基金管理人:广发基金管理有限公司
基金托管人:中国工商银行股份有限公司
报告送出日期:二〇二一年一月二十一日
广发聚富开放式证券投资基金 2020年第 4季度报告
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§1 重要提示
基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈
述或重大遗漏,并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
基金托管人中国工商银行股份有限公司根据本基金合同规定,于 2021 年 1
月 19 日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容,保证复
核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,但不保
证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险,投资者在作出投资决策
前应仔细阅读本基金的招募说明书。
本报告中财务资料未经审计。
本报告期自 2020年 10月 1日起至 12月 31日止。
§2 基金产品概况
基金简称 广发聚富混合
基金主代码 270001
交易代码 270001(前端) 270011(后端)
基金运作方式 契约型开放式
基金合同生效日 2003年 12月 3日
报告期末基金份额总额 1,175,011,425.08份
投资目标
本基金为平衡型基金。依托高速发展的宏观经济和
资本市场,通过基金管理人科学研究,审慎投资,
在控制风险的基础上追求基金资产的长期稳健增
值。
投资策略
积极投资策略,在资产配置层面,重视股票资产和
债券资产的动态平衡配置;在行业配置层面,根据
不同行业的发展前景进行行业优化配置;在个股选
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择层面,在深入把握上市公司基本面的基础上挖掘
价格尚未完全反映投资价值的潜力股的投资机会。
业绩比较基准
沪深 300 指数收益率×80%+中证全债指数收益率
×20%
风险收益特征
本基金风险收益特征介于成长基金与价值基金之
间:较高风险、较高预期收益。
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§3 主要财务指标和基金净值表现
3.1 主要财务指标
单位:人民币元
主要财务指标
报告期
(2020年 10月 1日-2020年 12月
31日)
1.本期已实现收益 17,266,300.85
2.本期利润 110,957,071.59
3.加权平均基金份额本期利润 0.0912
4.期末基金资产净值 1,527,990,719.45
5.期末基金份额净值 1.3004
注:(1)所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用,计入
费用后实际收益水平要低于所列数字。
(2)本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入(不含公
允价值变动收益)扣除相关费用后的余额,本期利润为本期已实现收益加上本期
公允价值变动收益。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
阶段 净值增 净值增 业绩比 业绩比 ①-③ ②-④
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长率① 长率标
准差②
较基准
收益率
③
较基准
收益率
标准差
④
过去三个
月
7.52% 1.09% 11.08% 0.79% -3.56% 0.30%
过去六个
月
18.30% 1.15% 20.01% 1.08% -1.71% 0.07%
过去一年 27.94% 1.22% 22.48% 1.14% 5.46% 0.08%
过去三年 19.60% 1.13% 28.29% 1.07% -8.69% 0.06%
过去五年 31.49% 1.16% 37.57% 1.00% -6.08% 0.16%
自基金合
同生效起
至今
708.55% 1.31% 343.02% 1.33% 365.53% -0.02%
3.2.2 自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准
收益率变动的比较
广发聚富开放式证券投资基金
累计净值增长率与业绩比较基准收益率历史走势对比图
(2003年 12月 3日至 2020年 12月 31日)
注:自 2015年 11月 2日起,本基金的业绩比较基准由“中信标普 300指数
收益率×80%+中信标普全债指数收益率×20%”变更为“沪深 300 指数收益率
*80%+中证全债指数收益率*20%”。
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§4 管理人报告
4.1 基金经理(或基金经理小组)简介
姓名 职务
任本基金的基金经
理期限 证券从业
年限
说明
任职日
期
离任日
期
林英
睿
本基金的基金
经理;广发多
策略灵活配置
混合型证券投
资基金的基金
经理;广发睿
毅领先混合型
证券投资基金
的基金经理;
广发价值领先
混合型证券投
资基金的基金
经理
2018-11-
05
- 10年
林英睿先生,经济学硕
士,持有中国证券投资
基金业从业证书。曾任
瑞银证券研究员,中欧
基金管理有限公司基金
经理助理兼研究员、基
金经理,广发基金管理
有限公司权益投资一部
研究员。
注:1.“任职日期”和“离职日期”指公司公告聘任或解聘日期。
2.证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规
定。
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
本报告期内,本基金管理人严格遵守《中华人民共和国证券投资基金法》等
有关法律法规及基金合同、基金招募说明书等有关基金法律文件的规定,本着诚
实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,在严格控制风险的基础上,为基
金份额持有人谋求最大利益。本报告期内基金运作合法合规,无损害基金持有人
利益的行为,基金的投资管理符合有关法规及基金合同的规定。
4.3 公平交易专项说明
4.3.1 公平交易制度的执行情况
公司通过建立科学、制衡的投资决策体系,加强交易分配环节的内部控制,
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并通过实时的行为监控与及时的分析评估,保证公平交易原则的实现。
在投资决策的内部控制方面,公司建立了严格的投资备选库制度及投资授权
制度,投资组合的投资标的必须来源于公司备选库,投资组合经理在授权范围内
可以自主决策,超过投资权限的操作需要经过严格的审批程序。在交易过程中,
中央交易部按照“时间优先、价格优先、比例分配、综合平衡”的原则,公平分配
投资指令。金融工程与风险管理部风险控制岗通过投资交易系统对投资交易过程
进行实时监控及预警,实现投资风险的事中风险控制;稽核岗通过对投资、研究
及交易等全流程的独立监察稽核,实现投资风险的事后控制。
本报告期内,上述公平交易制度总体执行情况良好,不同的投资组合受到了
公平对待,未发生任何不公平的交易事项。
4.3.2 异常交易行为的专项说明
本报告期内,公司旗下所有投资组合参与的交易所公开竞价交易中,同日反
向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量的 5%的交易共 1次,为指
数量化投资组合因投资策略需要和其他组合发生的反向交易。
本报告期内,未发现本基金有可能导致不公平交易和利益输送的异常交易。
4.4 报告期内基金的投资策略和运作分析
本季度市场继续上行,各类风格指数均出现较好的涨幅,其中成长与价值两
种风格的收益差距在经历了几个月的收敛后,在 12 月又陡然扩大。已经企稳的
经济复苏提速,在海外疫情人数不断创新高的背景下,我国制造业优势在外贸领
域持续展现,同时内生增长动能不断释放。流动性明显从宽货币转向宽信用,表
内表外均在修复,信贷新增长期化趋势维持,企业投资和居民的消费信心得到恢
复。这些影响在大宗商品及农产品等全球定价领域的涨价中均有体现。管理人继
续加大对顺周期低估值方向的配置,仓位维持在高位。虽然成长与价值风格的收
益差异在 12 月又走阔,但我们认为这只是在均值回归过程中的一个小波澜。随
着经济的逐步企稳,处于历史极值的风格差异也会逐渐回归到正常水平。管理人
看好未来两年的价值风格。
4.5 报告期内基金的业绩表现
本报告期内,本基金的份额净值增长率为 7.52%,同期业绩比较基准收益率
为 11.08%。
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§5 投资组合报告
5.1 报告期末基金资产组合情况
序号 项目 金额(元)
占基金总资产
的比例(%)
1 权益投资 1,144,746,503.77 74.47
其中:股票 1,144,746,503.77 74.47
2 固定收益投资 338,840,621.30 22.04
其中:债券 338,840,621.30 22.04
资产支持证券 - -
3 贵金属投资 - -
4 金融衍生品投资 - -
5 买入返售金融资产 - -
其中:买断式回购的买入返售
金融资产
- -
6 银行存款和结算备付金合计 42,198,854.05 2.75
7 其他资产 11,383,584.24 0.74
8 合计 1,537,169,563.36 100.00
5.2 报告期末按行业分类的股票投资组合
5.2.1 报告期末按行业分类的境内股票投资组合
代码 行业类别 公允价值(元)
占基金资产净值
比例(%)
A 农、林、牧、渔业 121,160,119.89 7.93
B 采矿业
198,939,434.24
13.02
C 制造业 398,036,058.03 26.05
D
电力、热力、燃气及水生产和供应
业
- -
E 建筑业 - -
F 批发和零售业 16,322.72 0.00
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G 交通运输、仓储和邮政业 117,242,982.23 7.67
H 住宿和餐饮业 - -
I 信息传输、软件和信息技术服务业 43,167,302.37 2.83
J 金融业 211,638,241.30 13.85
K 房地产业 8,975.14 0.00
L 租赁和商务服务业 - -
M 科学研究和技术服务业 15,649.20 0.00
N 水利、环境和公共设施管理业 54,521,418.65 3.57
O 居民服务、修理和其他服务业 - -
P 教育 - -
Q 卫生和社会工作 - -
R 文化、体育和娱乐业 - -
S 综合 - -
合计 1,144,746,503.77 74.92
5.2.2 报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合
本基金本报告期末未持有通过港股通投资的股票。
5.3 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细
序号 股票代码 股票名称 数量(股) 公允价值(元)
占基金资产
净值比例(%)
1 300087 荃银高科 3,955,603 121,160,119.89 7.93
2 002928 华夏航空 9,266,639 117,222,983.35 7.67
3 601168 西部矿业 8,876,351 109,889,225.38 7.19
4 600926 杭州银行 5,459,109 81,449,906.28 5.33
5 603855 华荣股份 5,023,720 81,082,840.80 5.31
6 000723 美锦能源
11,691,12
1
78,096,688.28 5.11
7 601666 平煤股份
13,019,70
2
77,206,832.86 5.05
8 600761 安徽合力 4,262,780 60,531,476.00 3.96
9 002182 云海金属 4,175,900 55,205,398.00 3.61
10 601318 中国平安 539,500 46,925,710.00 3.07
5.4 报告期末按债券品种分类的债券投资组合
序号 债券品种 公允价值(元)
占基金资产净
值比例(%)
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1 国家债券 36,643,387.60 2.40
2 央行票据 - -
3 金融债券 302,197,233.70 19.78
其中:政策性金融债 302,197,233.70 19.78
4 企业债券 - -
5 企业短期融资券 - -
6 中期票据 - -
7 可转债(可交换债) - -
8 同业存单 - -
9 其他 - -
10 合计 338,840,621.30 22.18
5.5 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细
序号 债券代码 债券名称 数量(张) 公允价值(元)
占基金资产
净值比例(%)
1 200309 20进出 09 2,400,000
239,952,000.0
0
15.70
2 200406 20农发 06 300,000 29,928,000.00 1.96
3 018008 国开 1802 201,560 20,694,165.20 1.35
4 019627 20国债 01 179,160 17,914,208.40 1.17
5 010107 21国债(7) 120,360 12,184,042.80 0.80
5.6 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券
投资明细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
5.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明
细
本基金本报告期末未持有贵金属。
5.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细
本基金本报告期末未持有权证。
5.9 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明
(1)本基金本报告期末未持有股指期货。
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(2)本基金本报告期内未进行股指期货交易。
5.10 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明
(1)本基金本报告期末未持有国债期货。
(2)本基金本报告期内未进行国债期货交易。
5.11 投资组合报告附注
5.11.1 本基金投资的前十名证券的发行主体中,杭州银行股份有限公司在报告
编制日前一年内曾受到中国银行保险监督管理委员会(含原中国银行业监督管理
委员会、中国保险监督管理委员会)或其派出机构的处罚。
本基金对上述主体发行的相关证券的投资决策程序符合相关法律法规及基金合
同的要求。除上述主体外,本基金投资的其他前十名证券的发行主体本期没有出
现被监管部门立案调查,或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。
5.11.2 本报告期内,基金投资的前十名股票未出现超出基金合同规定的备选股
票库的情形。
5.11.3 其他资产构成
序号 名称 金额(元)
1 存出保证金 280,682.78
2 应收证券清算款 6,867,246.14
3 应收股利 -
4 应收利息 4,120,639.35
5 应收申购款 115,015.97
6 其他应收款 -
7 待摊费用 -
8 其他 -
9 合计 11,383,584.24
5.11.4 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细
本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。
5.11.5 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限情况。
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§6 开放式基金份额变动
单位:份
报告期期初基金份额总额 1,266,194,755.32
报告期期间基金总申购份额 32,268,295.42
减:报告期期间基金总赎回份额 123,451,625.66
报告期期间基金拆分变动份额(份额减少
以“-”填列)
-
报告期期末基金份额总额 1,175,011,425.08
§7 基金管理人运用固有资金投资本基金情况
7.1 基金管理人持有本基金份额变动情况
本报告期内基金管理人未持有本基金份额。
7.2 基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细
本报告期内,基金管理人不存在运用固有资金(认)申购、赎回或买卖本基
金的情况。
§8 影响投资者决策的其他重要信息
8.1 影响投资者决策的其他重要信息
根据《中华人民共和国证券投资基金法》《公开募集证券投资基金信息披露
管理办法》《存托凭证发行与交易管理办法(试行)》等法律法规及基金合同等规
定,经与基金托管人协商一致,并向中国证监会备案,本公司就参与存托凭证投
资事宜修订本基金基金合同等法律文件,本次修订对基金份额持有人利益无实质
性不利影响。详情可见基金管理人网站(www.gffunds.com.cn)刊登的《关于旗
下部分基金调整投资范围并相应修订基金合同等法律文件的公告》。
§9 备查文件目录
9.1 备查文件目录
广发聚富开放式证券投资基金 2020年第 4季度报告
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1.中国证监会批准广发聚富开放式证券投资基金设立的文件
2.《广发聚富开放式证券投资基金基金合同》
3.《广发聚富开放式证券投资基金托管协议》
4.《广发基金管理有限公司开放式基金业务规则》
5. 法律意见书
6. 基金管理人业务资格批件、营业执照
7. 基金托管人业务资格批件和营业执照
9.2 存放地点
广州市海珠区琶洲大道东 1号保利国际广场南塔 31-33楼
9.3 查阅方式
1.书面查阅:投资者可在营业时间免费查阅,也可按工本费购买复印件;
2.网站查阅:基金管理人网址 http://www.gffunds.com.cn。
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