基金管理人:南方基金管理股份有限公司
基金托管人:招商银行股份有限公司
报告送出日期:2018年04月21日
重要提示
基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏,并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 ?基金托管人招商银行股份有限公司根据本基金合同规定,于2018年04月18日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容,保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 ?基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,但不保证基金一定盈利。 ?基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险,投资者在做出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。 ?本报告中财务资料未经审计。 ?本报告期自2018年01月01日起至2018年03月31日止。
基金产品概况
基金基本情况
基金简称
南方甑智定期开放混合型发起式
基金主代码
002850
基金运作方式
契约型开放式
基金合同生效日
2016年07月06日
报告期末基金份额总额
1,164,605,610.92份
投资目标
本基金在严格控制风险的前提下,力争获得长期稳定的投资收益。
投资策略
本基金通过定性与定量相结合的方法分析宏观经济和证券市场发展趋势,评估市场的系统性风险和各类资产的预期收益与风险,据此合理制定和调整股票、债券等各类资产的比例,在保持总体风险水平相对稳定的基础上,力争投资组合的稳定增值。此外,本基金将持续地进行定期与不定期的资产配置风险监控,适时地做出相应的调整。
业绩比较基准
沪深300指数收益率×20%+中债综合指数收益率×80%
风险收益特征
本基金为混合型基金,其长期平均风险和预期收益水平低于股票型基金,高于债券型基金、货币市场基金。
基金管理人
南方基金管理股份有限公司
基金托管人
招商银行股份有限公司
注:本基金在交易所行情系统净值揭示等其他信息披露场合下,可简称为“南方甑智”。
主要财务指标和基金净值表现
主要财务指标
单位:人民币元
主要财务指标
报告期(2018年01月01日 - 2018年03月31日)
1.本期已实现收益
4,751,052.26
2.本期利润
6,205,931.21
3.加权平均基金份额本期利润
0.0053
4.期末基金资产净值
1,064,428,892.22
5.期末基金份额净值
0.914
注:1、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入(不含公允价值变动收益)扣除相关费用后的余额,本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益;
2、所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用,计入费用后实际收益水平要低于所列数字。
基金净值表现
本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
阶段
净值增长率①
净值增长率标准差②
业绩比较基准收益率③
业绩比较基准收益率标准差④
①-③
②-④
过去三个月
0.55%
0.39%
0.32%
0.23%
0.23%
0.16%
注:-
自基金合同生效以来基金累计份额净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较
管理人报告
基金经理(或基金经理小组)简介
姓名
职务
任本基金的基金经理期限
证券从业年限
说明
任职日期
离任日期
林乐峰
本基金基金经理
2017年12月15日
9年
北京大学理学硕士,具有基金从业资格。2008年7月加入南方基金研究部,历任研究员、高级研究员,负责钢铁、机械制造、中小市值的行业研究。2015年2月至2016年3月,任南方高增长基金经理助理;2016年3月至今,任南方宝元基金经理;2017年8月至今,任南方安康混合基金经理;2017年12月至今,任南方甑智混合、南方转型混合基金经理。
刘文良
本基金基金经理
2016年7月6日
5年
北京大学金融学专业硕士,具有基金从业资格。2012年7月加入南方基金,历任固定收益部转债研究员、宏观研究员、信用分析师;2015年2月至2015年8月,任南方永利基金经理助理;2015年12月至2017年2月,任南方弘利基金经理;2015年12月至2017年5月,任南方安心基金经理;2015年8月至今,任南方永利基金经理;2016年6月至今,任南方广利基金经理;2016年7月至今,任南方甑智混合基金经理;2016年11月至今,任南方荣发、南方卓元基金经理;2017年5月至今,任南方和利、南方和元、南方纯元基金经理;2017年6月至今,任南方高元基金经理。 2017年8月至今,任南方祥元基金经理;2017年9月至今,任南方兴利基金经理;2018年3月至今,任南方希元转债基金经理。
注:1.对基金的首任基金经理,其“任职日期”为基金合同生效日,“离任日期”为根据公司决定确定的解聘日期;对此后的非首任基金经理,“任职日期”和“离任日期”分别指根据公司决定确定的聘任日期和解聘日期。? 2.证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。
管理人对报告期内基金运作遵规守信情况的说明
本报告期内,本基金管理人严格遵守《中华人民共和国证券投资基金法》等有关法律法规、中国证监会和《南方甑智定期开放混合型发起式证券投资基金基金合同》的规定,本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,在严格控制风险的基础上,为基金份额持有人谋求最大利益。本报告期内,基金运作整体合法合规,没有损害基金份额持有人利益。基金的投资范围、投资比例及投资组合符合有关法律法规及基金合同的规定。
公平交易专项说明
公平交易制度的执行情况
本报告期内,本基金管理人严格执行《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》,完善相应制度及流程,通过系统和人工等各种方式在各业务环节严格控制交易公平执行,公平对待旗下管理的所有基金和投资组合。
异常交易行为的专项说明
?本基金于本报告期内不存在异常交易行为。本报告期内基金管理人管理的所有投资组合参与的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量均未超过该证券当日成交量的5%。
报告期内基金的投资策略和业绩表现说明
报告期内基金投资策略和运作分析
2018年一季度,国内各项经济数据继续保持平稳,PMI保持在景气状态,消费增速稳定,固定资产投资增速略有回落,出口保持较好的增速。通胀有所上行,但仍然保持在可控状态。M2继续维持在较低水平,金融体系的去杠杆仍在持续,对房地产行业的调控也在持续。海外方面,大多数经济体保持着复苏的态势,这有利于中国的出口表现。但近期中美贸易摩擦加剧,有可能产生一系列连锁反应,使得未来中国出口形势有较大的不确定性。受种种因素影响,一季度A股市场指数先涨后跌,上证指数下跌4.18%,沪深300指数下跌3.28%,中小板指下跌1.47%,仅创业板指上涨8.43%。各行业指数中,仅计算机、旅游、医药指数在一季度实现上涨。 权益投资方面,我们认为经济走势出现大幅度下行风险的可能性不大。在此情况下,部分优质的上市公司将继续保持较好的业绩增长态势。因此本基金在一季度采用了较高的股票仓位,继续持有了稳健增长的消费品,包括食品饮料、家居家用品、医药等,对基本面有所改善且估值处于底部的银行股也进行了重点配置,并择机增加了对成长股的配置。 安全资产方面,一季度债券市场先抑后扬,收益率曲线陡峭化下行,一季度本基金继续采取短期债券、同业存单到期滚动投资为主的策略,保持了较高的组合杠杆,保持低久期、高静态,主要获取利息收益。年初资金超预期宽松、贸易战等因素导致全球避险情绪上升、配置性需求释放推动债市上涨,但经济基本面韧性强,金融监管政策有待落地,债券市场在经历2-3月快速上涨之后可能出现一定反复,多空因素交织下二季度可能呈现震荡行情。本基金将保持稳健的操作策略,考虑到持仓与定开期匹配因素,在严格控制信用风险的前提下,以短期品种到期滚动投资为主,适当提高组合杠杆,重点配置中短期信用债,获取持有收益。
报告期内基金的业绩表现
本报告期,本基金净值增长率为0.55%,业绩比较基准收益率为0.32%。
报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说明
无。
投资组合报告
报告期末基金资产组合情况
序号
项目
金额(人民币元 )
占基金总资产的比例(%)
1
权益投资
290,367,645.38
21.86
其中:股票
290,367,645.38
21.86
2
基金投资
-
-
3
固定收益投资
1,005,728,030.80
75.72
其中:债券
975,746,030.80
73.46
资产支持证券
29,982,000.00
2.26
4
贵金属投资
-
-
5
金融衍生品投资
-
-
6
买入返售金融资产
-
-
其中:买断式回购的买入返售金融资产
-
-
7
银行存款和结算备付金合计
11,659,546.65
0.88
8
其他资产
20,478,879.40
1.54
-
合计
1,328,234,102.23
100.00
报告期末按行业分类的股票投资组合
报告期末按行业分类的境内股票投资组合
代码
行业类别
公允价值(元)
占基金资产净值比例(%)
A
农、林、牧、渔业
-
-
B
采矿业
3,399,419.00
0.32
C
制造业
193,117,081.75
18.14
D
电力、热力、燃气及水生产和供应业
-
-
E
建筑业
-
-
F
批发和零售业
10,076,832.87
0.95
G
交通运输、仓储和邮政业
4,261,659.62
0.40
H
住宿和餐饮业
-
-
I
信息传输、软件和信息技术服务业
27,403,532.47
2.57
J
金融业
40,409,099.67
3.80
K
房地产业
2,694,000.00
0.25
L
租赁和商务服务业
9,006,020.00
0.85
M
科学研究和技术服务业
-
-
N
水利、环境和公共设施管理业
-
-
O
居民服务、修理和其他服务业
-
-
P
教育
-
-
Q
卫生和社会工作
-
-
R
文化、体育和娱乐业
-
-
S
综合
-
-
合计
290,367,645.38
27.28
报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合
注:本基金本报告期末未持有港股通股票投资。
报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细
序号
股票代码
股票名称
数量(股)
公允价值(元)
占基金资产净值比例(%)
1
000786
北新建材
680,000
17,122,400.00
1.61
2
600872
中炬高新
680,000
15,959,600.00
1.50
3
600887
伊利股份
510,000
14,529,900.00
1.37
4
000910
大亚圣象
700,000
14,126,000.00
1.33
5
300271
华宇软件
660,099
13,525,428.51
1.27
6
600486
扬农化工
249,980
11,974,042.00
1.12
7
601166
兴业银行
700,000
11,683,000.00
1.10
8
603228
景旺电子
200,020
10,571,057.00
0.99
9
002279
久其软件
800,000
10,432,000.00
0.98
10
000028
国药一致
169,000
10,050,430.00
0.94
报告期末按债券品种分类的债券投资组合
序号
债券品种
公允价值(元)
占基金资产净值比例(%)
1
国家债券
-
-
2
央行票据
-
-
3
金融债券
-
-
其中:政策性金融债
-
-
4
企业债券
172,581,484.00
16.21
5
企业短期融资券
683,710,000.00
64.23
6
中期票据
118,970,000.00
11.18
7
可转债(可交换债)
484,546.80
0.05
8
同业存单
-
-
-
合计
975,746,030.80
91.67
报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细
序号
债券代码
债券名称
数量(张)
公允价值(元)
占基金资产净值比例(%)
1
136176
16绿地01
500,000
49,015,000.00
4.60
2
011758089
17南方水泥SCP005
400,000
40,192,000.00
3.78
3
101355009
13中铝业MTN001
300,000
30,321,000.00
2.85
4
041756007
17冀交投CP002
300,000
30,273,000.00
2.84
5
041761011
17潞安CP002
300,000
30,204,000.00
2.84
报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明细
序号
证券代码
证券名称
数量(份)
公允价值(人民币元)
占基金资产净值比例(%)
1
146129
花呗27A1
300,000
29,982,000.00
2.82
报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细
注:本基金本报告期末未持有贵金属。
报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细
注:本基金本报告期末未持有权证。
报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明
注:本基金本报告期内未投资股指期货。
报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明
注:本基金本报告期内未投资国债期货。
投资组合报告附注
声明本基金投资的前十名证券的发行主体本期是否出现被监管部门立案调查,或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。如是,还应对相关证券的投资决策程序做出说明
本基金投资的前十名证券的发行主体本期没有出现被监管部门立案调查,或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。
声明基金投资的前十名股票是否超出基金合同规定的备选股票库。如是,还应对相关股票的投资决策程序做出说明
本基金投资的前十名股票没有超出基金合同规定的备选股票库。
其他资产构成
序号
名称
金额(人民币元)
1
存出保证金
197,534.72
2
应收证券清算款
219,235.29
3
应收股利
-
4
应收利息
20,062,109.39
5
应收申购款
-
6
其他应收款
-
7
待摊费用
-
8
其他
-
9
合计
20,478,879.40
报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细
注:本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。?
报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
注:本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限情况。
开放式基金份额变动
单位:份
报告期期初基金份额总额
1,164,605,610.92
报告期期间基金总申购份额
-
减:报告期期间基金总赎回份额
-
报告期期间基金拆分变动份额(份额减少以"-"填列)
-
报告期期末基金份额总额
1,164,605,610.92
基金管理人运用固有资金投资本基金情况
基金管理人持有本基金份额变动情况
单位:份
报告期期初管理人持有的本基金份额
10,007,389.62
报告期期间买入/申购总份额
-
报告期期间卖出/赎回总份额
-
报告期期末管理人持有的本基金份额
10,007,389.62
报告期期末持有的本基金份额占基金总份额比例(%)
0.86
基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细
注: 本报告期内,基金管理人不存在申购、赎回或买卖本基金的情况。
报告期末发起式基金发起资金持有份额情况
项目
持有份额总数
持有份额占基金总份额比例(%)
发起份额总数
发起份额占基金总份额比例(%)
发起份额承诺持有期限
基金管理人固有资金
10,007,389.62
0.86
9,900,000.00
0.85
自合同生效之日起不少于3年
基金管理人高级管理人员
-
-
-
-
-
基金经理等人员
117,634.46
0.01
100,000.00
0.01
自合同生效之日起不少于3年
基金管理人股东
-
-
-
-
-
其他
-
-
-
-
-
合计
10,125,024.08
0.87
10,000,000.00
0.86
自合同生效之日起不少于3年
影响投资者决策的其他重要信息
报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况
无。
影响投资者决策的其他重要信息
无。
备查文件目录
备查文件目录
1、南方甑智定期开放混合型发起式证券投资基金基金合同; 2、南方甑智定期开放混合型发起式证券投资基金托管协议; 3、南方甑智定期开放混合型发起式证券投资基金2018年1季度报告原文。
存放地点
深圳市福田区福田街道福华一路六号免税商务大厦31-33层。
查阅方式
网站:http://www.nffund.com