0.6759% 基金管理人：嘉实基金管理有限公司
基金托管人：宁波银行股份有限公司
报告送出日期：2022年 10月 25日
嘉实均衡臻选一年持有期混合 2022年第 3季度报告
第 2页 共 12页
§1 重要提示
基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，
并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
基金托管人宁波银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2022年 10月 21日复核了本报告
中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或
者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本
基金的招募说明书。
本报告期中的财务资料未经审计。
本报告期自 2022年 07月 01日起至 2022年 09月 30日止。
§2 基金产品概况
基金简称 嘉实均衡臻选一年持有期混合
基金主代码 013630
基金运作方式 契约型开放式
基金合同生效日 2021年 12月 8日
报告期末基金份额总额 317,253,096.88份
投资目标 通过全面深入地研究分析上市公司基本面，精选在基本
面上具备核心竞争力、受益于产业结构升级以及技术创
新等变化的上市公司，结合估值水平，选择具备高性价
比标的构建投资组合，力争获取中长期可持续的超额收
益。
投资策略 本基金通过积极发挥团队选股优势，采用“自下而上”
方法精选具备投资价值的个股，在控制风险并保持基金
资产良好的流动性的前提下，追求长期持续稳定高于业
绩比较基准的投资回报。
具体投资策略包括：资产配置策略、股票投资策略、债
券投资策略、衍生品投资策略、资产支持证券投资策略、
融资策略、风险管理策略。
业绩比较基准 沪深 300指数收益率×65%+恒生指数收益率×15%+中债
综合财富指数收益率×20%
风险收益特征 本基金为混合型证券投资基金，其预期收益及预期风险
水平高于债券型基金和货币市场基金，但低于股票型基
金。本基金可投资港股通标的股票，一旦投资将承担汇
率风险以及因投资环境、投资标的、市场制度、交易规
则差异等带来的境外市场的风险。
嘉实均衡臻选一年持有期混合 2022年第 3季度报告
第 3页 共 12页
基金管理人 嘉实基金管理有限公司
基金托管人 宁波银行股份有限公司
下属分级基金的基金简称
嘉实均衡臻选一年持有期混
合 A
嘉实均衡臻选一年持有期混
合 C
下属分级基金的交易代码 013630 013631
报告期末下属分级基金的份额总额 290,733,499.63份 26,519,597.25份
§3 主要财务指标和基金净值表现
3.1 主要财务指标
单位：人民币元
主要财务指标
报告期（2022年 7月 1日-2022年 9月 30日）
嘉实均衡臻选一年持有期混合 A 嘉实均衡臻选一年持有期混合 C
1.本期已实现收益 -24,588,055.55 -2,262,931.82
2.本期利润 -50,785,803.11 -4,638,631.75
3.加权平均基金份额本期利润 -0.1748 -0.1753
4.期末基金资产净值 213,227,477.66 19,355,291.68
5.期末基金份额净值 0.7334 0.7298
注：（1）本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）
扣除相关费用和信用减值损失后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
（2）上述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低
于所列数字。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
嘉实均衡臻选一年持有期混合 A
阶段 净值增长率①
净值增长率标
准差②
业绩比较基准
收益率③
业绩比较基准
收益率标准差
④
①－③ ②－④
过去三个月 -19.25% 1.11% -12.97% 0.74% -6.28% 0.37%
过去六个月 -9.96% 1.47% -9.25% 0.96% -0.71% 0.51%
自基金合同
生效起至今
-26.66% 1.47% -18.54% 1.03% -8.12% 0.44%
嘉实均衡臻选一年持有期混合 C
阶段 净值增长率① 净值增长率标业绩比较基准业绩比较基准 ①－③ ②－④
嘉实均衡臻选一年持有期混合 2022年第 3季度报告
第 4页 共 12页
准差② 收益率③ 收益率标准差
④
过去三个月 -19.37% 1.12% -12.97% 0.74% -6.40% 0.38%
过去六个月 -10.23% 1.47% -9.25% 0.96% -0.98% 0.51%
自基金合同
生效起至今
-27.02% 1.47% -18.54% 1.03% -8.48% 0.44%
3.2.2 自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益
率变动的比较
嘉实均衡臻选一年持有期混合 2022年第 3季度报告
第 5页 共 12页
注：（1）本基金合同生效日 2021年 12月 08日至报告期末未满 1年。
（2）按基金合同和招募说明书的约定，本基金自基金合同生效日起 6个月为建仓期，建仓期结束
时本基金的各项资产配置比例符合基金合同约定。
3.3 其他指标
无。
§4 管理人报告
4.1 基金经理（或基金经理小组）简介
姓名 职务
任本基金的基金经理期限 证券从业
年限
说明
任职日期 离任日期
梁铭超
本基金基
金经理
2021年 12月 8
日
- 18年
曾任天相投资顾问有限公司、宝盈基金管
理有限公司、中原英石基金管理有限公司
（筹）研究员，友邦保险、九泰基金管理
有限公司投资经理。2014年加入嘉实基
金管理有限公司任投资经理，现任平衡风
格投资总监。硕士研究生，具有基金从业
资格。中国国籍。
注：（1）首任基金经理的 “任职日期”为基金合同生效日，此后的非首任基金经理的 “任职
日期”指根据公司决定确定的聘任日期；“离任日期”指根据公司决定确定的解聘日期。
（2）证券从业的含义遵从行业协会相关规定。
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
报告期内，本基金管理人严格遵循了《证券法》、《证券投资基金法》及其各项配套法规、《嘉
实均衡臻选一年持有期混合型证券投资基金基金合同》和其他相关法律法规的规定，本着诚实信
用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，在严格控制风险的基础上，为基金份额持有人谋求最
大利益。本基金运作管理符合有关法律法规和基金合同的规定和约定，无损害基金份额持有人利
益的行为。
4.3 公平交易专项说明
4.3.1 公平交易制度的执行情况
报告期内，基金管理人严格执行证监会《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》和
公司内部公平交易制度，各投资组合按投资管理制度和流程独立决策，并在获得投资信息、投资
建议和实施投资决策方面享有公平的机会；通过完善交易范围内各类交易的公平交易执行细则、
严格的流程控制、持续的技术改进，确保公平交易原则的实现；通过 IT系统和人工监控等方式进
嘉实均衡臻选一年持有期混合 2022年第 3季度报告
第 6页 共 12页
行日常监控，公平对待旗下管理的所有投资组合。
4.3.2 异常交易行为的专项说明
报告期内，公司旗下所有投资组合参与交易所公开竞价交易中，同日反向交易成交较少的单
边交易量超过该证券当日成交量的 5%的，合计 4次，均为不同基金经理管理的组合间因投资策略
不同而发生的反向交易，未发现不公平交易和利益输送行为。
4.4 报告期内基金的投资策略和运作分析
三季度以来宏观环境继续恶化，国内经济受疫情扰动和地产恶化事件影响面临较大的挑战，
海外俄乌战争烈度开始提升，叠加美联储连续大幅加息，流动性显著收缩，且进一步降低了外需
拉动的预期，出口承压。在各类负面情绪影响下，市场出现了明显的回调，各指数几乎抹去了 5
月以来的反弹，沪深 300单季度回调 15.2%，跌破了 4月下旬的底部区间。
此前的反弹核心原因是出现了希望，但随时时间的推移和宏观局势的恶化，恢复的信心又逐
渐湮灭。市场关注的重点回到了地产、防疫、中美关系以及联储加息上，这几个关键点都没有往
市场期望的方向变化，外资也持续流出，阶段性带来了较大的压力。
我们的组合也出现了较为明显的调整。中游制造业受到的冲击力比较大，所持有的锂电板块
有明显调整，出口链也受到了预期的影响，回调最明显的是医药板块。站在当前时点，我们认为
底部区域已经出现，各种负面的情绪都到了比较极限的位置，往后看乐观的因素在增加。首先国
内大环境随着二十大的召开会出现预期的改善，在美联储降息的背景下我们依旧选择了宽松的方
向，通胀在我国也较难起来，我们判断宽松的货币环境会继续维持。俄乌冲突的烈度有扩大的可
能性，但对市场冲击最大的阶段在过去，会逐渐逼近冲突结束的时点。地产利好的政策也在逐渐
累积，目前看效果尚一般，但方向是确定的，需要时间传导。美联储加息最迅猛的阶段也已经过
去，对美国自身经济的影响也在逐渐体现，而且美国通胀本质的原因是强行脱钩带来的供应链问
题，纯靠加息效果一般。
整体上我们认为市场最差的阶段已经过去了，但短期要大幅改善也有一定的难度。因此打法
上我们会更聚焦，以防守反击为主，投资方向首先考虑下行风险，在下行风险可控且跌了敢于抄
底的范围内，优选进攻性不错的品种。考虑到现在资金结构的长期趋势，会加大多交易拥挤度的
考虑，采用坚壁清野的战术，聚焦在自己掌控比较足的股票中；对于市场关注度高但胜率一般的
股票，我们会淡化其赔率的吸引力。
4.5 报告期内基金的业绩表现
嘉实均衡臻选一年持有期混合 2022年第 3季度报告
第 7页 共 12页
截至本报告期末嘉实均衡臻选一年持有期混合 A基金份额净值为 0.7334元，本报告期基金份
额净值增长率为-19.25%；截至本报告期末嘉实均衡臻选一年持有期混合 C基金份额净值为 0.7298
元，本报告期基金份额净值增长率为-19.37%；业绩比较基准收益率为-12.97%。
4.6 报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说明
无。
§5 投资组合报告
5.1 报告期末基金资产组合情况
序号 项目 金额（元） 占基金总资产的比例（%）
1 权益投资 190,606,934.84 81.78
其中：股票 190,606,934.84 81.78
2 基金投资 - -
3 固定收益投资 5,795,466.54 2.49
其中：债券 5,795,466.54 2.49
资产支持证券 - -
4 贵金属投资 - -
5 金融衍生品投资 - -
6 买入返售金融资产 - -
其中：买断式回购的买入返售金融资
产
- -
7 银行存款和结算备付金合计 36,677,819.76 15.74
8 其他资产 - -
9 合计 233,080,221.14 100.00
注：通过港股通交易机制投资的港股公允价值为 4,361,865.40元，占基金资产净值的比例为
1.88%。
5.2 报告期末按行业分类的股票投资组合
5.2.1 报告期末按行业分类的境内股票投资组合
代码 行业类别 公允价值（元）
占基金资产净值比
例（%）
A 农、林、牧、渔业 - -
B 采矿业 - -
C 制造业 148,014,351.08 63.64
D 电力、热力、燃气及水生产和供应
业 - -
E 建筑业 - -
F 批发和零售业 11,942.04 0.01
嘉实均衡臻选一年持有期混合 2022年第 3季度报告
第 8页 共 12页
G 交通运输、仓储和邮政业 2,030,460.00 0.87
H 住宿和餐饮业 - -
I 信息传输、软件和信息技术服务业 14,663,702.44 6.30
J 金融业 6,635,692.00 2.85
K 房地产业 - -
L 租赁和商务服务业 4,645,383.50 2.00
M 科学研究和技术服务业 10,159,841.65 4.37
N 水利、环境和公共设施管理业 17,724.65 0.01
O 居民服务、修理和其他服务业 - -
P 教育 - -
Q 卫生和社会工作 7,125.30 0.00
R 文化、体育和娱乐业 58,846.78 0.03
S 综合 - -
合计 186,245,069.44 80.08
5.2.2 报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合
行业类别 公允价值（人民币） 占基金资产净值比例（%）
通信服务 - -
非必需消费品 - -
必需消费品 - -
能源 - -
金融 - -
医疗保健 4,361,865.40 1.88
工业 - -
信息技术 - -
原材料 - -
房地产 - -
公用事业 - -
合计 4,361,865.40 1.88
5.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的股票投资明细
5.3.1 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细
序号 股票代码 股票名称 数量（股） 公允价值（元）
占基金资产净值比例
（%）
1 002475 立讯精密 525,500 15,449,700.00 6.64
2 600702 舍得酒业 73,222 10,191,037.96 4.38
3 002311 海大集团 166,000 10,006,480.00 4.30
4 300750 宁德时代 23,400 9,380,826.00 4.03
5 603583 捷昌驱动 350,184 9,090,776.64 3.91
6 600426 华鲁恒升 308,900 9,010,613.00 3.87
7 300496 中科创达 84,400 8,910,952.00 3.83
8 603259 药明康德 104,620 7,500,207.80 3.22
嘉实均衡臻选一年持有期混合 2022年第 3季度报告
第 9页 共 12页
9 300059 东方财富 376,600 6,635,692.00 2.85
10 300122 智飞生物 69,685 6,022,874.55 2.59
5.4 报告期末按债券品种分类的债券投资组合
序号 债券品种 公允价值（元） 占基金资产净值比例（%）
1 国家债券 5,449,955.18 2.34
2 央行票据 - -
3 金融债券 - -
其中：政策性金融债 - -
4 企业债券 - -
5 企业短期融资券 - -
6 中期票据 - -
7 可转债（可交换债） 345,511.36 0.15
8 同业存单 - -
9 其他 - -
10 合计 5,795,466.54 2.49
5.5 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细
序号 债券代码 债券名称 数量（张） 公允价值（元） 占基金资产净值比例（%）
1 019674 22国债 09 54,000 5,449,955.18 2.34
2 123158 宙邦转债 3,455 345,511.36 0.15
注：报告期末，本基金仅持有上述 2支债券。
5.6 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资
明细
无。
5.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细
无。
5.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细
无。
5.9 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明
5.9.1 报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细
无。
5.9.2 本基金投资股指期货的投资政策
无。
嘉实均衡臻选一年持有期混合 2022年第 3季度报告
第 10页 共 12页
5.10 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明
5.10.1 本期国债期货投资政策
无。
5.10.2 报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细
无。
5.10.3 本期国债期货投资评价
无。
5.11 投资组合报告附注
5.11.1 本基金投资的前十名证券的发行主体本期是否出现被监管部门立案调查，或
在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形
基金管理人未发现本基金投资的前十名证券的发行主体出现本期被监管部门立案调查，或在
报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。
5.11.2 基金投资的前十名股票是否超出基金合同规定的备选股票库
本基金投资的前十名股票中，没有超出基金合同规定的备选股票库之外的股票。
5.11.3 其他资产构成
无。
5.11.4 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细
无。
5.11.5 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
无。
5.11.6 投资组合报告附注的其他文字描述部分
无。
§6 开放式基金份额变动
单位：份
项目
嘉实均衡臻选一年持有期
混合 A
嘉实均衡臻选一年持有期
混合 C
报告期期初基金份额总额 290,474,181.43 26,434,565.96
嘉实均衡臻选一年持有期混合 2022年第 3季度报告
第 11页 共 12页
报告期期间基金总申购份额 259,318.20 85,031.29
减:报告期期间基金总赎回份额 - -
报告期期间基金拆分变动份额（份额减
少以“-”填列）
- -
报告期期末基金份额总额 290,733,499.63 26,519,597.25
§7 基金管理人运用固有资金投资本基金情况
7.1 基金管理人持有本基金份额变动情况
无。
7.2 基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细
无。
§8 备查文件目录
8.1 备查文件目录
（1）中国证监会准予嘉实中证物联网主题交易型开放式指数证券投资基金变更注册的批复文
件。
（2）《嘉实均衡臻选一年持有期混合型证券投资基金基金合同》；
（3）《嘉实均衡臻选一年持有期混合型证券投资基金托管协议》；
（4）《嘉实均衡臻选一年持有期混合型证券投资基金招募说明书》；
（5）基金管理人业务资格批件、营业执照；
（6）报告期内嘉实均衡臻选一年持有期混合型证券投资基金公告的各项原稿。
8.2 存放地点
北京市朝阳区建国门外大街 21号北京国际俱乐部 C座写字楼 12A层嘉实基金管理有限公司
8.3 查阅方式
（1）书面查询：查阅时间为每工作日 8:30-11:30,13:00-17:30。投资者可免费查阅，也可
按工本费购买复印件。
（2）网站查询：基金管理人网址：http://www.jsfund.cn
投资者对本报告如有疑问，可咨询本基金管理人嘉实基金管理有限公司，咨询电话 400-600-8800，
或发 E-mail:service@jsfund.cn。
嘉实均衡臻选一年持有期混合 2022年第 3季度报告
第 12页 共 12页
嘉实基金管理有限公司
2022年 10月 25日