基金管理人:国寿安保基金管理有限公司
基金托管人:中国民生银行股份有限公司
报告送出日期:二〇二〇年七月二十一日
国寿安保科创 3年封闭混合 2020年第 2季度报告
第 2 页 共 11 页
§1 重要提示
基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或
重大遗漏,并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
基金托管人中国民生银行股份有限公司根据本基金合同规定,于 2020年 7月 20
日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容,保证复核内容不存
在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,但不保证基
金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险,投资者在作出投资决策前应
仔细阅读本基金的招募说明书。
本报告中财务资料未经审计。
本报告期自 2020年 4月 1日起至 6月 30日止。
§2 基金产品概况
基金简称 国寿安保科创 3年封闭混合
场内简称 科创国寿
交易代码 501097
基金运作方式 上市契约型开放式(LOF)
基金合同生效日 2020年 3月 26日
报告期末基金份额总额 330,050,802.72份
投资目标
本基金通过深入产业研究与上市公司研究,寻找科技创新领域
领军企业,分享创新企业成长红利,在严格控制风险的前提下,
力争实现基金资产的长期稳定增值。
投资策略
本基金通过定量与定性相结合的方法分析宏观经济和证券市
场发展趋势,评估市场的系统性风险和各类资产的预期收益与
风险,据此合理制定和调整股票、债券等各类资产的比例。在
宏观经济相对稳定的情形下,以中证 500指数市盈率作为股票
投资比例决定因素。具体方法为,以年报和最近一期财报数据
为基础,计算中证 500指数市盈率。当中证 500指数市盈率大
于15倍(含),本基金股票资产占基金资产的比例为0-45%(含);
当中证 500指数市盈率大于 12倍小于 15倍,本基金股票资产
占基金资产的比例为 45%-65%;当中证 500指数市盈率小于 12
倍(含),本基金股票资产占基金资产的比例为 65%(含)-100%。
本基金在实际运作过程中,由于申购赎回、市场波动、股票停
牌等原因导致股票资产的投资比例不符合上述配置要求,基金
管理人应在 20 个交易日内对股票资产的投资比例进行调整,
以符合配置要求。
总体而言,本基金将在保持风险水平相对稳定的基础上,力争
国寿安保科创 3年封闭混合 2020年第 2季度报告
第 3 页 共 11 页
投资组合的稳定增值。在大类资产配置上,在具备足够多本基
金所定义的投资标的时,优先考虑股票类资产的配置,剩余资
产将配置于债券和现金等大类资产上。除主要的股票及债券投
资外,本基金还可通过投资衍生工具等,进一步为基金组合规
避风险、增强收益。
业绩比较基准
中国战略新兴产业成份指数收益率*40%+中证全债指数收益率
*60%
风险收益特征
本基金为混合型基金,其预期收益和预期风险高于货币市场基
金、债券型基金,低于股票型基金,属于证券投资基金中的中
高收益/风险品种。
基金管理人 国寿安保基金管理有限公司
基金托管人 中国民生银行股份有限公司
§3 主要财务指标和基金净值表现
3.1 主要财务指标
单位:人民币元
主要财务指标 报告期( 2020年 4月 1日 - 2020年 6月 30日 )
1.本期已实现收益 997,584.46
2.本期利润 13,890,244.40
3.加权平均基金份额本期利润 0.0421
4.期末基金资产净值 343,536,670.86
5.期末基金份额净值 1.0409
注:本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入(不含公允价值变动收益)
扣除相关费用后的余额,本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
上述基金业绩指标不包括持有人交易基金的各项费用,计入费用后投资人的实际收益水平要
低于所列数字。
3.2 基金净值表现
3.2.1 本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
阶段
净值增长率
①
净值增长率
标准差②
业绩比较基
准收益率③
业绩比较基准
收益率标准差
④
①-③ ②-④
过去三个月 4.22% 0.27% 10.56% 0.54% -6.34% -0.27%
自基金合同
生效起至今
4.09% 0.26% 9.71% 0.54% -5.62% -0.28%
国寿安保科创 3年封闭混合 2020年第 2季度报告
第 4 页 共 11 页
3.2.2 自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率
变动的比较
注:本基金的基金合同于 2020年 3月 26日生效,按照本基金的基金合同规定,自基金合同生
效之日起 6个月内使基金的投资组合比例符合基金合同关于投资范围和投资限制的有关约定。至
本报告期末,本基金的建仓期尚未结束。图示日期为 2020年 3月 26日至 2020年 6月 30日。
§4 管理人报告
4.1 基金经理(或基金经理小组)简介
姓名 职务
任本基金的基金经理期限 证券从业
年限
说明
任职日期 离任日期
吴坚 基金经理
2020年 3月
26日
- 13年
吴坚先生,博士研究生。曾任中国
建设银行云南分行副经理、中国人
寿资产管理有限公司一级研究员,
现任国寿安保稳惠灵活配置混合
型证券投资基金、国寿安保稳诚混
合型证券投资基金、国寿安保稳荣
国寿安保科创 3年封闭混合 2020年第 2季度报告
第 5 页 共 11 页
混合型证券投资基金、国寿安保策
略精选灵活配置混合型证券投资
基金(LOF)、国寿安保稳泰一年定
期开放混合型证券投资基金及国
寿安保科技创新 3 年封闭运作灵
活配置混合型证券投资基金基金
经理。
张琦
股票投资
总监、股
票投资部
总监及基
金经理
2020年 3月
26日
- 15年
2005年 1月至 2015年 5月,任职
中银基金管理有限公司研究员、基
金经理助理、基金经理等职,2015
年 6 月加入国寿安保基金管理有
限公司,现任国寿安保基金管理有
限公司股票投资总监、股票投资部
总监,国寿安保智慧生活股票型证
券投资基金、国寿安保成长优选股
票型证券投资基金、国寿安保目标
策略灵活配置混合型发起式证券
投资基金、国寿安保健康科学混合
型证券投资基金、国寿安保消费新
蓝海灵活配置混合型证券投资基
金、国寿安保华兴灵活配置混合型
证券投资基金、国寿安保新蓝筹灵
活配置混合型证券投资基金、国寿
安保研究精选混合型证券投资基
金和国寿安保科技创新 3 年封闭
运作灵活配置混合型证券投资基
金基金经理。
注:任职日期为基金合同生效日。证券从业的含义遵从行业协会《证券从业人员资格管理办
法》的相关规定。
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
报告期内,本基金管理人严格遵守《证券投资基金法》、《国寿安保科技创新 3
年封闭运作灵活配置混合型证券投资基金基金合同》及其他相关法律法规的规定,本
着诚实守信、勤勉尽责的原则管理和运作基金资产,在严格控制风险的基础上,为基
金份额持有人谋求最大利益。本报告期内,本基金运作合法合规,不存在违反基金合
同和损害基金份额持有人利益的行为。
4.3 公平交易专项说明
4.3.1 公平交易制度的执行情况
报告期内,本基金管理人严格执行了《证券投资基金管理公司公平交易制度指导
国寿安保科创 3年封闭混合 2020年第 2季度报告
第 6 页 共 11 页
意见》和公司制定的公平交易相关制度。本报告期,不存在损害投资者利益的不公平
交易行为。
4.3.2 异常交易行为的专项说明
报告期内,本基金未发生违法违规且对基金财产造成损失的异常交易行为;且不
存在所有投资组合参与的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量超过
该证券当日成交量的 5%的情形。
4.4 报告期内基金投资策略和运作分析
2020年 2季度中国经济从新冠疫情的冲击中逐渐恢复。随着国内疫情形势的持续
好转,疫情防控转向常态化管理阶段,政府逆周期调控政策也明显发力,国内企业复
工复产稳步推进,2季度工业生产增速连续回升,国内消费和投资都呈现渐进复苏态
势。新冠疫情在海外则呈现蔓延扩散和分化的态势,欧洲、日本等发达国家地区的疫
情高峰已经过去,经济迎来重启,美国的疫情出现二次爆发,巴西、印度等新兴市场
国家的疫情则持续恶化。在新冠肺炎疫情给全球经济前景蒙上阴影的背景下,中国的
2季度出口增速显著好于此前预期,海外疫情输入性风险得到有效控制。
2季度央行继续综合运用并创新多种货币政策工具,通过创设普惠小微贷款延期
还本付息的激励政策,提高金融政策的“直达性”,强化了对实体经济和中小企业的
金融支持。4月初央行调降超额存款准备金利率后,债市投资者普遍预期回购利率将
会维持在低位,但是 6月中下旬以后回购利率从前期低位大幅上行,可能与监管层抑
制资金空转和违规套利行为有关。
2020年 2季度国内债券市场上演了先涨后跌的过山车行情。4月初受到央行调降
超额存款准备金利率的利好刺激,债券市场大幅上涨,利率曲线陡峭化下行。但是 5
月和 6月受到回购利率中枢大幅抬升、经济渐进复苏、利率债供给压力增大等多重利
空因素的冲击,债券市场连续快速下跌,市场情绪陷入悲观。
2020年 2季度 A股市场从疫情冲击中修复,呈现普涨行情。各指数均大幅上扬。
上证综指和沪深 300指数分别上涨 8.5%和 13%,中小盘指数和创业板指数更是分别上
涨 23%和 30%。经历了疫情冲击之后,申万 28个一级行业绝大部分在二季度表现为上
涨,其中休闲服务行业指数更是上涨 62%,高居第一,电子、医药、食品饮料、传媒
和电气设备行业指数涨幅都在 20%以上。
本基金 2季度处于建仓期,由于 2季度债券收益率大幅反弹,操作中债券保持低
仓位,以中短期资产获取稳定票息收入为主。股票方面,鉴于电子行业的充分调整,
国寿安保科创 3年封闭混合 2020年第 2季度报告
第 7 页 共 11 页
而整个消费电子大周期不变的逻辑,增持了部分具有创新能力的消费电子标的。同时,
增持了那些前期滞涨甚至下跌,估值相对安全,但公司具备持续研发实力,在细分行
业内处于前列的公司。
4.5 报告期内基金的业绩表现
截至本报告期末本基金份额净值为 1.0409元;本报告期基金份额净值增长率为
4.22%,业绩比较基准收益率为 10.56%。
4.6 报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说明
无。
§5 投资组合报告
5.1 报告期末基金资产组合情况
序号 项目 金额(元) 占基金总资产的比例(%)
1 权益投资 101,810,486.23 29.58
其中:股票 101,810,486.23 29.58
2 基金投资 - -
3 固定收益投资 169,062,271.90 49.11
其中:债券 169,062,271.90 49.11
资产支持证券 - -
4 贵金属投资 - -
5 金融衍生品投资 - -
6 买入返售金融资产 69,000,000.00 20.04
其中:买断式回购的买入返售
金融资产
- -
7 银行存款和结算备付金合计 3,017,007.70 0.88
8 其他资产 1,352,299.03 0.39
9 合计 344,242,064.86 100.00
5.2 报告期末按行业分类的股票投资组合
5.2.1 报告期末按行业分类的境内股票投资组合
代码 行业类别 公允价值(元)
占基金资产净值比例
(%)
A 农、林、牧、渔业 - -
B 采矿业 - -
C 制造业 98,273,388.66 28.61
D
电力、热力、燃气及水生产和供应
业
- -
国寿安保科创 3年封闭混合 2020年第 2季度报告
第 8 页 共 11 页
E 建筑业 - -
F 批发和零售业 3,525,000.00 1.03
G 交通运输、仓储和邮政业 - -
H 住宿和餐饮业 - -
I 信息传输、软件和信息技术服务业 12,097.57 0.00
J 金融业 - -
K 房地产业 - -
L 租赁和商务服务业 - -
M 科学研究和技术服务业 - -
N 水利、环境和公共设施管理业 - -
O 居民服务、修理和其他服务业 - -
P 教育 - -
Q 卫生和社会工作 - -
R 文化、体育和娱乐业 - -
S 综合 - -
合计 101,810,486.23 29.64
5.2.2 报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合
本基金本报告期末未持有港股通投资股票投资组合。
5.3 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细
序号 股票代码 股票名称 数量(股) 公允价值(元)
占基金资产净值
比例(%)
1 300724 捷佳伟创 162,900 14,421,537.00 4.20
2 300207 欣旺达 720,000 13,608,000.00 3.96
3 300639 凯普生物 200,000 10,386,000.00 3.02
4 600884 杉杉股份 649,945 7,662,851.55 2.23
5 300482 万孚生物 60,000 6,240,000.00 1.82
6 300487 蓝晓科技 180,000 5,918,400.00 1.72
7 300073 当升科技 170,000 5,621,900.00 1.64
8 002456 欧 菲 光 300,000 5,517,000.00 1.61
9 300463 迈克生物 80,000 4,658,400.00 1.36
10 002241 歌尔股份 150,000 4,404,000.00 1.28
5.4 报告期末按债券品种分类的债券投资组合
序号 债券品种 公允价值(元) 占基金资产净值比例(%)
1 国家债券 20,137,000.00 5.86
2 央行票据 - -
3 金融债券 - -
其中:政策性金融债 - -
4 企业债券 79,788,000.00 23.23
5 企业短期融资券 - -
6 中期票据 - -
国寿安保科创 3年封闭混合 2020年第 2季度报告
第 9 页 共 11 页
7 可转债(可交换债) 10,481,271.90 3.05
8 同业存单 58,656,000.00 17.07
9 其他 - -
10 合计 169,062,271.90 49.21
5.5 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细
序号 债券代码 债券名称 数量(张) 公允价值(元)
占基金资产净值比
例(%)
1 163273 20厦航 01 300,000 29,751,000.00 8.66
2 112004012 20中国银行 CD012 300,000 29,334,000.00 8.54
3 112010131 20兴业银行 CD131 300,000 29,322,000.00 8.54
4 163069 19中航 05 200,000 20,196,000.00 5.88
5 163340 20中证 G6 200,000 19,698,000.00 5.73
5.6 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明
细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
5.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细
本基金本报告期末未持有贵金属。
5.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细
本基金本报告期末未持有权证。
5.9 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明
本基金本报告期末未持有股指期货。
5.10 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明
本基金本报告期末未持有国债期货。
5.11 投资组合报告附注
5.11.1 本基金投资的前十名证券的发行主体本期受到调查以及处罚的情况的说明
报告期内基金投资的前十名证券的发行主体没有被监管部门立案调查,或在报告
编制日前一年内受到公开谴责、处罚。
5.11.2 基金投资的前十名股票超出基金合同规定的备选股票库情况的说明
基金投资的前十名股票中,没有投资超出基金合同规定备选股票库之外的股票。
5.11.3 其他资产构成
序号 名称 金额(元)
1 存出保证金 43,009.42
2 应收证券清算款 -
3 应收股利 -
国寿安保科创 3年封闭混合 2020年第 2季度报告
第 10 页 共 11 页
4 应收利息 1,309,289.61
5 应收申购款 -
6 其他应收款 -
7 待摊费用 -
8 其他 -
9 合计 1,352,299.03
5.11.4 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细
序号 债券代码 债券名称 公允价值 (元) 占基金资产净值比例(%)
1 132009 17中油 EB 5,265,271.90 1.53
2 132015 18中油 EB 5,216,000.00 1.52
5.11.5 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限情况。
5.11.6 投资组合报告附注的其他文字描述部分
由于四舍五入的原因,分项之和与合计项之间可能存在尾差。
§6 开放式基金份额变动
单位:份
报告期期初基金份额总额 330,050,802.72
报告期期间基金总申购份额 -
减:报告期期间基金总赎回份额 -
报告期期间基金拆分变动份额(份额减少以"-"填列) -
报告期期末基金份额总额 330,050,802.72
§7 基金管理人运用固有资金投资本基金情况
本报告期内本基金管理人未投资本基金。
§8 影响投资者决策的其他重要信息
8.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过 20%的情况
无。
8.2 影响投资者决策的其他重要信息
无。
国寿安保科创 3年封闭混合 2020年第 2季度报告
第 11 页 共 11 页
§9 备查文件目录
9.1 备查文件目录
9.1.1 中国证监会批准国寿安保科技创新 3年封闭运作灵活配置混合型证券投资
基金募集的文件
9.1.2 《国寿安保科技创新 3年封闭运作灵活配置混合型证券投资基金基金合同》
9.1.3 《国寿安保科技创新 3年封闭运作灵活配置混合型证券投资基金托管协议》
9.1.4 基金管理人业务资格批件、营业执照
9.1.5 报告期内国寿安保科技创新 3年封闭运作灵活配置混合型证券投资基金在
指定媒体上披露的各项公告
9.1.6 中国证监会要求的其他文件
9.2 存放地点
国寿安保基金管理有限公司,地址:北京市西城区金融大街 28号院盈泰商务中心
2号楼 11层
9.3 查阅方式
9.3.1 营业时间内到本公司免费查阅
9.3.2 登录本公司网站查阅基金产品相关信息:www.gsfunds.com.cn
9.3.3 拨打本公司客户服务电话垂询:4009-258-258
国寿安保基金管理有限公司
2020年 7月 21日