0.0537% 基金管理人：长信基金管理有限责任公司
基金托管人：江苏银行股份有限公司
报告送出日期：2023年 4月 21日
长信 30天滚动持有短债债券 2023年第 1季度报告
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§1 重要提示
基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，
并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
基金托管人江苏银行股份有限公司根据本基金基金合同规定，于 2023年 4月 20日复核了本
报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈
述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本
基金的招募说明书。
本报告中财务资料未经审计。
本报告期自 2023年 1月 1日起至 2023年 3月 31日止。
§2 基金产品概况
基金简称 长信 30天滚动持有短债债券
基金主代码 013236
基金运作方式 契约型开放式
基金合同生效日 2021年 9月 9日
报告期末基金份额总额 21,081,660,846.33份
投资目标 本基金通过投资于债券品种，在严格控制基金资产风险
的前提下，力争为投资者提供稳定增长的投资收益，追
求超越业绩比较基准的投资回报。
投资策略 本基金将在基金合同约定的投资范围内，通过对宏观经
济运行状况、国家货币政策和财政政策、国家产业政策
及资本市场资金环境的研究，积极把握宏观经济发展趋
势、利率走势、债券市场相对收益率、券种的流动性以
及信用水平，优化固定收益类金融工具的资产比例配置。
在有效控制风险的基础上，并在主要投资于短期债券的
前提下，适时调整组合久期，以获得基金资产的稳定增
值，提高基金总体收益率。
业绩比较基准 中债综合财富（1年以下）指数收益率*80%+一年期定期
存款基准利率（税后）*20%
风险收益特征 本基金为债券型基金，预期收益和预期风险高于货币市
场基金，但低于混合型基金、股票型基金。
基金管理人 长信基金管理有限责任公司
基金托管人 江苏银行股份有限公司
下属分级基金的基金简称
长信 30天滚动持有短债债券
A
长信 30天滚动持有短债债券
C
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下属分级基金的交易代码 013236 013237
报告期末下属分级基金的份额总额 2,145,854,570.79份 18,935,806,275.54份
§3 主要财务指标和基金净值表现
3.1 主要财务指标
单位：人民币元
主要财务指标 报告期（2023年 1月 1日-2023年 3月 31日）
长信 30天滚动持有短债债券 A 长信 30天滚动持有短债债券 C
1.本期已实现收益 8,464,135.33 85,131,670.71
2.本期利润 14,246,472.89 150,978,037.81
3.加权平均基金份额本期利润 0.0121 0.0119
4.期末基金资产净值 2,290,481,013.78 20,150,762,752.17
5.期末基金份额净值 1.0674 1.0642
注：1、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣
除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
2、所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用（例如，封闭式基金交易佣金、
开放式基金的申购赎回费、红利再投资费、基金转换费等），计入费用后实际收益水平要低于所列
数字。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
长信 30天滚动持有短债债券 A
阶段 净值增长率①
净值增长率标
准差②
业绩比较基准
收益率③
业绩比较基准
收益率标准差
④
①－③ ②－④
过去三个月 1.30% 0.02% 0.63% 0.01% 0.67% 0.01%
过去六个月 2.12% 0.03% 1.03% 0.01% 1.09% 0.02%
过去一年 3.87% 0.02% 2.21% 0.01% 1.66% 0.01%
自基金合同
生效起至今
6.74% 0.03% 3.51% 0.01% 3.23% 0.02%
长信 30天滚动持有短债债券 C
阶段 净值增长率①
净值增长率标
准差②
业绩比较基准
收益率③
业绩比较基准
收益率标准差
①－③ ②－④
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④
过去三个月 1.26% 0.02% 0.63% 0.01% 0.63% 0.01%
过去六个月 2.02% 0.03% 1.03% 0.01% 0.99% 0.02%
过去一年 3.67% 0.02% 2.21% 0.01% 1.46% 0.01%
自基金合同
生效起至今
6.42% 0.03% 3.51% 0.01% 2.91% 0.02%
3.2.2 自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率
变动的比较
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注：1、图示日期为 2021年 9月 9日至 2023年 3月 31日。
2、按基金合同规定，本基金自基金合同生效之日起 6个月内为建仓期；建仓期结束时，本基
金的各项投资比例已符合基金合同的约定。
§4 管理人报告
4.1 基金经理（或基金经理小组）简介
任本基金的基金经理期限
姓名 职务
任职日期 离任日期
证券从业
年限
说明
杜国昊
长信长金通货币
市场基金、长信
富瑞两年定期开
放债券型证券投
资基金、长信稳
通三个月定期开
放债券型发起式
证券投资基金、
长信稳势纯债债
券型证券投资基
金、长信 30天滚
动持有短债债券
型证券投资基金
、长信稳丰债券
型证券投资基金
和长信稳航 30
天持有期中短债
债券型证券投资
基金的基金经理
2021年 9月 9
日
- 9年
上海财经大学经济学硕士，具
有基金从业资格，中国国籍。
曾任职于德勤华永会计师事
务所（特殊普通合伙），2014
年 6 月加入长信基金管理有
限责任公司，历任基金会计、
债券交易员、基金经理助理和
长信易进混合型证券投资基
金的基金经理，现任长信长金
通货币市场基金、长信富瑞两
年定期开放债券型证券投资
基金、长信稳通三个月定期开
放债券型发起式证券投资基
金、长信稳势纯债债券型证券
投资基金、长信 30天滚动持
有短债债券型证券投资基金、
长信稳丰债券型证券投资基
金和长信稳航 30天持有期中
短债债券型证券投资基金的
基金经理。
注：1、首任基金经理任职日期以本基金成立之日为准；新增或变更基金经理的日期根据对外披露
的公告日期填写；
2、证券从业的含义遵从《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
本基金管理人在报告期内，严格遵守了《中华人民共和国证券投资基金法》及其他有关法律
法规、基金合同的规定，勤勉尽责地为基金份额持有人谋求利益，不存在损害基金份额持有人利
益的行为。
本基金将继续以取信于市场、取信于社会投资公众为宗旨，承诺将一如既往地本着诚实信用、
勤勉尽责的原则管理和运用基金财产，在规范基金运作和严格控制投资风险的前提下，努力为基
长信 30天滚动持有短债债券 2023年第 1季度报告
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金份额持有人谋求最大利益。
4.3 公平交易专项说明
4.3.1 公平交易制度的执行情况
本报告期内，公司已实行公平交易制度，并建立公平交易制度体系，已建立投资决策体系，
加强交易执行环节的内部控制，并通过工作制度、流程和技术手段保证公平交易原则的实现。同
时，公司已通过对投资交易行为的监控、分析评估和信息披露来加强对公平交易过程和结果的监
督。
4.3.2 异常交易行为的专项说明
本报告期内，除完全按照有关指数的构成比例进行投资的组合外，其余各投资组合未发生参
与交易所公开竞价同日反向交易且成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量的 5%的情形，未
发现异常交易行为。
4.4 报告期内基金的投资策略和运作分析
回顾 2023年一季度，防疫政策优化后，国内经济稳步复苏，制造业和基建投资保持高增状态，
地产投资跌幅明显收窄，央行降准助力稳增长，流动性维持合理充裕水平。伴随机构配置力量入
场，一季度债券市场表现平稳，信用债利差得到修复。整体来看，一季度十年国债累计上行 1BP，
1Y期 AAA中短债票据上行 6BP左右。
在一季度中，我们采取了短久期票息策略，取得了相对较好的组合收益。
展望 2023年二季度，经济进一步复苏的方向确定，但复苏的斜率仍需观察。基本面向上决定
债券收益率大幅下行缺乏想象空间，而货币政策仍将保持稳健宽松助力稳增长宽信用，出口放缓
和地产反弹的力度有待观察，利率也难以大幅上行。预计二季度债市以震荡为主，继续关注经济
复苏的速度和节奏。
未来我们将严格控制信用风险，时时关注宽信用效果和市场变化，合理配置各类资产，把握
债券市场调整带来的投资机会，为投资者争取更好的组合收益。
4.5 报告期内基金的业绩表现
截至 2023年 3月 31日，长信 30天滚动持有短债债券 A基金份额净值为 1.0674元，份额累
计净值为 1.0674元，本报告期内长信 30天滚动持有短债债券 A净值增长率为 1.30%；长信 30天
滚动持有短债债券 C基金份额净值为 1.0642元，份额累计净值为 1.0642元，本报告期内长信 30
天滚动持有短债债券 C净值增长率为 1.26%，同期业绩比较基准收益率为 0.63%。
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4.6 报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说明
无。
§5 投资组合报告
5.1 报告期末基金资产组合情况
序号 项目 金额（元） 占基金总资产的比例（%）
1 权益投资 - -
其中：股票 - -
2 基金投资 - -
3 固定收益投资 21,685,852,814.97 94.03
其中：债券 21,685,852,814.97 94.03
资产支持证券 - -
4 贵金属投资 - -
5 金融衍生品投资 - -
6 买入返售金融资产 1,188,199,702.62 5.15
其中：买断式回购的买入返售金融资
产
- -
7 银行存款和结算备付金合计 2,294,357.14 0.01
8 其他资产 186,268,082.69 0.81
9 合计 23,062,614,957.42 100.00
注：本基金本报告期末未通过港股通交易机制投资港股。本基金本报告期末未参与转融通证券出
借业务。
5.2 报告期末按行业分类的股票投资组合
5.2.1 报告期末按行业分类的境内股票投资组合
本基金本报告期末未持有股票。
5.2.2 报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合
本基金本报告期末未持有股票。
5.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的股票投资明细
5.3.1 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细
本基金本报告期末未持有股票。
5.4 报告期末按债券品种分类的债券投资组合
序号 债券品种 公允价值（元） 占基金资产净值比例（%）
1 国家债券 249,830,833.33 1.11
2 央行票据 - -
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3 金融债券 2,328,242,044.44 10.37
其中：政策性金融债 918,364,610.47 4.09
4 企业债券 1,949,555,872.77 8.69
5 企业短期融资券 11,495,079,400.36 51.22
6 中期票据 4,824,618,132.05 21.50
7 可转债（可交换债） - -
8 同业存单 838,526,532.02 3.74
9 其他 - -
10 合计 21,685,852,814.97 96.63
5.5 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细
序号 债券代码 债券名称 数量（张） 公允价值（元） 占基金资产净值比例（%）
1 163568 20海通 06 4,400,000 448,097,928.78 2.00
2 1828009
18浦发银行二
级 02
4,300,000 445,608,528.77 1.99
3 200217 20国开 17 3,100,000 310,792,437.50 1.38
4 200202 20国开 02 2,500,000 254,498,082.19 1.13
5 239908 23贴现国债 08 2,500,000 249,830,833.33 1.11
5.6 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明
细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
5.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细
本基金本报告期末未持有贵金属。
5.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细
本基金本报告期末未持有权证。
5.9 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明
5.9.1 本期国债期货投资政策
本基金本报告期末未投资国债期货。
5.9.2 报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细
本基金本报告期末未投资国债期货。
5.9.3 本期国债期货投资评价
本基金本报告期末未投资国债期货。
5.10 投资组合报告附注
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5.10.1 本基金投资的前十名证券的发行主体本期是否出现被监管部门立案调查，或
在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形
报告期内本基金投资的前十名证券中，发行主体海通证券股份有限公司于 2022年 6月 2日收
到中国证监会关于对海通证券股份有限公司采取责令改正措施的决定（行政监管措施〔2022〕25
号），经查，海通证券存在以下行为：一是境外子公司海通恒信金融集团有限公司（以下简称恒信
金融集团）下属至少 12家机构（包括海恒资产管理有限公司、海通恒信商业保理有限公司、海通
恒信小微融资租赁（上海）有限公司等 3家子公司、9家特殊目的实体等）的设立未按规定履行
或者履行完毕备案程序；二是海通恒信国际融资租赁股份有限公司通过子公司从事的商业保理业
务未完成清理，上述业务不属于“融资租赁”业务范围，且与《证券公司和证券投资基金管理公
司境外设立、收购、参股经营机构管理办法》（以下简称《境外办法》）有关业务范围的要求不符；
三是境外经营机构股权架构梳理以及整改方案制定工作不认真，存在重大错漏，如恒信金融集团
的相关层级调整计划直至 2021年 8月才报告，恒信金融集团间接参股维天运通的情况 2021年 9
月才补充；四是除涉及刑事案件或已提交上市申请项目外，海通开元国际投资有限公司以自有资
金所投资（包括直接或者间接投资）境内项目未完成清理；五是海通国际控股有限公司的公司章
程未按照《境外办法》的规定完成修订。上述情况违反了《境外办法》第十二条第三款、第十三
条第一款、第二十七条、第三十七条等规定，反映出公司合规管理、内部控制存在较大缺陷。根
据《证券公司监督管理条例》第七十条和《境外办法》第三十二条的规定，中国证监会做出以下
决定：”责令海通证券改正，并于收到本决定之日起 3个月内向上海证监局提交整改报告。“
报告期内本基金投资的前十名证券中，发行主体海通证券股份有限公司于 2022年 8月 24日
收到中国证券监督管理委员会上海监管局出具的关于对海通证券采取责令改正监管措施的决定
（沪证监决〔2022〕91号），经查，海通证券新三板挂牌企业持续督导业务缺乏有效的内部控制
机制，未明确对持续督导人员专业培训和内部管理的具体要求，未能确保持续督导人员诚实守信、
勤勉尽责。上述情形不符合《证券公司投资银行类业务内部控制指引》（证监会公告[2018]6号）
第七十二条规定，违反了《证券公司和证券投资基金管理公司合规管理办法》（证监会令第 133号，
经证监会令第 166号修正）第六条第四项规定。根据《证券公司和证券投资基金管理公司合规管
理办法》第三十二条第一款规定，中国证券监督管理委员会上海监管局决定对海通证券采取责令
改正的监管措施。
报告期内本基金投资的前十名证券中，发行主体海通证券股份有限公司于 2022年 9月 30日
收到中国证券监督管理委员会上海监管局出具的关于对海通证券采取责令改正措施的决定（沪证
监决〔2022〕173号），经查，海通证券未按期完成子公司组织架构整改，涉及未整改事项多，整
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改进度缓慢，反映出公司合规意识薄弱、风险管理不足、内部控制不完善等问题。上述情形违反
了《证券公司监督管理条例》（国务院令第 653号）第二十七条第一款规定。根据《证券公司监督
管理条例》第七十条第一款规定，中国证券监督管理委员会上海监管局决定对海通证券采取责令
改正的监管措施。
报告期内本基金投资的前十名证券中，发行主体中信建投证券股份有限公司于 2023年 3月
13日收到中国证券监督管理委员会北京监管局出具的关于对中信建投证券股份有限公司采取责
令改正措施的决定（〔2023〕43号），经查，中信建投证券在开展债券承销业务的过程中存在以
下问题：一、投资银行类业务内部控制不完善，质控、内核把关不严；二、工作规范性不足，个
别项目报出文件存在低级错误；三、受托管理履职不足。上述情况违反了《证券公司投资银行业
务内部控制指引》第三条、第六十一条以及《公司债券发行与交易管理办法》第五十八条的规定。
依据《公司债券发行与交易管理办法》第六十八条的规定，中国证券监督管理委员会北京监管局
决定对中信建投证券采取责令改正的行政监管措施。
对如上证券投资决策程序的说明：公司研究部门按照内部研究工作规范对该证券进行分析后
将其列入基金投资对象备选库。在此基础上本基金的基金经理根据具体市场情况独立作出投资决
策。该事件发生后，本基金管理人对该证券的发行主体进行了进一步了解与分析，认为此事件未
对该证券投资价值判断产生重大的实质性影响。本基金投资于该证券的投资决策过程符合制度规
定的投资权限范围与投资决策程序。
报告期内本基金投资的前十名证券中其余的发行主体未出现被监管部门立案调查或在报告编
制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。
5.10.2 基金投资的前十名股票是否超出基金合同规定的备选股票库
本基金本报告期末未投资股票，不存在投资的前十名股票超出基金合同规定的备选股票库的
情形。
5.10.3 其他资产构成
序号 名称 金额（元）
1 存出保证金 94,081.94
2 应收证券清算款 -
3 应收股利 -
4 应收利息 -
5 应收申购款 186,174,000.75
6 其他应收款 -
7 其他 -
8 合计 186,268,082.69
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5.10.4 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细
本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。
5.10.5 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
本基金本报告期末未持有股票。
5.10.6 投资组合报告附注的其他文字描述部分
由于四舍五入的原因，分项之和与合计项可能存在尾差。
§6 开放式基金份额变动
单位：份
项目
长信 30天滚动持有短债
债券 A
长信 30天滚动持有短债债
券 C
报告期期初基金份额总额 636,715,521.58 5,266,317,206.34
报告期期间基金总申购份额 2,075,995,788.74 19,891,549,829.40
减:报告期期间基金总赎回份额 566,856,739.53 6,222,060,760.20
报告期期间基金拆分变动份额（份额减
少以“-”填列）
- -
报告期期末基金份额总额 2,145,854,570.79 18,935,806,275.54
§7 基金管理人运用固有资金投资本基金情况
7.1 基金管理人持有本基金份额变动情况
本报告期内基金管理人未运用固有资金投资本基金。
7.2 基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细
本报告期内基金管理人未运用固有资金投资本基金。
§8 影响投资者决策的其他重要信息
8.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过 20%的情况
本基金本报告期内未有单一投资者持有基金份额比例达到或超过 20%的情况。
8.2 影响投资者决策的其他重要信息
本基金本报告期未发生影响投资者决策的其他重要信息。
§9 备查文件目录
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9.1 备查文件目录
1、中国证监会批准设立基金的文件；
2、《长信 30天滚动持有短债债券型证券投资基金基金合同》；
3、《长信 30天滚动持有短债债券型证券投资基金招募说明书》；
4、《长信 30天滚动持有短债债券型证券投资基金托管协议》；
5、报告期内在指定报刊上披露的各种公告的原稿；
6、长信基金管理有限责任公司营业执照、公司章程及相关资格批复文件。
9.2 存放地点
基金管理人的办公场所。
9.3 查阅方式
长信基金管理有限责任公司网站：https://www.cxfund.com.cn。
长信基金管理有限责任公司
2023年 4月 21日