诺安主题精选混合型证券投资基金2021年第二季度报告

基金管理人:诺安基金管理有限公司
基金托管人:中国建设银行股份有限公司
报告送出日期:2021年07月21日
诺安主题精选混合型证券投资基金 2021年第二季度报告
第 2页，共 12页
§1 重要提示
基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述
或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
基金托管人中国建设银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2021年7月19日
复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存
在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证
基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前
应仔细阅读本基金的招募说明书。
本报告中财务资料未经审计。
本报告期自2021年04月01日起至2021年06月30日止。
§2 基金产品概况
基金简称 诺安主题精选混合
基金主代码
320012
基金运作方式 契约型开放式
基金合同生效日 2010年09月15日
报告期末基金份额总额 121,979,590.31份
投资目标
本基金通过精选主题,稳健投资,力图在不同的
市场环境下均可突破局限,在长期内获得超过
比较基准的超额收益。
投资策略
本基金将实施积极主动的投资策略,具体由资
产配置策略,股票投资策略,债券投资策略、权
证投资策略四部分组成。
1.资产配置策略方面,本基金将采取战略性资
产配置和战术性资产配置相结合的资产配置策
略,根据市场环境的变化,在长期资产配置保持
稳定的前提下,积极进行短期资产灵活配置,力
图通过时机选择构建在承受一定风险前提下获
取较高收益的资产组合。
诺安主题精选混合型证券投资基金 2021年第二季度报告
第 3页，共 12页
2.股票投资策略方面,本基金的股票投资策略
由构建备选主题库、筛选主题、精选个股和构
建组合四个步骤组成。
3.债券投资策略方面,本基金的债券投资部分
采用积极管理的投资策略,具体包括利率预测
策略、收益率曲线预测策略、溢价分析策略以
及个券估值策略。
4.权证投资策略方面,本基金将主要运用价值
发现策略和套利交易策略等。作为辅助性投资
工具,我们将结合自身资产状况审慎投资,力图
获得最佳风险调整收益。
业绩比较基准 75%沪深300指数+25%中证全债指数
风险收益特征
本基金属于混合型基金，预期风险与收益低于
股票型基金，高于债券型基金与货币市场基金
，属于中高风险、中高收益的基金品种。
基金管理人 诺安基金管理有限公司
基金托管人 中国建设银行股份有限公司
注：自2015年8月6日起，原"诺安主题精选股票型证券投资基金"变更为"诺安主题精选
混合型证券投资基金"。
§3 主要财务指标和基金净值表现
3.1 主要财务指标
单位：人民币元
主要财务指标 报告期（2021年04月01日 - 2021年06月30日）
1.本期已实现收益
32,546,187.96
2.本期利润
69,221,578.33
3.加权平均基金份额本期利润
0.5368
4.期末基金资产净值
519,070,452.28
5.期末基金份额净值
4.255
注：①上述基金业绩指标不包括持有人交易基金的各项费用,计入费用后实际收益水平
要低于所列数字。
②本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入(不含公允价值变动收益)
扣除相关费用后的余额,本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
阶段 净值增长 净值增 业绩比较 业绩比较
①-③ ②-④
诺安主题精选混合型证券投资基金 2021年第二季度报告
第 4页，共 12页
率① 长率标
准差②
基准收益
率③
基准收益
率标准差
④
过去三个月
14.35% 1.38% 2.99% 0.73% 11.36% 0.65%
过去六个月
11.50% 1.61% 0.95% 0.99% 10.55% 0.62%
过去一年
28.01% 1.59% 19.87% 1.00% 8.14% 0.59%
过去三年
134.44% 1.36% 41.50% 1.02% 92.94% 0.34%
过去五年
194.87% 1.19% 55.49% 0.88% 139.38% 0.31%
自基金合同生
效起至今
366.93% 1.37% 80.17% 1.08% 286.76% 0.29%
注：本基金的业绩比较基准为:75%沪深300指数+25%中证全债指数。
3.2.2 自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变
动的比较
注：本基金的建仓期为6个月，建仓期结束时各项资产配置比例符合合同约定。
§4 管理人报告
4.1 基金经理（或基金经理小组）简介
任本基金的基金经理期限
姓名 职务
任职日期 离任日期
证券从
业年限
说明
罗春 本基金 2015年09
-
14年 硕士，具有基金从业资格
诺安主题精选混合型证券投资基金 2021年第二季度报告
第 5页，共 12页
蕾 基金经
理
月26日 。曾先后任职于中信证券
股份有限公司、长盛基金
管理有限公司、银华基金
管理有限公司，从事医药
行业研究工作。2011年12
月加入诺安基金管理有限
公司，历任研究员。2019
年2月至2020年4月任诺安
益鑫灵活配置混合型证券
投资基金基金经理，2019
年6月至2020年5月任诺安
鸿鑫混合型证券投资基金
基金经理。2015年9月起
任诺安主题精选混合型证
券投资基金基金经理，20
19年1月起任诺安积极配
置混合型证券投资基金基
金经理。
注：①此处基金经理的任职日期为公司作出决定并对外公告之日；
②证券从业的含义遵从《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定等。
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
报告期间，诺安主题精选混合型证券投资基金管理人严格遵守了《中华人民共和
国证券投资基金法》及其他有关法律法规，遵守了《诺安主题精选混合型证券投资基
金基金合同》的规定，遵守了本公司管理制度。本基金投资管理未发生违法违规行为。
4.3 公平交易专项说明
4.3.1 公平交易制度的执行情况
根据中国证监会2011年修订的《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意
见》，本公司更新并完善了《诺安基金管理有限公司公平交易制度》。制度的范围包
括境内上市股票、债券的一级市场申购、二级市场交易等投资管理活动，同时涵盖投
资授权、研究分析、投资决策、交易执行、业绩评估等投资管理活动相关的各个环节。
投资研究方面，公司设立全公司所有投资组合适用的证券备选库，在此基础上，
不同投资组合根据其投资目标、投资风格和投资范围的不同，建立不同投资组合的投
资对象备选库和交易对手备选库；公司拥有健全的投资授权制度，明确投资决策委员
诺安主题精选混合型证券投资基金 2021年第二季度报告
第 6页，共 12页
会、投资总监、投资组合经理等各投资决策主体的职责和权限划分，投资组合经理在
授权范围内可以自主决策，超过投资权限的操作需要经过严格的审批程序；公司建立
了统一的研究管理平台，所有内外部研究报告均通过该研究管理平台发布，并保障该
平台对所有研究员和投资组合经理开放。
交易执行方面，对于场内交易，基金管理人在投资交易系统中设置了公平交易功
能，交易中心按照时间优先、价格优先的原则执行所有指令，如果多个投资组合在同
一时点就同一证券下达了相同方向的投资指令，并且市价在指令限价以内，投资交易
系统自动将该证券的每笔交易报单都自动按比例分拆到各投资组合；对于债券一级市
场申购、非公开发行股票申购等非集中竞价交易的交易分配，在参与申购之前，各投
资组合经理独立地确定申购价格和数量，并将申购指令下达给交易中心。公司在获配
额度确定后，按照价格优先的原则进行分配，如果申购价格相同，则根据该价位各投
资组合的申购数量进行比例分配；对于银行间市场交易、固定收益平台、交易所大宗
交易，投资组合经理以该投资组合的名义向交易中心下达投资指令，交易中心向银行
间市场或交易对手询价、成交确认，并根据"时间优先、价格优先"的原则保证各投资
组合获得公平的交易机会。
本报告期内，公平交易制度总体执行情况良好，未发现违反公平交易制度的情况。
4.3.2 异常交易行为的专项说明
本基金于本报告期内不存在异常交易行为。本报告期内基金管理人管理的所有投
资组合参与的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量不存在超过该证券
当日成交量的5%的情况。
4.4 报告期内基金的投资策略和运作分析
报告期内，A股在一季度2月份大幅回调、3月份低位盘整之后，在二季度呈现震荡
上行的走势。相比于一季度，二季度的行情更向成长股方向倾斜，业绩增速快、基本
面中长期趋势好的行业涨幅靠前，如新能源、电子、半导体、汽车、医药里面的细分
赛道。而农业、房地产、金融、建筑建材等则跌幅靠前。总体上，市场自从去年下半
年以顺周期为主的结构性行情，从今年二季度又逐渐切回到成长股。只是相比于2019-
2020年的市场而言，上涨的股票不仅仅是抱团大市值白马，一些优质的中小市值公司
也逐渐受到关注。
本基金一直以来都集中在大消费（含医药）领域投资，因此在二季度的市场行情
中有所收益。
诺安主题精选混合型证券投资基金 2021年第二季度报告
第 7页，共 12页
在本基金投资的各个板块之中，医药、家电、化妆品、建材等都取得了一定的收
益，但食品行业个股大多表现不理想。究其原因，主要是上述公司2020年大多受益于
疫情（尤其是龙头企业），不仅股价屡创新高，且收入及利润基数均较高，也造成了
一些渠道库存。随着2021年疫情恢复，行业里的中小公司复工复产的也越来越多，导
致行业竞争略有加剧，费用增加，利润增速下滑甚至负增长，相应股价也表现低迷。
本基金并未对食品股的持仓做大举调整，因为我们投资更多是基于行业、公司中长期
的发展趋势，而非中短期的财务数据。企业阶段性的经营波动我们会关注，但不一定
因此而做交易。因此，虽然二季度本基金的持仓表现各异，但我们对这些公司的长期
发展、股价表现依然很有信心。
4.5 报告期内基金的业绩表现
截至报告期末，诺安主题精选混合基金份额净值为4.255元，本报告期内，基金份
额净值增长率为14.35%，同期业绩比较基准收益率为2.99%。
4.6 报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说明
本报告期内，本基金未出现连续二十个工作日出现基金份额持有人数量不满二百
人或者基金资产净值低于五千万元的情形。
§5 投资组合报告
5.1 报告期末基金资产组合情况
序号 项目 金额(元)
占基金总资产的比例（%
）
1
权益投资
480,222,398.04 89.78
其中：股票
480,222,398.04 89.78
2
基金投资
- -
3
固定收益投资
- -
其中：债券
- -
资产支持证券
- -
4
贵金属投资
- -
5
金融衍生品投资
- -
6
买入返售金融资产
- -
其中：买断式回购的买入
返售金融资产
- -
7
银行存款和结算备付金合
53,387,843.17 9.98
诺安主题精选混合型证券投资基金 2021年第二季度报告
第 8页，共 12页
计
8
其他资产
1,251,704.54 0.23
9
合计
534,861,945.75 100.00
5.2 报告期末按行业分类的股票投资组合
代码 行业类别 公允价值(元)
占基金资产净值比例（%
）
A
农、林、牧、渔业
11,290.28 0.00
B
采矿业
- -
C
制造业
328,328,581.19 63.25
D
电力、热力、燃气及水
生产和供应业
5,160,036.60 0.99
E
建筑业
25,371.37 0.00
F
批发和零售业
34,603,077.58 6.67
G
交通运输、仓储和邮政
业
- -
H
住宿和餐饮业
- -
I
信息传输、软件和信息
技术服务业
3,265,881.59 0.63
J
金融业
34,721.10 0.01
K
房地产业
- -
L
租赁和商务服务业
36,012,000.00 6.94
M
科学研究和技术服务业
46,977,000.00 9.05
N
水利、环境和公共设施
管理业
44,438.33 0.01
O
居民服务、修理和其他
服务业
- -
P
教育
- -
Q
卫生和社会工作
25,760,000.00 4.96
R
文化、体育和娱乐业
- -
S
综合
- -
合计
480,222,398.04 92.52
5.3 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细
序
号
股票代码 股票名称 数量(股) 公允价值(元)
占基金资产净
值比例（％）
诺安主题精选混合型证券投资基金 2021年第二季度报告
第 9页，共 12页
1 603259
药明康德
300,000 46,977,000.00 9.05
2 600315
上海家化
750,000 45,105,000.00 8.69
3 603605
珀莱雅
200,010 39,343,967.10 7.58
4 601888
中国中免
120,000 36,012,000.00 6.94
5 300760
迈瑞医疗
74,200 35,619,710.00 6.86
6 000963
华东医药
750,000 34,507,500.00 6.65
7 603345
安井食品
130,000 33,022,600.00 6.36
8 688007
光峰科技
700,000 29,316,000.00 5.65
9 603195
公牛集团
140,000 28,280,000.00 5.45
10 300143
盈康生命
1,000,000 25,760,000.00 4.96
5.4 报告期末按债券品种分类的债券投资组合
本基金本报告期末未持有债券。
5.5 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细
本基金本报告期末未持有债券。
5.6 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
5.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细
本基金本报告期末未持有贵金属。
5.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细
本基金本报告期末未持有权证。
5.9 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明
5.9.1 报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细
本基金本报告期末未投资股指期货。
5.9.2 本基金投资股指期货的投资政策
本基金本报告期未投资股指期货。
5.10 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明
5.10.1 本期国债期货投资政策
本基金本报告期未投资国债期货。
5.10.2 报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细
本基金本报告期末未投资国债期货。
诺安主题精选混合型证券投资基金 2021年第二季度报告
第 10页，共 12页
5.10.3 本期国债期货投资评价
本基金本报告期未投资国债期货。
5.11 投资组合报告附注
5.11.1 本基金投资的前十名证券的发行主体,本期没有出现被监管部门立案调查的情形,
也没有出现在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。
5.11.2 本基金投资的前十名股票没有超出基金合同规定的备选股票库。
5.11.3 其他资产构成
序号 名称 金额(元)
1
存出保证金
195,160.07
2
应收证券清算款
621,657.52
3
应收股利
-
4
应收利息
6,088.45
5
应收申购款
428,798.50
6
其他应收款
-
7
其他
-
8
合计
1,251,704.54
5.11.4 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细
本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。
5.11.5 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限的情况。
5.11.6 投资组合报告附注的其他文字描述部分
由于四舍五入原因，分项之和与合计可能有尾差。
§6 开放式基金份额变动
单位：份
报告期期初基金份额总额
130,480,402.14
报告期期间基金总申购份额
12,366,639.33
减：报告期期间基金总赎回份额
20,867,451.16
报告期期间基金拆分变动份额（份额减少以
“-”填列）
-
报告期期末基金份额总额
121,979,590.31
注：总申购份额含红利再投、转换入份额,总赎回份额含转换出份额。
诺安主题精选混合型证券投资基金 2021年第二季度报告
第 11页，共 12页
§7 基金管理人运用固有资金投资本基金情况
7.1 基金管理人持有本基金份额变动情况
基金管理人未持有本基金。
7.2 基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细
本报告期内基金管理人未运用固有资金申购、赎回、买卖本基金份额。
§8 影响投资者决策的其他重要信息
8.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况
报告期内持有基金份额变化情况 报告期末持有基金情况
投资
者类
别
序
号
持有基金份额比例达到
或者超过20%的时间区间
期初
份额
申购
份额
赎回
份额
持有份额 份额占比
机构
- - - - - - -
个人
- - - - - - -
产品特有风险
本报告期内，本基金未出现单一投资者持有基金份额比例达到或者超过20%的情形，
敬请投资者留意。
8.2 影响投资者决策的其他重要信息
本报告期内，本基金管理人及本基金无影响投资者决策的其他重要信息。
§9 备查文件目录
9.1 备查文件目录
①中国证券监督管理委员会批准诺安主题精选股票型证券投资基金募集的文件。
②《诺安主题精选混合型证券投资基金基金合同》。
③《诺安主题精选混合型证券投资基金托管协议》。
④《诺安基金管理有限公司关于诺安主题精选股票型证券投资基金变更基金名称及
类型并相应修订基金合同部分条款的公告》。
⑤基金管理人业务资格批件、营业执照。
诺安主题精选混合型证券投资基金 2021年第二季度报告
第 12页，共 12页
⑥诺安主题精选混合型证券投资基金2021年第二季度报告正文。
⑦报告期内诺安主题精选混合型证券投资基金在指定媒介上披露的各项公告。
9.2 存放地点
基金管理人、基金托管人住所。
9.3 查阅方式
投资者可在营业时间免费查阅，也可按工本费购买复印件。

投资者对本报告书如有疑问，可致电本基金管理人全国统一客户服务电话：400-
888-8998，亦可至基金管理人网站 www.lionfund.com.cn查阅详情。
诺安基金管理有限公司
2021年07月21日