1.2386% 11.5 报表附注
11.5.1 基金基本情况
华夏越秀高速公路封闭式基础设施证券投资基金(以下简称“本基金”)已获中国证券监
督管理委员会(以下简称“中国证监会”)证监许可[2021]3613号文《关于准予华夏越秀
高速公路封闭式基础设施证券投资基金注册的批复》，由华夏基金管理有限公司依照
《中华人民共和国证券投资基金法》《公开募集证券投资基金销售机构监督管理办
法》《公开募集证券投资基金运作管理办法》和《华夏越秀高速公路封闭式基础设施
证券投资基金基金合同》及其他有关法律法规负责公开募集。本基金为契约型封闭
式，存续期限为50年。本基金自2021年11月29日至2021年11月30日共募集
2,130,000,000.00元(不含认购资金利息)，业经安永华明会计师事务所(特殊普通合伙)
安永华明(2021)验字第60739337_A125号验资报告予以验证。经向中国证监会备案，
《华夏越秀高速公路封闭式基础设施证券投资基金基金合同》于2021年12月3日正
式生效，基金合同生效日的基金份额总额为300,000,000.00份基金份额。本基金的基
金管理人为华夏基金管理有限公司，基金托管人为中信银行股份有限公司。
根据《中华人民共和国证券投资基金法》和本基金基金合同的有关规定，本基金80%
以上基金资产投资于基础设施资产支持证券，并持有其全部份额，从而取得基础设施
项目完全的所有权和经营权利；剩余基金资产将投资于固定收益品种投资。投资范围
为基础设施资产支持证券、利率债、AAA级信用债(包括符合要求的企业债、公司债、
中期票据、短期融资券、超短期融资券、公开发行的次级债、政府支持机构债、可分
离交易可转债的纯债部分)、货币市场工具(包括同业存单、债券回购、银行存款(含协
议存款、定期存款及其他银行存款)等)以及法律法规或中国证监会允许基础设施证券投
资基金投资的其他金融工具(但须符合中国证监会相关规定)。
本基金不投资股票，也不投资于可转换债券(可分离交易可转债的纯债部分除外)、可交
换债券。
本基金的投资组合比例为：本基金80%以上基金资产投资于基础设施资产支持证券，
并持有其全部份额；基金通过基础设施资产支持证券持有基础设施项目公司全部股
权，其中投资于越秀集团及其关联方作为原始权益人的高速公路行业基础设施资产支
持证券的比例不低于非现金基金资产的80%。但因基础设施项目出售、按照扩募方案
实施扩募收购时收到扩募资金但尚未完成基础设施项目购入及中国证监会认可的其他
因素致使基金投资比例不符合上述规定投资比例的不属于违反投资比例限制；因除上
述原因以外的其他原因导致不满足上述比例限制的，基金管理人应在60个工作日内调
整。
本财务报表由本基金的基金管理人华夏基金管理有限公司于2024年3月26日批准报
出。
11.5.2 会计报表的编制基础
本基金的财务报表按照财政部颁布和修订的《企业会计准则－基本准则》、各项具体
会计准则(以下合称“企业会计准则”)、中国证券投资基金业协会(以下简称“中国基
金业协会”)颁布的《证券投资基金会计核算业务指引》、中国证监会颁布的《证券投
资基金信息披露XBRL模板第3号》和中国证监会、中国基金
业协会允许的如财务报表附注11.5.4所列示的基金行业实务操作的有关规定编制。
本财务报表以持续经营为基础编制。
11.5.3 遵循企业会计准则及其他有关规定的声明
本财务报表符合企业会计准则及其他有关规定的要求，真实、完整地反映了本基金报
告期末的合并及个别财务状况以及本报告期间的合并及个别经营成果和现金流量等有
关信息。
11.5.4 重要会计政策和会计估计
11.5.4.1 会计年度
本基金会计年度为公历1月1日起至12月31日止。
11.5.4.2 记账本位币
本基金的记账本位币为人民币。
11.5.4.3 企业合并
11.5.4.3.1 同一控制下的企业合并
本基金支付的合并对价及取得的净资产均按账面价值计量。本基金取得的净资产账面
价值与支付的合并对价账面价值的差额，调整资本公积；资本公积不足以冲减的，调
整留存收益。为进行企业合并发生的直接相关费用于发生时计入当期损益。为企业合
并而发行权益性证券或债务性证券的交易费用，计入权益性证券或债务性证券的初始
确认金额。
11.5.4.3.2 非同一控制下的企业合并
本基金发生的合并成本及在合并中取得的可辨认净资产按购买日的公允价值计量。为
进行企业合并发生的直接相关费用于发生时计入当期损益。为企业合并而发行权益性
证券或债务性证券的交易费用，计入权益性证券或债务性证券的初始确认金额。
对于非同一控制下企业合并，本基金选择采用集中度测试判断取得的生产经营活动或
资产的组合是否构成一项业务。当通过集中度测试时，本基金比照相关资产购买原则
进行会计处理；当未通过集中度测试时，本基金基于在合并中取得的相关组合是否至
少具有一项投入和一项实质性加工处理过程，且二者相结合对产出能力有显著贡献，
进一步判断其是否构成业务。
11.5.4.4 合并财务报表的编制方法
编制合并财务报表时，合并范围包括本基金及全部子公司。
从取得子公司的实际控制权之日起，本基金开始将其纳入合并范围；从丧失实际控制
权之日 起停止纳入合并范围。对于同一控制下企业合并取得的子公司，自其与本基金
同受最终控制方控制之日起纳入本基金合并范围，并将其在合并日前实现的净利润在
合并利润表中单列项目反映。
在编制合并财务报表时，子公司与本基金采用的会计政策或会计期间不一致的，按照
本基金的会计政策或会计期间对子公司财务报表进行必要的调整。对于非同一控制下
企业合并取得的子公司，以购买日可辨认净资产公允价值为基础对其财务报表进行调
整。
本基金内所有重大往来余额、交易及未实现利润在合并财务报表编制时予以抵销。
如果以本基金为会计主体与以本基金或子公司为会计主体对同一交易的认定不同时，
从本基金的角度对该交易予以调整。
11.5.4.5 现金及现金等价物
现金及现金等价物是指库存现金、可随时用于支付的存款，以及持有的期限短、流动
性强、易于转换为已知金额现金及价值变动风险很小的投资。
11.5.4.6 外币业务和外币报表折算
无。
11.5.4.7 金融工具
金融工具，是指形成一方的金融资产并形成其他方的金融负债或权益工具的合同。当
本公司成为金融工具合同的一方时，确认相关的金融资产或金融负债。其中，应收账
款相关会计政策披露于11.5.4.9应收账款。
(a)金融资产
(i)分类与计量
本基金根据管理金融资产的业务模式和金融资产的合同现金流量特征，将金融资产划
分为：(1)以摊余成本计量的金融资产；(2)以公允价值计量且其变动计入其他综合收益
的金融资产；(3)以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。本基金于本报告
期内未持有以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产。
金融资产在初始确认时以公允价值计量。对于以公允价值计量且其变动计入当期损益
的金融资产，相关交易费用直接计入当期损益；对于其他类别的金融资产，相关交易
费用计入初始确认金额。
债务工具
本基金持有的债务工具是指从发行方角度分析符合金融负债定义的工具，分别采用以
下两种方式进行计量：
以摊余成本计量：
本基金管理此类金融资产的业务模式为以收取合同现金流量为目标，且此类金融资产
的合同现金流量特征与基本借贷安排相一致，即在特定日期产生的现金流量，仅为对
本金和以未偿付本金金额为基础的利息的支付。本基金对于此类金融资产按照实际利
率法确认利息收入。此类金融资产主要包括货币资金、应收账款和其他应收款等。
以公允价值计量且其变动计入当期损益：
本基金将持有的未划分为以摊余成本计量和以公允价值计量且其变动计入其他综合收
益的债务工具，以公允价值计量且其变动计入当期损益，列示为交易性金融资产。
(ii)减值
本基金对于以摊余成本计量的金融资产，以预期信用损失为基础确认损失准备。
本基金管理人考虑有关过去事项、当前状况以及对未来经济状况的预测等合理且有依
据的信息，以发生违约的风险为权重，计算合同应收的现金流量与预期能收到的现金
流量之间差额的现值的概率加权金额，确认预期信用损失。
于每个资产负债表日，本基金管理人对于处于不同阶段的金融工具的预期信用损失分
别进行计量。金融工具自初始确认后信用风险未显著增加的，处于第一阶段，本基金
按照未来12个月内的预期信用损失计量损失准备；金融工具自初始确认后信用风险已
显著增加但尚未发生信用减值的，处于第二阶段，本基金按照该工具整个存续期的预
期信用损失计量损失准备；金融工具自初始确认后已经发生信用减值的，处于第三阶
段，本基金按照该工具整个存续期的预期信用损失计量损失准备。
对于在资产负债表日具有较低信用风险的金融工具，本基金假设其信用风险自初始确
认后并未显著增加，按照未来12个月内的预期信用损失计量损失准备。
本基金对于处于第一阶段和第二阶段、以及较低信用风险的金融工具，按照其未扣除
减值准备的账面余额和实际利率计算利息收入。对于处于第三阶段的金融工具，按照
其账面余额减已计提减值准备后的摊余成本和实际利率计算利息收入。
本基金将计提或转回的损失准备计入当期损益。
(iii)终止确认
金融资产满足下列条件之一的，予以终止确认：(1)收取该金融资产现金流量的合同权
利终止；(2)该金融资产已转移，且本基金将金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬
转移给转入方；(3)该金融资产已转移，虽然本基金既没有转移也没有保留金融资产所
有权上几乎所有的风险和报酬，但是放弃了对该金融资产控制。
金融资产终止确认时，其账面价值与收到的对价以及原直接计入其他综合收益的公允
价值变动累计额之和的差额，计入当期损益。
(b)金融负债
金融负债于初始确认时分类为以摊余成本计量的金融负债和以公允价值计量且其变动
计入当期损益的金融负债。
本基金的金融负债主要为以摊余成本计量的金融负债，包括应付账款、其他应付款、
长期借款等。该类金融负债按其公允价值扣除交易费用后的金额进行初始计量，并采
用实际利率法进行后续计量。
当金融负债的现时义务全部或部分已经解除时，终止确认该金融负债或义务已解除的
部分。终止确认部分的账面价值与支付的对价之间的差额，计入当期损益。
11.5.4.8 应收票据
无。
11.5.4.9 应收账款
应收账款包括因提供车辆通行服务等日常经营活动中产生的、未包含或不考虑重大融
资成分的应收账款，本基金按照预期有权收取的对价金额作为初始确认金额。
对于因提供车辆通行服务等日常经营活动形成的应收账款，无论是否存在重大融资成
分，本基金均按照整个存续期的预期信用损失计量损失准备。
当单项金融资产无法以合理成本评估预期信用损失的信息时，本基金依据信用风险特
征将应收款项划分为若干组合，在组合基础上计算预期信用损失。
本基金的应收账款客户按账龄进行管理，同一账龄区间具有类似的信用风险，划分为
同一组合。
本基金参考历史信用损失经验，结合当前状况以及对未来经济状况的预测，编制应收
账款账龄区间与整个存续期预期信用损失率对照表，计算预期信用损失。
本基金将计提或转回的损失准备计入当期损益。
11.5.4.10 存货
无。
11.5.4.11 长期股权投资
本基金持有的长期股权投资为本基金对子公司的投资，在本基金个别财务报表中采用
成本法核算，在编制合并财务报表时按权益法调整后进行合并。
本基金的子公司为本基金能够对其实施控制的被投资单位。
采用成本法核算的长期股权投资按照初始投资成本计量。追加或收回投资的，调整长
期股权投资的成本。被投资单位宣告分派的现金股利或利润，确认为投资收益计入当
期损益。
处置长期股权投资，其账面价值与实际取得价款的差额，计入当期损益。
11.5.4.12 投资性房地产
无。
11.5.4.13 固定资产
固定资产包括运输工具、办公设备及其他等。购置或新建的固定资产按取得时的成本
进行初始计量。
与固定资产有关的后续支出，在相关的经济利益很可能流入本基金且其成本能够可靠
的计量时，计入固定资产成本；对于被替换的部分，终止确认其账面价值；所有其他
后续支出于发生时计入当期损益。
固定资产折旧采用年限平均法并按其入账价值减去预计净残值后在预计使用寿命内计
提。对计提了减值准备的固定资产，则在未来期间按扣除减值准备后的账面价值及依
据尚可使用年限确定折旧额。
固定资产的预计使用寿命、净残值率及年折旧率列示如下：
运输工具预计使用寿命5-8年，净残值率3.00%-5.00%，年折旧率12.13%-19.00%。
办公设备预计使用寿命3-5年，净残值率0.00%-3.00%，年折旧率19.40%-33.34%。
其他预计使用寿命3-8年，净残值率0.00%-5.00%，年折旧率11.88%-33.34%。
对固定资产的预计使用寿命、预计净残值和折旧方法于每年年度终了进行复核并作适
当调整。
当固定资产被处置、或者预期通过使用或处置不能产生经济利益时，终止确认该固定
资产。固定资产出售、转让、报废或毁损的处置收入扣除其账面价值和相关税费后的
金额计入当期损益。
11.5.4.14 在建工程
在建工程按实际发生的成本计量。实际成本包括建筑成本、安装成本、符合资本化条
件的借款费用以及其他为使在建工程达到预定可使用状态所发生的必要支出。在建工
程在达到预定可使用状态时，转入无形资产并自当月起开始计提摊销。
11.5.4.15 借款费用
无。
11.5.4.16 无形资产
本基金无形资产包括持有的采用建设经营移交方式参与收费公路建设业务获得的特许
收费经营权(“特许经营权”)，以成本计量。
1.采用建设经营移交方式(BOT)参与高速公路及其他建设并取得特许经营权资产，本基
金在有关基础设施建成后，从事经营的一定期间内有权利向获得服务的对象收取费
用，但收费金额不确定。本基金将此类特许经营权作为无形资产核算。参与高速公路
建设而取得的特许经营权的摊销按车流量计提，即特定年限实际车流量与经营期间的
预估总车流量的比例计算年度摊销总额。经营期间的预估总车流量系根据中交第二公
路勘察设计研究院有限公司于2021年7月出具的《越秀交通汉孝高速交通量预测咨询
报告》中的关键假设及参数为基础确定。
2.定期复核使用寿命和摊销方法
对使用寿命有限的无形资产的预计使用寿命及摊销方法于每年年度终了进行复核并作
适当调整。
11.5.4.17 长期待摊费用
长期待摊费用是指已经发生但应由本期和以后各期负担的、分摊期限在一年以上的各
项费用，按预计受益期间分期平均摊销，并以实际支出减去累计摊销后的净额列示。
11.5.4.18 长期资产减值
固定资产、使用寿命有限的无形资产、长期待摊费用及对子公司的长期股权投资，于
资产负债表日存在减值迹象的，进行减值测试；尚未达到可使用状态的无形资产，无
论是否存在减值迹象，至少每年进行减值测试。减值测试结果表明资产的可收回金额
低于其账面价值的，按其差额计提减值准备并计入减值损失。可收回金额为资产的公
允价值减去处置费用后的净额与资产预计未来现金流量的现值两者之间的较高者。资
产减值准备按单项资产为基础计算并确认，如果难以对单项资产的可收回金额进行估
计的，以该资产所属的资产组确定资产组的可收回金额。资产组是能够独立产生现金
流入的最小资产组合。
上述资产减值损失一经确认，以后期间不予转回价值得以恢复的部分。
11.5.4.19 职工薪酬
无。
11.5.4.20 应付债券
无。
11.5.4.21 预计负债
无。
11.5.4.22 优先股、永续债等其他金融工具
无。
11.5.4.23 递延所得税资产与递延所得税负债
递延所得税资产和递延所得税负债根据资产和负债的计税基础与其账面价值的差额(暂
时性差异)计算确认。对于按照税法规定能够于以后年度抵减应纳税所得额的可抵扣亏
损，确认相应的递延所得税资产。对于既不影响会计利润也不影响应纳税所得额(或可
抵扣亏损)的非企业合并的交易中产生的资产或负债的初始确认形成的暂时性差异，不
确认相应的递延所得税资产和递延所得税负债。于资产负债表日，递延所得税资产和
递延所得税负债，按照预期收回该资产或清偿该负债期间的适用税率计量。
递延所得税资产的确认以很可能取得用来抵扣可抵扣暂时性差异、可抵扣亏损和税款
抵减的应纳税所得额为限。
同时满足下列条件的递延所得税资产和递延所得税负债以抵销后的净额列示：
递延所得税资产和递延所得税负债与同一税收征管部门对本基金内同一纳税主体征收
的所得税相关；
本基金内该纳税主体拥有以净额结算当期所得税资产及当期所得税负债的法定权利。
本基金以未来期间很可能获得用来抵扣可抵扣暂时性差异的应纳税所得额为限，确认
相应的递延所得税资产。未来期间取得的应纳税所得额包括本公司通过正常的生产经
营活动能够实现的应纳税所得额，以及以前期间产生的应纳税暂时性差异在未来期间
转回时将增加的应纳税所得额。
11.5.4.24 持有待售
无。
11.5.4.25公允价值计量
存在活跃市场的金融工具，以活跃市场中的报价确定其公允价值。不存在活跃市场的
金融工具，采用估值技术确定其公允价值。在估值时，本基金采用在当前情况下适用
并且有足够可利用数据和其他信息支持的估值技术，选择与市场参与者在相关资产或
负债的交易中所考虑的资产或 负债特征相一致的输入值，并尽可能优先使用相关可观
察输入值。在相关可观察输入值无法取得 或取得不切实可行的情况下，使用不可观察
输入值。
11.5.4.26实收基金
实收基金为对外发行基金份额所募集的总金额。每份基金份额初始面值为 7.10 元。
11.5.4.27 收入
本基金在客户取得相关商品或服务的控制权时，按预期有权收取的对价金额确认收
入。本基金的收入主要来源于日常经营活动中提供车辆通行服务。
车辆通行费收入
通行费收入按照车辆通行时收取及应收的金额予以确认。
利息收入
利息收入以时间比例为基础，采用实际利率计算确定。
11.5.4.28 费用
本基金的管理人报酬(包括固定管理费和浮动管理费)和托管费在费用涵盖期间按基金合
同约定的费率和计算方法确认。
以摊余成本计量的其他金融负债在持有期间确认的利息支出按实际利率法计算。
11.5.4.29 租赁
租赁，是指在一定期间内，出租人将资产的使用权让与承租人以获取对价的合同。本
基金作为出租人，实质上转移了与租赁资产所有权有关的几乎全部风险和报酬的租赁
为融资租赁。其他的租赁为经营租赁。本基金经营租出固定资产及无形资产时，经营
租赁的租金收入在租赁期内按照直线法确认。
11.5.4.30 政府补助
无。
11.5.4.31 基金的收益分配政策
本基金的收益分配政策为：(1)每一基金份额享有同等分配权；(2)本基金收益以现金形
式分配；(3)本基金应当将不低于合并后年度可供分配金额的90%以现金形式分配给投
资者。本基金的收益分配在符合分配条件的情况下每年不得少于1次。
11.5.4.32分部报告
本基金以内部组织结构、管理要求、内部报告制度为依据确定经营分部，以经营分部
为基础确定报告分部并披露分部信息。经营分部是指本基金内同时满足下列条件的组
成部分：(1)该组成部分能够在日常活动中产生收入、发生费用；(2)本基金的基金管理
人能够定期评价该组成部分的经营成果，以决定向其配置资源、评价其业绩；(3)本基
金能够取得该组成部分的财务状况、经营成果和现金流量等有关会计信息。如果两个
或多个经营分部具有相似的经济特征，并且满足一定条件的，则合并为一个经营分
部。
本基金目前以一个单一的经营分部运作，不需要披露分部信息。
11.5.4.33其他重要的会计政策和会计估计
无。
11.5.5 会计政策和会计估计变更以及差错更正的说明
11.5.5.1 会计政策变更的说明
本基金本报告期未发生会计政策变更。
11.5.5.2 会计估计变更的说明
本基金本报告期未发生会计估计变更。
11.5.5.3 差错更正的说明
本基金在本报告期间无须说明的会计差错更正。
11.5.6 税项
1、本基金及专项计划适用的税种及税率如下：
根据财政部、国家税务总局财税[1998]55号《关于证券投资基金税收问题的通知》、
财税[2008]1号《关于企业所得税若干优惠政策的通知》、财税[2016]36号《关于全面
推开营业税改征增值税试点的通知》、财税[2016]46号《关于进一步明确全面推开营
改增试点金融业有关政策的通知》、财税[2016]70号《关于金融机构同业往来等增值
税政策的补充通知》、财税[2016]140号《关于明确金融房地产开发教育辅助服务等增
值税政策的通知》、财税[2017]2号《关于资管产品增值税政策有关问题的补充通
知》、财税[2017]56号《关于资管产品增值税有关问题的通知》、财税[2017]90号
《关于租入固定资产进项税额抵扣等增值税政策的通知》及其他相关财税法规和实务
操作，主要税项列示如下：
(1)资管产品运营过程中发生的增值税应税行为，以资管产品管理人为增值税纳税人。
资管产品管理人运营资管产品过程中发生的增值税应税行为，暂适用简易计税方法，
按照3%的征收率缴纳增值税。
对证券投资基金管理人运用基金买卖债券的转让收入免征增值税，对国债、地方政府
债以及金融同业往来利息收入亦免征增值税。资管产品管理人运营资管产品提供的贷
款服务，以产生的利息及利息性质的收入为销售额。
(2)本基金的城市维护建设税、教育费附加和地方教育附加等税费按照实际缴纳增值税
额的适用比例计算缴纳。
2、项目公司适用的主要税种及其税率列示如下：
企业所得税税率为25%，税基为应纳税所得额；
增值税税率为9%、6%、5%及3%，税基为应纳税增值额(一般计税方式：应纳税额按
应纳税销售额乘以适用税率扣除当期允许抵扣的进项税后的余额计算；简易计税方
式：应纳税额按应纳税销售额乘以征收率计算)
城市维护建设税税率为7%，税基为缴纳的增值税税额；
教育费附加税率为3%，税基为缴纳的增值税税额；
地方教育费附加税率为2%，税基为缴纳的增值税税额；
房产税税率为1.2%及12%，税基为房屋原值的70%或租金收入；
土地使用税税率为2元/平方米，税基为土地面积。
根据财政部和国家税务总局《财政部国家税务总局关于全面推开营业税改征增值税试
点的通知》(财税[2016]36号)规定，项目公司作为公路经营企业中的一般纳税人收取试
点前开工的高速公路的车辆通行费，可以选择适用简易计税方法，减按3%的征收率计
算应纳税额。
11.5.7 合并财务报表重要项目的说明
11.5.7.1 货币资金
11.5.7.1.1 货币资金情况
单位：人民币元
项目 本期末 2023年12月31日 上年度末 2022年12月31日
库存现金 - -
银行存款 36,954,500.36 63,019,698.93
其他货币资金 - -
小计 36,954,500.36 63,019,698.93
减：减值准备 - -
合计 36,954,500.36 63,019,698.93
11.5.7.1.2 银行存款
单位：人民币元
项目 本期末 2023年12月31日 上年度末 2022年12月31日
活期存款 36,952,691.23 63,010,667.71
定期存款 - -
其他存款 - -
应计利息 1,809.13 9,031.22
小计 36,954,500.36 63,019,698.93
减：减值准备 - -
合计 36,954,500.36 63,019,698.93
11.5.7.2 交易性金融资产
单位：人民币元
分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产小计
项目 本期末 2023年12月31日
成本 公允价值 公允价值变动
货币市场基金 59,444,524.71 59,444,524.71 -
小计 59,444,524.71 59,444,524.71 -
分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产小计
项目 上年度末 2022年12月31日
成本 公允价值 公允价值变动
货币市场基金 56,356,334.80 56,356,334.80 -
小计 56,356,334.80 56,356,334.80 -
11.5.7.3 应收账款
11.5.7.3.1 按账龄披露应收账款
单位：人民币元
账龄 本期末 2023年12月31日 上年度末 2022年12月31日
1年以内 7,861,847.25 13,871,068.52
1－2年 - -
小计 7,861,847.25 13,871,068.52
减：坏账准备 - -
合计 7,861,847.25 13,871,068.52
11.5.7.3.2 按坏账准备计提方法分类披露
于2023年12月31日，本基金的应收账款均为按组合计提预期信用损失。本基金管理
人经评估对手方的偿还能力以及账龄情况，认为信用风险较低，预期信用损失影响不
重大。
11.5.7.3.3 按债务人归集的报告年末余额前五名的应收账款
单位：人民币元
债务人名称 账面余额 占应收账款期末余额的比例(%) 已计提 坏账准备 账面价值
湖北省高速公路联网收费中心 7,861,847.25 100.00% - 7,861,847.25
合计 7,861,847.25 100.00% - 7,861,847.25
11.5.7.4 固定资产
单位：人民币元
项目 本期末 2023年12月31日 上年度末 2022年12月31日
固定资产 1,059,292.56 911,361.05
合计 1,059,292.56 911,361.05
11.5.7.4.1 固定资产情况
单位：人民币元
项目 运输工具 办公设备 其他 合计
一、账面原值
1.年初余额 547,697.47 480,282.30 232,751.60 1,260,731.37
2.本期增加金额 176,800.00 209,476.00 52,661.00 438,937.00
购置 176,800.00 209,476.00 52,661.00 438,937.00
3.本期减少金额 177,829.95 114,386.00 - 292,215.95
处置或报废 177,829.95 114,386.00 - 292,215.95
4.年末余额 546,667.52 575,372.30 285,412.60 1,407,452.42
二、累计折旧
1.年初余额 145,395.14 145,419.74 58,555.44 349,370.32
2.本期增加金额 122,610.02 118,877.80 41,530.26 283,018.08
本期计提 122,610.02 118,877.80 41,530.26 283,018.08
3.本期减少金额 172,495.05 111,733.49 - 284,228.54
处置或报废 172,495.05 111,733.49 - 284,228.54
4.年末余额 95,510.11 152,564.05 100,085.70 348,159.86
三、账面价值
1.年末账面价值 451,157.41 422,808.25 185,326.90 1,059,292.56
2.年初账面价值 402,302.33 334,862.56 174,196.16 911,361.05
11.5.7.5无形资产
11.5.7.5.1 无形资产情况
单位：人民币元
项目 特许经营权 土地使用权 专利权 非专有技术 合计
一、账面原值
1.期初余额 2,519,634,164.38 - - - 2,519,634,164.38
2.本期增加金额 8,403,053.75 - - - 8,403,053.75
购置 8,403,053.75 - - - 8,403,053.75
3.本期减少金额 2,370,000.00 - - - 2,370,000.00
处置 2,370,000.00 - - - 2,370,000.00
4.期末余额 2,525,667,218.13 - - - 2,525,667,218.13
二、累计摊销
1.期初余额 110,975,782.20 - - - 110,975,782.20
2.本期增加金额 109,430,718.40 - - - 109,430,718.40
本期计提 109,430,718.40 - - - 109,430,718.40
3.本期减少金额 1,799,710.00 - - - 1,799,710.00
处置 1,799,710.00 - - - 1,799,710.00
4.期末余额 218,606,790.60 - - - 218,606,790.60
三、账面价值
1.年末账面价值 2,307,060,427.53 - - - 2,307,060,427.53
2.年初账面价值 2,408,658,382.18 - - - 2,408,658,382.18
11.5.7.6长期待摊费用
单位：人民币元
项目 期初余额 本期增加金额 本期摊销 金额 本期其他减少金额 期末余额
装修费 1,407,580.20 - 108,275.40 - 1,299,304.80
合计 1,407,580.20 - 108,275.40 - 1,299,304.80
11.5.7.7递延所得税资产和递延所得税负债
11.5.7.7.1 未经抵销的递延所得税资产
无。
11.5.7.7.2未经抵销的递延所得税负债
单位：人民币元
项目 本期末 2023年12月31日 上年度末 2022年12月31日
应纳税暂时性 差异 递延所得税 负债 应纳税暂时性 差异 递延所得税 负债
特许经营权摊销 323,614,388.44 80,903,597.11 310,767,731.60 77,691,932.90
合计 323,614,388.44 80,903,597.11 310,767,731.60 77,691,932.90
11.5.7.7.3 以抵销后净额列示的的递延所得税资产或负债
无。
11.5.7.8 其他资产
11.5.7.8.1 其他资产情况
单位：人民币元
项目 本期末 2023年12月31日 上年度末 2022年12月31日
其他应收款 973,789.43 999,249.02
预付账款 852,816.93 927,209.36
合计 1,826,606.36 1,926,458.38
11.5.7.8.2 预付账款
11.5.7.8.2.1 按账龄列示
单位：人民币元
账龄 本期末 2023年12月31日 上年度末 2022年12月31日
1年以内 852,816.93 927,209.36
11.5.7.8.2.2 按预付对象归集的报告期末余额前五名的预付款情况
单位：人民币元
预付对象 占期末余额 预付账款总额的比例(%) 预付款时间 未结算原因
中国平安财产保险股份有限公司广东分公司 758,159.30 88.90% 2023年12月19日 预付服务款
行云数聚(北京)科技有限公司 21,908.65 2.57% 2023年10月20日 预付服务款
中国移动通信集团湖北有限公司武汉分公司 57,120.00 6.70% 2023年12月13日、12月15日 预付网络通讯费
广州晶东贸易有限公司 13,328.98 1.56% 2023年10月20日 预付办公设备采购款
中国联合网络通信有限公司湖北省分公司 2,300.00 0.27% 2023年12月15日 预付工程款
合计 852,816.93 100.00%
11.5.7.8.3其他应收款
11.5.7.8.3.1按账龄列示
单位：人民币元
账龄 本期末 2023年12月31日 上年度末 2022年12月31日
1年以内 12,492.43 6,000.00
1到2年 6,000.00 963,249.02
2到3年 925,297.00 30,000.00
3年以上 30,000.00 -
小计 973,789.43 999,249.02
减：坏账准备 - -
合计 973,789.43 999,249.02
11.5.7.8.3.2按款项性质分类情况
单位：人民币元
款项性质 本期末 2023年12月31日 上年度末 2022年12月31日
应收赔偿款 925,297.00 925,297.00
其他 48,492.43 73,952.02
小计 973,789.43 999,249.02
减：坏账准备 - -
合计 973,789.43 999,249.02
11.5.7.8.3.3按债务人归集的报告期末余额前五名的其他应收款
单位：人民币元
债务人名称 账面余额 占其他应收款 期末余额 的比例(%) 已计提 坏账准备 账面价值
武汉市黄陂区人民政府横店街道办事处 925,297.00 95.02% - 925,297.00
汉孝机场北收费站 30,000.00 3.08% - 30,000.00
武汉广丰石油化工有限公司 12,492.43 1.28% - 12,492.43
武汉市精确科技发展有限公司 4,000.00 0.41% - 4,000.00
西安西北石油管道有限公司 2,000.00 0.21% - 2,000.00
合计 973,789.43 100.00% - 973,789.43
11.5.7.9 应付账款
11.5.7.9.1 应付账款情况
单位：人民币元
项目 本期末 2023年12月31日 上年度末 2022年12月31日
应付工程款 16,351,874.93 12,074,513.00
应付服务费 53,209.71 540,543.50
其他 27,250.61 28,246.61
合计 16,432,335.25 12,643,303.11
11.5.7.10应交税费
单位：人民币元
税费项目 本期末 2023年12月31日 上年度末 2022年12月31日
企业所得税 12,257,128.85 3,680,392.73
增值税 1,205,100.79 1,680,829.20
城市建设维护税 86,842.72 117,658.04
房产税 63,006.29 58,880.91
土地使用税 39,022.61 3,392.55
教育费附加 37,218.31 50,424.87
地方教育费附加 24,812.20 33,616.58
印花税 1,753.37 13,444.80
合计 13,714,885.14 5,638,639.68
11.5.7.11长期借款
单位：人民币元
项目 本期末 2023年12月31日 上年度末 2022年12月31日
信用借款 339,500,000.00 346,500,000.00
未到期应付利息 307,443.12 324,404.51
合计 339,807,443.12 346,824,404.51
注：2023年12月31日，长期借款的加权平均年利率为3.09%(2022年12月31日：
3.25%)。
11.5.7.12 其他负债
11.5.7.12.1 其他负债情况
单位：人民币元
项目 本期末 2023年12月31日 上年度末 2022年12月31日
预收账款 7,466,968.18 9,369,584.65
其他应付款 7,166,548.74 4,534,541.05
合计 14,633,516.92 13,904,125.70
11.5.7.12.2 预收款项
单位：人民币元
项目 本期末 2023年12月31日 上年度末 2022年12月31日
预收租赁费 7,466,968.18 9,369,584.65
合计 7,466,968.18 9,369,584.65
11.5.7.12.3 其他应付款
单位：人民币元
项目 本期末 2023年12月31日 上年度末 2022年12月31日
应付保证金及押金 5,146,000.00 3,471,231.20
其他 2,020,548.74 1,063,309.85
合计 7,166,548.74 4,534,541.05
11.5.7.13 实收基金
单位：人民币元
项目 基金份额(份) 账面金额
上年度末 300,000,000.00 2,130,000,000.00
本期认购 - -
本期赎回(以“-”号填列) - -
本年末 300,000,000.00 2,130,000,000.00
11.5.7.14 未分配利润
单位：人民币元
项目 已实现部分 未实现部分 合计
上年度末 -47,762,167.21 - -47,762,167.21
本期利润 52,133,015.47 - 52,133,015.47
本期基金份额交易产生的变动数 - - -
其中：基金认购款 - - -
基金赎回款 - - -
本期已分配利润 -192,014,291.16 - -192,014,291.16
本期末 -187,643,442.90 - -187,643,442.90
11.5.7.15 营业收入和营业成本
单位：人民币元
项目 本期 2023年1月1日至 2023年12月31日 上年度可比期间 2022年1月1日至 2022年12月31日
营业收入
通行费 236,822,054.71 198,731,754.68
租金及其他 5,633,719.53 6,107,369.40
合计 242,455,774.24 204,839,124.08
营业成本
折旧费和摊销费用 109,494,511.34 104,648,404.35
委托管理费 26,217,600.00 24,093,351.09
公路养护成本 3,226,909.55 4,796,663.38
维修保养费 845,540.99 624,931.80
其他 2,201,516.72 1,217,225.68
合计 141,986,078.60 135,380,576.30
11.5.7.16 投资收益
单位：人民币元
项目 本期 2023年1月1日至 2023年12月31日 上年度可比期间 2022年1月1日至 2022年12月31日
货币市场基金 1,088,189.91 1,356,334.80
合计 1,088,189.91 1,356,334.80
11.5.7.17 利息支出
单位：人民币元
项目 本期 2023年1月1日至 2023年12月31日 上年度可比期间 2022年1月1日至 2022年12月31日
长期借款利息支出 10,612,286.60 11,330,825.73
合计 10,612,286.60 11,330,825.73
11.5.7.18 税金及附加
单位：人民币元
项目 本期 2023年1月1日至 2023年12月31日 上年度可比期间 2022年1月1日至 2022年12月31日
增值税 4,660,637.29 4,660,637.38
城市建设维护税 832,278.62 765,742.95
教育费附加 356,690.82 328,175.55
土地使用税 308,292.76 13,570.20
房产税 263,187.96 235,275.21
地方教育费附加 237,793.87 218,783.69
印花税 4,944.17 20,746.10
合计 6,663,825.49 6,242,931.08
11.5.7.19 管理费用
单位：人民币元
项目 本期 2023年1月1日至 2023年12月31日 上年度可比期间 2022年1月1日至 2022年12月31日
办公费 1,509,898.00 1,146,956.17
折旧费和摊销费用 327,500.54 384,304.26
其他 864,185.46 184,310.88
合计 2,701,584.00 1,715,571.31
11.5.7.20 财务费用
单位：人民币元
项目 本期 2023年1月1日至 2023年12月31日 上年度可比期间 2022年1月1日至 2022年12月31日
银行手续费 5,156.07 11,912.14
合计 5,156.07 11,912.14
11.5.7.21 信用减值损失
单位：人民币元
项目 本期 2023年1月1日至 2023年12月31日 上年度可比期间 2022年1月1日至 2022年12月31日
其他应收款坏账损失 37,952.02 -
合计 37,952.02 -
11.5.7.22 其他费用
单位：人民币元
项目 本期 2023年1月1日至 2023年12月31日 上年度可比期间 2022年1月1日至 2022年12月31日
审计费 500,000.00 500,000.00
信息披露费 120,000.00 120,000.00
其他 108,840.16 142,000.00
合计 728,840.16 762,000.00
11.5.7.23 营业外收入
11.5.7.23.1 营业外收入情况
单位：人民币元
项目 本期 2023年1月1日至 2023年12月31日 上年度可比期间 2022年1月1日至 2022年12月31日
赔偿收入 756,478.09 1,524,817.61
非流动资产报废利得合计 2,172.57 39,326.47
其中：固定资产报废利得 2,172.57 33,727.37
无形资产报废利得 - 5,599.10
其他 - 1,600.12
合计 758,650.66 1,565,744.20
11.5.7.24 营业外支出
单位：人民币元
项目 本期 2023年1月1日至 2023年12月31日 上年度可比期间 2022年1月1日至 2022年12月31日
非流动资产报废损失合计 661,217.98 1,234.06
其中：无形资产报废损失 657,290.19 -
固定资产报废损失 3,927.79 1,234.06
其他 20,618.74 -
合计 681,836.72 1,234.06
11.5.7.25所得税费用
11.5.7.25.1 所得税费用情况
单位：人民币元
项目 本期 2023年1月1日至 2023年12月31日 上年度可比期间 2022年1月1日至 2022年12月31日
当期所得税费用 11,387,443.17 3,803,355.09
递延所得税费用 3,211,664.21 3,474,135.49
合计 14,599,107.38 7,277,490.58
11.5.7.25.2 会计利润与所得税费用调整过程
单位：人民币元
项目 本期 2023年1月1日至 2023年12月31日 上年度可比期间 2022年1月1日至 2022年12月31日
利润总额 66,732,122.85 38,645,192.12
按法定/适用税率计算的所得税费用 - -
子公司适用不同税率的影响 -17,696,914.00 -24,976,525.39
调整以前期间所得税的影响 -850,253.03 68,055.00
不得扣除的成本、费用和损失的影响 33,146,274.41 32,185,960.97
合计 14,599,107.38 7,277,490.58
11.5.7.26 现金流量表附注
11.5.7.26.1 收到其他与经营活动有关的现金
单位：人民币元
项目 本期 2023年1月1日至 2023年12月31日 上年度可比期间 2022年1月1日至 2022年12月31日
收到代收代付款 2,134,856.82 -
收到保证金款 1,552,500.00 1,850,000.00
收到赔偿收入 1,084,595.85 1,543,041.20
其他 23,957.51 690,239.54
合计 4,795,910.18 4,083,280.74
11.5.7.26.2 支付其他与经营活动有关的现金
单位：人民币元
项目 本期 2023年1月1日至 2023年12月31日 上年度可比期间 2022年1月1日至 2022年12月31日
固定管理费 14,057,883.20 7,930,601.54
办公费 1,929,917.90 4,071,777.75
支付代收代付款 1,131,310.77 -
专业机构服务费 980,960.16 662,000.00
托管费 628,282.95 528,705.36
审计费 500,000.00 520,000.00
保证金及押金 12,597.00 -
其他 221,260.32 103,551.15
合计 19,462,212.30 13,816,635.80
11.5.7.26.3 收到其他与投资活动有关的现金
单位：人民币元
项目 本期 2023年1月1日至 2023年12月31日 上年度可比期间 2022年1月1日至 2022年12月31日
收回货币市场基金投资收到的现金 18,000,000.00 50,000,000.00
合计 18,000,000.00 50,000,000.00
11.5.7.26.4 支付其他与投资活动有关的现金
单位：人民币元
项目 本期 2023年1月1日至 2023年12月31日 上年度可比期间 2022年1月1日至 2022年12月31日
投资货币市场基金支付的现金 20,000,000.00 105,000,000.00
合计 20,000,000.00 105,000,000.00
11.5.7.27 现金流量表补充资料
11.5.7.27.1 现金流量表补充资料
单位：人民币元
项目 本期 2023年1月1日至 2023年12月31日 上年度可比期间 2022年1月1日至 2022年12月31日
1．将净利润调节为经营活动现金流量
净利润 52,133,015.47 31,367,701.54
加：信用减值损失 37,952.02 -
固定资产折旧 283,018.08 325,849.96
无形资产摊销 109,430,718.40 104,598,583.25
长期待摊费用摊销 108,275.40 108,275.40
固定资产报废损失 (收益以“-”号填列) 1,755.22 -33,727.37
无形资产报废损失 (收益以“-”号填列) 657,290.19 -4,365.04
财务费用 (收益以“-”号填列) - -
利息支出 10,612,286.60 11,330,825.73
投资损失 (收益以“-”号填列) -1,088,189.91 -1,356,334.80
递延所得税负债的增加 (减少以“-”号填列) 3,211,664.21 3,474,135.49
经营性应收项目的减少 (增加以“-”号填列) 6,078,343.36 2,135,667.78
经营性应付项目的增加 (减少以“-”号填列) 8,185,826.35 4,107,401.29
经营活动产生的现金流量净额 189,651,955.39 156,054,013.23
2．不涉及现金收支的重大投资和筹资活动
债务转为资本 - -
3．现金及现金等价物净变动情况
现金的年末余额 36,952,691.23 63,010,667.71
减：现金的年初余额 63,010,667.71 107,957,343.78
现金及现金等价物净增加额 -26,057,976.48 -44,946,676.07
11.5.7.27.2 报告期内支付的取得子公司的现金净额
无。
11.5.7.27.3 现金和现金等价物的构成
单位：人民币元
项目 本期 2023年1月1日至 2023年12月31日 上年度可比期间 2022年1月1日至 2022年12月31日
一、现金 36,952,691.23 63,010,667.71
其中：库存现金 - -
可随时用于支付的银行存款 36,952,691.23 63,010,667.71
二、年末现金及现金等价物余额 36,952,691.23 63,010,667.71
11.5.8 集团的构成
子公司名称 主要 经营地 注册地 业务性质 持股比例(%) 取得方式
直接 间接
中信证券-越秀交通高速公路1号资产支持专项计划 北京 北京 资产支持计划 100.00% - 认购
湖北汉孝高速公路建设经营有限公司 武汉 武汉 高速公路运营 - 100.00% 收购
11.5.9 分部报告
本基金以内部组织结构、管理要求、内部报告制度为依据确定经营分部，以经营分部
为基础确定报告分部并披露分部信息。经营分部是指本基金内同时满足下列条件的组
成部分：(1)该组成部分能够在日常活动中产生收入、发生费用；(2)本基金的基金管理
人能够定期评价该组成部分的经营成果，以决定向其配置资源、评价其业绩；(3)本基
金能够取得该组成部分的财务状况、经营成果和现金流量等有关会计信息。如果两个
或多个经营分部具有相似的经济特征，并且满足一定条件的，则合并为一个经营分
部。
本基金目前以一个单一的经营分部运作，不需要披露分部信息。
11.5.10 承诺事项、或有事项、资产负债表日后事项的说明
11.5.10.1 承诺事项
截至资产负债表日，本基金无承诺事项。
11.5.10.2 或有事项
截至资产负债表日，本基金无或有事项。
11.5.10.3 资产负债表日后事项
截至财务报表报出日，本基金并无须作披露的资产负债表日后事项。
11.5.11 关联方关系
11.5.11.1 本报告期存在控制关系或其他重大利害关系的关联方发生变化的情况
华夏基金管理有限公司原股权结构为中信证券(出资比例62.2%)、POWER
CORPORATION OF CANADA(出资比例13.9%)、MACKENZIE FINANCIAL
CORPORATION(出资比例13.9%)、天津海鹏科技咨询有限公司(出资比例10%)。根
据华夏基金管理有限公司于2023年1月6日发布的公告，华夏基金管理有限公司股权
结构变更为中信证券(出资比例62.2%)、MACKENZIE FINANCIAL CORPORATION(出
资比例27.8%)、天津海鹏科技咨询有限公司(出资比例10%)。
11.5.11.2 本报告期与基金发生关联交易的各关联方
关联方名称 与本基金的关系
越秀(中国)交通基建投资有限公司(“越秀中国”) 原始权益人
广州越通公路运营管理有限公司(“广州越通”) 运营管理机构
华夏基金管理有限公司(“华夏基金”) 基金管理人
POWER CORPORATION OF CANADA 基金管理人的股东
MACKENZIE FINANCIAL CORPORATION 基金管理人的股东
天津海鹏科技咨询有限公司 基金管理人的股东
中信银行股份有限公司(“中信银行”) 基金托管人、资产支持证券专项计划托管人
中信证券股份有限公司(“中信证券”) 资产支持证券专项计划管理人、基金管理人的股东
华夏资本管理有限公司(“华夏资本”) 基金管理人的子公司
上海华夏财富投资管理有限公司(“华夏财富”) 基金管理人的子公司
华夏股权投资基金管理(北京)有限公司 基金管理人的子公司
China Asset Management (Hong Kong) Limited(中文名：华夏基金(香港)有限公司) 基金管理人的子公司
注：下述关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。
11.5.12 本报告期的关联方交易
11.5.12.1 关联采购与销售情况
11.5.12.1.1 采购商品、接受劳务情况
单位：人民币元
关联方名称 关联交易内容 本期 2023年1月1日至 2023年12月31日 上年度可比期间 2022年1月1日至 2022年12月31日
广州越通 委托管理费、电费 26,262,554.55 24,093,351.09
合计 — 26,262,554.55 24,093,351.09
注：
1、委托管理费为依据《华夏越秀高速公路封闭式基础设施证券投资基金委托经营管理
合同》（下称委管合同），华夏基金管理有限公司、湖北省汉孝高速公路建设经营有
限公司及中信证券股份有限公司共同委托广州越通公路运营管理有限公司管理汉孝高
速日常运营。委托管理费为服务项目公司的运营管理机构人工成本及行政费用。
2、为提升汉孝高速绿色、低碳运营评价，降低项目电费支出。依据《机场北管理中心
分布式光伏项目合同能源管理协议》，湖北省汉孝高速公路建设经营有限公司使用外
部运营管理机构广州越通公路运营管理有限公司武汉分公司投资运营的光伏设备所发
电力，所用光伏电价按照湖北省武汉市供电局发布的综合电价（即汉孝公司国网用电
电价）的89%计算，2023年共发生光伏电费44,954.55元。
11.5.12.2 关联方报酬
11.5.12.2.1 基金管理费
单位：人民币元
项目 本期 2023年1月1日至 2023年12月31日 上年度可比期间 2022年1月1日至 2022年12月31日
当期发生的基金应支付的管理费 14,509,017.76 13,882,774.53
其中：固定管理费 9,370,071.95 9,584,998.55
浮动管理费 5,138,945.81 4,297,775.98
支付销售机构的客户维护费 3,490.13 4,056.31
注：
1、本基金的固定管理费按上年度经审计的年度报告披露的合并报表层面基金净资产
(首次经审计的年度报告所载的会计年度期末日期之前采用基金募集规模)的0.45%年费
率计提，每日计提，按季支付。其计算方法如下：日固定管理费＝上年度经审计的年
度报告披露的合并报表层面基金净资产(首次经审计的年度报告所载的会计年度期末日
期之前采用基金募集规模)×0.45%÷当年天数。
2、本基金的浮动管理费以项目公司对应期间经审计的项目公司通行费收入+其他业务
现金流入+营业外净收支-付现的营业成本和管理费用-增值税及附加-资本性支出为基数
乘以本基金浮动管理费计提费率进行计算，按年计提，浮动管理费计提费率的具体取
值标准见基金合同。其计算方法如下：浮动管理费=(项目公司通行费收入+其他业务现
金流入+营业外净收支-付现的营业成本和管理费用-增值税及附加-资本性支出)×本基金
浮动管理费计提费率。
3、客户维护费是指基金管理人与基金销售机构约定的用以向基金销售机构支付客户服
务及销售活动中产生的相关费用，该费用按照代销机构所代销基金的份额保有量作为
基数进行计算，从基金管理人收取的基金管理费中列支，不属于从基金资产中列支的
费用项目。
11.5.12.2.2 基金托管费
单位：人民币元
项目 本期 2023年1月1日至 2023年12月31日 上年度可比期间 2022年1月1日至 2022年12月31日
当期发生的基金应支付的托管费 624,671.95 638,998.20
注：本基金的托管费按上年度经审计的年度报告披露的合并报表层面基金净资产(首次
经审计的年度报告所载的会计年度期末日期之前采用基金募集规模)的0.03%的年费率
计提，每日计提，按季支付。其计算方法如下：日托管费=上年度经审计的年度报告披
露的合并报表层面基金净资产(首次经审计的年度报告所载的会计年度期末日期之前采
用基金募集规模)×0.03%÷当年天数。
11.5.12.3 各关联方投资本基金的情况
11.5.12.3.1 报告期内除基金管理人外其他关联方投资本基金的情况
单位：人民币元
本期 2023年1月1日至2023年12月31日
关联方名称 年初持有 年度申购/买入 年度因 拆分变动份额 减：年度赎回/卖出份额 年末持有
份额 比例 份额 份额 比例
越秀中国 90,000,000.00 30.00% - - - 90,000,000.00 30.00%
中信证券 14,103,548.00 4.70% 3,017,883.00 - 6,716,881.00 10,404,550.00 3.47%
合计 104,103,548.00 34.70% 3,017,883.00 - 6,716,881.00 100,404,550.00 33.47%
上年度可比期间 2022年1月1日至2022年12月31日
关联方名称 年初持有 年度申购/买入 年度因 拆分变动份额 减：年度赎回/卖出份额 年末持有
份额 比例 份额 份额 比例
越秀中国 90,000,000.00 30.00% - - - 90,000,000.00 30.00%
中信证券 10,176,159.00 3.39% 11,253,764.00 - 7,326,375.00 14,103,548.00 4.70%
合计 100,176,159.00 33.39% 11,253,764.00 - 7,326,375.00 104,103,548.00 34.70%
注：除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的相关费用符合基金招募说明书、交
易所、登记结算机构的有关规定。
11.5.12.4 由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入
单位：人民币元
关联方 名称 本期 2023年1月1日至 2023年12月31日 上年度可比期间 2022年1月1日至 2022年12月31日
年末余额 当期利息收入 年末余额 当期利息收入
中信银行活期存款 36,954,500.36 980,757.41 63,019,698.93 850,812.39
合计 36,954,500.36 980,757.41 63,019,698.93 850,812.39
注：本基金的活期银行存款由基金托管人中信银行保管，按银行同业利率或约定利率
计息。
11.5.13 关联方应收应付款项
11.5.13.1 应付项目
单位：人民币元
项目名称 关联方名称 本期末 2023年12月31日 上年度末 2022年12月31日
长期借款 中信银行 339,807,443.12 346,824,404.51
管理人报酬 广州越通 6,451,040.61 -
管理人报酬 中信证券 524,837.92 -
管理人报酬 华夏基金 524,838.84 7,049,582.81
托管费 中信银行 157,451.56 161,062.56
代收收入款 越秀中国 110,143.93 121,572.04
合计 — 347,575,755.98 354,156,621.92
注：根据本基金管理人华夏基金、资产支持证券专项计划管理人中信证券、基础设施
项目公司湖北汉孝高速公路建设经营有限公司及运营管理机构广州越通协商后达成的
一致意见，从本年开始，固定管理费中属于资产支持证券专项计划管理人的服务费的
部分，在履行完付款程序后，由基金管理人从基金财产中划付到资产支持证券专项计
划管理人的收款账户；浮动管理费及固定管理费中属于委托运营管理费的部分，在履
行完付款程序后，由基金管理人从基金财产中划付到运营管理机构的收款账户。以上
调整不涉及费用金额的变化，仅为支付路径的调整。
11.5.14 收益分配情况
11.5.14.1 收益分配基本情况
单位：人民币元
序号 权益登记日 除息日 每10份基金份额分红数 本期收益分配合计 本期收益分配占可供分配金额比例(%) 备注
1 2023-01-03 2023-01-03 1.2700 38,099,805.45 本除1息月截配分3元分金元7年供3100.00 元 次分红的场内息日为2023年月4日，场外除日为2023年13日。本基金至本次收益分基准日的可供配金额8,101,305.87，包含前期未配的可供分配额7,704.46，以及2022年月1日至20229月30日的可分配金额8,093,601.41。
2 2023-05-23 2023-05-23 2.4462 73,385,740.64 本除5除5金分供7元分金元12日额100.00 元 次分红的场内息日为2023年月24日，场外息日为2023年月23日。本基截至本次收益配基准日的可分配金额3,388,367.60，包含前期未配的可供分配额1,500.42，以及2022年0月1日至023年3月31的可供分配金73,386,867.18。
3 2023-08-23 2023-08-23 1.2590 37,769,895.96 99.94 本次分红的场内除息日为2023年8月24日，场外除息日为2023年8月23日。
本基金截至本次收益分配基准日的可供分配金额37,793,706.99元，包含前期未分配的可供分配金额2,626.96元，以及2023年4月1日至2023年6月30日的可供分配金额37,791,080.03元。
4 2023-12-04 2023-12-04 1.4253 42,758,849.11 99.98 本次分红的场内除息日为2023年12月5日，场外除息日为2023年12月4日。本基金截至本次收益分配基准日的可供分配金额42,769,415.83元，包含前期未分配的可供分配金额23,811.03元，以及2023年7月1日至2023年9月30日的可供分配金额42,745,604.80元。
合计 192,014,291.16
注：收益分配占可供分配金额比例100.00%是四舍五入计算结果，与实际比例有尾
差。
11.5.14.2 可供分配金额计算过程
单位：人民币元
项目 金额
本年合并净利润 52,133,015.47
本年折旧和摊销 109,822,011.88
本年利息支出 10,612,286.60
本年所得税费用 14,599,107.38
本年息税折旧及摊销前利润 187,166,421.33
调增项
1.其他可能的调整项，如基础设施基金发行份额募集的资金、处置基础设施项目资产取得的现金、金融资产相关调整、期初现金余额等 21,210,626.02
2.应收和应付项目的变动 5,761,773.59
调减项
1.购买基础设施项目等资本性支出 -4,106,987.72
2.支付的利息及所得税费用 -13,514,295.04
3.偿还借款支付的本金 -7,000,000.00
4.未来合理相关支出预留，包括重大资本性支出(如固定资产正常更新、大修、改造等)、未来合理期间内的债务利息、运营费用等 -25,422,585.75
本年可供分配金额 164,094,952.43
11.5.15金融工具风险及管理
11.5.15.1 信用风险
信用风险是指基金在交易过程中因交易对手未履行合约责任，或者基金所投资证券的
发行人出现违约、拒绝支付到期本息，导致基金资产损失和收益变化的风险。本基金
管理人对信用风险按组合分类进行管理。信用风险主要产生于银行存款、应收账款及
其他应收款等。于资产负债表日，本基金金融资产的账面价值已代表其最大信用风险
敞口。本基金的投资范围及投资比例符合相关法律法规的要求、相关监管机构的相关
规定及本基金的合同要求。本基金的活期银行存款存放在具有托管资格的银行；本基
金存放定期存款前，均对交易对手进行信用评估以控制相应的信用风险，因而与银行
存款相关的信用风险不重大。
11.5.15.2 流动性风险
本基金管理人负责基于项目公司运营的现金流量预测，持续监控短期和长期的资金需
求，以确保维持充裕的现金储备。本基金持有充足的使用未受限的货币资金，以满足
日常营运以及偿付有关到期债务的资金需求。
11.5.15.3 市场风险
市场风险是指由于市场变化或波动所引起的资产损失的可能性，主要包括利率风险，
外汇风险和其他价格风险。
本基金所投资的基础设施项目现金流受到经济环境，运营管理等因素影响，具有一定
波动性。同时，本基金在二级市场交易的过程中，交易价格受到基础设施经营情况、
所在行业情况、市场情绪、供求关系等多因素作用，存在基金份额交易价格相对于基
金份额净值折溢价的现象，因此具有市场风险。
11.5.16 有助于理解和分析会计报表需要说明的其他事项
(1)公允价值
(a)金融工具公允价值计量的方法
公允价值计量结果所属的层次，由对公允价值计量整体而言具有重要意义的输入值所
属的最低层次决定：
第一层次：相同资产或负债在活跃市场上未经调整的报价。
第二层次：除第一层次输入值外相关资产或负债直接或间接可观察的输入值。
第三层次：相关资产或负债的不可观察输入值。
(b)持续的以公允价值计量的金融工具
(i)各层次金融工具公允价值
于2023年12月31日，本基金持有的以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资
产均属于第一层次。(2022年12月31日：本基金持有的以公允价值计量且其变动计入
当期损益的金融资产均属于第一层次)。
(ii)公允价值所属层次间的重大变动
本基金本期持有的以公允价值计量的金融工具的公允价值所属层次未发生重大变动。
(iii)第三层次公允价值余额和本期变动金额
无。
(c)非持续的以公允价值计量的金融工具
截至2023年12月31日止，本基金未持有非持续的以公允价值计量的金融资产。
(d)不以公允价值计量的金融工具
本基金持有的不以公允价值计量的金融工具为以摊余成本计量的金融资产和金融负
债。于2023年12月31日，其账面价值与公允价值不存在重大差异。
(2)对基础设施项目资产采用的评估方法和参数的合理性的说明
本基金合并报表层面对基础设施项目资产采用成本法进行后续计量。为向投资者提供
基础设施项目的市场价值信息，本基金的基金管理人聘请深圳市鹏信资产评估土地房
地产估价有限公司对华夏越秀高速REIT投资的基础设施项目资产组的市场价值进行评
估。根据评估报告，于2023年12月31日，该基础设施项目资产组的市场价值约为人
民币224,500.00万元，该资产组的账面净值为222,745.61万元，评估的市场价值较账
面值增值1,754.39万元。评估方法为收益法(现金流折现法)，关键参数包括：特许经
营权剩余年限、车流量、车流收费标准、折现率、运营成本。本基金的基金管理人管
理层已对评估机构采用的评估方法和参数的合理性进行了评价，认为评估机构采用的
评估方法和参数具有合理性。
11.5.17 个别财务报表重要项目的说明
11.5.17.1 货币资金
11.5.17.1.1 货币资金情况
单位：人民币元
项目 本期末 2023年12月31日 上年度末 2022年12月31日
库存现金 - -
银行存款 5,986,265.49 41,059,829.05
其他货币资金 - -
小计 5,986,265.49 41,059,829.05
减：减值准备 - -
合计 5,986,265.49 41,059,829.05
11.5.17.1.2 银行存款
单位：人民币元
项目 本期末 2023年12月31日 上年度末 2022年12月31日
活期存款 5,984,456.36 41,050,797.83
定期存款 - -
其他存款 - -
应计利息 1,809.13 9,031.22
小计 5,986,265.49 41,059,829.05
减：减值准备 - -
合计 5,986,265.49 41,059,829.05
11.5.17.2 长期股权投资
11.5.17.2.1 长期股权投资情况
单位：人民币元
项目 本期末 2023年12月31日
账面余额 减值准备 账面价值
对子公司投资 2,129,900,000.00 - 2,129,900,000.00
合计 2,129,900,000.00 - 2,129,900,000.00
项目 上年度末 2022年12月31日
账面余额 减值准备 账面价值
对子公司投资 2,129,900,000.00 - 2,129,900,000.00
合计 2,129,900,000.00 - 2,129,900,000.00
11.5.17.2.2 对子公司投资
单位：人民币元
被投资单位 期初余额 本期增加 本期减少 期末余额 本期计提减值准备 减值准备余额
中信证券-越秀交通高速公路1号资产支持专项计划 2,129,900,000.00 - - 2,129,900,000.00 - -
合计 2,129,900,000.00 - - 2,129,900,000.00 - -