方正富邦基金管理有限公司
方正富邦中证500交易型开放式指数
证券投资基金
招募说明书(更新)摘要
基金管理人:方正富邦基金管理有限公司
基金托管人:中国建设银行股份有限公司
二〇二〇年七月
【重要提示】
本基金经中国证券监督管理委员会2018年9月19日证监许可[2018]1498号
文注册募集。本基金基金合同于2018年11月30日正式生效。
基金管理人保证本招募说明书的内容真实、准确、完整。本招募说明书经中
国证监会注册,但中国证监会对本基金募集的注册,并不表明其对本基金的价值
和收益做出实质性判断或保证,也不表明投资于本基金没有风险。中国证监会不
对基金的投资价值及市场前景等作出实质性判断或者保证。
基金管理人依照恪尽职守、诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金财产,
但不保证投资本基金一定盈利,也不保证基金份额持有人的最低收益。
本基金投资于证券市场,基金净值会因为证券市场波动等因素产生波动,投
资人在投资本基金前,需充分了解本基金的产品特性,充分考虑自身的风险承受
能力,理性判断市场,对投资本基金的意愿、时机、数量等投资行为作出独立决
策,并承担基金投资中出现的各类风险,包括:因整体政治、经济、社会等环境
因素对证券价格产生影响而形成的系统性风险,个别证券特有的非系统性风险,
基金管理人在基金管理实施过程中产生的基金管理风险。
同时由于本基金是跟踪中证500指数的交易型开放式基金,特定风险还包
括:标的指数回报与股票市场平均回报偏离的风险、标的指数波动的风险、基金
投资组合回报与标的指数回报偏离的风险、标的指数变更的风险、基金份额二级
市场交易价格折溢价的风险、基金份额参考净值(IOPV)计算错误的风险、投资
人申购失败的风险、投资人赎回失败的风险、基金赎回对价的变现风险、退补现
金替代方式的风险、基金份额赎回对价的变现风险、退市风险、第三方机构服务
的风险等。
投资者申购的基金份额当日起可卖出,投资者赎回获得的股票当日起可卖出。
本基金属于股票型基金,其预期收益及预期风险水平高于混合型基金、债券
型基金与货币市场基金,属于高风险/高收益的开放式基金。本基金为被动式投
资的股票型指数基金,主要采用完全复制策略,跟踪中证500指数,其风险收益
特征与标的指数所表征的市场组合的风险收益特征相似。
投资有风险,投资人在进行投资决策前,请仔细阅读本基金的《招募说明书》、
《基金合同》、《基金产品资料概要》等信息披露文件,了解基金的风险收益特征,
并根据自身的投资目的、投资期限、投资经验、资产状况等判断本基金是否和自
身的风险承受能力相适应,自主判断基金的投资价值,自主做出投资决策,自行
承担投资风险。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。基金管理人管理的其他基金的业绩不
构成新基金业绩表现的保证。
基金管理人提醒投资者基金投资的“买者自负”原则,在投资者作出投资决
策后,基金运营状况与基金净值变化引致的投资风险,由投资者自行负责。
基金合同关于基金产品资料概要的编制、披露及更新等内容,将不晚于2020
年9月1日起执行。
本招募说明书摘要中涉及与基金托管人相关的基金信息已经与基金托管人
复核。本次招募说明书更新为根据上海证券交易所《关于ETF申购赎回清单新
版本上线的通知》对本基金申购赎回清单有关内容进行的更新。除上述事项外,
本招募说明书所载内容截止日为2020年7月23日,有关财务数据和净值表现数
据截止日为2019年12月31日。(本招募说明书中的财务资料未经审计)
一、基金管理人
(一)基金管理人概况
名称:方正富邦基金管理有限公司
住所:北京市西城区车公庄大街12号东侧8层
办公地址:北京市西城区车公庄大街12号东侧8层
设立日期:2011年7月8日
法定代表人:何亚刚
联系人:蒋金强
电话:010-57303969
注册资本:6.6亿元
方正富邦基金管理有限公司(以下简称“公司”)经中国证监会证监许可
〔2011〕1038号文批准设立。公司股权结构如下:
股东名称 股权比例
方正证券股份有限公司 66.7%
富邦证券投资信托股份有限公司 33.3%
(二)主要人员情况
1、基金管理人董事会成员
何亚刚先生,董事长,硕士。现任方正证券股份有限公司董事、执行委员会
副主任、总裁、首席运营官(COO)、党委委员、董事会秘书,方正和生投资有
限责任公司董事长、法定代表人,方正中期期货有限公司董事,北京方正富邦创
融资产管理有限公司董事,方正证券(香港)金融控股有限公司董事,湖南省证
券业协会会长,瑞信方正证券有限责任公司董事。曾任代行方正证券股份有限公
司董事会秘书,方正富邦基金管理有限公司监事、董事,方正证券有限责任公司
副总裁,方正期货有限公司董事长,泰阳证券有限责任公司总裁,方正证券有限
责任公司助理总裁,民生证券有限责任公司总裁助理,泰阳证券有限责任公司部
门总经理。
史纲先生,副董事长,博士。现任富邦证券投资信托股份有限公司董事长,
富邦期货股份有限公司董事,台湾证券交易所股份有限公司董事,北京方正富邦
创融资产管理有限公司董事,富邦资产管理股份有限公司董事,富邦基金管理(香
港)有限公司董事长,社团法人亚太公私合伙建设(PPP)发展协会理事,富邦麦格
理基础设施资产管理股份有限公司董事长,富邦私募股权股份有限公司董事长,
基富通证券股份有限公司监察人。曾任富邦证券(香港)有限公司董事长,富邦
证券英属维京群岛有限公司董事,富邦闽投创业投资股份有限公司董事长,富邦
证创业投资股份有限公司董事长,富邦证股权投资有限公司董事长,富邦综合证
券股份有限公司董事长,富邦康宏资产管理(香港)有限公司董事长,富邦商业
银行股份有限公司董事,富邦期货股份有限公司董事长,富邦综合证券股份有限
公司副董事长、代理董事长、顾问、副总经理,台湾国际证券股份有限公司副总
经理,Bridgewater Group(USA)副总经理、台湾中央大学教授。
李明州先生,董事,硕士。现任富邦证券投资信托股份有限公司总经理,富
邦康宏资产管理(香港)有限公司董事长,富邦私募股权股份有限公司董事,北京
方正富邦创融资产管理有限公司董事,富邦基金管理(香港)有限公司董事。曾任
基富通证券股份有限公司监察人,台北富邦商业银行股份有限公司资深副总经理,
富邦金融控股股份有限公司副总经理,富邦综合证券股份有限公司副总经理,富
邦期货股份有限公司总经理,富邦综合证券股份有限公司副总经理,中实企管顾
问股份有限公司襄理,中租实业股份有限公司稽核主任专员,资诚会计师事务所
查账员。
李长桥先生,董事,美国麻省理工学院工学硕士。现任方正富邦基金管理有
限公司总裁、北京方正富邦创融资产管理有限公司董事长、投资决策委员会主任,
兼任权益投资部总经理、国际投资部总经理。曾任职方正证券股份有限公司助理
总裁,分管财富管理业务、投资顾问业务、互联网金融等,零售与互联网金融部
总经理,零售业务部总经理,零售业务部副总经理;国信证券股份有限公司。
邱慈观女士,独立董事,博士。现任上海交通大学上海高级金融学院教授,
台湾华通电脑股份有限公司独立董事、审计委员会委员、薪资报酬委员会委员。
曾任台湾中央大学财务金融学系教授,美国CSI公司研究分析师,美国加州州立
大学圣荷西分校助理教授。
祝继高先生,独立董事,博士。现任对外经济贸易大学国际商学院教授及博
士生导师,北京莱伯泰科仪器股份有限公司、中国医药健康产业股份有限公司独
立董事。曾任北京木瓜移动科技股份有限公司独立董事,青木数字技术有限公司
独立董事,对外经济贸易大学国际商学院副教授、讲师。
李庆民先生,独立董事,博士。现任东方安贞(北京)医院管理有限公司董
事。曾任北京安贞东方医院(筹备)投资总监,万方城镇投资发展股份有限公司
董事及总裁,北京市众一律师事务所合伙人及律师,北京市广盛律师事务所律师,
吉林建设开发集团公司职员。
2、基金管理人监事会成员
程明乾先生,监事会主席,硕士。现任富邦综合证券股份有限公司总经理、
董事,富邦期货股份有限公司董事,富邦证券(香港)有限公司董事,富邦证券英
属维京群岛有限公司董事,富邦证创业投资股份有限公司董事长,富邦闽投创业
投资股份有限公司董事长,台湾证券商业同业公会常务监事,台湾上市柜公司协
会理事,财团法人证券柜台买卖中心公益董事,富邦麦格理基础设施资产管理股
份有限公司监察人,富邦证股权投资有限公司董事长,富邦金控创业投资股份有
限公司董事,社团法人台湾金融教育协会监事。曾任富邦基金管理(香港)有限公
司董事,富邦闽投创业投资股份有限公司董事,富邦证创业投资股份有限公司董
事,台湾集中保管结算所股份有限公司董事,富邦综合证券股份有限公司业务区
部执行副总经理、资深副总经理、部长。
雍苹女士,监事,硕士。现任方正证券股份有限公司监事会主席,方正证券
投资有限公司监事,方正证券承销保荐有限责任公司监事,瑞信方正证券有限责
任公司监事会主席,湖南方正证券汇爱公益基金会理事长。曾任方正证券承销保
荐有限责任公司监事会主席,方正证券股份有限公司监事会办公室总经理(兼)、
行政负责人,方正证券股份有限公司稽核审计部总经理,方正证券有限责任公司
财务管理部总经理,浙江理工大学经济管理系讲师。
毕薇女士,职工监事,硕士。现任方正富邦基金管理有限公司人力资源部总
经理兼综合管理部总经理兼战略发展部总经理,MD(董事总经理)。曾任方正富
邦基金管理有限公司人力资源部总监、D(董事)、ED(执行董事),方正证券人力
资源部高级副总裁,国金证券人力资源部经理、四川营销中心销售总监。
钱鹏女士,职工监事,硕士。现任方正富邦基金管理有限公司人力资源部薪
酬福利岗,VP(副总裁)。曾任方正富邦基金管理有限公司人力资源部薪酬福利高
级经理、薪酬经理、薪酬主管、专员、人事助理。
3、公司高管人员
何亚刚先生,董事长,简历同上。
李长桥先生,总裁,简历同上。
向祖荣先生,督察长,博士。曾任北京建工集团总公司职员、中国证券监督
管理委员会历任主任科员、副处长、处长、中国证券监督管理委员会中国上市公
司协会筹备组成员、中国上市公司协会部门主任、中融基金管理有限公司督察长、
中南红文化集团股份有限公司董事长、法定代表人。现任方正富邦基金管理有限
公司督察长。
潘英杰先生,首席信息官、信息技术部总经理(兼),学士。曾任浙江申浙
汽车职员、杭州弘一计算机有限公司软件工程师、恒生电子股份有限公司产品技
术经理、泰达宏利基金管理有限公司IT主管、方正富邦基金管理有限公司信息
技术部高级经理、副总监、总监、方正富邦基金管理有限公司运营总监、方正富
邦基金管理有限公司职工监事、方正富邦基金管理有限公司信息技术部总经理、
方正富邦基金管理有限公司全资子公司北京方正富邦创融资产管理有限公司监
事。现任方正富邦基金管理有限公司首席信息官、信息技术部总经理(兼)。
4、本基金基金经理
吴昊先生,本科毕业于北京邮电大学,研究生毕业于北京邮电大学,2014年
9月至2018年4月于华夏基金管理有限公司数量投资部任副总裁;2018年4月
至2019年6月于方正富邦基金管理有限公司指数投资部任部门副总经理(主持
工作)。2019年6月至今于方正富邦基金管理有限公司指数投资部任部门总经理。
2018年6月至今,任方正富邦中证保险主题指数分级证券投资基金的基金经理,
2018年11月至今,任方正富邦深证100交易型开放式指数证券投资基金的基金
经理,2018年11月至今,任方正富邦中证500交易型开放式指数证券投资基金
的基金经理,2019年1月至今,任方正富邦深证100交易型开放式指数证券投
资基金联接基金的基金经理,2019年3月至今,任方正富邦中证500交易型开
放式指数证券投资基金联接基金的基金经理,2019年5月至今,任方正富邦红
利精选混合型证券投资基金的基金经理。2019年9月至今,任方正富邦天鑫灵
活配置混合型证券投资基金的基金经理。2019年9月至今,任方正富邦天睿灵
活配置混合型证券投资基金的基金经理。2019年9月至今,任方正富邦天恒灵
活配置混合型证券投资基金的基金经理。2019年9月至今,任方正富邦沪深300
交易型开放式指数证券投资基金的基金经理。2019年9月至今,任方正富邦恒
生沪深港通大湾区综合指数证券投资基金(LOF)的基金经理。2019年11月至
今,任方正富邦中证主要消费红利指数增强型证券投资基金(LOF)的基金经理。
2020年1月至今,任方正富邦天璇灵活配置混合型证券投资基金的基金经理。
张超梁先生,本科毕业于北京邮电大学,研究生毕业于中国科学院数学与系
统科学研究院,2013年7月至2019年4月于国金基金管理有限公司任职,历任
职位为量化分析师助理、量化分析师、投资经理、基金经理助理;2019年4月至
2019年6月于华夏基金管理有限公司任产品经理;2019年6月至2019年11月
于方正富邦基金管理有限公司指数投资部任基金经理助理。2019年11月至2019
年12月,任拟任基金经理。2019年12月至今,任方正富邦中证500交易型开
放式指数证券投资基金、方正富邦中证500交易型开放式指数证券投资基金联接
基金的基金经理。2020年3月至今,任方正富邦沪深300交易型开放式指数证
券投资基金的基金经理。
5、基金投资决策委员会成员
主任:李长桥先生,总裁。
委员:
区德成先生,固定收益基金投资部总经理;
王靖先生,固定收益基金投资部联席总经理兼基金经理;
吴昊先生,指数投资部总经理兼基金经理;
符健先生,权益研究部总经理、国际投资部副总经理(兼)、兼基金经理;
田业钧先生,固定收益研究部副总经理(主持工作);
张璞先生,交易部总经理;
程同朦先生,固定收益基金投资部基金经理;
肖英俊先生,固定收益基金投资部基金经理助理。
6、上述人员之间无近亲属关系。
二、基金托管人
(一)基金托管人的基本情况
名称:中国建设银行股份有限公司(简称:中国建设银行)
住所:北京市西城区金融大街25号
办公地址:北京市西城区闹市口大街1号院1号楼
法定代表人:田国立
成立时间:2004年09月17日
组织形式:股份有限公司
注册资本:贰仟伍佰亿壹仟零玖拾柒万柒仟肆佰捌拾陆元整
存续期间:持续经营
基金托管资格批文及文号:中国证监会证监基字[1998]12号
联系人:田 青
联系电话:(010)6759 5096
中国建设银行成立于1954年10月,是一家国内领先、国际知名的大型股份
制商业银行,总部设在北京。本行于2005年10月在香港联合交易所挂牌上市
(股票代码939),于2007年9月在上海证券交易所挂牌上市(股票代码601939)。
2018年末,集团资产规模23.22万亿元,较上年增长4.96%。2018年度,集
团实现净利润2,556.26亿元,较上年增长4.93%;平均资产回报率和加权平均净
资产收益率分别为1.13%和14.04%;不良贷款率1.46%,保持稳中有降;资本充
足率17.19%,保持领先同业。
2018年,本集团先后荣获新加坡《亚洲银行家》“2018年中国最佳大型零售
银行奖”、“2018年中国全面风险管理成就奖”;美国《环球金融》“全球贸易金融
最具创新力银行”、《银行家》“2018最佳金融创新奖”、《金融时报》“2018年金
龙奖—年度最佳普惠金融服务银行”等多项重要奖项。本集团同时获得英国《银
行家》、香港《亚洲货币》杂志“2018年中国最佳银行”称号,并在中国银行业
协会2018年“陀螺”评价中排名全国性商业银行第一。
中国建设银行总行设资产托管业务部,下设综合与合规管理处、基金市场处、
证券保险资产市场处、理财信托股权市场处、养老金托管处、全球托管处、新兴
业务处、运营管理处、托管应用系统支持处、跨境托管运营处、合规监督处等11
个职能处室,在安徽合肥设有托管运营中心,在上海设有托管运营中心上海分中
心,共有员工300余人。自2007年起,托管部连续聘请外部会计师事务所对托
管业务进行内部控制审计,并已经成为常规化的内控工作手段。
(二)主要人员情况
蔡亚蓉,资产托管业务部总经理,曾先后在中国建设银行总行资金计划部、
信贷经营部、公司业务部以及中国建设银行重组改制办公室任职,并在总行公司
业务部担任领导职务。长期从事公司业务,具有丰富的客户服务和业务管理经验。
龚毅,资产托管业务部资深经理(专业技术一级),曾就职于中国建设银行
北京市分行国际部、营业部并担任副行长,长期从事信贷业务和集团客户业务等
工作,具有丰富的客户服务和业务管理经验。
黄秀莲,资产托管业务部资深经理(专业技术一级),曾就职于中国建设银
行总行会计部,长期从事托管业务管理等工作,具有丰富的客户服务和业务管理
经验。
郑绍平,资产托管业务部副总经理,曾就职于中国建设银行总行投资部、委
托代理部、战略客户部,长期从事客户服务、信贷业务管理等工作,具有丰富的
客户服务和业务管理经验。
原玎,资产托管业务部副总经理,曾就职于中国建设银行总行国际业务部,
长期从事海外机构及海外业务管理、境内外汇业务管理、国外金融机构客户营销
拓展等工作,具有丰富的客户服务和业务管理经验。
(三)基金托管业务经营情况
作为国内首批开办证券投资基金托管业务的商业银行,中国建设银行一直秉
持“以客户为中心”的经营理念,不断加强风险管理和内部控制,严格履行托管
人的各项职责,切实维护资产持有人的合法权益,为资产委托人提供高质量的托
管服务。经过多年稳步发展,中国建设银行托管资产规模不断扩大,托管业务品
种不断增加,已形成包括证券投资基金、社保基金、保险资金、基本养老个人账
户、(R)QFII、(R)QDII、企业年金、存托业务等产品在内的托管业务体系,是目
前国内托管业务品种最齐全的商业银行之一。截至2019年二季度末,中国建设
银行已托管924只证券投资基金。中国建设银行专业高效的托管服务能力和业务
水平,赢得了业内的高度认同。中国建设银行先后9次获得《全球托管人》“中
国最佳托管银行”、4次获得《财资》“中国最佳次托管银行”、连续5年获得中债
登“优秀资产托管机构”等奖项,并在2016年被《环球金融》评为中国市场唯
一一家“最佳托管银行”、在2017年荣获《亚洲银行家》“最佳托管系统实施奖”。
三、相关服务机构
(一)基金销售机构
1、申购、赎回代办证券公司
(1)方正证券股份有限公司
注册地址:湖南省长沙市天心区湘江中路二段36号华远华中心4、5号楼
3701-3717
办公地址:北京市朝阳区北四环中路27号盘古大观A座40F-43F
法定代表人:施华
客服电话:95571
联系人:丁敏
联系电话:010-59355997
传真:010-57398130
网址:www.foundersc.com
(2)东海证券股份有限公司
注册地址:江苏省常州市延陵西路23号投资广场18层
办公地址:上海市浦东新区东方路1928号东海证券大厦
法定代表人:陈耀庭
联系人:王一彦
电话:021-20333333
传真:021-50498825
客服电话:95531 或 400-8888-588
网址:www.longone.com.cn
(3)中信建投证券股份有限公司
注册地址:北京市朝阳区安立路66号4号楼
办公地址:北京市朝阳门内大街188号
法定代表人:王常青
客服电话:400-888-8108
联系人:陈海静
电话:010-85156499
传真:010-65182261
网址:www.csc108.com
(4)中航证券有限公司
注册地址:江西省南昌市红谷滩新区红谷中大道1619号南昌国际金融大厦
A栋41层
办公地址:北京市朝阳区望京东园四区2号中航资本大厦35层
法定代表人:王晓峰
联系人:王紫雯
联系电话:010-59562468
客服电话:95335
公司网址:www.avicsec.com
(5)东吴证券股份有限公司
注册地址:苏州工业园区星阳街5号
办公地址:苏州工业园区星阳街5号
法定代表人:范力
联系人:陆晓
电话:0512-62938521
传真:0512-62938527
客服电话:95330
公司网址:http://www.dwjq.com.cn/
(6)兴业证券股份有限公司
注册地址:福州市湖东路268号
办公地址:上海市浦东新区民生路1199弄证大五道口广场1号楼21层
法定代表人:杨华辉
客服电话:95562
联系人:夏中苏
电话:0591-38281963
传真:0591-38507538
网址:www.xyzq.com.cn
2、本基金管理人可以根据情况变化增加或者减少销售机构,并在基金管理
人网站公示。销售机构可以根据情况增加或者减少其销售城市、网点。
(二)基金份额登记机构
名称:中国证券登记结算有限责任公司
住所:北京市西城区太平桥大街17号
办公地址:北京市西城区太平桥大街17号
法定代表人:周明
联系电话:010-50938782
传真:010-58598907
联系人:赵亦清
(三)出具法律意见书的律师事务所
名称:上海市通力律师事务所
住所:上海市银城中路68号时代金融中心19楼
办公地址:上海市银城中路68号时代金融中心19楼和16楼
负责人:韩炯
电话:021-31358666
传真:021-31358600
联系人:丁媛
经办律师:黎明、丁媛
(四)审计基金资产的会计师事务所
名称:德勤华永会计师事务所(特殊普通合伙)
住所:上海市黄浦区延安东路222号30楼
办公地址:上海市黄浦区延安东路222号30楼
负责人:曾顺福
联系人:杨婧
联系电话:021-61418888
传真电话:021-63350003
经办注册会计师:杨丽、杨婧
四、基金的名称
本基金名称:方正富邦中证500交易型开放式指数证券投资基金。
五、基金的类型
本基金类型:交易型开放式。
六、基金的投资目标
紧密跟踪标的指数表现,追求跟踪偏离度和跟踪误差的最小化。
七、基金的投资方向
本基金主要投资于中证500指数的成份股及其备选成份股。
为更好地实现基金的投资目标,本基金还可以投资于国内依法发行上市的非
成份股(包括中小板、创业板及其他经中国证监会核准上市的股票)、债券(包
括国债、央行票据、地方政府债、金融债、企业债、公司债、次级债、可转换债
券、可交换债券、分离交易可转债、中期票据、短期融资券、超短期融资券等)、
货币市场工具、债券回购、资产支持证券、银行存款、权证、股指期货以及法律
法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具(但须符合中国证监会的相关规
定)。
本基金可以在履行适当程序后,参与融资和转融通证券出借业务。
基金的投资组合比例为:本基金投资于中证500指数的成份股及其备选成份
股的比例不低于基金资产净值的90%,且不低于非现金基金资产的80%;权证、
股指期货及其他金融工具的投资比例依照法律法规或监管机构的规定执行。
如法律法规或监管机构以后允许基金投资其他品种,基金管理人在履行适当
程序后,可以将其纳入投资范围。
八、基金的投资策略
(一)投资策略
本基金主要采取完全复制策略,即按照标的指数的成份股构成及其权重构建
基金股票投资组合,并根据标的指数成份股及其权重的变动进行相应调整。当预
期成份股发生调整和成份股发生配股、增发、分红等行为时,或因基金的申购和
赎回等对本基金跟踪标的指数的效果可能带来影响时,或因某些特殊情况(如流
动性不足、成份股长期停牌、法律法规限制等)导致流动性不足时,或其他原因
导致无法有效复制和跟踪标的指数时,基金管理人可以对投资组合管理进行适当
变通和调整,从而使得投资组合紧密地跟踪标的指数。
为使得基金的投资组合更紧密地跟踪标的指数,基金可投资于经中国证监会
允许的各种金融衍生产品,如股指期货、权证以及其他与标的指数或标的指数成
份股相关的衍生工具。
1、债券投资策略
本基金债券投资的目的是在保证基金资产流动性的基础上,降低跟踪误差。
本基金管理人将通过对宏观经济运行趋势及财政货币政策变化的研究分析,以定
量辅助手段预测未来市场利率趋势及利率期限结构的变化,综合运用久期控制、
期限结构配置、类属配置等多种投资策略进行个券选择。
2、资产支持证券投资策略
本基金投资资产支持证券将综合运用久期管理、收益率曲线、个券选择和把
握市场交易机会等积极策略,在严格遵守法律法规和基金合同基础上,通过信用
研究和流动性管理,选择经风险调整后相对价值较高的品种进行投资,以期获得
长期稳定收益。
3、权证投资策略
本基金将通过对权证标的证券的基本面进行研究,结合多种定价模型和投资
策略,根据基金资产组合情况适度进行权证的投资。
4、股指期货投资策略
本基金投资股指期货将严格根据风险管理的原则,以套期保值为目的,对冲
系统性风险和某些特殊情况下的流动性风险等。股指期货的投资主要采用流动性
好、交易活跃的合约,通过多头或空头套期保值等策略进行套期保值操作,降低
股票仓位频繁调整的交易成本和跟踪误差,达到有效跟踪标的指数的目的。
5、融资及转融通投资策略
本基金将在充分考虑风险和收益特征的基础上,审慎参与融资及转融通交易。
本基金将基于对市场行情和组合风险收益的分析,确定投资时机、标的证券以及
投资比例。若相关融资及转融通业务法律法规发生变化,本基金将从其最新规定,
以符合上述法律法规和监管要求的变化。
未来,随着投资工具的发展和丰富,本基金可在不改变投资目标及本基金风
险收益特征的前提下,相应调整和更新相关投资策略,并在招募说明更新中公告。
(二)投资组合管理
1、投资组合的构建
本基金投资组合的构建主要分为三步:确定目标组合、制定建仓策略、组合
调整。
(1)确定目标组合:基金管理人主要采用完全复制法,即完全按照标的指
数成份股组成及其权重构建投资组合;
(2)制定建仓策略:基金经理根据对标的指数成份股的流动性和交易成本
等因素的分析,制定合理的建仓策略;
(3)组合调整:基金经理在规定的时间内,采用适当的方法和措施对组合
进行调整,直至达到紧密跟踪标的指数的要求。
2、投资组合的日常管理
(1)标的指数成份股公司行为信息的跟踪与分析:跟踪标的指数成份股公
司行为信息以及成份股公司其他重大信息,包括但不限于成份股发生配股、增发、
分红、停牌、复牌等,分析这些信息对指数的影响,进而进行相应的组合调整分
析,为投资决策提供依据。
(2)标的指数的跟踪与分析:跟踪标的指数的调整等变化,确定标的指数
变化是否与预期一致,分析是否存在差异及差异产生的原因,为投资决策提供依
据。
(3)每日申购赎回情况的跟踪与分析:跟踪基金申购和赎回情况,分析其
对投资组合的影响。
(4)组合持有证券、现金头寸及流动性分析:基金经理跟踪分析实际组合
与目标组合的差异及其产生的原因,并对拟调整的成份股进行流动性分析。
(5)组合调整:根据数量化投资分析模型,找出将实际组合调整为目标组
合的最优方案,确定组合交易计划;如发生标的指数成份股调整、成份股公司发
生并购重组等重大事项,由基金经理召集会议,决定基金的操作策略;调整组合,
达到目标组合的持仓结构。
(6)每日申购赎回清单的制作:基金经理以T﹣1日标的指数成份股的构成
及其权重为基础,考虑T日将会发生的上市公司变动等情况,制作T日的申购
赎回清单并公告。
3、投资组合的定期管理
(1)每月
每月末,根据基金合同中基金管理费、基金托管费等的支付要求,及时检查
组合中的现金比例,进行支付现金的准备。
每月末,基金经理对投资操作、投资组合表现、跟踪误差等进行分析,分析
最近投资组合与标的指数的跟踪偏离度和跟踪误差情况,找出未能有效控制较大
偏离的原因。
(2)每半年
根据标的指数的编制规则及调整公告,基金经理依据投资决策委员会的决策,
在标的指数成份股调整生效前,分析并制定投资组合调整策略,尽量减少因成份
股变动带来的跟踪偏离度和跟踪误差。
4、投资绩效评估
(1)每日对基金的跟踪偏离度进行分析;
(2)每月末对本基金的运行情况进行量化评估;
(3)每月末根据评估报告分析当月的投资操作、组合状况和跟踪误差等情
况,重点分析基金的跟踪误差和跟踪偏离度的产生原因、现金控制情况、标的指
数成份股调整前后的操作以及成份股未来可能发生的变化等。
在正常市场情况下,本基金力争日均跟踪偏离度的绝对值不超过0.2%,年
化跟踪误差不超过2%。当跟踪偏离度和年化跟踪误差超过上述目标范围时,基
金管理人将通过归因分析模型找出跟踪误差的来源,并采取合理措施避免跟踪偏
离度和跟踪误差进一步扩大。
九、基金的业绩比较基准
本基金的业绩比较基准为标的指数收益率,即中证500指数收益率。
如果指数编制单位变更或停止中证500指数的编制、发布或授权,或中证
500指数由其他指数替代、或由于指数编制方法的重大变更等事项导致本基金管
理人认为中证500指数不宜继续作为标的指数,或证券市场有其他代表性更强、
更适合投资的指数推出时,本基金管理人可以依据维护投资人合法权益的原则,
在按监管部门要求履行适当程序后变更本基金的标的指数、业绩比较基准和基金
名称。若变更标的指数、业绩比较基准对基金投资范围和投资策略无实质性影响
(包括但不限于指数编制单位变更、指数更名等事项),则无需召开基金份额持
有人大会,基金管理人应与基金托管人协商一致后,报中国证监会备案并及时公
告。若变更业绩比较基准、标的指数涉及本基金投资范围或投资策略的实质性变
更,则基金管理人应就变更业绩比较基准、标的指数召开基金份额持有人大会,
并报中国证监会备案。
十、基金的风险收益特征
本基金属股票型基金,预期风险与预期收益高于混合型基金、债券型基金与
货币市场基金。本基金采用完全复制法跟踪标的指数的表现,具有与标的指数、
以及标的指数所代表的股票市场相似的风险收益特征。
十一、基金的投资组合报告
基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈
述或重大遗漏,并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
基金托管人中国建设银行股份有限公司根据基金合同规定,复核了本报告中
的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容,保证复核内容不存在虚假记载、
误导性陈述或者重大遗漏。
本投资组合报告所载数据截至2019年12月31日,本报告中所列财务数据
未经审计。
1、报告期末基金资产组合情况
序号 项目 金额(元) 占基金总资产的比例
(%)
1 权益投资 119,386,688.05 95.18
其中:股票 119,386,688.05 95.18
2 基金投资 - -
3 固定收益投资 122,800.00 0.10
其中:债券 122,800.00 0.10
资产支持证券 - -
4 贵金属投资 - -
5 金融衍生品投资 - -
6 买入返售金融资产 - -
其中:买断式回购的买入返售金融资产 - -
7 银行存款和结算备付金合计 5,899,575.23 4.70
8 其他资产 19,999.85 0.02
9 合计 125,429,063.13 100.00
2、报告期末按行业分类的股票投资组合
(1)报告期末按行业分类的境内股票投资组合
代码 行业类别 公允价值(元) 占基金资产净值比例(%)
A 农、林、牧、渔业 799,704.00 0.65
B 采矿业 3,822,214.32 3.13
C 制造业 68,006,097.75 55.64
D 电力、热力、燃气及水生产和供应业 3,304,275.28 2.70
E 建筑业 1,555,469.00 1.27
F 批发和零售业 5,493,806.01 4.49
G 交通运输、仓储和邮政业 4,142,173.50 3.39
H 住宿和餐饮业 537,876.00 0.44
I 信息传输、软件和信息技术服务业 12,114,724.50 9.91
J 金融业 6,962,033.57 5.70
K 房地产业 4,718,277.84 3.86
L 租赁和商务服务业 1,685,701.25 1.38
M 科学研究和技术服务业 702,751.00 0.57
N 水利、环境和公共设施管理业 847,520.44 0.69
O 居民服务、修理和其他服务业 - -
P 教育 120,516.00 0.10
Q 卫生和社会工作 1,032,570.00 0.84
R 文化、体育和娱乐业 2,315,301.39 1.89
S 综合 1,225,676.20 1.00
合计 119,386,688.05 97.68
(2)报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合
本基金本报告期末未持有港股通股票投资。
3、报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明
细
序号 股票代码 股票名称 数量(股) 公允价值(元) 占基金资产净值比例(%)
1 600745 闻泰科技 9,400 869,500.00 0.71
2 000066 中国长城 48,800 759,328.00 0.62
3 002463 沪电股份 33,500 744,035.00 0.61
4 002384 东山精密 31,200 722,280.00 0.59
5 601099 太平洋 189,200 717,068.00 0.59
6 601128 常熟银行 76,100 693,271.00 0.57
7 600584 长电科技 31,100 683,578.00 0.56
8 300014 亿纬锂能 13,400 672,144.00 0.55
9 600426 华鲁恒升 31,600 627,892.00 0.51
10 002371 北方华创 6,900 607,200.00 0.50
4、报告期末按债券品种分类的债券投资组合
序号 债券品种 公允价值(元) 占基金资产净值比例(%)
1 国家债券 - -
2 央行票据 - -
3 金融债券 - -
其中:政策性金融债 - -
4 企业债券 - -
5 企业短期融资券 - -
6 中期票据 - -
7 可转债(可交换债) 122,800.00 0.10
8 同业存单 - -
9 其他 - -
10 合计 122,800.00 0.10
5、报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明
细
序号 债券代码 债券名称 数量(张) 公允价值(元) 占基金资产净值比例(%)
1 128085 鸿达转债 465 46,500.00 0.04
2 128086 国轩转债 393 39,300.00 0.03
3 128084 木森转债 260 26,000.00 0.02
4 113029 明阳转债 110 11,000.00 0.01
6、报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证
券投资明细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
7、报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资
明细
本基金本报告期末未持有贵金属。
8、报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明
细
本基金本报告期末未持有权证。
9、报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明
本基金本报告期末未投资股指期货。
10、报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明
本基金本报告期末未投资国债期货。
11、投资组合报告附注
(1)本基金投资的前十名证券的发行主体本期受到调查以及处罚的情况的
说明
报告期内,本基金投资决策程序符合相关法律法规的要求,未发现本基金投
资的前十名证券的发行主体本期出现被监管部门立案调查,或在报告编制日前一
年内受到公开谴责、处罚的情形。
(2)基金投资的前十名股票超出基金合同规定的备选股票库情况的说明
本基金投资的前十名股票中,没有超出基金合同规定的备选股票库之外的股
票。
(3)其他资产构成
序号 名称 金额(元)
1 存出保证金 18,881.30
2 应收证券清算款 -
3 应收股利 -
4 应收利息 1,118.55
5 应收申购款 -
6 其他应收款 -
7 待摊费用 -
8 其他 -
9 合计 19,999.85
(4)报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细
本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。
(5)报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限情况。
(6)投资组合报告附注的其他文字描述部分
由于四舍五入的原因,分项之和与合计项之间可能存在尾差。
十二、基金的业绩
基金管理人依照恪尽职守、诚实信用、谨慎勤勉的原则管理和运用基金资产,
但不保证基金一定盈利,也不保证最低收益。基金的过往业绩并不代表其未来表
现。投资有风险,投资者在做出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书
下述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用,计入费用后实
际收益水平要低于所列数字。
本基金合同生效日2018年11月30日,基金业绩数据截至2019年12月31
日。
阶段 净值增长率 ① 净值增长率标准差 ② 业绩比较基准收益率③ 业绩比较基准收益率标准差④ ①-③ ②-④
2018/11/30-2018/12/31 -0.03% 0.05% -4.09% 1.20% 4.06% -1.15%
2019/01/01-2019/12/31 25.09% 1.39% 26.38% 1.47% -1.29% -0.08%
十三、基金的费用与税收
(一)基金费用的种类
1、基金管理人的管理费;
2、基金托管人的托管费;
3、基金合同生效后的标的指数许可使用费;
4、《基金合同》生效后与基金相关的信息披露费用;
5、《基金合同》生效后与基金相关的会计师费、律师费、诉讼费和仲裁费;
6、基金份额持有人大会费用;
7、基金的证券、期货交易费用;
8、基金的银行汇划费用;
9、基金的上市费及年费、IOPV计算与发布费用;
10、基金的开户费用、账户维护费用;
11、按照国家有关规定和《基金合同》约定,可以在基金财产中列支的其他
费用。
(二)基金费用计提方法、计提标准和支付方式
1、基金管理人的管理费
本基金的管理费按前一日基金资产净值的0.50%年费率计提。管理费的计算
方法如下:
H=E×0.50%÷当年天数
H为每日应计提的基金管理费
E为前一日的基金资产净值
基金管理费每日计提,逐日累计至每月月末,按月支付,由基金托管人根据
与基金管理人核对一致的财务数据,自动在次月初前5个工作日内、按照指定的
账户路径进行资金支付,基金管理人无需再出具资金划拨指令。若遇法定节假日、
休息日或不可抗力致使无法按时支付的,支付日期顺延。
2、基金托管人的托管费
本基金的托管费按前一日基金资产净值的0.10%的年费率计提。托管费的计
算方法如下:
H=E×0.10%÷当年天数
H为每日应计提的基金托管费
E为前一日的基金资产净值
基金托管费每日计提,逐日累计至每月月末,按月支付,由基金托管人根据
与基金管理人核对一致的财务数据,自动在次月初前5个工作日内、按照指定的
账户路径进行资金支取,基金管理人无需再出具资金划拨指令。若遇法定节假日、
休息日或不可抗力致使无法按时支付的,支付日期顺延。
3、基金合同生效后的指数许可使用费
本基金按照基金管理人与标的指数许可方所签订的指数使用许可协议中所
规定的指数许可使用费计提方法支付指数许可使用费。
1)如当季日均基金资产净值大于人民币5000万元
本基金的指数许可使用费按前一日基金资产净值的0.03%的年费率计提。指
数许可使用费的计算方法如下:
H=E×0.03%÷当年天数
H 为每日应付的指数许可使用费
E 为前一日基金资产净值
指数使用许可费的收取下限为每季度人民币3.5万元,计费期间不足一季度
的,根据实际天数按比例计算。
2)如当季日均基金资产净值小于或等于人民币5000万元
本基金的指数许可使用费按前一日基金资产净值的0.03%的年费率计提。指
数许可使用费的计算方法如下:
H=E×0.03%÷当年天数
H为本基金每日应计提的指数许可使用费
E为前一日的基金资产净值
无指数许可使用费收取下限。
其中:当季日均基金资产净值=基金当季存续日的基金资产净值之和/基金当
季存续天数。
自基金合同生效之日起,指数使用许可费每日计算,逐日累计,按季支付。
由基金管理人向基金托管人发送标的指数许可使用费划款指令,经基金托管人复
核后于次季首日起5个工作日内从基金财产中一次性支取。若遇法定节假日、公
休日等,支付日期顺延。
如果指数使用许可协议约定的指数许可使用费的计算方法、费率和支付方式
等发生调整,本基金将采用调整后的方法或费率计算指数许可使用费。基金管理
人应在招募说明书及其更新中披露基金最新适用的方法。
上述“一、基金费用的种类”中第4-11项费用,根据有关法规及相应协议
规定,按费用实际支出金额列入当期费用,由基金托管人从基金财产中支付。
(三)不列入基金费用的项目
下列费用不列入基金费用:
1、基金管理人和基金托管人因未履行或未完全履行义务导致的费用支出或
基金财产的损失;
2、基金管理人和基金托管人处理与基金运作无关的事项发生的费用;
3、《基金合同》生效前的相关费用;
4、其他根据相关法律法规及中国证监会的有关规定不得列入基金费用的项
目。
(四)基金税收
本基金运作过程中涉及的各纳税主体,其纳税义务按国家税收法律、法规执
行。
十四、对招募说明书更新部分的说明
本基金管理人依据《基金法》、《运作办法》、《销售办法》、《信息披露办法》、
基金合同及其他法律法规的要求,结合本基金管理人对本基金实施的投资管理活
动,对本基金的原招募说明书或招募说明书(更新)进行了更新,主要更新的内
容如下:
章节 主要更新内容
重要提示 更新了本次招募说明书的更新内容、招募说明书内容的截止日期。
第三部分 基金管理人 更新了本基金管理人的主要人员情况。
第五部分 相关服务机构 更新了本基金基金销售机构、律师事务所的相关内容。
第十部分 基金份额的申购与赎回 更新了本基金申购赎回清单的内容与格式的相关内容。
第二十四部分 其他应披露 更新了自2020年3月11日至2020年7月23
事项 日期间本基金的公告信息。
方正富邦基金管理有限公司
2020年7月27日