0.0000% 基金管理人：九泰基金管理有限公司
基金托管人：上海浦东发展银行股份有限公司
报告送出日期：2021 年 10 月 27 日
九泰科新优享混合 2 0 2 1 年第 3 季度报告
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§1 重要提示
基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，
并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
基金托管人上海浦东发展银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2021年 10 月 22 日复核
了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导
性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本
基金的招募说明书。
本报告中财务资料未经审计。
本报告期自 2021 年 7月 1 日起至 9月 30 日止。
§2 基金产品概况
基金简称 九泰科新优享混合
基金主代码 008441
交易代码 008441
基金运作方式 契约型开放式
基金合同生效日 2020 年 8 月 17 日
报告期末基金份额总额 403,679.16 份
投资目标
本基金将以严格的风险控制为前提，结合科学严
谨的宏观策略分析以及深入的个股/个券挖掘，
追求基金资产的长期、稳定增值，力争获取高于
业绩比较基准的投资收益。
投资策略
本基金资产配置策略通过对宏观经济环境、财政
及货币政策、资金供需情况等因素的综合分析以
及对资本市场趋势的判断结合主要大类资产的
相对估值，合理确定基金在股票、债券、现金等
各类资产类别上的投资比例，并适时进行动态调
整。本基金的投资策略还包括股票投资策略、债
券投资策略、资产支持证券投资策略、股指期货
投资策略、国债期货投资策略等。
业绩比较基准 沪深300指数收益率×50%+中国债券总指数收益率×50%
风险收益特征
本基金属于混合型证券投资基金，一般情况下其
预期风险和预期收益高于货币市场基金、债券型
基金，低于股票型基金。
基金管理人 九泰基金管理有限公司
基金托管人 上海浦东发展银行股份有限公司
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下属分级基金的基金简称 九泰科新优享混合 A 九泰科新优享混合 C
下属分级基金的交易代码 008441 008442
报告期末下属分级基金的份额总额 202,144.13 份 201,535.03 份
§3 主要财务指标和基金净值表现
3.1主要财务指标
单位：人民币元
主要财务指标 报告期（ 2021 年 7月 1 日 － 2021 年 9 月 30日 ）
九泰科新优享混合 A 九泰科新优享混合 C
1．本期已实现收益 -17,441.70 28,109.47
2．本期利润 25,836.56 -7,615.52
3．加权平均基金份额本期利润 0.0265 -0.0292
4．期末基金资产净值 232,288.64 232,826.57
5．期末基金份额净值 1.1491 1.1553
注：1、所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要
低于所列数字；
2、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相
关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
3.2基金净值表现
3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
九泰科新优享混合 A
阶段 净值增长率①
净值增长率
标准差②
业绩比较基
准收益率③
业绩比较基准收
益率标准差④ ①－③ ②－④
过去三个月 -4.01% 1.40% -2.40% 0.61% -1.61% 0.79%
过去六个月 -6.63% 1.03% 0.04% 0.55% -6.67% 0.48%
过去一年 14.38% 1.02% 6.42% 0.61% 7.96% 0.41%
自基金合同
生效起至今 14.91% 0.95% 4.84% 0.61% 10.07% 0.34%
九泰科新优享混合 C
阶段 净值增长率①
净值增长率
标准差②
业绩比较基
准收益率③
业绩比较基准收
益率标准差④ ①－③ ②－④
过去三个月 -3.83% 1.41% -2.40% 0.61% -1.43% 0.80%
过去六个月 -6.51% 1.04% 0.04% 0.55% -6.55% 0.49%
过去一年 14.39% 1.02% 6.42% 0.61% 7.97% 0.41%
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自基金合同
生效起至今 15.53% 0.95% 4.84% 0.61% 10.69% 0.34%
3.2.2 自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率
变动的比较
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注：1.本基金合同于 2020 年 8月 17 日生效，截至本报告期末，本基金合同生效已满一年，距建
仓期结束不满一年。
2.根据基金合同的约定，自本基金合同生效之日起 6个月内基金的投资比例需符合基金合同
要求。本基金建仓期结束时，各项资产配置比例符合基金合同约定。
§4 管理人报告
4.1基金经理（或基金经理小组）简介
姓名 职务 任本基金的基金经理期限 证券从业年限 说明 任职日期 离任日期
吴祖尧
基 金经
理、副总
经理
2020 年 8
月 17 日 - 26
清华大学工学硕士，中国
籍，具有基金从业资格，26
年金融证券从业经验。曾任
中国信达信托投资公司证
券研究部副经理，中国银河
证券研究中心研究主管、董
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事总经理，中国银河证券投
行内核小组成员，中国银河
证券投资顾问部董事总经
理，中国银河证券投资决策
委员会委员。2014年加入九
泰基金管理有限公司，曾任
九泰天富改革新动力灵活
配置混合型证券投资基金
（2015年 12 月 9 日至 2018
年 6 月 5 日）、九泰泰富定
增主题灵活配置混合型证
券投资基金（2016 年 9 月
26 日至 2018 年 6 月 5 日）
的基金经理，现任副总经
理，九泰科盈价值灵活配置
混合型证券投资基金（2020
年 3 月 12 日至今）、九泰科
鑫策略精选灵活配置混合
型证券投资基金（2020 年 5
月 14 日至今）、九泰动态策
略灵活配置混合型证券投
资基金（2020 年 6 月 18 日
至今）、九泰聚鑫混合型证
券投资基金（2020年 7 月 8
日至今）、九泰科新优享灵
活配置混合型证券投资基
金（2020年8月17日至今）、
九泰行业优选灵活配置混
合型证券投资基金（2020 年
8月18日至今）的基金经理。
何昕 基 金经理
2020年 12
月 9 日 - 6
中国人民大学经济学硕士，
中国籍，具有基金从业资
格，6 年证券从业经历，历
任泰康之家（北京）投资有
限公司产业研究员，2016 年
9 月加入九泰基金，曾任研
究发展部研究员，现任中正
和权益投资部基金经理，九
泰久益灵活配置混合型证
券投资基金（2018 年 8 月
21 日至今）、九泰天宝灵活
配置混合型证券投资基金
（2020 年 7月 20 日至今）、
九泰科新优享灵活配置混
合型证券投资基金（2020 年
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12 月 9 日至今）、九泰行业
优选灵活配置混合型证券
投资基金（2020 年 12 月 9
日至今）的基金经理。
注：证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。表中的任职日
期和离职日期均指公司相关公告中披露的日期。
4.1.1 期末兼任私募资产管理计划投资经理的基金经理同时管理的产品情况
本报告期末，本基金未发生基金经理兼任私募资产管理计划投资经理的情况。
4.2管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
报告期内，本基金管理人严格遵守《中华人民共和国证券投资基金法》、《公开募集证券投
资基金运作管理办法》、《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》等法律法规及基金合
同、招募说明书等有关基金法律文件的规定，本着诚实信用、勤勉尽责、安全高效的原则管理和
运用基金资产，在严格控制投资风险的基础上，为基金份额持有人谋求最大利益，没有损害基金
份额持有人利益的行为。
4.3公平交易专项说明
4.3.1 公平交易制度的执行情况
本基金管理人一贯公平对待旗下管理的所有基金和组合，制定并严格遵守相应的制度和流程，
通过系统和人工等方式在各环节严格控制交易公平执行。报告期内，本公司严格执行了《证券投
资基金管理公司公平交易制度指导意见》和公司内部公平交易制度的规定。
本基金管理人通过统计检验的方法对管理的不同组合,在不同时间窗下(1日内、3日内、5日
内）的季度同向交易价差进行了专项分析，未发现违反公平交易原则的异常情况。
4.3.2 异常交易行为的专项说明
报告期内未发现本基金存在异常交易行为，报告期内本公司所管理的投资组合未发生交易所
公开竞价的同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量 5%的情况。
4.4报告期内基金投资策略和运作分析
2021 年第三季利率震荡下行，经济数据也逐步回落，但由于供给端的限制，上游产品出现连
续涨价。基于比较优势，本基金阶段性超配了上游，但结果不甚理想。究其原因，在于市场担心
经济滞胀风险，阶段性的比较优势不可持续。在对此深刻反思的基础上，本基金将降低比较优势
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在决策中的权重，加强长期成长性、护城河加深及估值匹配度的权重。
4.5报告期内基金的业绩表现
截至本报告期末本基金 A类份额净值为 1.1491元，本报告期基金份额净值增长率为-4.01%；
截至本报告期末本基金 C类份额净值为 1.1553 元，本报告期基金份额净值增长率为-3.83%；同期
业绩比较基准收益率为-2.40%。
4.6报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说明
本基金出现超过连续 60 个工作日（2021 年 2 月 10 日-2021 年 9月 30 日）基金资产净值低于
5000 万元的情形，已向中国证监会报告并提出解决方案；未发生连续 20 个工作日基金份额持有
人数量不满 200 人的情形。
§5 投资组合报告
5.1报告期末基金资产组合情况
序号 项目 金额（元） 占基金总资产的比例（%）
1 权益投资 102,089.00 17.90
其中：股票 102,089.00 17.90
2 基金投资 - -
3 固定收益投资 - -
其中：债券 - -
资产支持证券 - -
4 贵金属投资 - -
5 金融衍生品投资 - -
6 买入返售金融资产 - -
其中：买断式回购的买入返售金融资产 - -
7 银行存款和结算备付金合计 466,434.27 81.78
8 其他资产 1,803.06 0.32
9 合计 570,326.33 100.00
5.2报告期末按行业分类的股票投资组合
5.2.1 报告期末按行业分类的境内股票投资组合
代码 行业类别 公允价值（元） 占基金资产净值比例(%)
A 农、林、牧、渔业 - -
B 采矿业 - -
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C 制造业 102,089.00 21.95
D 电力、热力、燃气及水生产和供应业 - -
E 建筑业 - -
F 批发和零售业 - -
G 交通运输、仓储和邮政业 - -
H 住宿和餐饮业 - -
I 信息传输、软件和信息技术服务业 - -
J 金融业 - -
K 房地产业 - -
L 租赁和商务服务业 - -
M 科学研究和技术服务业 - -
N 水利、环境和公共设施管理业 - -
O 居民服务、修理和其他服务业 - -
P 教育 - -
Q 卫生和社会工作 - -
R 文化、体育和娱乐业 - -
S 综合 - -
合计 102,089.00 21.95
5.2.2 报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合
本基金本报告期末未持有港股通投资股票。
5.3期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的股票投资明细
5.3.1 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细
序号 股票代码 股票名称 数量（股） 公允价值（元） 占基金资产净值比例（％）
1 300587 天铁股份 2,200 46,574.00 10.01
2 600031 三一重工 1,200 30,528.00 6.56
3 300114 中航电测 800 12,576.00 2.70
4 603396 金辰股份 100 12,411.00 2.67
注：本基金本报告期末仅持有上述 4只股票。
5.3.2 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的全国中小企业股份转让系统挂
牌股票投资明细
本基金本报告期末未持有全国中小企业股份转让系统挂牌股票。
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5.4报告期末按债券品种分类的债券投资组合
本基金本报告期末未持有债券。
5.5报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细
本基金本报告期末未持有债券。
5.6报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明
细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
5.7报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细
本基金本报告期末未持有贵金属。
5.8报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细
本基金本报告期末未持有权证。
5.9报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明
本基金本报告期末未持有股指期货。报告期内，本基金未参与股指期货交易。
5.10 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明
本基金本报告期末未持有国债期货。报告期内，本基金未参与国债期货交易。
5.11 投资组合报告附注
5.11.1本基金投资的前十名证券的发行主体本期受到调查以及处罚的情况的说明
本基金投资的前十名证券的发行主体本期未被监管部门立案调查，在本报告编制日前一年内
本基金投资的前十名证券的发行主体未受到公开谴责、处罚。
5.11.2基金投资的前十名股票超出基金合同规定的备选股票库情况的说明
本基金投资的前十名股票中，未发生超出基金合同规定的备选股票库的情况。
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5.11.3其他资产构成
序号 名称 金额（元）
1 存出保证金 1,422.81
2 应收证券清算款 -
3 应收股利 -
4 应收利息 80.25
5 应收申购款 300.00
6 其他应收款 -
7 其他 -
8 合计 1,803.06
5.11.4报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细
本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。
5.11.5报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限情况。
5.11.6投资组合报告附注的其他文字描述部分
由于四舍五入的原因，分项之和与合计项之间可能存在尾差。
§6 开放式基金份额变动
单位：份
项目 九泰科新优享混合 A 九泰科新优享混合 C
报告期期初基金份额总额 1,146,601.74 282,688.73
报告期期间基金总申购份额 15,883.70 56,787.35
减:报告期期间基金总赎回份额 960,341.31 137,941.05
报告期期间基金拆分变动份额（份额减
少以"-"填列） - -
报告期期末基金份额总额 202,144.13 201,535.03
注：总赎回份额含转换出份额。
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§7 基金管理人运用固有资金投资本基金情况
7.1基金管理人持有本基金份额变动情况
本报告期内基金管理人未持有本基金。
7.2基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细
本报告期内基金管理人未运用固有资金投资本基金。
§8 影响投资者决策的其他重要信息
8.1报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过 20%的情况
投资者
类别
报告期内持有基金份额变化情况 报告期末持有基金情况
序号
持有基金份额比
例达到或者超过
20%的时间区间
期初
份额
申购
份额
赎回
份额 持有份额 份额占比
个人
1 20210701 至20210912 466,060.53 0.00 466,060.53 0.00 0.00%
2 20210701 至20210912 466,060.53 0.00 466,060.53 0.00 0.00%
产品特有风险
报告期内，本基金存在单一投资者持有基金份额比例达到或超过 20%的情况，由此可能导致的特有风
险主要包括：
1、当持有基金份额比例较高的投资者集中赎回时，极端情况下基金管理人可能无法及时变现基金资
产以应对投资者的赎回申请，进而引发基金的流动性风险。
2、当持有基金份额比例较高的投资者大量赎回时，更容易触发巨额赎回条款，基金份额持有人将可
能无法及时赎回所持有的全部基金份额。
3、当投资者持有基金份额占比较为集中时，个别投资者的大额赎回可能会对基金资产运作及净值表
现产生较大影响。
4、若个别投资者大额赎回后本基金出现连续六十个工作日基金资产净值低于 5000 万元，基金还可
能面临转换运作方式、与其他基金合并或者终止基金合同等情形。
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8.2影响投资者决策的其他重要信息
报告期内未发生影响投资者决策的其他重要信息。
§9 备查文件目录
9.1备查文件目录
1、中国证监会准予基金募集的文件；
2、基金合同；
3、托管协议；
4、基金管理人业务资格批件、营业执照；
5、基金托管人业务资格批件、营业执照；
6、中国证监会要求的其他文件。
9.2存放地点
《基金合同》、《托管协议》存放在基金管理人和基金托管人处；其余备查文件存放在基金
管理人处。
9.3查阅方式
投资者可在营业时间免费到存放地点查阅，也可在本基金管理人的网站进行查阅，网址为
www.jtamc.com。
九泰基金管理有限公司
2021 年 10 月 27 日