基金管理人:国海富兰克林基金管理有限公司
基金托管人:中国银行股份有限公司
报告送出日期:2020年 10月 28日
富兰克林国海全球科技互联混合型证券投资基金(QDII)2020年第 3季度报告
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§1 重要提示
基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏,
并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
基金托管人中国银行股份有限公司根据本基金合同规定,于 2020年 10月 26日复核了本报告
中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容,保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或
者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险,投资者在作出投资决策前应仔细阅读本
基金的招募说明书。
本报告中财务资料未经审计。
本报告期自 2020年 7月 1日起至 9月 30日止。
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§2 基金产品概况
基金简称 国富全球科技互联混合(QDII)
基金主代码 006373
基金运作方式 契约型开放式
基金合同生效日 2018年 11月 20日
报告期末基金份额总额 22,302,232.47份
投资目标 本基金在审慎的投资管理和风险控制下,力争总回报最大化,
以谋求长期保值增值。
投资策略 本基金在投资过程中,对于境内投资,首先强调互联网上市公
司的品质与成长性的结合。采取“自下而上”的选股策略,注
重个股成长性指标分析,挖掘拥有更佳成长特性的公司,构建
股票池。对于境外投资,结合各国互联网企业的发展实际情况,
充分利用市场的广度和深度,挖掘具有广阔成长空间,良好商
业模式,独特竞争优势且估值合理的公司,甄别不同国家地区
互联网企业的投资机会。最后通过深入的投资价值评估,形成
优化的投资组合。 在固定收益类投资部分,其资产布局坚
持安全性、流动性和收益性为资产配置原则,并结合现金管理、
货币市场工具等来制订具体策略。 (一)股票投资策略
1、 科技互联主题的界定 本基金所指的科技互联主题相
关公司指主要收入或预期收入来源于科技互联主题及相关业务
的公司。 2、投资策略 (1)股票初级筛选 根据上
市公司的财务数据和其他公司信息,通过财务分析、商业模式
分析以及公司管理层分析三个方面初步筛选出具备良好品质和
成长能力的上市公司。 (2)公司深度基本面分析 通过
对上市公司进行深入的基本面分析与实地调研,从 3-5 年较
长的周期内从成长性和品质两方面对上市公司进行深度研究。
(3)投资价值评估 对经过深入基本面分析,具备良好品质
和成长性的上市公司,通过相对估值和绝对估值方法分析股票
的合理估值,筛选出市场价格低估或合理的上市公司股票。
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(4)投资组合构建与管理 对于具备投资价值的上市公司股
票,结合宏观经济和政策、证券市场状况、市场流动性和公司
行为等,按照投资目标,构建投资组合。 (5)投资组合的
调整和优化 基金管理人及时跟踪全球经济形势、证券市场
状况,进行财务报表分析、实地调研,通过内部研究报告,结
合外部研究报告对个股及相关信息进行持续的追踪和更新,并
结合基金申购和赎回的现金流量情况以及组合风险与绩效评估
情况,对投资组合进行动态评估和监控,适时进行调整和优化。
(二)债券投资策略 本基金根据基金资产投资运作的具体
情况,通过债券投资以达到优化流动性管理的目的。本基金将
投资于境内债券及与中国证监会签订了双边监管合作谅解备忘
录的国家或地区信用等级为投资级以上的债券,其资产组合以
安全性、流动性和收益性为配置原则。 (三)金融衍生品
投资策略 基金管理人在确保与基金投资目标相一致的前提
下,可本着谨慎和风险可控的原则,适度投资于经中国证监会
允许的各类金融衍生产品,如期权、期货、权证、远期合约、
掉期等。本基金投资于衍生工具主要是为了避险和增值、管理
汇率风险,以便能够更好地实现基金的投资目标。本基金投资
于各类金融衍生工具的全部敞口不高于基金资产净值的 100%。
本基金金融衍生品投资的主要策略包括: (1)避险 本
基金不进行外汇汇率的投机交易,但在必要时,可以利用货币
远期、期货、期权或互换等金融衍生工具来管理汇率风险,以
规避汇率剧烈波动对基金的业绩产生不良影响。 本基金可
利用股票市场指数相关的衍生产品,以规避市场的系统性风险;
可利用证券相关的衍生产品,以规避单个证券在短时期内剧烈
波动的风险等。 (2)有效管理 利用金融衍生品交易成
本低、流动性好等特点,有效帮助投资组合及时调整仓位,提
高投资组合的运作效率等。 未来,随着全球证券市场投资
工具的发展和丰富,基金可相应调整和更新相关投资策略,并
在招募说明书更新中公告。 (四)外汇管理 本基金将
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贯彻以实现外汇管理的套期保值、有效规避人民币汇率风险为
主的外汇管理政策。外汇管理的目标将主要依靠套期保值策略
来实现。由于考虑收益性的目标,本基金在资产配置过程中仍
然不可避免的存在外汇风险敞口,为了进一步降低风险敞口,
本基金将充分利用全球市场上存在的汇率管理工具以及货币远
期、货币掉期等衍生金融工具来对冲汇率风险。
业绩比较基准 40%×MSCI全球信息科技指数+40%×中证海外中国互联网指数+
人民币活期存款利率(税后)×20%
风险收益特征 本基金为混合型基金,其预期收益及预期风险水平低于股票型
基金,高于债券型基金及货币市场基金,属于中风险收益特征
的证券投资基金。
基金管理人 国海富兰克林基金管理有限公司
基金托管人 中国银行股份有限公司
下属分级基金的基金简称
国富全球科技互联混合(QDII)
人民币
国富全球科技互联混合(QDII)美
元现汇
下属分级基金的交易代码 006373 006374
报告期末下属分级基金的份
额总额
21,537,380.87份 764,851.60份
境外资产托管人
英文名称:JPMorgan Chase Bank, National Association
中文名称:摩根大通银行
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§3 主要财务指标和基金净值表现
3.1 主要财务指标
单位:人民币元
主要财务指标 报告期(2020年 7月 1日-2020年 9月 30日)
国富全球科技互联混合(QDII)人
民币
国富全球科技互联混合(QDII)美元
现汇
1.本期已实现收益 6,423,739.40 1,319,899.94
2.本期利润 3,199,527.90 650,947.90
3.加权平均基金份额本
期利润
0.1413 0.9346
4.期末基金资产净值 41,174,310.39 10,103,152.68
5.期末基金份额净值 1.9118 1.9397
注:
1. 本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入(不含公允价值变动收益)
扣除相关费用后的余额,本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
2. 上述基金业绩指标不包括持有人交易基金的各项费用,例如,开放式基金的申购赎回费
等,计入费用后实际收益要低于所列数字。
3. 国富全球科技互联混合(QDII)人民币份额以人民币计价并进行申购获得人民币份额;
国富全球科技互联混合(QDII)美元份额以美元计价并进行申购获得美元份额。
4. 国富全球科技互联混合(QDII)美元份额的加权平均基金份额本期利润为每份美元份额
对应的利润。
5. 国富全球科技互联混合(QDII)美元份额的期末基金份额净值单位为美元。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
国富全球科技互联混合(QDII)人民币
阶段 净值增长率①
净值增长率标
准差②
业绩比较基准
收益率③
业绩比较基准
收益率标准差
④
①-③ ②-④
过去三个月 8.61% 1.39% 7.07% 1.11% 1.54% 0.28%
过去六个月 42.63% 1.41% 35.22% 1.21% 7.41% 0.20%
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过去一年 59.93% 1.62% 39.72% 1.45% 20.21% 0.17%
自基金合同
生效起至今
91.18% 1.30% 54.82% 1.27% 36.36% 0.03%
国富全球科技互联混合(QDII)美元现汇
阶段 净值增长率①
净值增长率标
准差②
业绩比较基准
收益率③
业绩比较基准
收益率标准差
④
①-③ ②-④
过去三个月 12.58% 1.37% 7.07% 1.11% 5.51% 0.26%
过去六个月 47.76% 1.39% 35.22% 1.21% 12.54% 0.18%
过去一年 64.72% 1.60% 39.72% 1.45% 25.00% 0.15%
自基金合同
生效起至今
93.97% 1.30% 54.82% 1.27% 39.15% 0.03%
3.2.2 自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益
率变动的比较
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注:本基金的基金合同生效日为 2018年 11月 20日。本基金在 6个月建仓期结束时,各项投资比
例符合基金合同约定。
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§4 管理人报告
4.1 基金经理(或基金经理小组)简介
姓名 职务
任本基金的基金经理期限 证券从业
年限
说明
任职日期 离任日期
狄星华
国富全球
科技互联
混合
(QDII)基
金的基金
经理兼高
级研究员
2018年 11月
20日
- 12年
狄星华女士,CFA,上海大学世界经济学
硕士。历任道琼斯咨询(上海)有限公司分
析师,易唯思商务咨询有限公司高级分析
师,国海富兰克林基金管理有限公司高级
研究员。截至本报告期末任国海富兰克林
基金管理有限公司国富全球科技互联混
合(QDII)基金的基金经理兼高级研究员。
徐成
公司 QDII
投资总
监,国富
亚洲机会
股票
(QDII)基
金、国富
大中华精
选混合
(QDII)基
金、国富
美元债定
期债券
(QDII)基
金、国富
沪港深成
长精选股
票基金、
国富估值
优势混合
基金、国
富全球科
技互联混
合(QDII)
基金及国
富港股通
远见价值
混合基金
的基金经
理
2018年 11月
20日
- 14年
徐成先生,CFA,朴茨茅斯大学(英国)
金融决策分析硕士。历任永丰金证券(亚
洲)有限公司上海办事处研究员,新加坡
东京海上国际资产管理有限公司上海办
事处研究员、高级研究员、首席代表,国
海富兰克林基金管理有限公司 QDII投资
副总监。截至本报告期末任国海富兰克林
基金管理有限公司 QDII投资总监,国富
亚洲机会股票(QDII)基金、国富大中华精
选混合(QDII)基金、国富美元债定期债券
(QDII)基金、国富沪港深成长精选股票基
金、国富估值优势混合基金、国富全球科
技互联混合(QDII)基金及国富港股通远
见价值混合基金的基金经理。
注:
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1. 表中“任职日期”和“离任日期”分别指根据公司决定确定的聘任日期和解聘日期,其中,
首任基金经理的“任职日期”为基金合同生效日。
2. 表中“证券从业年限”的计算标准为该名员工从事过的所有诸如基金、证券、投资等相关金
融领域的工作年限的总和。
4.2 报告期内本基金运作遵规守信情况说明
报告期内,本基金管理人严格遵守《中华人民共和国证券投资基金法》及其他有关法律、法
规和《富兰克林国海全球科技互联混合型证券投资基金(QDII)基金合同》的规定,本着诚实信
用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,在严格控制风险的基础上,为基金份额持有人谋求最
大利益,无损害基金份额持有人利益的行为。基金投资组合符合有关法律、法规的规定及基金合
同的约定。
4.3 公平交易专项说明
4.3.1 公平交易制度的执行情况
报告期内,公司在研究报告发布公平性、投资决策独立性、交易公平分配、信息隔离等方面
均能严格执行《公平交易管理制度》,严格按照制度要求对异常交易进行控制和审批。
4.3.2 异常交易行为的专项说明
公司严格按照《异常交易监控与报告制度》和《同日反向交易管理办法》对异常交易进行监
控。报告期内公司不存在投资组合之间发生同日反向交易且成交较少的单边交易量超过该证券当
日成交量的 5%的情况。
4.4 报告期内基金的投资策略和业绩表现说明
4.4.1 报告期内基金的投资策略和运作分析
随着疫情减缓以及经济重启,海外市场在第三季度延续了第二季度的复苏表现,但同时市场
的波动性变大,9 月美股经历了一次比较大的调整。我们主要关注的市场,纳斯达克在第三季度
上涨 11.02%,标普 500 在第三季度上涨 8.47%,香港市场较为疲软,恒生指数在第三季度下跌
3.96%。
七月与八月,市场热点集中于全球各大公司的业绩,而到了九月,美国对中国科技公司的遏
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制又成为市场的焦点。我们观察到全球大型高科技公司即使在第二季度最差的疫情情况下,总体
收入与利润仍然实现正成长,垄断力量进一步提升。我们认为,这一波全球疫情改变了人们的生
活习惯,也使得线上渗透率进一步提高,某些行业发生了结构性变化。在疫情反复但同时全球流
动性充足的大环境中,本基金把现金流的稳定性作为我们选择投资标的的主要标准。我们非常看
好全球具备垄断力的大型科技股,我们认为无论是估值还是竞争力,这些公司的“性价比”仍然
非常高。我们也开始布局一些具备爆发式增长潜力的中小型科技公司。策略上,由于第二季度与
第三季度美股短期涨幅很大,我们在操作上要求更为精细,在第三季度业绩期内,避开了业绩可
能低于预期的某些标的。
对于海外市场,我们始终保持敬畏,我们不会大喜大悲,我们更愿意理性的去甄别个股机会。
本基金将继续关注行业壁垒高、质地优异、渗透率低的高成长行业。通过基本面分析,精选质地
好、增长空间大、有核心竞争力、盈利确定性较强的个股做中长期配置。半导体芯片、云计算、
电子支付、互联网等,将是重点挖掘的板块。在纳斯达克创出新高之际,我们将在甄别个股机会
与抵御市场风险上,做得更为谨慎与细致。
4.4.2 报告期内基金的业绩表现
截至 2020年 9月 30日,本基金人民币份额净值为 1.9118元,本报告期内基金人民币份
额净值上涨 8.61%,同期业绩比较基准上涨 7.07%,跑赢业绩比较基准 1.54%;本基金美元份额净
值为 1.9397美元,本报告期内基金美元份额净值上涨 12.58%,同期业绩比较基准上涨 7.07%,跑
赢业绩比较基准 5.51%。
4.5 报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说明
无。
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§5 投资组合报告
5.1 报告期末基金资产组合情况
序号 项目 金额(人民币元) 占基金总资产的比例(%)
1 权益投资 46,461,142.00 81.89
其中:普通股 41,696,258.04 73.49
优先股 - -
存托凭证 4,764,883.96 8.40
房地产信托凭证 - -
2 基金投资 - -
3 固定收益投资 - -
其中:债券 - -
资产支持证券 - -
4 金融衍生品投资 - -
其中:远期 - -
期货 - -
期权 - -
权证 - -
5 买入返售金融资产 - -
其中:买断式回购的买入返售金融资
产
- -
6 货币市场工具 - -
7 银行存款和结算备付金合计 8,893,865.90 15.68
8 其他资产 1,381,861.01 2.44
9 合计 56,736,868.91 100.00
5.2 报告期末在各个国家(地区)证券市场的股票及存托凭证投资分布
国家(地区) 公允价值(人民币元) 占基金资产净值比例(%)
美国 23,990,531.75 46.79
中国香港 22,470,610.25 43.82
合计 46,461,142.00 90.61
注:以上国家(地区)均按照股票及存托凭证上市交易地点进行统计。
5.3 报告期末按行业分类的股票及存托凭证投资组合
行业类别 公允价值(人民币元)
占基金资产净值
比例(%)
电信业务 4,166,792.55 8.13
消费者非必需品 18,061,142.34 35.22
消费者常用品 1,582,750.46 3.09
能源 -
金融 -
医疗保健 1,723,438.82 3.36
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工业 2,463,938.92 4.81
信息技术 16,071,203.07 31.34
原材料 -
房地产 2,391,875.84 4.66
公共事业 -
合计 46,461,142.00 90.61
注:以上分类采用 GICS行业分类标准。
5.4 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票及存托凭证投
资明细
序
号
公司名称(英文)
公
司
名
称
(
中
文
)
证券
代码
所
在
证
券
市
场
所
属
国
家
(
地
区
)
数量(股)
公允价值
(人民币
元)
占
基
金
资
产
净
值
比
例
(%
)
1 Facebook
脸
书
FB U
S
纳
斯
达
克
美
国
1,900.00
3,388,77
3.86
6.
61
2 Alibaba Group Holding Ltd
阿
里
巴
巴
9988
HK
香
港
联
合
交
易
所
中
国
香
港
12,300.0
0
2,978,75
5.35
5.
81
3 Inphi Corp
英
费
IPHI
US
纳
斯
达
克
美
国
3,700.00
2,828,40
4.78
5.
52
4 Hope Education Group
希
望
教
育
1765
HK
香
港
联
合
交
中
国
香
港
1,332,00
0.00
2,773,97
8.44
5.
41
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易
所
5 Amazon
亚
马
逊
AMZN
US
纳
斯
达
克
美
国
100
2,144,31
6.62
4.
18
6
Taiwan Semiconductor Manufactur
ing Company
台
积
电
TSM
UN
纽
约
证
券
交
易
所
美
国
3,700.00
2,042,75
0.79
3.
98
7 Veeva Systems
维
我
软
件
VEEV
US
纽
约
证
券
交
易
所
美
国
900
1,723,43
8.82
3.
36
8
Smoore International Holdings
Ltd
思
摩
尔
国
际
6969
HK
香
港
联
合
交
易
所
中
国
香
港
54,800.0
0
1,682,97
7.27
3.
28
9 Advanced Micro Decices
超
微
半
导
体
AMD
US
纳
斯
达
克
美
国
3,000.00
1,675,08
0.30
3.
27
1
0
China Resources Beer Company
华
润
啤
酒
00291
HK
香
港
联
合
交
易
所
中
国
香
港
38,000.0
0
1,582,75
0.46
3.
09
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注:上述表格“所属国家(地区)”均按照股票及存托凭证上市交易地点统计。
5.5 报告期末按债券信用等级分类的债券投资组合
本基金本报告期末未持有债券。
5.6 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名债券投资明细
本基金本报告期末未持有债券。
5.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前十名资产支持证券投资
明细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
5.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名金融衍生品投资明
细
本基金本报告期末未持有金融衍生品。
5.9 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名基金投资明细
本基金本报告期末未持有基金。
5.10 投资组合报告附注
5.10.1 本基金本期投资的前十名证券中,无报告期内发行主体被监管部门立案
调查的,或在报告编制日前一年内受到证监会、证券交易所公开谴责、处罚的
证券。
5.10.2 本基金投资的前十名股票中,没有投资于超出基金合同规定备选股票库之
外的股票。
5.10.3 其他资产构成
序号 名称 金额(人民币元)
1 存出保证金 2,604.67
2 应收证券清算款 -
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3 应收股利 37,929.71
4 应收利息 868.15
5 应收申购款 483,467.13
6 其他应收款 856,991.35
7 待摊费用 -
8 其他 -
9 合计 1,381,861.01
5.10.4 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细
本基金本报告期末未持有处于转股期的可转债。
5.10.5 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限情况。
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§6 开放式基金份额变动
单位:份
项目
国富全球科技互联混合
(QDII)人民币
国富全球科技互联混合
(QDII)美元现汇
报告期期初基金份额总额 22,362,821.34 655,082.07
报告期期间基金总申购份额 16,194,416.46 292,583.90
减:报告期期间基金总赎回份额 17,019,856.93 182,814.37
报告期期间基金拆分变动份额(份额减
少以“-”填列)
- -
报告期期末基金份额总额 21,537,380.87 764,851.60
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§7 基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细
本报告期内未有基金管理人运用固有资金投资本公司管理的该基金的情况。
§8 影响投资者决策的其他重要信息
8.1 影响投资者决策的其他重要信息
基金资产投资于科创板股票,会面临科创板机制下因投资标的、市场制度以及交易规则等差
异带来的特有风险,包括但不限于公司治理风险、流动性风险、退市风险、股价波动风险等。基
金可根据投资策略需要或市场环境的变化,选择将部分基金资产投资于科创板股票或选择不将基
金资产投资于科创板股票,基金资产并非必然投资于科创板股票。
富兰克林国海全球科技互联混合型证券投资基金(QDII)2020年第 3季度报告
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§9 备查文件目录
9.1 备查文件目录
1、中国证监会批准富兰克林国海全球科技互联混合型证券投资基金(QDII)设立的文件;
2、《富兰克林国海全球科技互联混合型证券投资基金(QDII)基金合同》;
3、《富兰克林国海全球科技互联混合型证券投资基金(QDII)招募说明书》;
4、《富兰克林国海全球科技互联混合型证券投资基金(QDII)托管协议》;
5、中国证监会要求的其他文件。
9.2 存放地点
基金管理人和基金托管人的住所并登载于基金管理人网站:www.ftsfund.com。
9.3 查阅方式
1、投资者在基金开放日内至基金管理人或基金托管人住所免费查阅,并可按工本费购买复印
件。
2、登陆基金管理人网站 www.ftsfund.com 查阅。
国海富兰克林基金管理有限公司
2020年 10月 28日