风险的基础上,为基金份额持有人谋求最大利益,没有损害基金份额持有人利益的行为。
公平交易专项说明
公平交易制度的执行情况
本报告期内,本基金管理人严格执行《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》和公司制定的公平交易相关制度,公平对待旗下管理的所有基金和投资组合。
异常交易行为的专项说明
报告期内未发现有可能导致不公平交易和利益输送的异常交易行为。本报告期内,本公司所有投资组合参与的交易所公开竞价同日反向交易不存在成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量的5%的情形。
报告期内基金的投资策略和业绩表现说明
报告期内基金投资策略和运作分析
2018年第一季度初,市场延续2017年的风格,看好大金融和各周期性行业龙头,一致预期导致这类公司在短期内快速上涨。由于金融降杠杆,利率维持高位,市场始终缺乏有效增量资金。当外围股市出现波动,引发A股短期快速调整,市场风格被打破。贸易争端的升级导致季度内出现第二次大幅调整,这加速了市场风格的转变。独角兽快速过会,鼓励创新,修改相关上市规定,成立国家级新兴产业投资基金等等,这些举措进一步提升了成长股的风险偏好。
本基金经历2月快速调整之后,开始适当均衡配置。减持了过去两年涨幅过大,预期过高的行业和品种,主要包括强周期、地产、金融和大消费等。去杠杆,防风险是今后一段时期的主要政策取向,基建和地产投资再度超预期的概率很低,因此我们相对看淡偏周期这条线。大消费由于过去两年涨幅大,市场挖掘充分,未来看点在于盈利的上升,估值向上的压力将越来越大。成长股的部分细分子行业出现了积极变化,比如云计算、企业信息化、创新药、医疗器械及服务、新零售等等,一些细分子行业的龙头公司已经看到相关收入和利润的快速增长。对于整个市场流动性我们依然偏谨慎,不存在指数大幅上涨的基础,均衡配置有利于降低组合的净值波动。
报告期内基金的业绩表现
截至本报告期末,安信优势增长混合A基金份额净值为1.5133元,本报告期基金份额净值增长率为-0.70%;截至本报告期末安信优势增长混合C基金份额净值为1.5082元,本报告期基金份额净值增长率为-0.74%;同期业绩比较基准收益率为-0.56%。
报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说明
无。
投资组合报告
报告期末基金资产组合情况
序号
项目
金额(人民币元 )
占基金总资产的比例(%)
1
权益投资
50,754,705.29
88.01
其中:股票
50,754,705.29
88.01
2
基金投资
-
-
3
固定收益投资
-
-
其中:债券
-
-
资产支持证券
-
-
4
贵金属投资
-
-
5
金融衍生品投资
-
-
6
买入返售金融资产
-
-
其中:买断式回购的买入返售金融资产
-
-
7
银行存款和结算备付金合计
6,691,221.59
11.60
8
其他资产
224,063.97
0.39
9
合计
57,669,990.85
100.00
报告期末按行业分类的股票投资组合
报告期末按行业分类的境内股票投资组合
代码
行业类别
公允价值(元)
占基金资产净值比例(%)
A
农、林、牧、渔业
2,782,865.00
5.09
B
采矿业
-
-
C
制造业
23,192,586.18
42.44
D
电力、热力、燃气及水生产和供应业
-
-
E
建筑业
-
-
F
批发和零售业
3,971,269.50
7.27
G
交通运输、仓储和邮政业
-
-
H
住宿和餐饮业
-
-
I
信息传输、软件和信息技术服务业
9,303,149.04
17.02
J
金融业
4,752,591.57
8.70
K
房地产业
1,119,052.00
2.05
L
租赁和商务服务业
-
-
M
科学研究和技术服务业
-
-
N
水利、环境和公共设施管理业
-
-
O
居民服务、修理和其他服务业
-
-
P
教育
-
-
Q
卫生和社会工作
5,633,192.00
10.31
R
文化、体育和娱乐业
-
-
S
综合
-
-
合计
50,754,705.29
92.87
报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合
本基金本报告期末未持有港股通股票。
报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细
序号
股票代码
股票名称
数量(股)
公允价值(元)
占基金资产净值比例(%)
1
601318
中国平安
48,347
3,157,542.57
5.78
2
300244
迪安诊断
120,600
3,113,892.00
5.70
3
600763
通策医疗
61,000
2,519,300.00
4.61
4
600570
恒生电子
41,200
2,462,936.00
4.51
5
002696
百洋股份
115,700
2,371,850.00
4.34
6
000063
中兴通讯
74,600
2,249,190.00
4.12
7
300383
光环新网
118,300
2,218,125.00
4.06
8
603658
安图生物
39,800
2,149,996.00
3.93
9
002419
天虹股份
106,000
2,072,300.00
3.79
10
300050
世纪鼎利
203,049
1,819,319.04
3.33
报告期末按债券品种分类的债券投资组合
本基金本报告期末未持有债券。
报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细
本基金本报告期末未持有债券。
报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。?
报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细
本基金本报告期末未持有贵金属。
报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细
本基金本报告期末未持有权证。
报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明
报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细
本基金本报告期末未持有股指期货合约。
本基金投资股指期货的投资政策
本基金的股指期货投资,以风险对冲、套期保值为主要目的,以控制股票投资组合的系统性风险。套期保值主要选择流动性好、交易活跃的期货合约,结合股指期货的估值定价模型,与需要作风险对冲的股票现货资产进行匹配,在投资授权审批流程完成后进行股指期货套期保值投资,实现基金资产增值保值。
报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明
本期国债期货投资政策
本基金尚未在基金合同中明确国债期货的投资策略、比例限制、信息披露等,本基金暂不参与国债期货交易。
报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细
本基金本报告期末未持有国债期货合约。
本期国债期货投资评价
本基金尚未在基金合同中明确国债期货的投资策略、比例限制、信息披露等,本基金暂不参与国债期货交易。
投资组合报告附注
本基金投资的前十名证券的发行主体除通策医疗(600763),本期没有出现被监管部门立案调查,或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。
通策医疗投资股份有限公司(下称通策医疗,股票代码:600763)收到中国证券监督管理委员会浙江监管局行政监管措施决定书《关于对通策医疗投资股份有限公司及相关人员采取出具警示函措施的决定》([2017]27号),通策医疗存在因财务报表更正导致2015年年度报告信息披露不准确的违法违规事项。上述行为违反了《上市公司信息披露管理办法》第二条、第三条的相关规定。按照《上市公司信息披露管理办法》第五十八条、第五十九条的规定,证监局决定对通策医疗及时任董事长赵玲玲、时任董事会秘书黄浴华和时任财务总监王毅予以警示。通策医疗应充分吸取教训,加强相关法律法规学习,提高规范运作意识,认真履行信息披露义务;董事、监事、高级管理人员应当履行勤勉尽责义务,促使公司规范运作,并保证信息披露的真实、准确、完整、及时、公平。
基金管理人对上述证券的投资决策程序符合相关法律法规和公司制度的要求。
本基金投资的前十名股票没有超出基金合同规定的备选股票库,本基金管理人从制度和流程上要求股票必须先入库再买入。
其他资产构成
序号
名称
金额(人民币元)
1
存出保证金
139,668.73
2
应收证券清算款
-
3
应收股利
-
4
应收利息
2,763.42
5
应收申购款
81,631.82
6
其他应收款
-
7
待摊费用
-
8
其他
-
9
合计
224,063.97
报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细
本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。?
报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限情况。
投资组合报告附注的其他文字描述部分
由于四舍五入原因,分项之和与合计可能有尾差。
开放式基金份额变动
单位:份
项目
安信优势增长混合A
安信优势增长混合C
报告期期初基金份额总额
38,762,260.60
2,712,468.58
报告期期间基金总申购份额
22,181,103.95
571,844.19
减:报告期期间基金总赎回份额
27,905,579.47
196,356.65
报告期期间基金拆分变动份额(份额减少以"-"填列)
-
-
报告期期末基金份额总额
33,037,785.08
3,087,956.12
基金管理人运用固有资金投资本基金情况
基金管理人持有本基金份额变动情况
单位:份
报告期期初管理人持有的本基金份额
2,390,819.25
报告期期间买入/申购总份额
-
报告期期间卖出/赎回总份额
-
报告期期末管理人持有的本基金份额
2,390,819.25
报告期期末持有的本基金份额占基金总份额比例(%)
6.62
基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细
本报告期内,本基金管理人不存在申购、赎回或买卖本基金的情况。
影响投资者决策的其他重要信息
报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况
无。
影响投资者决策的其他重要信息
无。
备查文件目录
备查文件目录
1、中国证监会核准安信优势增长灵活配置混合型证券投资基金募集的文件;2、《安信优势增长灵活配置混合型证券投资基金基金合同》;3、《安信优势增长灵活配置混合型证券投资基金托管协议》;4、《安信优势增长灵活配置混合型证券投资基金招募说明书》;5、中国证监会要求的其他文件。
存放地点
本基金管理人和基金托管人的住所。
查阅方式
上述文件可在安信基金管理有限责任公司互联网站上查阅,或者在营业时间内到安信基金管理有限责任公司查阅。 投资者对本报告书如有疑问,可咨询本基金管理人安信基金管理有限责任公司。 客户服务电话:4008-088-088 网址:http://www.essencefund.com
安信基金管理有限责任公司
2018年04月20日