易方达双债增强债券型证券投资基金
更新的招募说明书
基金管理人:易方达基金管理有限公司
基金托管人:中国建设银行股份有限公司
二○二○年十二月
重要提示
本基金根据2011年9月23日中国证券监督管理委员会《关于核准易方达双债增强债
券型证券投资基金募集的批复》(证监许可[2011]1539号)和2011年10月20日《关于易方
达双债增强债券型证券投资基金募集时间安排的确认函》(基金部函[2011]806号)的核准,
进行募集。本基金的基金合同于2011年12月1日正式生效。
基金管理人保证《招募说明书》的内容真实、准确、完整。本《招募说明书》经中国
证监会核准,但中国证监会对本基金募集的核准,并不表明其对本基金的价值和收益作出
实质性判断或保证,也不表明投资于本基金没有风险。
基金管理人依照恪尽职守、诚实信用、谨慎勤勉的原则管理和运用基金财产,但不保
证基金一定盈利,也不保证最低收益。
本基金主要投资于可转债、信用债等固定收益品种并可参与一级市场股票投资,投资
者在投资本基金前,需充分了解本基金的产品特性,并承担基金投资中出现的各类风险。
投资本基金可能遇到的风险包括:利率风险,本基金持有的信用品种违约带来的信用风险,
新股发行数量减少及新股申购收益率降低带来的风险,股票市场的系统性风险及个别证券
特有的非系统性风险,等等;基金运作风险,包括由于基金投资人连续大量赎回基金产生
的流动性风险,本基金法律文件中涉及基金风险特征的表述与销售机构对基金的风险评级
可能不一致的风险,基金管理人在基金管理运作过程中产生的基金管理风险,等等。此外,
本基金以1元初始面值进行募集,在市场波动等因素的影响下,存在单位份额净值跌破1
元初始面值的风险。
基金不同于银行储蓄,基金投资者有可能获得较高的收益,也有可能损失本金。投资
有风险,投资者在进行投资决策前,请仔细阅读本基金的《招募说明书》及《基金合同》。
基金的过往业绩并不预示其未来表现。
基金合同约定的基金产品资料概要编制、披露与更新要求,自《信息披露办法》实施
之日起一年后开始执行。
除非另有说明,本招募说明书所载内容截止日为2020年10月17日,有关财务数据截
止日为2020年6月30日,净值表现截止日为2019年12月31日。(本报告中财务数据未
经审计)
目录
一、绪言............................................................ 1
二、释义............................................................ 2
三、基金管理人...................................................... 6
(一)基金管理人基本情况 ................................................................................................. 6
(二)主要人员情况 ............................................................................................................. 6
(三)基金管理人的职责 ................................................................................................... 13
(四)基金管理人的承诺 ................................................................................................... 13
(五)基金管理人的内部控制制度 ................................................................................... 14
四、基金托管人..................................................... 18
五、相关服务机构................................................... 21
(一)基金份额销售机构 ................................................................................................... 21
(二)基金注册登记机构 ................................................................................................... 79
(三)律师事务所和经办律师 ........................................................................................... 79
(四)会计师事务所和经办注册会计师 ........................................................................... 80
六、基金的募集..................................................... 81
七、基金合同的生效................................................. 82
(一)基金合同的生效 ................................................................................................... 82
(二)基金存续期内的基金份额持有人数量和资金额 ............................................... 82
八、基金份额的申购、赎回........................................... 83
(一)基金投资者范围 ....................................................................................................... 83
(二)申购与赎回的场所 ................................................................................................... 83
(三)申购与赎回办理的开放日及时间 ........................................................................... 83
(四)申购与赎回的原则 ................................................................................................... 83
(五)申购与赎回的程序 ................................................................................................... 84
(六)申购与赎回的数额限制 ........................................................................................... 84
(七)基金的申购费和赎回费 ........................................................................................... 85
(八)申购和赎回的数额和价格 ....................................................................................... 87
(九)申购与赎回的注册登记 ........................................................................................... 88
(十)巨额赎回的认定及处理方式 ................................................................................... 89
(十一)拒绝或暂停申购、暂停赎回的情形及处理 ....................................................... 89
九、基金转换....................................................... 92
(一)基金转换开始日及时间 ........................................................................................... 92
(二)基金转换的原则 ....................................................................................................... 92
(三)基金转换的程序 ....................................................................................................... 92
(四)基金转换的份额限制 ............................................................................................... 93
(五)基金转换费率 ........................................................................................................... 93
(六)基金转换份额的计算方式 ....................................................................................... 93
(七)基金转换的注册登记 ............................................................................................... 95
(八)基金转换与巨额赎回 ............................................................................................... 95
(九)暂停基金转换的情形 ............................................................................................... 95
十、基金的转托管、非交易过户、冻结与解冻........................... 97
(一)转托管....................................................................................................................... 97
(二)基金的非交易过户 ................................................................................................... 97
(三)基金的冻结与解冻 ................................................................................................... 97
十一、基金的投资................................................... 98
(一)投资目标 ................................................................................................................... 98
(二)投资理念 ................................................................................................................... 98
(三)投资范围 ................................................................................................................... 98
(四)投资策略 ................................................................................................................... 98
(五)业绩比较基准 ......................................................................................................... 102
(六)风险收益特征 ......................................................................................................... 102
(七)投资决策 ................................................................................................................. 102
(八)投资禁止行为与限制 ............................................................................................. 103
(九)投资组合比例调整 ................................................................................................. 104
(十)基金的融资、融券 ................................................................................................. 105
(十一)基金管理人代表基金行使股东权利及债权人权利的处理原则及方法 ......... 105
(十二)基金投资组合报告(未经审计) ..................................................................... 105
十二、基金的业绩.................................................. 111
十三、基金的财产.................................................. 114
(一)基金资产总值 ......................................................................................................... 114
(二)基金资产净值 ......................................................................................................... 114
(三)基金财产的账户 ..................................................................................................... 114
(四)基金财产的处分 ..................................................................................................... 114
十四、基金资产的估值.............................................. 115
(一)估值目的 ................................................................................................................. 115
(二)估值日..................................................................................................................... 115
(三)估值方法 ................................................................................................................. 115
(四)估值对象 ................................................................................................................. 116
(五)估值程序 ................................................................................................................. 116
(六)估值错误的处理 ..................................................................................................... 116
(七)暂停估值的情形 ..................................................................................................... 118
(八)基金净值的确认 ..................................................................................................... 118
(九)特殊情况的处理 ..................................................................................................... 118
十五、基金的收益分配.............................................. 120
(一)基金利润的构成 ..................................................................................................... 120
(二)基金可供分配利润 ................................................................................................. 120
(三)收益分配原则 ......................................................................................................... 120
(四)收益分配方案 ......................................................................................................... 120
(五)收益分配方案的确定、公告与实施 ..................................................................... 120
(六)收益分配中发生的费用 ......................................................................................... 121
十六、基金的费用与税收............................................ 122
(一)与基金运作相关的费用 ......................................................................................... 122
(二)与基金销售相关的费用 ......................................................................................... 123
(三)税收......................................................................................................................... 124
十七、基金的会计与审计............................................ 125
(一)基金会计政策 ......................................................................................................... 125
(二)基金审计 ................................................................................................................. 125
十八、基金的信息披露.............................................. 126
(一)信息披露的形式 ..................................................................................................... 126
(二)信息披露的种类、披露时间和披露形式 ............................................................. 126
(三)信息披露文件的存放与查阅 ................................................................................. 129
(四)信息披露事务管理 ................................................................................................. 129
十九、风险揭示.................................................... 130
(一)市场风险 ................................................................................................................. 130
(二)管理风险 ................................................................................................................. 131
(三)流动性风险 ............................................................................................................. 131
(四)本基金法律文件中涉及基金风险特征的表述与销售机构对基金的风险评级可
能不一致的风险..................................................................................................................... 132
(五)特有风险 ................................................................................................................. 132
(六)其他风险 ................................................................................................................. 133
二十、基金合同的变更、终止与基金财产的清算........................ 134
(一)基金合同的变更 ..................................................................................................... 134
(二)基金合同的终止 ..................................................................................................... 134
(三)基金财产的清算 ..................................................................................................... 135
二十一、基金合同的内容摘要........................................ 137
(一)基金管理人的权利和义务 ..................................................................................... 137
(二)基金托管人的权利和义务 ..................................................................................... 139
(三)基金份额持有人的权利和义务 ............................................................................. 140
(四)基金份额持有人大会 ............................................................................................. 141
(五)基金合同的变更、终止与基金财产的清算 ......................................................... 147
(六)争议的处理 ............................................................................................................. 149
(七)基金合同的效力 ..................................................................................................... 149
二十二、基金托管协议的内容摘要.................................... 150
(一)托管协议当事人 ..................................................................................................... 150
(二)基金托管人对基金管理人的业务监督、核查 ..................................................... 150
(三)基金管理人对基金托管人的业务核查 ................................................................. 155
(四)基金财产的保管 ..................................................................................................... 156
(五)基金资产净值计算与复核 ..................................................................................... 158
(六)基金份额持有人名册的保管 ................................................................................. 161
(七)适用法律与争议解决方式 ..................................................................................... 162
(八)托管协议的变更与终止 ......................................................................................... 162
二十三、对基金份额持有人的服务.................................... 163
(一)基金份额持有人投资交易确认服务 ..................................................................... 163
(二)基金份额持有人交易记录查询服务 ..................................................................... 163
(三)基金管理人的对账单服务形式 ............................................................................. 163
(四)定期定额投资计划 ................................................................................................. 163
(五)资讯服务 ................................................................................................................. 163
二十四、其他应披露事项............................................ 164
二十五、招募说明书的存放及查阅方式................................ 166
二十六、备查文件.................................................. 167
一、绪言
本招募说明书依据《中华人民共和国证券投资基金法》(以下简称《基金法》)、《证券
投资基金运作管理办法》(以下简称《运作办法》)、《证券投资基金销售管理办法》(以下简
称《销售办法》)、《公开募集证券投资基金信息披露管理办法》(以下简称《信息披露办法》)、
《证券投资基金信息披露内容与格式准则第5号<招募说明书的内容与格式>》、《公开募集开
放式证券投资基金流动性风险管理规定》(以下简称“《管理规定》”)、《易方达双债增强债券
型证券投资基金基金合同》(以下简称基金合同)及其它有关规定等编写。
基金管理人承诺本招募说明书不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏,并对其
真实性、准确性、完整性承担法律责任。本基金是根据本招募说明书所载明的资料申请募集
的。本基金管理人没有委托或授权任何其他人提供未在本招募说明书中载明的信息,或对本
招募说明书作任何解释或者说明。
本招募说明书根据本基金的基金合同编写,并经中国证监会核准。基金合同是约定基
金当事人之间权利、义务的法律文件。基金投资人自依基金合同取得基金份额,即成为基金
份额持有人和本基金合同的当事人,其持有基金份额的行为本身即表明其对基金合同的承认
和接受,并按照《基金法》、基金合同及其他有关规定享有权利、承担义务。基金投资人欲
了解基金份额持有人的权利和义务,应详细查阅基金合同。
二、释义
本招募说明书中除非文意另有所指,下列词语有如下含义:
基金或本基金: 指易方达双债增强债券型证券投资基金;
基金合同或本基金合同: 指《易方达双债增强债券型证券投资基金基金合同》及对基
金合同的任何有效修订和补充;
招募说明书: 指《易方达双债增强债券型证券投资基金招募说明书》及其
更新;
基金产品资料概要 指《易方达双债增强债券型证券投资基金基金产品资料概
要》及其更新
发售公告: 指《易方达双债增强债券型证券投资基金基金份额发售公
告》
托管协议: 指《易方达双债增强债券型证券投资基金托管协议》及其任
何有效修订和补充;
中国证监会: 指中国证券监督管理委员会;
银行业监督管理机构: 指中国人民银行和/或中国银行保险监督管理委员会;
《基金法》: 指2003年10月28日经第十届全国人民代表大会常务委员
会第五次会议通过的自2004年6月1日起实施的《中华人
民共和国证券投资基金法》及不时做出的修订;
《销售办法》: 指中国证监会2010年10月25日修订,2011年10月1日
实施的《证券投资基金销售管理办法》及不时做出的修订;
《运作办法》: 指2004年6月29日由中国证监会公布并于2004年7月1
日起实施的《证券投资基金运作管理办法》及不时做出的修
订;
《管理规定》: 指中国证监会2017年8月31日颁布、同年10月1日实施
的《公开募集开放式证券投资基金流动性风险管理规定》及
颁布机关对其不时做出的修订
《信息披露办法》: 指中国证监会2019年7月26日颁布、同年9月1日实施的
《公开募集证券投资基金信息披露管理办法》及颁布机关对
其不时做出的修订;
《业务规则》: 《易方达基金管理有限公司开放式基金业务规则》
元: 指人民币元;
基金管理人: 指易方达基金管理有限公司;
基金托管人: 指中国建设银行股份有限公司;
注册登记业务: 指基金登记、存管、过户、清算和结算业务,具体内容包括
投资人基金账户的建立和管理、基金份额注册登记、基金销
售业务的确认、清算和结算、代理发放红利、建立并保管基
金份额持有人名册、办理非交易过户业务等;
基金注册登记机构: 指办理注册登记业务的机构。基金的注册登记机构为易方达
基金管理有限公司或接受易方达基金管理有限公司委托代
为办理注册登记业务的机构;
投资者: 指个人投资者、机构投资者、合格境外机构投资者和法律法
规或中国证监会允许购买开放式证券投资基金的其他投资
者的总称;
个人投资者: 指依据有关法律法规规定可投资于证券投资基金的自然人;
机构投资者: 指依法可以投资开放式证券投资基金的、在中华人民共和国
境内合法注册登记并存续或经有关政府部门批准设立并存
续的企业法人、事业法人、社会团体或其他组织;
合格境外机构投资者: 指符合现实有效的相关法律法规规定可以投资于中国境内
证券市场的中国境外的机构投资者;
基金份额持有人大会: 指按照本基金合同第九部分之规定召集、召开并由基金份额
持有人或其合法的代理人进行表决的会议;
基金募集期: 指自基金份额发售之日起至发售结束之日止的期间,最长不
得超过3个月;
基金合同生效日: 指基金募集达到法律法规规定及基金合同规定的条件,基金
管理人向中国证监会办理基金备案手续完毕,并获得中国证
监会书面确认的日期;
存续期: 指基金合同生效至终止之间的不定期期限;
日/天: 指公历日
月: 指公历月
工作日、交易日: 指上海证券交易所、深圳证券交易所的正常交易日;
认购: 指在基金募集期内,投资人按基金合同和招募说明书的规定
申请购买基金份额的行为;
发售: 指在本基金募集期内,销售机构向投资者销售本基金份额的
行为;
申购: 指基金合同生效后,投资人根据基金合同和招募说明书的规
定申请购买基金份额的行为;
赎回: 指基金合同生效后,基金份额持有人按基金合同和招募说明
书规定的条件要求将基金份额兑换为现金的行为;
巨额赎回: 本基金单个开放日,基金净赎回申请(赎回申请份额总数加
上基金转换中转出申请份额总数后扣除申购申请份额总数
及基金转换中转入申请份额总数后的余额)超过上一开放日
基金总份额的10%;
基金转换: 指基金份额持有人按照本基金合同和基金管理人届时有效
公告规定的条件,申请将其持有基金管理人管理的、某一基
金的基金份额转换为基金管理人管理的其他基金基金份额
的行为;
A类份额 指在投资者认购/申购基金时收取认购/申购费用,在赎回时
根据持有期限收取赎回费用,并不再从本类别基金资产中计
提销售服务费的基金份额;
C类份额 指从本类别基金资产中计提销售服务费、不收取认购/申购
费用,但对持有期限少于30日的本类别基金份额的赎回收
取赎回费的基金份额;
定期定额投资计划: 指投资人通过有关销售机构提出申请,约定每期申购日、申
购金额及扣款方式,由该销售机构于每期约定申购日在投资
人指定银行账户内自动完成扣款及受理基金申购申请的一
种投资方式;
指令: 指基金管理人在运用基金财产进行投资时,向基金托管人发
出的资金划拨及实物券调拨等指令;
基金非直销销售机构: 指符合《销售办法》和中国证监会规定的其他条件,取得基
金销售业务资格并与基金